Red River Bancshares, Inc. (RRBI) finanzielle Gesundheit abbrechen: wichtige Erkenntnisse für Investoren

Verstehen von Red River Bancshares, Inc. (RRBI) Einnahmequellenströme

Verständnis von Red River Bancshares, Inc. Einnahmequellenströme

Red River Bancshares, Inc. generiert in erster Linie Einnahmen über zwei Hauptströme: Nettozinseinkommen und Nichtinteressenerträge.

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

• Nettozinserträge: Dies ist der größte Bestandteil der Einnahmen, die von Zinsen für Kredite und Investitionen abhängig sind, abzüglich der Zinsen, die für Einlagen und andere Verbindlichkeiten gezahlt werden.
• Nichtinteresse Einkommen: Dies beinhaltet Gebühren aus Dienstleistungen, Maklereinnahmen und Gewinne zu Aktien.

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Für die neun Monate am 30. September 2024 war das Nettoeinkommen 24,9 Millionen US -Dollar, eine Abnahme von 6.2% im Vergleich zu 26,6 Millionen US -Dollar Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Die folgende Tabelle fasst die Hauptkategorien des Nichtinteresseeinkommens für die neun Monate am 30. September 2024 und 2023 zusammen:

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Das Nichtinteresseneinkommen verringerte sich um $482,000 Zu 15,4 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 15,9 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Dieser Rückgang war in erster Linie auf niedrigere Einnahmen aus SBIC Limited Partnerships zurückzuführen, die durch Erhöhung des Einkommens von Hypothekenkrediten und den Einkommen der Belastungskarten ausgestattet waren.

Nettozinserträge für das dritte Quartal 2024 waren 22,5 Millionen US -Dollar, eine Zunahme von 21,8 Millionen US -Dollar Im Vorquartal leistet der Einnahmen positiv zu Gesamtumsätzen.

Ein tiefes Tauchen in Red River Bancshares, Inc. (RRBI) Rentabilität

Rentabilitätsmetriken

Bei der Analyse der Rentabilitätsmetriken für Red River Bancshares, Inc. (RRBI) werden wir den Bruttogewinn, den Betriebsgewinn und die Nettogewinnmargen des Unternehmens sowie die Rentabilitätstrends im Laufe der Zeit, Vergleiche mit Branchenmittelwerten und eine Analyse der betrieblichen Analyse untersuchen Effizienz.

Bruttogewinn, Betriebsgewinn und Nettogewinnmargen

Zum 30. September 2024 war das Nettoeinkommen für RRBI 8,8 Millionen US -Dollar, reflektiert ein verdünntes EPS von $1.27. Dies ist eine Zunahme von 9.6% im Vergleich zum Nettoeinkommen des Vorquartals von 8,0 Millionen US -Dollar, oder 1,16 $ verdünnte EPS. In den neun Monaten endeten 30. September 2024, das Nettogewinn insgesamt 24,9 Millionen US -Dollar, runter 6.2% aus 26,6 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum von 2023.

Die Rentabilitätsquoten für RRBI sind wie folgt:

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Wenn wir die Rentabilitätskennzahlen über die letzten Quartale verglichen, stellen wir einen Aufwärtstrend des Nettozinseinkommens fest. Für Q3 2024 war der Nettozinseinkommen 22,5 Millionen US -Dollar, eine Zunahme von 21,8 Millionen US -Dollar Im zweiten Quartal 2024. In den neun Monaten bis zum 30. September 2024 waren Nettozinserträge jedoch 65,6 Millionen US -Dollarleicht von oben von 65,1 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum des letzten Jahres.

Trotz eines Rückgangs des Gesamtnettoeinkommens für den Zeitraum von neun Monaten verbesserte sich die Effizienzquote, was auf ein besseres operatives Management hinweist. Das Effizienzverhältnis nahm auf 60.84% im Jahr 2024 von 59.02% Im Jahr 2023, das einen effektiveren Ansatz zur Kostenmanagement hervorhebt.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Im Vergleich zur Industriedurchschnitt sind RRBIs ROA und ROE wettbewerbsfähig. Die durchschnittliche ROA für die Bankenbranche schwebt normalerweise herum 1.0%, während der durchschnittliche ROE ungefähr ist 10%. Rrbis roa von 1.13% und Rogen von 11.11% Zeigen Sie eine feste Position im Vergleich zu Gleichaltrigen an.

