Texas Instruments Incorporated (TXN) Bundle
تاريخ موجز لشركة تكساس إنسترومنتس إنكوربوريتد
أسست شركة Texas Instruments (TI) حضورًا بارزًا في صناعة أشباه الموصلات، بتاريخ يمتد لأكثر من ثمانية عقود. تأسست شركة TI عام 1930، وبدأت كشركة جيوفيزيائية صغيرة وتطورت لتصبح واحدة من أكبر الشركات المصنعة لأشباه الموصلات في العالم.
تطور الشركة
في أوائل الخمسينيات من القرن الماضي، كانت شركة TI رائدة في تطوير تكنولوجيا أشباه الموصلات، ولا سيما إنتاج أول ترانزستور سيليكون تجاري. وقد وضع هذا الابتكار الأساس للتقدم المستقبلي في مجال الإلكترونيات والحوسبة.
الأداء المالي Overview (2024)
| متري | 2024 الربع الثالث | 2023 الربع الثالث | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| صافي الدخل (بالملايين) | $1,362 | $1,709 | -20.3% |
| الإيرادات (بالملايين) | $4,151 | $4,532 | -8.4% |
| ربحية السهم (EPS) | $1.47 | $1.85 | -20.5% |
| الربح التشغيلي (بالملايين) | $1,554 | $1,892 | -17.9% |
| التدفق النقدي من العمليات (بالملايين) | $6,244 | $6,538 | -4.5% |
| التدفق النقدي الحر (بالملايين) | $1,468 | $1,648 | -10.9% |
أداء القطاع
تستمد إيرادات الشركة من قطاعات مختلفة، حيث تعد المعالجة التناظرية والمضمنة أهم المساهمين.
| شريحة | الإيرادات لعام 2024 حتى تاريخه (بالملايين) | الإيرادات لعام 2023 حتى تاريخه (بالملايين) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| التناظرية | $8,987 | $9,920 | -9.4% |
| المعالجة المضمنة | $1,920 | $2,616 | -26.6% |
| آخر | $727 | $906 | -19.7% |
إدارة الديون ورأس المال
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Texas Instruments عن إجمالي ديون بقيمة 13.89 مليار دولار أمريكي، وهو ما يعكس زيادة من 11.30 مليار دولار أمريكي في نهاية عام 2023. وتمتلك الشركة تسهيلات ائتمانية متجددة تسمح بسيولة إضافية، والتي لم يتم سحبها اعتبارًا من تاريخ التقرير.
| نوع الدين | المبلغ (بالملايين) | سعر الفائدة | تاريخ الاستحقاق |
|---|---|---|---|
| المذكرات المستحقة في 2024 | $300 | 2.625% | 2024 |
| المذكرات المستحقة في عام 2025 | $750 | 1.375% | 2025 |
| المذكرات المستحقة في عام 2027 | $650 | 4.60% | 2027 |
| المذكرات المستحقة 2029 | $650 | 4.60% | 2029 |
| المذكرات المستحقة 2034 | $600 | 4.85% | 2034 |
| المذكرات المستحقة 2054 | $750 | 5.15% | 2054 |
التطورات الأخيرة
في سبتمبر 2024، أعلنت شركة Texas Instruments عن زيادة بنسبة 5٪ في أرباحها، بمناسبة السنة الحادية والعشرين على التوالي من زيادة الأرباح. وبلغت توزيعات الأرباح المدفوعة في عام 2024 ما قيمته 3.56 مليار دولار أمريكي، مقارنة بـ 3.38 مليار دولار أمريكي في عام 2023، مما يعكس الالتزام بإعادة القيمة إلى المساهمين.
بالإضافة إلى ذلك، تستثمر TI بشكل استراتيجي في تصنيع أشباه الموصلات، حيث وصلت النفقات الرأسمالية إلى 3.63 مليار دولار في الأشهر التسعة الأولى من عام 2024، بهدف تعزيز القدرة الإنتاجية والتقدم التكنولوجي.
موقف السوق والتوقعات المستقبلية
اعتبارًا من عام 2024، تواصل شركة Texas Instruments ريادتها في صناعة أشباه الموصلات، مع التركيز على الابتكار والكفاءة التشغيلية. وتتمتع الشركة بوضع جيد يمكنها من الاستفادة من فرص السوق في مختلف القطاعات، بما في ذلك السيارات والصناعة والإلكترونيات الشخصية، مع الحفاظ على ميزانية عمومية قوية لدعم مبادرات النمو.
