SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS) Finanzielle Gesundheit: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis von SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS) Einnahmequellenströme

Verständnis der Einnahmequellen von SAB Biotherapeutics, Inc.

Die finanzielle Leistung von SAB Biotherapeutics, Inc. wird in erster Linie von den Einnahmequellen beeinflusst, die sich aus verschiedenen staatlichen Zuschüssen und Vertragsarbeitern ergeben.

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

Für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, umfassten die primären Einnahmequellen:

• Einnahmen gewähren: $1,207,712
• Vertragsherstellung: $0

Im Vergleich dazu war der Zusammenbruch in den neun Monaten am 30. September 2023:

• Einnahmen gewähren: $1,933,980
• Vertragsherstellung: $1,414,000

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Die Analyse der Umsatzwachstumsrate im Vorjahr zeigt einen signifikanten Rückgang:

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Der Beitrag der Zuschüsse zu den Gesamteinnahmen für die neun Monate am 30. September 2024 war:

• Ertragsbeitrag zugeben: 100% des Gesamtumsatzes

Für die neun Monate am 30. September 2023:

• Ertragsbeitrag zugeben: 100% des Gesamtumsatzes
• Auftragsbeitrag der Vertragsfertigung: Ungefähr 73% des Gesamtumsatzes

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Die Beendigung des JPEO -Rapid -Response -Vertrags wirkte sich erheblich auf den Umsatz aus. Für die drei Monate, die am 30. September 2024 endeten, war der Umsatz:

Dieser starke Kontrast wird in erster Linie auf die Beendigung der Aktivitäten zur Erstellung von Vertrag und der Ertragsgenerierung nach der Vertragsbeendigung im Jahr 2022 zurückzuführen. Das Unternehmen erwartet, dass zukünftige Einnahmen niedrig bleiben, da es für seine Pipeline -Entwicklungen nach alternativen Finanzierungsvereinbarungen und Partnerschaften eingereicht werden.

Ein tiefes Eintauchen in Sab Biotherapeutics, Inc. (SABS) Rentabilität

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von SAB Biotherapeutics, Inc.

Bruttogewinnmarge: Für die neun Monate am 30. September 2024 war der Gesamtumsatz $1,207,712mit Gesamtbetriebskosten von $34,109,392. Dies führt zu einer groben Gewinnspanne von ungefähr -2,800%, was auf erhebliche Verluste im Vergleich zu Einnahmen aufgrund hoher Betriebskosten hinweist.

Betriebsgewinnmarge: Der Verlust aus dem Geschäft für die neun Monate am 30. September 2024 war $(32,901,680), was zu einer operativen Gewinnspanne von führt -2,726%, im Vergleich zum Verlust des Vorjahres von $(19,201,549).

Nettogewinnmarge: Der Nettoverlust für die neun Monate am 30. September 2024 war $(22,710,610), was zu einer Nettogewinnmarge von führt -1,884%. Dies spiegelt einen Anstieg der Verluste aus $(19,337,023) im gleichen Zeitraum des Vorjahres.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Im vergangenen Jahr hat das Unternehmen einen Umsatzrückgang verzeichnet, wobei der Gesamtumsatz um die Gesamtumsatz gesunken ist 37.6% aus $1,933,980 in den neun Monaten am 30. September 2023 bis $1,207,712 2024. Dieser Rückgang wird hauptsächlich auf die Beendigung des Rapid -Response -Vertrags von JPEO zurückgeführt.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Beim Vergleich der operativen Gewinnspanne von -2,726% mit dem Branchendurchschnitt, der normalerweise zwischen variiert zwischen 10% bis 20% Für biopharmazeutische Unternehmen ist es offensichtlich, dass das Unternehmen aufgrund hoher Forschungs- und Entwicklungskosten erheblich unterdurchschnittlich ist.

Analyse der Betriebseffizienz

Die Gesamtbetriebskosten für die neun Monate am 30. September 2024 waren $34,109,392, einschließlich:

• Forschungs- und Entwicklungskosten: $22,599,998
• Allgemeine und Verwaltungskosten: $11,509,394

Dies weist auf eine signifikante Erhöhung der F & E -Ausgaben nach 85.0% im Vergleich zu $12,217,569 im Vorjahr, vor allem durch erhöhte klinische Versuchskosten und Labordienste vorangetrieben. Die allgemeinen und administrativen Ausgaben stiegen ebenfalls um 29.1% aus $8,917,960 Zu $11,509,394.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie SAB Biotherapeutics, Inc. sein Wachstum finanziert

Schuldenniveaus:

Ab dem 30. September 2024 hatte das Unternehmen die Gesamtverbindlichkeiten in Höhe $16,894,566. Dies beinhaltet eine langfristige Schuld von $542,000 Aus einer nicht sicheren Cabrio -Note von 8%, die am 30. September 2024 fällig war und in den drei Monaten, die am 30. September 2024 endete, vollständig zurückgezahlt wurde.

