Agilon Health, Inc. (AGL) Finanzielle Gesundheit: wichtige Erkenntnisse für Investoren

Verständnis von Agilon Health, Inc. (AGL) Einnahmequellen

Verständnis von Agilon Health, Inc. Einnahmequellen

Das Unternehmen erzielt hauptsächlich Einnahmen durch seine medizinischen Dienstleistungen, die sich auf Medicare Advantage und andere Gesundheitsdienste strukturieren. Im Folgenden finden Sie eine detaillierte Einnahmeanalyse für das Jahr 2024.

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

• Einnahmen aus medizinischer Dienstleistungen: Für die neun Monate am 30. September 2024 war die Einnahmen aus dem medizinischen Dienstleistungen $4,528,471 Tausend, eine Zunahme von 39% im Vergleich zu $3,253,810 Tausend für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.
• Andere operative Einnahmen: Dieses Segment erzeugt $9,573 Tausend für die neun Monate endeten am 30. September 2024 im Vergleich zu $6,480 Tausend im Jahr 2023.

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Das Unternehmen verzeichnete ein erhebliches Wachstum seiner Einnahmequellen:

• Jahr bisher Umsatzwachstum: Der Gesamtumsatz für die neun Monate am 30. September 2024 war $4,538,044 Tausend, reflektiert a 39% zunehmen von $3,260,290 Tausend im Jahr 2023.
• Vierteljährliches Umsatzwachstum: Für das dritte Quartal von 2024 war der Gesamtumsatz $1,450,932 Tausend, eine Zunahme von 28% aus $1,136,863 Tausend im dritten Quartal 2023.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Das Segment Medical Services repräsentiert die Gesamtheit der Einnahmestruktur, und berücksichtigt 100% der Gesamteinnahmen. Der Umsatzaufbruch ist wie folgt:

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Zu den wichtigsten Höhepunkten der Umsatzänderungen gehören:

• Der Anstieg der Einnahmen aus dem medizinischen Dienstleistungen wurde hauptsächlich auf ein durchschnittliches Wachstum der durchschnittlichen Mitgliedschaft zurückzuführen 39% Aufgrund der Hinzufügung von sieben neuen Regionen.
• Die Ausgaben für medizinische Dienstleistungen stiegen erheblich auf $4,323,852 Tausend für die neun Monate endeten am 30. September 2024 im Vergleich zu $2,853,266 Tausend im Jahr 2023 markieren a 52% Zunahme.
• Trotz des Umsatzwachstums war der Bruttogewinn für die neun Monate am 30. September 2024, $43,096 Tausend, unten von $164,538 Tausend im Jahr 2023.

Ein tiefes Tauchgang in Agilon Health, Inc. (AGL) Rentabilität

Rentabilitätsmetriken

Bei der Untersuchung der Rentabilitätskennzahlen für das Unternehmen beobachten wir die folgenden Schlüsselzahlen:

• Bruttogewinn: Für die neun Monate am 30. September 2024 war der Bruttogewinn 43 Millionen Dollar, eine Abnahme von 165 Millionen Dollar im Jahr 2023.
• Betriebsgewinn: Der Betriebsverlust für die neun Monate am 30. September 2024 war $ 184 Millionen), im Vergleich zu einem operativen Verlust von (68 Millionen US -Dollar) im Jahr 2023.
• Nettogewinnmarge: Der Nettoverlust für die neun Monate am 30. September 2024 war 154 Millionen US -Dollar), was zu einer Nettogewinnmarge von führt (3.4%) im Vergleich zu (1.0%) im Jahr 2023.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Die Trends in den Rentabilitätsmetriken zeigen einen Rückgang:

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Im Vergleich zur Industrie -Durchschnittswerte:

• Branchendurchschnittliche Bruttomarge: 30% gegenüber der Großen Marge von Unternehmen von Unternehmen (1%).
• Branchendurchschnittlicher Betriebsspielraum: 10% gegenüber dem Betriebsmarge von Unternehmen von Unternehmen von (4%).
• Branchendurchschnittliche Nettomarge: 5% gegenüber Unternehmensnetz Marge von (3.4%).

Analyse der Betriebseffizienz

Betriebseffizienz Metriken geben an:

• Einnahmen aus medizinischer Dienstleistungen: Erhöht zu 4,5 Milliarden US -Dollar im Jahr 2024, oben von 3,3 Milliarden US -Dollar im Jahr 2023 reflektiert ein Wachstum von 39%.
• Ausgaben für medizinische Dienstleistungen: Rose zu 4,3 Milliarden US -Dollar im Jahr 2024, oben von 2,9 Milliarden US -Dollar im Jahr 2023 eine Zunahme von 52%.
• Eingepasster EBITDA -Verlust: Erhöht zu (70 Millionen US -Dollar) für neun Monate im Jahr 2024 im Vergleich zu 42 Millionen Dollar im Gewinn im Jahr 2023 ein Rückgang von 267%.