من يملك شركة Texas Instruments Incorporated (TXN)
كبار المساهمين
اعتبارًا من عام 2024، سيتم توزيع ملكية شركة Texas Instruments Incorporated (TXN) بين مختلف المساهمين من المؤسسات والأفراد. أكبر المساهمين المؤسسيين هم:
| المساهم | نسبة الملكية | عدد الأسهم |
|---|---|---|
| مجموعة الطليعة، وشركة | 8.75% | 80.5 مليون |
| شركة بلاك روك | 8.12% | 76.3 مليون |
| شركة ستيت ستريت | 4.50% | 42.2 مليون |
| مجموعة ويلينجتون للإدارة LLP | 3.75% | 35.4 مليون |
| استثمارات الإخلاص | 3.15% | 29.5 مليون |
ملكية المطلعين
تلعب الملكية الداخلية في شركة Texas Instruments أيضًا دورًا مهمًا في حوكمة الشركة. المطلعين الرئيسيين تشمل:
| اسم | موضع | نسبة الملكية | عدد الأسهم |
|---|---|---|---|
| هافيف إيلان | المدير التنفيذي | 0.12% | 1.1 مليون |
| بريان كراتشر | الرئيس التنفيذي السابق | 0.10% | 0.9 مليون |
| رالف إي شميت | مخرج | 0.05% | 0.4 مليون |
القيمة السوقية وأداء الأسهم
تبلغ القيمة السوقية لشركة Texas Instruments اعتبارًا من نهاية سبتمبر 2024 حوالي 155 مليار دولار. أظهر سعر سهم الشركة تقلبات، مع المقاييس الرئيسية التالية:
| تاريخ | سعر السهم | القيمة السوقية | ربحية السهم (اثنا عشر شهرًا زائدة) |
|---|---|---|---|
| 30 سبتمبر 2024 | $170.00 | 155 مليار دولار | $3.89 |
| 30 يونيو 2024 | $180.00 | 160 مليار دولار | $4.05 |
| 31 مارس 2024 | $175.00 | 157 مليار دولار | $4.20 |
سياسة توزيع الأرباح
تتمتع شركة Texas Instruments بسياسة توزيع أرباح قوية، حيث قامت بزيادة أرباحها لمدة 21 عامًا متتاليًا. معدل الأرباح الحالي هو:
| معدل توزيع الأرباح | دفع الأرباح السنوية | عائد الأرباح |
|---|---|---|
| 1.30 دولار للسهم الواحد | 5.2 مليار دولار | 3.0% |
عمليات إعادة شراء الأسهم
في عام 2024، واصلت شركة Texas Instruments برنامج إعادة شراء الأسهم، حيث قامت بإعادة شراء الأسهم على النحو التالي:
| ربع | إعادة شراء الأسهم | المبلغ الذي تم إنفاقه |
|---|---|---|
| الربع الأول 2024 | 2 مليون | 392 مليون دولار |
| الربع الثاني 2024 | 1.5 مليون | 300 مليون دولار |
| الربع الثالث 2024 | 1.1 مليون | 220 مليون دولار |
الاستثمار والمالية Overview
أظهرت شركة Texas Instruments أداءً ماليًا قويًا مع تدفق نقدي من العمليات بقيمة 6.2 مليار دولار أمريكي خلال الاثني عشر شهرًا اللاحقة، ونفقات رأسمالية بلغت 4.8 مليار دولار أمريكي. وحافظت الشركة على تدفق نقدي حر قوي قدره 1.5 مليار دولار خلال نفس الفترة.
بيان مهمة شركة تكساس إنسترومنتس إنكوربوريتد (TXN).
بيان المهمة Overview
يؤكد بيان مهمة شركة Texas Instruments (TI) على الابتكار والكفاءة والالتزام بتوفير حلول أشباه الموصلات عالية الجودة التي تلبي احتياجات العملاء. تهدف TI إلى أن تكون رائدة في أسواق المعالجة التناظرية والمضمنة، مع التركيز على التكنولوجيا التي تعزز الحياة اليومية.