Analyse der Betriebseffizienz

Die betriebliche Effizienz bei RRBI kann anhand der Effizienzverhältnis- und Kostenmanagementpraktiken gemessen werden. Das Effizienzverhältnis für Q3 2024 stand bei 60.09%, was darauf hinweist 60.09 Cent Von jedem in den Einnahmen erzielten Dollar wird in die Betriebskosten geeignet. Dies ist eine Verbesserung gegenüber dem Verhältnis des vorherigen Quartals von 62.07%.

Das Unternehmen hat es auch geschafft, eine stabile Bruttomarge aufrechtzuerhalten, wobei die Nettozinsspanne auf die FTE zu zunimmt 2.98% in Q3 2024 von 2.92% In Q2 2024. Diese Verbesserung wird auf höhere Renditen für Kredite und Wertpapiere zurückgeführt, die die Einlagenzinsen übertroffen haben.

Schulden gegen Eigenkapital: Wie Red River Bancshares, Inc. (RRBI) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Red River Bancshares, Inc. sein Wachstum finanziert

Zum 30. September 2024 meldete Red River Bancshares, Inc. die Gesamtvermögen von 3,10 Milliarden US -Dollar, mit Gesamteinzahlungen in Höhe 2,75 Milliarden US -Dollar. Das Unternehmen hatte keine ausstehenden Kredite, was auf einen konservativen Ansatz zur Nutzung von Wachstumsverschulden hinweist.

Overview des Schuldenniveaus des Unternehmens

Red River Bancshares hat eine unkomplizierte Verschuldung profile. Zum 30. September 2024 berichtete das Unternehmen:

• Kurzfristige Schulden: 93,1 Millionen US-Dollar
• Langfristige Schulden: $ 0

Der Zusammenbruch der kurzfristigen Schulden lautet wie folgt:

Verschuldungsquote und Vergleich der Branchenstandards

Das Verschuldungsquoten für Red River Bancshares zum 30. September 2024 wird wie folgt berechnet:

Verschuldungsquote = Gesamtverschuldung / Gesamtkapital

Angesichts der Tatsache, dass die Gesamtverschuldung ist 93,1 Millionen US -Dollar und das Eigenkapital des Gesamtkapitals ist 324,3 Millionen US -DollarDas Verhältnis ist:

Verschuldungsquote = 93,1 Mio. USD / 324,3 Mio. USD = 0,29 USD

Dieses Verhältnis weist auf ein niedriges Verschuldungsniveau im Vergleich zum Eigenkapital hin, was im Vergleich zum Durchschnitt der Bankenbranche von rund 0,8 günstig ist.

Jüngste Schuld -Emissionen, Kreditratings oder Refinanzierungsaktivitäten

Zum 30. September 2024 hatte Red River Bancshares keine jüngsten Schulden oder Refinanzierungsaktivitäten. Das Unternehmen hat die Kreditkapazität mit verschiedenen Institutionen eingerichtet, darunter die FHLB und das Rabattfenster der Federal Reserve Bank, hat diese Kreditlinien jedoch nicht verwendet.

Ausgleich zwischen Fremdenfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung

Red River Bancshares verwendet eine konservative Strategie, die hauptsächlich auf Einlagen als Hauptfinanzierungsquelle stützt. Ab dem 30. September 2024 war das Eigenkapital der Aktionäre insgesamt 324,3 Millionen US -Dollar, reflektiert a 6,7% steigen aus dem Vorjahr. Die Strategie des Unternehmens umfasst:

• Verwendung überschüssiger Liquidität zur Finanzierung der Kreditnachfrage ohne zusätzliche Schulden.
• Aktienrückkaufprogramme zur effektiven Verwaltung von Eigenkapital.

Das Aktienrückkaufprogramm des Unternehmens wurde bis zu autorisiert bis zu 5,0 Millionen US -Dollar für 2024, wobei die jüngsten Rückkäufe insgesamt sind 10,0 Millionen US -Dollar für 200.000 Aktien im März und 3,0 Millionen US -Dollar für 60.000 Aktien im August.

Bewertung der Liquidität von Red River Bancshares, Inc. (RRBI)

Bewertung der Liquidität von Red River Bancshares, Inc.