Angesichts dieser Zahlen weisen die Rentabilitätskennzahlen des Unternehmens erhebliche Herausforderungen mit einem deutlichen Rückgang der Brutto- und Nettogewinne auf, was umfassender operativer Ineffizienzen und erhöhte Ausgaben widerspiegelt.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Agilon Health, Inc. (AGL) Finanzen sein Wachstum

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Agilon Health, Inc. Finanzen sein Wachstum

Overview des Schuldenniveaus des Unternehmens

Ab dem 30. September 2024 belief sich die Gesamtverbindlichkeiten des Unternehmens auf 1,52 Milliarden US -Dollar, einschließlich kurzfristiger Verbindlichkeiten von 1,41 Milliarden US -Dollar und langfristige Schulden von 34,9 Millionen US -Dollar.

Verschuldungsquote und Vergleich der Branchenstandards

Das Verschuldungsquoten des Unternehmens beträgt ungefähr ungefähr 2.64, berechnet unter Verwendung der Gesamtverbindlichkeiten von 1,52 Milliarden US -Dollar und Gesamtkapital der Aktionäre von 574,9 Millionen US -Dollar. Dieses Verhältnis liegt signifikant über dem Branchendurchschnitt von 1.0, was auf eine höhere Abhängigkeit von der Fremdfinanzierung im Vergleich zu Gleichaltrigen im Gesundheitssektor hinweist.

Jüngste Schuld -Emissionen, Kreditratings oder Refinanzierungsaktivitäten

Am 25. Mai 2023 änderte das Unternehmen seine Kreditfazilitätsvereinbarung und verlängerte das Fälligkeitstermin auf den 18. Februar 2026. Die Kreditfazilität besteht aus einem 100 Millionen Dollar vorrangiger besicherter Laufzeitdarlehen und a 100 Millionen Dollar Senior gesicherte revolvierende Kreditfazilität. Zum 30. September 2024 hatte das Unternehmen 35 Millionen Dollar ausstehend im Rahmen der gesicherten Laufzeitdarlehensfazilität.

Wie der Unternehmen zwischen Schuldenfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung ausgeht

Das Unternehmen hat Eigenkapitalfinanzierung verwendet, um seine Kapitalstruktur zu stärken und auszugeben 1,97 Millionen Aktien in Stammaktien in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endeten, die erhöht wurden 15,2 Millionen US -Dollar. Darüber hinaus war das Eigenkapital des Gesamtkapitals bis zum 30. September 2024 574,9 Millionen US -Dollar, reflektiert eine Abnahme von 661,0 Millionen US -Dollar Zum 31. Dezember 2023.

Bewertung von Agilon Health, Inc. (AGL) Liquidität

Bewertung der Liquidität und Solvenz

Aktuelle und schnelle Verhältnisse

Das aktuelle Verhältnis, das die Fähigkeit eines Unternehmens, kurzfristige Verpflichtungen zu zahlen, misst, belief sich zum 30. September 2024 bei 1,29, berechnet aus dem aktuellen Vermögen von 1.811,8 Mio. USD und aktuellen Verbindlichkeiten von 1.409,2 Mio. USD. Das schnelle Verhältnis, das die Lagerbestände aus aktuellen Vermögenswerten ausschließt, betrug ebenfalls ungefähr 1,29, da das Unternehmen keine signifikanten Bestandsniveaus beibehält.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Das Betriebskapital, das als aktuelles Vermögen abzüglich der aktuellen Verbindlichkeiten definiert ist, belief sich ab dem 30. September 2024 auf 402,6 Mio. USD, verglichen mit 502,9 Mio. USD im Vorjahr. Dies entspricht einem Rückgang von 19,9%, was auf potenzielle Herausforderungen bei der Bewältigung kurzfristiger Verbindlichkeiten hinweist.