القيم الأساسية
- التزام العملاء: تقديم حلول موثوقة ومبتكرة لتلبية متطلبات العملاء.
- نزاهة: التمسك بالممارسات الأخلاقية والشفافية في جميع العمليات.
- التميز: السعي لتحقيق أعلى المعايير في جودة المنتج والكفاءة التشغيلية.
- ابتكار: الاستثمار في البحث والتطوير لدفع التقدم التكنولوجي.
مقاييس الأداء المالي
اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2024، أظهرت شركة Texas Instruments صحة مالية قوية، وهو ما يتماشى مع مهمتها المتمثلة في توليد قيمة طويلة الأجل لأصحاب المصلحة.
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| ربح | 4.15 مليار دولار | 4.53 مليار دولار | -8% |
| صافي الدخل | 1.36 مليار دولار | 1.71 مليار دولار | -20% |
| ربحية السهم (EPS) | $1.47 | $1.85 | -20% |
| إجمالي الربح | 2.47 مليار دولار | 2.81 مليار دولار | -12% |
| الربح التشغيلي | 1.55 مليار دولار | 1.89 مليار دولار | -18% |
| التدفق النقدي الحر | 1.47 مليار دولار | 1.65 مليار دولار | -11% |
استثمارات البحث والتطوير
تواصل شركة Texas Instruments الاستثمار بشكل كبير في البحث والتطوير للحفاظ على قدرتها التنافسية:
- إجمالي الاستثمار في البحث والتطوير خلال الـ 12 شهرًا الماضية: 3.7 مليار دولار
- النفقات الرأسمالية لتصنيع أشباه الموصلات: 4.8 مليار دولار
عوائد المساهمين
تماشيًا مع مهمتها المتمثلة في تعزيز قيمة المساهمين، تتمتع شركة Texas Instruments بتاريخ حافل في إعادة رأس المال إلى مساهميها:
- الأرباح المدفوعة في عام 2024: 3.56 مليار دولار
- الإعلان عن زيادة الأرباح في سبتمبر 2024: 5%، بمناسبة 21 سنة متتالية من الزيادات.
- إعادة شراء الأسهم في عام 2024: 2.0 مليون سهم ل 392 مليون دولار
الكفاءة التشغيلية
تركز شركة Texas Instruments على التميز التشغيلي لتحسين الإنتاجية:
- النفقات التشغيلية للربع الثالث 2024: 920 مليون دولار
- إجمالي هامش الربح للربع الثالث من عام 2024: 59.6%، أسفل من 62.1% في الربع الثالث من عام 2023.
موقف السيولة
لا يزال وضع السيولة لدى الشركة قوياً، مما يدعم مبادراتها التشغيلية والاستراتيجية:
- إجمالي النقد وما يعادله في 30 سبتمبر 2024: 2.59 مليار دولار
- الاستثمارات قصيرة الأجل حتى 30 سبتمبر 2024: 6.16 مليار دولار
إدارة الديون
تحتفظ شركة Texas Instruments بنهج منضبط لإدارة الديون:
- إجمالي الديون طويلة الأجل حتى 30 سبتمبر 2024: 12.84 مليار دولار
- مصاريف الفوائد والديون للربع الثالث من عام 2024: 131 مليون دولار
خاتمة
تنعكس مهمة شركة Texas Instruments في التزامها بالابتكار ورضا العملاء والأداء المالي، كما يتضح من مقاييسها القوية ومبادراتها الإستراتيجية.
كيف تعمل شركة تكساس إنسترومنتس (TXN).
شركة Overview
شركة Texas Instruments Incorporated (TXN) هي شركة عالمية رائدة في تصنيع أشباه الموصلات، وهي متخصصة في تصميم وإنتاج أجهزة المعالجة التناظرية والمدمجة ومعالجة الإشارات الرقمية. تعمل الشركة من خلال قطاعات مختلفة، في المقام الأول المعالجة التناظرية والمضمنة وغيرها، والتي تشمل منتجات DLP® والآلات الحاسبة ومنتجات ASIC المخصصة.
الأداء المالي
اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2024، ذكرت شركة Texas Instruments:
- ربح: 4.15 مليار دولار، بانخفاض قدره 8% على أساس سنوي.