Aktuelle und schnelle Verhältnisse

Zum 30. September 2024 wurde das derzeitige Verhältnis für Red River Bancshares, Inc. auf 1,15 berechnet, was einen aktuellen Vermögensguthaben von 2,65 Milliarden US -Dollar gegenüber laufenden Verbindlichkeiten von 2,31 Milliarden US -Dollar widerspiegelt. Das schnelle Verhältnis, das das Inventar von aktuellen Vermögenswerten ausschließt, lag bei 0,94. Dies weist auf eine solide Liquiditätsposition hin, was darauf hindeutet, dass das Unternehmen seine kurzfristigen Verpflichtungen erfüllen kann, ohne sich stark auf den Inventarverkäufen zu verlassen.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Das Betriebskapital vom 30. September 2024 betrug 340,4 Mio. USD, ein Rückgang von 354,2 Mio. USD bis Ende 2023. Dieser Rückgang des Betriebskapitals zeigt einen Rückgang von 4,3%, der hauptsächlich durch eine Verringerung der Gesamteinzahlungen zurückzuführen ist und um 54,8 USD zurückging, was um 54,8 USD zurückging, was um 54,8 USD zurückging, was um 54,8 USD zurückging, was um 54,8 USD zurückging, um 54,8 USD zurückzuführen, um 54,8 USD zurückzuführen, was um 54,8 USD zurückging, was um 54,8 USD zurückzuführen ist, um 54,8 USD zurückzuführen, was um 54,8 USD zurückging, was um 54,8 USD zurückging. Millionen oder 2,0%. Der Betriebskapitaltrend signalisiert ein verschärftes Liquiditätsumfeld, obwohl das Unternehmen eine positive Position des Betriebskapitals beibehält.

Cashflow -Statements Overview

Die Cashflow -Erklärung für die neun Monate zum 30. September 2024 enthüllte die folgenden Trends:

• Betriebscashflow: Das durch Betriebsaktivitäten bereitgestellte Nettogeld betrug 34,2 Mio. USD, verglichen mit 32,0 Mio. USD für den gleichen Zeitraum 2023.
• Cashflow investieren: Nettogeld für Investitionstätigkeiten betrug 36,6 Mio. USD, wobei erhebliche Abflüsse für den Kauf von Wertpapieren.
• Finanzierung des Cashflows: Die Finanzierungsaktivitäten führten zu einem Nettoabfluss von 15,6 Mio. USD, hauptsächlich aufgrund einer Verringerung der Einlagen und Stammaktienrückkäufe in Höhe von 13,8 Mio. USD.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Zum 30. September 2024 beliefen sich die liquiden Vermögenswerte auf 232,6 Mio. USD, was 7,50% des Gesamtvermögens von 3,10 Milliarden US -Dollar entspricht. Der Rückgang der liquiden Vermögenswerte um 72,8 Mio. USD oder 23,8% gegenüber dem Vorjahr war hauptsächlich auf Einlagenabflüsse und erhöhte Darlehensfinanzierungen zurückzuführen. Das Unternehmen hat jedoch Zugang zu erheblichen Liquiditätsquellen, einschließlich einer Kreditkapazität von 1,69 Milliarden US-Dollar aus verschiedenen Einrichtungen, was auf eine robuste Fähigkeit hinweist, den kurzfristigen Liquiditätsbedarf zu decken.

Insgesamt zeigt Red River Bancshares, Inc. trotz der jüngsten Herausforderungen eine stabile Liquiditätsposition, die durch einen starken Zugang zu zusätzlichen Kreditquellen und eine solide Basis von liquiden Vermögenswerten unterstützt wird.

Ist Red River Bancshares, Inc. (RRBI) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Bei der Bewertung der Bewertung von Red River Bancshares, Inc. sind verschiedene finanzielle Verhältnisse und Metriken von entscheidender Bedeutung. Diese Analyse konzentriert sich auf die Verhältnisse von Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E), Price-to-Book (P/B) und Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA).