Cashflow -Statements Overview

Die Cashflow -Erklärungen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, zeigen die folgenden Trends:

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Zum 30. September 2024 hielt das Unternehmen Bargeld und Bargeldäquivalente in Höhe von 148,2 Mio. USD und marktfähige Wertpapiere in Höhe von 244,8 Mio. USD. Die gesamte Liquiditätsposition, die Bargeld und Äquivalente mit kurzfristigen Investitionen kombiniert, beträgt 393 Mio. USD. Trotz der Liquiditätsposition verzeichnete das Unternehmen einen Nettoverlust von 154,3 Mio. USD für die neun Monate am 30. September 2024 gegenüber einem Verlust von 32,3 Mio. USD im Vorjahr, was darauf hinweist, dass die anhaltenden operativen Herausforderungen, die sich auf die zukünftige Liquidität auswirken könnten.

Die Gesamtverbindlichkeiten des Unternehmens sind zum 30. September 2024 auf 1.516,5 Mio. USD gestiegen, von 1.079,8 Mio. USD bis Ende 2023, hauptsächlich aufgrund erhöhter medizinischer Ansprüche und damit verbundener Verbindlichkeiten von 1.190,7 Mio. USD. Diese wachsende Haftung könnte Risiken für die Liquidität darstellen, wenn sie nicht effektiv verwaltet werden.

Ist Agilon Health, Inc. (AGL) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das aktuelle Verhältnis von Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E) für das Unternehmen beträgt -11,75-11,75, was eine negative Gewinnsituation widerspiegelt, da das Unternehmen einen Nettoverlust von 154,3 Mio. USD für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, einen Nettoverlust von 154,3 Mio. USD verzeichnete.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das Verhältnis von Preis-Buch (P/B) liegt bei ca. 3,74, basierend auf einem Buchwert von 574,9 Mio. USD und insgesamt ausstehende Aktien von 411,96 Mio. zum 30. September 2024.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Der Enterprise Value (EV) wird in den neun Monaten am 30. September 2024 mit einem bereinigten EBITDA von $ 70,2 Mio. $ 70,2 Mio. USD berechnet. Somit ist das EV/EBITDA -Verhältnis aufgrund des negativen EBITDA nicht definiert.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten schwankte der Aktienkurs erheblich mit einem Hoch von 22,55 USD und einem Tief von 4,35 USD. Zum jüngsten Schlusskurs wird es bei 4,95 USD gehandelt, was auf einen Rückgang von 78% im Laufe des Jahres hinweist.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Derzeit gibt es keine Dividendenrendite, da das Unternehmen 2024 keine Dividenden ausgestellt hat, was mit seiner Strategie übereinstimmt, die sich auf die Reinvestition in das Wachstum konzentriert.

Analystenkonsens

Das Analysten -Konsensrating für die Aktie ist Hold mit einem Kurszielbereich zwischen 5,00 und 8,00 USD.

Wichtige Risiken für Agilon Health, Inc. (AGL)

Wichtige Risiken für die Firma

Ab 2024 sieht sich das Unternehmen mit verschiedenen internen und externen Risiken aus, die seine finanzielle Gesundheit erheblich beeinflussen könnten. Diese Risiken umfassen einen intensiven Wettbewerb innerhalb des Gesundheitssektors, regulatorische Veränderungen und schwankende Marktbedingungen.

Branchenwettbewerb

Die Gesundheitsbranche ist sehr wettbewerbsfähig und zahlreiche Akteure, die um Marktanteile kämpfen. Das Unternehmen meldete einen Nettoverlust von 154,3 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024, ein erheblicher Anstieg gegenüber a 32,3 Millionen US -Dollar Verlust im gleichen Zeitraum von 2023. Dies zeigt, dass der Wettbewerb die Margen unter Druck setzt und die allgemeine Rentabilität.

Regulatorische Veränderungen

Veränderungen in den Vorschriften im Gesundheitswesen können zu betrieblichen Herausforderungen führen. Das Unternehmen betreibt unter Medicare Advantage -Programmen, die von den Centers for Medicare & Medicaid Services (CMS) häufige Aktualisierungen unterliegen. Solche Änderungen können die Erstattungsraten beeinflussen. Zum Beispiel erlebte das Unternehmen a 7% Rückgang der Kapitalisierungsraten pro Mitglied und Monat (PMPM), die sich auf die Umsatzerzeugung auswirken.

Marktbedingungen

Die Marktbedingungen sind volatil, beeinflusst von wirtschaftlichen Faktoren wie Inflation und Zinssätzen. Zum 30. September 2024 belief sich die Bargeld- und Bargeldäquivalente des Unternehmens insgesamt 148,2 Millionen US -Dollar, mit marktfähigen Wertpapieren im Wert 244,8 Millionen US -Dollar. Das Unternehmen wird jedoch auch steigende Kosten konfrontiert, die sich in a widerspiegeln 47% Anstieg der Ausgaben für medizinische Dienstleistungen aus dem Vorjahr.