Kurzfristige Verbindlichkeiten umfassten aufgelaufene Ausgaben insgesamt $6,879,750.

Verschuldungsquote: Verschuldung:

Das Verschuldungsquoten für das Unternehmen lag bei ungefähr 0.46, berechnet unter Verwendung der Gesamtverbindlichkeiten von $16,894,566 und Gesamtkapital der Aktionäre von $36,902,617 Ab dem 30. September 2024. Dieses Verhältnis liegt unter dem Branchendurchschnitt von ungefähr ungefähr 0.75, was auf eine konservativere Kapitalstruktur im Vergleich zu Gleichaltrigen hinweist.

Jüngste Schuldenausstellungen:

Im Oktober 2023 veröffentlichte das Unternehmen 7.500 Aktien der Serie A-1 bevorzugte Aktien, wodurch ein Bruttoerlös generiert wurde 7,5 Millionen US -Dollar. Der Erlös wurde in erster Linie für Betriebskapital und die Weiterentwicklung klinischer Studien zugeordnet. Zusätzlich wurde der Anfangswert der zugehörigen Haftbefehle auf geschätzt 10,9 Millionen US -Dollar, was als Haftung aufgezeichnet wurde.

Kreditratings:

Das Unternehmen hat keine Bonität von großen Agenturen öffentlich gemeldet, was seine Entwicklungsphase und das Vertrauen in die Eigenkapitalfinanzierung widerspiegelt.

Schulden gegen Eigenkapitalfinanzierungsbilanz:

Das Unternehmen stützt sich in erster Linie auf Eigenkapitalfinanzierung, was durch ein Gesamtkapital von insgesamt bezahlt wird $155,144,947. Die jüngste Equity -Emission durch Vorzugsaktien zeigt die Strategie des Unternehmens, Kapital zu beschaffen und gleichzeitig ein überschaubares Schuldenniveau aufrechtzuerhalten. Das Unternehmen hat seine Geschäftstätigkeit historisch durch staatliche Zuschüsse und Eigenkapital finanziert, anstatt erhebliche Schulden zu sammeln.

Bewertung der Liquidität von SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS)

Bewertung der Liquidität von SAB Biotherapeutics, Inc.

Stromverhältnis: Zum 30. September 2024 belief sich das aktuelle Vermögen auf 31,2 Mio. USD, während die derzeitigen Verbindlichkeiten auf 6,9 Mio. USD beliefen, was zu einem aktuellen Verhältnis von führte 4.51.

Schnellverhältnis: Das schnelle Vermögen ohne Lagerbestände betrug 30,4 Mio. USD gegenüber laufenden Verbindlichkeiten von 6,9 Millionen US -Dollar, was ein schnelles Verhältnis von ergibt 4.41.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Betriebskapital, definiert als aktuelle Vermögenswerte abzüglich der aktuellen Verbindlichkeiten, wurde bei berechnet 24,3 Millionen US -Dollar ab dem 30. September 2024. Dies zeigt eine Erhöhung aus 21,4 Millionen US -Dollar Am Ende von 2023 gemeldet.

Cashflow -Statements Overview

Der Cashflow aus Betriebsaktivitäten für die neun Monate, die am 30. September 2024 endete 24,8 Millionen US -Dollarim Vergleich zu einem Ausfluss von 11,7 Millionen US -Dollar Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Cashflows aus Investitionstätigkeiten für die neun Monate, die am 30. September 2024 endete, insgesamt $ (21,3 Millionen US -Dollar), eine Zunahme von $(84,840) im Jahr 2023.

Cashflows aus Finanzierungsaktivitäten führten zu einem Nettoausfluss von Bargeldabfluss von (1,4 Millionen US -Dollar) für 2024 im Vergleich zu $(863,886) im Jahr 2023.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Zum 30. September 2024 standen Bargeld und Bargeldäquivalente bei 30,4 Millionen US -Dollar, unten von 56,6 Millionen US -Dollar Zum 31. Dezember 2023. Dieser Rückgang stellt angesichts der anhaltenden Betriebsverluste potenzielle Liquiditätsprobleme aus.

Das Unternehmen rechnet mit fortgesetzten operativen Verlusten und erfordert ein weiteres Kapital, um Aktivitäten aufrechtzuerhalten. Das angesammelte Defizit erreichte 112,8 Millionen US -Dollar Zum 30. September 2024, was auf einen erheblichen laufenden finanziellen Druck hinweist.