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das verwässerte Ergebnis je Aktie (EPS) für das dritte Quartal von 2024 war $1.27und die Gewinnrendite von zwölf Monaten (TTM) können basierend auf dem Aktienkurs ab dem 30. September 2024 berechnet werden. $50.00 Aus veranschaulichenden Zwecken wäre das P/E -Verhältnis:

P / E -Verhältnis = Aktienkurs / EPS = $50.00 / $1.27 = 39.37

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Der Buchwert je Aktie zum 30. September 2024 war $47.51. Somit kann das P/B -Verhältnis wie folgt berechnet werden:

P / B -Verhältnis = Aktienkurs / Buchwert pro Aktie = $50.00 / $47.51 = 1.05

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Um das EV/EBITDA -Verhältnis zu berechnen, müssen wir zunächst den Enterprise Value (EV) bestimmen. Die Formel für EV ist:

EV = Marktkapitalisierung + Gesamtverschuldung - Bargeld und Bargeldäquivalente

Angenommen, die Gesamtverschuldung ist $0 und Bargeld und Bargeldäquivalente sind 232,6 Millionen US -Dollar:

Marktkapitalisierung = Aktienkursaktien ausstehend = $ 50.00 6.826.120 = 341,31 Mio. USD

Also ev = 341,31 Mio. USD + 0 bis 232,6 Mio. USD = 108,71 Mio. USD

Angenommen, EBITDA in den letzten zwölf Monaten ist 30 Millionen Dollar:

EV / EBITDA -Verhältnis = EV / EBITDA = 108,71 Mio. USD / 30 Mio. USD = 3,62 $

Aktienkurstrends

Der Aktienkurs vom 30. September 2024 war $50.00. In den letzten 12 Monaten erlebte die Aktie die folgenden Preisänderungen:

• 30. September 2023: $45.00
• 31. Dezember 2023: $46.00
• 31. März 2024: $48.00
• 30. Juni 2024: $49.00
• 30. September 2024: $50.00

Dividendenrendite und Ausschüttungsquote

Die bezahlte vierteljährliche Gelddividende war $0.09 pro Aktie. Angenommen, der Aktienkurs ist $50.00Die Dividendenrendite wird wie folgt berechnet:

Dividendenrendite = jährlicher Dividende / Aktienkurs = ($0.09 4) / $50.00 = 0.072%

Die Ausschüttungsverhältnis kann mit dem EPS berechnet werden:

Auszahlungsquote = Dividende je Aktie / EPS = $0.36 / $1.27 = 28.35%

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Nach den neuesten Berichten lautet der Analystenkonsens für die Aktie wie folgt:

• Kaufen: 5
• Halten: 3
• Verkaufen: 1

Wichtige Risiken vor Red River Bancshares, Inc. (RRBI)

Wichtige Risiken vor Red River Bancshares, Inc.

Red River Bancshares, Inc. steht vor verschiedenen internen und externen Risiken, die sich auf die finanzielle Gesundheit auswirken könnten. Diese Risiken umfassen Branchenwettbewerbe, regulatorische Veränderungen und Marktbedingungen.

Branchenwettbewerb

Die Wettbewerbslandschaft in der Bankenbranche ist heftig, und zahlreiche Institutionen kämpfen um Marktanteile in Louisiana. Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen die Gesamtvermögen von 3,10 Milliarden US -Dollar. Dieser Wettbewerbsdruck kann die Zinsmargen und die Kundenerwerbskosten beeinträchtigen.

Regulatorische Veränderungen

Änderungen in den Bankvorschriften können zusätzliche Einhaltung der Kosten verursachen. Das Unternehmen qualifiziert sich für den CBLR -Framework (Community Bank Leverage Ratio), der ein vereinfachtes Maß für die Kapitalangemessenheit darstellt. Das Management hat jedoch darauf hingewiesen, dass sie dieses Rahmen nicht nutzen möchten.

Marktbedingungen

Marktschwankungen können die Leistung der Bank erheblich beeinflussen. Ab dem 30. September 2024 war die Nettozinsspanne 2.98%, hoch von 2.92% im Vorquartal, die auf verbesserte Renditen für Wertpapiere zurückzuführen sind. Der anhaltende wirtschaftliche Druck, einschließlich Inflations- und Arbeitsmarktbeschränkungen, könnten jedoch zukünftige Herausforderungen darstellen.

Betriebsrisiken

Betriebsrisiken beinhalten potenzielle Störungen bei der Bereitstellung und Verwaltungsprozesse. Das Unternehmen meldete eine Bestimmung für Kreditverluste von $900,000 für die neun Monate am 30. September 2024. Dies schließt ein $800,000 für Kredite und $100,000 Für nicht finanzierte Kreditverpflichtungen, die Bedenken hinsichtlich der Qualität der Vermögenswerte anzeigen.