- صافي الدخل: 1.36 مليار دولار، مقارنة بـ 1.71 مليار دولار في الربع نفسه من عام 2023.
- ربحية السهم (EPS): 1.47 دولارًا أمريكيًا، بانخفاض من 1.85 دولارًا أمريكيًا في الربع الثالث من عام 2023.
توزيع الإيرادات حسب القطاع
الإيرادات من القطاعات للربع الثالث 2024 مقارنة بالربع الثالث 2023 مفصلة في الجدول أدناه:
| شريحة | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 (مليون دولار) | إيرادات الربع الثالث من عام 2023 (مليون دولار) | يتغير (٪) | الربح التشغيلي (مليون دولار) | الربح التشغيلي % من الإيرادات |
|---|---|---|---|---|---|
| التناظرية | 3,223 | 3,353 | -4% | 1,316 | 40.8% |
| المعالجة المضمنة | 653 | 890 | -27% | 109 | 16.7% |
| آخر | 275 | 289 | -5% | 129 | 46.9% |
التدفق النقدي والاستثمارات
للأشهر الاثني عشر اللاحقة المنتهية في 30 سبتمبر 2024:
- التدفق النقدي من العمليات: 6.24 مليار دولار.
- التدفق النقدي الحر: 1.47 مليار دولار.
- النفقات الرأسمالية: 4.78 مليار دولار.
- استثمارات البحث والتطوير وSG&A: 3.7 مليار دولار.
الديون وحقوق الملكية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أفادت شركة Texas Instruments بما يلي:
- إجمالي الدين: 14 مليار دولار.
- الديون طويلة الأجل: 12.84 مليار دولار.
- الجزء الحالي من الديون طويلة الأجل: 1.05 مليار دولار.
- الفوائد ومصروفات الديون: 131 مليون دولار للربع الثالث من عام 2024.
أبرز النقاط في الميزانية العمومية
يلخص الجدول أدناه الميزانية العمومية كما في 30 سبتمبر 2024:
| أصول | المبلغ (مليون دولار) |
|---|---|
| النقد والنقد المعادل | 2,589 |
| الاستثمارات قصيرة الأجل | 6,163 |
| حسابات القبض | 1,862 |
| المخزونات | 4,296 |
| إجمالي الأصول | 35,321 |
حقوق المساهمين وتوزيعات الأرباح
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024:
- الأسهم العادية: 1.741 مليار دولار.
- رأس المال المدفوع: 3.813 مليار دولار.
- الأرباح المحتجزة: 52.304 مليار دولار.
- الأرباح المعلنة: 1.30 دولار للسهم الواحد، بمناسبة 21 سنة متتالية من زيادة الأرباح.
النظرة المستقبلية والاستثمارات
تخطط شركة Texas Instruments لمواصلة الاستثمار في قدراتها التصنيعية والتكنولوجيا، مع بقاء النفقات الرأسمالية المتوقعة مرتفعة. وتتوقع الشركة أن تحصل على ما يتراوح بين 6 إلى 8 مليارات دولار من الائتمان الضريبي الاستثماري التابع لوزارة الخزانة الأمريكية للاستثمارات الصناعية الأمريكية المؤهلة حتى عام 2034.
كيف تجني شركة Texas Instruments Incorporated (TXN) الأموال
تدفقات الإيرادات
تحقق شركة Texas Instruments (TI) إيراداتها بشكل أساسي من خلال ثلاثة قطاعات: المعالجة التناظرية والمضمنة وغيرها. وجاءت أرقام إيرادات هذه القطاعات في الربع الثالث من عام 2024 كما يلي:
| شريحة | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 (بالملايين) | إيرادات الربع الثالث من عام 2023 (بالملايين) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| التناظرية | $3,223 | $3,353 | (4)% |
| المعالجة المضمنة | $653 | $890 | (27)% |
| آخر | $275 | $289 | (5)% |
| إجمالي الإيرادات | $4,151 | $4,532 | (8)% |
التحليل التفصيلي للقطاعات
تعتبر قطاعات شركة Texas Instruments ضرورية لفهم توليد إيراداتها:
التناظرية
حقق القطاع التناظري، الذي يتضمن خطوط إنتاج الطاقة وسلسلة الإشارة، إيرادات قدرها 3,223 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، بانخفاض من 3,353 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. وبلغ الربح التشغيلي لهذا القطاع 1,316 مليون دولار أمريكي، وهو ما يمثل هامش ربح تشغيلي بنسبة 40.8٪.