Zusammenfassend lässt sich sagen, dass die aktuellen und schnellen Verhältnisse auf eine starke Liquiditätsposition hinweisen, die erheblichen Geldabflüsse und die zunehmende Abhängigkeit von externen Mitteln möglicherweise Herausforderungen für die Aufrechterhaltung dieser Liquidität in Zukunft darstellen.

Ist SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Die finanzielle Gesundheit des Unternehmens kann anhand mehrerer wichtiger Bewertungsmetriken bewertet werden. Im Folgenden finden Sie eine detaillierte Aufschlüsselung der Bewertungsanalyse des Unternehmens ab 2024.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das Unternehmen meldete einen Nettoverlust von $10,349,410 für die drei Monate am 30. September 2024, was zu einem grundlegenden und verwässerten Verlust pro Aktie von führt $(1.12). Folglich kann das P/E -Verhältnis nicht berechnet werden, da das Unternehmen derzeit nicht rentabel ist.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Ab dem 30. September 2024 war das Eigenkapital der Aktionäre der Aktionäre $36,902,617. Der Buchwert je Aktie, der nach einer 1:10 Reverse -Aktien -Aufteilung entspricht, wird berechnet als:

Buchwert je Aktie = Eigenkapital / Aktien der Aktionäre ausstehend

Mit 9,229,274 Ausstehende Aktien, der Buchwert pro Aktie beträgt ungefähr $4.00. Wenn der Aktienkurs in der Nähe ist $0.63Das P/B -Verhältnis wäre:

P / B -Verhältnis = Aktienkurs / Buchwert pro Aktie = 0,63 USD / 4,00 USD = 0,1575 USD

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Der Unternehmenswert (EV) wird berechnet als:

EV = Marktkapitalisierung + Gesamtverschuldung - Bargeld und Bargeldäquivalente

Annahme einer Marktkapitalisierung von ungefähr $5,800,000 (basierend auf dem jüngsten Aktienkurs), Gesamtschuld von $16,894,566und Bargeld und Bargeldäquivalente von $9,171,175, der EV ist:

Ev = $ 5.800.000 + 16.894.566 - 9.171.175 USD = 13.523.391 USD

Für das EBITDA zeigt ein negatives EBITDA angesichts der Nettoverlust- und Betriebskosten eine herausfordernde finanzielle Position an. Somit ist das EV/EBITDA -Verhältnis hier nicht anwendbar.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs eine erhebliche Volatilität gezeigt. Der jüngste Aktienkurs beträgt ungefähr $0.63, runter von einem Höhepunkt von rund um $5.60 Im Jahr 2023 spiegelt dies einen erheblichen Rückgang des Anlegervertrauens und der Marktwahrnehmung wider.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen hat im vergangenen Jahr keine Dividenden erklärt, was zu einer Dividendenrendite von geführt hat 0%. Die Ausschüttungsquote gilt auch aufgrund des Fehlens von Dividendenzahlungen und laufenden Nettoverlusten nicht.

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Analystenbewertungen zeigen einen Konsens von Halten für die Aktie widerspiegelt die Unsicherheit in Bezug auf zukünftige Rentabilität und Wachstumspotenzial.

Schlüsselrisiken für SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS)

Schlüsselrisiken für SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS)

Overview von internen und externen Risiken: SAB Biotherapeutics ist mit mehreren wichtigen Risiken konfrontiert, die sich auf die finanzielle Gesundheit auswirken könnten. Dazu gehören:

• Branchenwettbewerb: Die biopharmazeutische Industrie ist sehr wettbewerbsfähig, und zahlreiche Unternehmen kämpfen um Marktanteile in therapeutischen Gebieten wie Typ -1 -Diabetes. Die Fähigkeit des Unternehmens, seine Produkte zu unterscheiden, ist entscheidend.
• Regulatorische Veränderungen: Änderungen in den Vorschriften des Gesundheitswesens und der Arzneimittelgenehmigungsprozesse können sich nachteilig auf die Betriebsabläufe und Zeitpläne des Unternehmens für die Produktentwicklung auswirken.
• Marktbedingungen: Wirtschaftliche Schwankungen können sich auf die Verfügbarkeit der Finanzierung und die Anlegerstimmung auswirken, die für die laufende Forschung und Entwicklung von entscheidender Bedeutung sind.