Betriebsrisiken

Die operativen Risiken beruhen aus der Abhängigkeit des Unternehmens von bestehenden Arztpartnerschaften und der Skalierbarkeit seiner Plattform. Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen einen bereinigten EBITDA -Verlust von 70,2 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu bereinigtem EBITDA -Einkommen von 42,1 Millionen US -Dollar 2023. Diese Verschiebung zeigt operative Ineffizienzen an, die das Wachstumspotential behindern könnten.

Finanzielle Risiken

Zu den finanziellen Risiken zählen das Potenzial für Liquiditätsprobleme und die Abhängigkeit von der Schuldenfinanzierung. Das Unternehmen verfügt über eine Kreditfazilität mit einer Gesamtkapazität von 200 Millionen Dollar, einschließlich eines vorrangigen gesicherten Laufzeitdarlehens. Ab dem 30. September 2024 standen die Gesamtverbindlichkeiten bei 1,5 Milliarden US -Dollardas erhöhte Schuldenniveau hervorheben.

Minderungsstrategien

Das Unternehmen hat Strategien umgesetzt, um diese Risiken zu mildern, z. B. die Diversifizierung seiner Mitgliederbasis und die Verbesserung der operativen Effizienz. Die Mitgliedschaft der Mitglieder von Medicare Advantage stieg auf ungefähr ungefähr 525,200, A 37% Erhöhen Sie sich gegenüber dem Vorjahr. Dieses Wachstum könnte einen Puffer gegen Wettbewerbsdruck und Marktvolatilität bieten.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Agilon Health, Inc. (AGL)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Agilon Health, Inc. (AGL)

Schlüsselwachstumstreiber:

• Zum 30. September 2024 berichtete das Unternehmen ungefähr 525,200 Medicare Advantage -Mitglieder, die a widerspiegeln a 37% Erhöhung vom 30. September 2023.
• Nutznießer, die CMS -ACO -Modellen zugeschrieben wurden, erreichten ungefähr 132,200, darstellen a 51% steigern sich gegenüber dem Vorjahr.
• Das Unternehmen hat den Geschäft in die Operation erweitert in Sieben neue Geografien Das begann 2024 Einnahmen zu erzielen.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen:

• Der Gesamtumsatz für die neun Monate am 30. September 2024 war 4,5 Milliarden US -Dollar, hoch 39% aus 3,3 Milliarden US -Dollar im gleichen Zeitraum im Jahr 2023.
• Für das dritte Quartal von 2024 war der Gesamtumsatz 1,5 Milliarden US -Dollar, A 28% zunehmen von 1,1 Milliarden US -Dollar Im dritten Quartal 2023.

Einkommensschätzungen:

• Nettoverlust für die neun Monate am 30. September 2024 war 154 Millionen Dollar, im Vergleich zu einem Nettoverlust von 32 Millionen Dollar im gleichen Zeitraum im Jahr 2023.
• Der angepasste EBITDA -Verlust für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, war 70 Millionen Dollar, runter vom Einkommen von 42 Millionen Dollar im Jahr 2023.

Strategische Initiativen und Partnerschaften:

• Das Unternehmen hat langfristige Partnerschaften mit bestehenden Ärztengruppen eingerichtet und eine Verschiebung eines Medicare-zentrierten, weltweit kapitativen Geschäftsmodells erleichtert.
• Agilon Health ist positioniert, um durch sein Modell neue Märkte zu betreten, wodurch die Ärzte der Grundversorgung die gesamten Gesundheitsbedürfnisse von zugeschriebenen Patienten ermöglicht werden können.

Wettbewerbsvorteile:

• Ab dem 30. September 2024 stand die Eigenkapital der Aktionäre bei 574,9 Millionen US -Dollareine solide finanzielle Grundlage für Wachstumsinitiativen.
• Das Unternehmen profitiert von einer einzigartigen Plattform, die das Pflegemanagement und die betriebliche Unterstützung integriert und die Servicebereitstellung in lokalen Gemeinden verbessert.

Abschluss: Das Unternehmen nutzt seine derzeitige Wachstumskurve und strategische Partnerschaften, um seine Marktpräsenz zu erweitern und seine Serviceangebote zu verbessern und sich für ein weiteres Wachstum im Gesundheitssektor zu positionieren.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. agilon health, inc. (AGL) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of agilon health, inc. (AGL)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View agilon health, inc. (AGL)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.