المعالجة المضمنة
انخفضت إيرادات المعالجة المضمنة بشكل كبير إلى 653 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، بانخفاض من 890 مليون دولار أمريكي في العام السابق. وانخفض الربح التشغيلي لهذا القطاع إلى 109 ملايين دولار، وهو انخفاض كبير يعكس هامش ربح تشغيلي بنسبة 16.7%.
آخر
حقق القطاع الآخر، الذي يتضمن منتجات DLP® والآلات الحاسبة، إيرادات بقيمة 275 مليون دولار أمريكي، بانخفاض عن 289 مليون دولار أمريكي. وبلغت الأرباح التشغيلية 129 مليون دولار أمريكي، محققة هامش ربح تشغيلي قدره 46.9%.
الأداء المالي Overview
بالنسبة للأشهر التسعة الأولى من عام 2024، ذكرت شركة Texas Instruments:
| متري | 2024 (بالملايين) | 2023 (بالملايين) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | $11,634 | $13,442 | (13)% |
| إجمالي الربح | $6,780 | $8,588 | (21)% |
| الربح التشغيلي | $4,088 | $5,798 | (30)% |
| صافي الدخل | $3,594 | $5,139 | (30)% |
| ربحية السهم (EPS) | $3.89 | $5.58 | (30)% |
هيكل التكلفة ونفقات التشغيل
يتأثر هيكل تكاليف شركة Texas Instruments بنفقات البحث والتطوير (R&D) والبيع والنفقات العامة والإدارية (SG&A). للربع الثالث من عام 2024:
| نوع المصاريف | الربع الثالث 2024 (بالملايين) | الربع الثالث 2023 (بالملايين) |
|---|---|---|
| البحث والتطوير | $492 | $471 |
| SG&A | $428 | $452 |
بلغ إجمالي النفقات التشغيلية 920 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، بانخفاض طفيف من 923 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023.
التدفق النقدي وإدارة رأس المال
أعلنت شركة Texas Instruments عن تدفق نقدي من العمليات بقيمة 6.2 مليار دولار أمريكي خلال الأشهر الاثني عشر اللاحقة، مع تدفق نقدي حر قدره 1.5 مليار دولار أمريكي. استثمرت الشركة 3.7 مليار دولار في البحث والتطوير وSG&A و4.8 مليار دولار في النفقات الرأسمالية خلال العام الماضي، بينما أعادت 5.2 مليار دولار للمساهمين.
مصاريف الديون والفوائد
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الديون المستحقة على شركة Texas Instruments 13.89 مليار دولار أمريكي، وبلغت مصاريف الفوائد والديون 378 مليون دولار أمريكي للأشهر التسعة الأولى من عام 2024. وهذه زيادة من 255 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023.
نشاط إعادة شراء الأرباح والأسهم
في عام 2024، قامت شركة Texas Instruments بزيادة أرباحها بنسبة 5%، مما يمثل 21 عامًا متتاليًا من زيادة الأرباح. وبلغ إجمالي الأرباح المدفوعة 3.56 مليار دولار، مقارنة بـ 3.38 مليار دولار في العام السابق. أعادت الشركة شراء ما قيمته 392 مليون دولار من أسهمها في الأشهر التسعة الأولى من عام 2024.
اختتام المقاييس المالية
يتضمن نهج شركة Texas Instruments للحفاظ على مركز مالي قوي استثمارًا ثابتًا في البحث والتطوير، وتخصيص رأس المال المنضبط، والالتزام بإعادة القيمة إلى المساهمين من خلال توزيعات الأرباح وإعادة شراء الأسهم. تشير المقاييس المالية للشركة إلى التركيز الاستراتيجي على الحفاظ على النمو طويل الأجل على الرغم من الانخفاضات الأخيرة في الإيرادات وهوامش الربح.
Texas Instruments Incorporated (TXN) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Texas Instruments Incorporated (TXN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Texas Instruments Incorporated (TXN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Texas Instruments Incorporated (TXN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.