Betriebsrisiken: Das Unternehmen hat in seinen jüngsten Einreichungen mehrere operative Risiken hervorgehoben:

• Forschungs- und Entwicklungskosten: Für die neun Monate am 30. September 2024 entstand das Unternehmen ungefähr 22,6 Millionen US -Dollar in Forschungs- und Entwicklungskosten ein signifikanter Anstieg gegenüber 12,2 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum im Jahr 2023.
• Nettoverluste: Der Nettoverlust für die neun Monate am 30. September 2024 betrug ungefähr 22,7 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu 19,3 Millionen US -Dollar Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.
• Cashflow -Herausforderungen: Das Nettogeld, das bei Betriebsaktivitäten verwendet wurde 13,1 Millionen US -Dollar Jahr-über-Jahr, erreichen 24,8 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024.

Finanzrisiken: Zu den finanziellen Risiken gehören:

• Finanzierungsbedürfnisse: Zum 30. September 2024 hatte das Unternehmen 30,4 Millionen US -Dollar in Bargeld und Bargeldäquivalenten, die möglicherweise nicht ausreichen, um die Betriebskosten für die nächsten zwölf Monate zu decken.
• Schuldenverpflichtungen: Das Unternehmen hat 8% ungesicherte Cabrio -Note mit ungefähr $542,000 Principal fällig am 30. September 2024.
• Angesammeltes Defizit: Das angesammelte Defizit erreichte 112,8 Millionen US -Dollar Zum 30. September 2024.

Minderungsstrategien: Das Unternehmen hat Pläne angegeben, Risiken zu mildern:

• Strategische Partnerschaften: Erforschung von Partnerschaften und Lizenzmöglichkeiten zur Verbesserung der Finanzierungs- und Entwicklungsfähigkeiten.
• Kostenmanagement: Weiterhin die Betriebskosten zu verwalten und gleichzeitig auf kritische Forschungsinitiativen zu konzentrieren.
• Kapitalbeschaffungsbemühungen: Pläne, zusätzliches Kapital durch Eigenkapital- oder Fremdfinanzierung zu beantragen, um laufende Geschäftstätigkeit und Produktentwicklung zu unterstützen.

Zukünftige Wachstumsaussichten für SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS)

Zukünftige Wachstumsaussichten für SAB Biotherapeutics, Inc.

Schlüsselwachstumstreiber

Zu den primären Wachstumstreibern für das Unternehmen gehören:

• Produktinnovationen: Die kontinuierliche Entwicklung von SAB-142, die sich an Typ-1-Diabetes abzielt, zeigt das Engagement des Unternehmens zur Weiterentwicklung seiner Produktpipeline.
• Markterweiterungen: Das Unternehmen untersucht potenzielle Partnerschaften und Co-Entwicklungsmöglichkeiten zur Verbesserung seiner Marktreichweite.
• Akquisitionen: Das Potenzial für strategische Akquisitionen zur Stärkung von Produktangeboten und zur Erweiterung neuer Märkte ist ein kritischer Wachstum.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Einnahmen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, war $1,207,712, im Vergleich zu $1,933,980 Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023 spiegelt eine Abnahme von ab 37.6% Aufgrund der Beendigung des JPEO -Rapid -Response -Vertrags. Das Unternehmen rechnet die geringeren künftigen Einnahmen mit neuen Finanzmitteln und Partnerschaften.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben

Das Unternehmen sucht aktiv nach Zusammenarbeit und Lizenzvereinbarungen, um die Entwicklung seines primären Pipeline -Ziels zu unterstützen. Dies ist entscheidend, da es die Auswirkungen von Vertragsabschlüssen auf seine Einnahmequelle ausgleichen möchte.

Wettbewerbsvorteile

Die Wettbewerbsvorteile des Unternehmens umfassen:

• Starker Forschungs- und Entwicklungsfokus: Forschungs- und Entwicklungskosten erreicht $22,599,998 für die neun Monate am 30. September 2024 von vor $12,217,569 im Jahr 2023, was auf eine robuste Investition in Innovation hinweist.
• Technologisches Fachwissen: Das Unternehmen besitzt einzigartige Technologieplattformen, die seine Produktentwicklungsfähigkeiten verbessern.
• Strategische Partnerschaften: Laufende Diskussionen für Partnerschaften können zusätzliche Ressourcen und Marktzugang bereitstellen.

Finanziell Overview

Die finanzielle Gesundheit des Unternehmens spiegelt einen Nettoverlust von wider $22,710,610 für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu einem Nettoverlust von $19,337,023 im gleichen Zeitraum 2023.

Liquidität und Kapitalressourcen

Zum 30. September 2024 hatte das Unternehmen 30,4 Millionen US -Dollar in Bargeld, Bargeldäquivalenten und Investitionen, ein Rückgang gegenüber 56,6 Millionen US -Dollar Ende 2023. Das Unternehmen plant, weiterhin in seine F & E -Bemühungen zu investieren, was in Zukunft zu zusätzlichen Kapitalanforderungen führen kann.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View SAB Biotherapeutics, Inc. (SABS)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.