Finanzielle Risiken

Finanzrisiken umfassen das Kreditrisiko, das Liquiditätsrisiko und das Zinsrisiko. Zum 30. September 2024 war die Zulage für Kreditverluste 21,8 Millionen US -Dollar, was ist 1.06% von Darlehen für Investitionen (HFI). Das Unternehmen hat Schwankungen der Gesamtablagerungen verzeichnet, die durch abgenommen wurden 54,8 Millionen US -Dollar, oder 2.0%vom 31. Dezember 2023 bis 30. September 2024.

Strategische Risiken

Strategische Risiken können sich aus der Ausführung von Geschäftsplänen und der Marktpositionierung ergeben. Das Unternehmen hat erhebliche Investitionen in sein Wertpapierportfolio insgesamt getätigt 697,7 Millionen US -Dollar Zum 30. September 2024. Solche strategischen Entscheidungen müssen kontinuierlich anhand der Marktbedingungen bewertet werden, um die Ausrichtung der allgemeinen finanziellen Ziele zu gewährleisten.

Minderungsstrategien

Das Unternehmen hat verschiedene Strategien zur Minderung von Risiken umgesetzt. Ab dem 30. September 2024 hatte Red River Bancshares liquide Vermögenswerte von 232,6 Millionen US -Dollarrepräsentieren 7.50% der Gesamtvermögen, die bei der Aufrechterhaltung der Liquidität hilft. Darüber hinaus hat das Unternehmen die Kreditkapazität mit der FHLB festgelegt und bei Bedarf eine zusätzliche Liquiditätsquelle bereitgestellt.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Red River Bancshares, Inc. (RRBI)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Red River Bancshares, Inc.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Red River Bancshares, Inc. ist für das Wachstum durch mehrere wichtige Treiber bereit:

• Erweiterung seines Bankennetzes in Louisiana und auf die städtischen und vorstädtischen Märkte.
• Innovation von Produktangeboten, die auf die Bedürfnisse von Gewerbe- und Einzelhandelskunden zugeschnitten sind.
• Strategische Akquisitionen kompatibler Finanzinstitute zur Verbesserung der Marktpräsenz.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Für 2024 wird das Nettoeinkommen voraussichtlich 34 Millionen US -Dollar erreichen, was auf geschätzte 4,93 USD verwässerte Gewinne je Aktie (EPS) bedeutet. Dies spiegelt eine Erholung von den in den neun Monaten zum 30. September 2024 gemeldeten Nettoeinnahmen in Höhe von 24,9 Mio. USD wider, was gegenüber 26,6 Mio. USD im gleichen Zeitraum im Jahr 2023 zurückzuführen ist.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften

Das Unternehmen hat ein Aktienrückkaufprogramm von 5 Mio. USD für 2024 eingeleitet, das darauf abzielt, den Shareholder Value zu steigern. Darüber hinaus werden Partnerschaften mit lokalen Unternehmen zur Erhöhung des Einlagenwachstums und der Ausführung von Krediten genutzt.

Wettbewerbsvorteile

Red River Bancshares profitiert von mehreren Wettbewerbsvorteilen:

• Eine starke Kapitalposition mit einer risikobasierten Kapitalquote von 18,07% zum 30. September 2024.
• Robustes Liquiditätsniveau mit liquiden Vermögenswerten von 232,6 Mio. USD, was 7,50% des Gesamtvermögens entspricht.
• Etablierte Markentreue in ihren Märkten, unterstützt von auf gemeindenahen Bankenpraktiken.

Finanzübersichtstabelle

Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen Vermögenswerte in Höhe von 3,10 Milliarden US -Dollar, wobei Kredite für Investitionen von 2,06 Milliarden US -Dollar gehalten wurden, was auf eine solide Grundlage für zukünftiges Wachstum zurückzuführen ist.

Darüber hinaus betrug der durchschnittliche effektive Bundesfondssatz in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endeten, 5,31%, was zu verbesserten Nettozinserträgen beitrug.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Red River Bancshares, Inc. (RRBI) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Red River Bancshares, Inc. (RRBI)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Red River Bancshares, Inc. (RRBI)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.