Breaking Global Self Storage, Inc. (Selbst) Finanzielle Gesundheit: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis von Global Self Storage, Inc. (Self) Einnahmequellen

Das Verständnis der Umsatzströme von Global Self Storage, Inc.

Global Self Storage, Inc. erzielt hauptsächlich Einnahmen durch Mieteinnahmen, andere Immobilieneinnahmen und Verwaltungsgebühren. Hier ist ein detaillierter Zusammenbruch:

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

• Mieteinkommen: Dies ist die größte Einnahmequelle, die den Großteil der Gesamteinnahmen ausmacht.
• Andere immobilienbezogene Einnahmen: Dies beinhaltet die Gebühren für Kundendienerversicherungen und den Verkauf von Lagervorräten.
• Verwaltungsgebühren: Einkommen aus Managementdiensten von Drittanbietern.

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Die Gesamteinnahmen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, stiegen auf $9,343,354 aus $9,214,345 Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023 zeigte eine Wachstumsrate von 1.4%.

Für die drei Monate am 30. September 2024 stiegen die Gesamteinnahmen auf $3,200,276 aus $3,090,374 im Jahr 2023, was zu einer Wachstumsrate von führt 3.6%.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Ab den neun Monaten zum 30. September 2023 erhöhte sich das Mieteinkommen um um 1.2%, während andere Einnahmen im Zusammenhang mit dem Eigentum einen signifikanten Anstieg von verzeichneten 10.3%. Die Verwaltungsgebühren verringerten sich jedoch um 17.1%Angabe einer Verschiebung der Umsatzdynamik.

Für den dreimonatigen Vergleich stieg das Mieteinkommen um durch 3.5%und andere im Eigentum bezogene Einkommen um erhöht um 7.7%, während die Verwaltungsgebühren geringfügig abnahmen um 3.5%.

Der Gesamttrend zeigt ein stabiles Wachstum des Miet- und Nebeneinkommens, während die Verwaltungsgebühren an die aktuellen Marktbedingungen anpassen. Dies spiegelt den strategischen Fokus des Unternehmens auf die Maximierung der Belegung und die Optimierung von Preisstrategien durch ihr Umsatzrate -Managementprogramm wider.

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Global Self Storage, Inc. (Selbst)

Rentabilitätsmetriken

Bruttogewinnmarge: Für die drei Monate am 30. September 2024 lag die Bruttogewinnspanne ungefähr 62.1%, im Vergleich zu 59.8% im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Dies spiegelt einen Anstieg gegenüber dem Vorjahr wider, der durch eine verbesserte Mieteinnahmen und Kostenmanagement zurückzuführen ist.

Betriebsgewinnmarge: Die Betriebsgewinnmarge für die drei Monate, die am 30. September 2024 endete, war 27.3%, hoch von 26.8% Im gleichen Zeitraum von 2023 kann dieser Anstieg auf effektive Kostenkontrollmaßnahmen und höhere Einnahmen zurückgeführt werden.

Nettogewinnmarge: Die Nettogewinnmarge verbesserte sich erheblich von 8.8% In den drei Monaten endeten am 30. September 2023, um 36.9% Im gleichen Zeitraum 2024. Dies war in erster Linie auf einen erheblichen Anstieg des Nettoeinkommens zurückzuführen.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit: Im vergangenen Jahr hat die Rentabilität einen positiven Trend gezeigt, wobei der Bruttogewinn von zunimmt $1,844,062 in Q3 2023 bis $1,987,185 in Q3 2024. Das Betriebseinkommen stieg ebenfalls aus $828,533 Zu $873,090 im gleichen Zeitraum reflektiert ein Wachstum von 5.4%.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte: Die durchschnittliche Bruttogewinnmarge in der Selbststor-Branche beträgt ungefähr 55%, was darauf hinweist, dass die Leistung des Unternehmens erheblich über dem Branchen -Benchmark liegt. Die operativen und Nettogewinnmargen übertreffen auch die typischen Industrie -Durchschnittswerte, die herumschweben 20% Und 15% jeweils.

Analyse der operativen Effizienz: Die Gesamtbetriebskosten stiegen von $2,261,841 in Q3 2023 bis $2,327,186 im vierten Quartal 2024 ein Anstieg von 2.9%. Die gleichen Betriebskosten der Operationen zeigten jedoch einen leichten Rückgang von um 0.8% in Q3 2024 im Vergleich zu Q3 2023, was auf eine verbesserte Betriebseffizienz hinweist.

Netto -Betriebsergebnis (NOI): Für die drei Monate am 30. September 2024 war das Netto -Betriebsergebnis $2,028,542, im Vergleich zu $1,908,875 in Q3 2023, was ein Wachstum von darstellt 6.3%.

Fonds aus Operations (FFO): FFO für die drei Monate, die am 30. September 2024 endete, war $1,091,601, was im Einklang mit dem Vorjahr entspricht $1,091,972, was auf Stabilität in bargenerierenden Fähigkeiten hinweist, trotz eines allgemeinen Rückgangs des FFO für den neunmonatigen Zeitraum.

Angepasste Mittel aus Operations (AFFO): Für Q3 2024 wurde AFFO bei gemeldet $1,167,820, im Vergleich zu $1,142,595 in Q3 2023 reflektiert eine leichte Zunahme von 2.2%.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Global Self Storage, Inc. (Selbst) sein Wachstum finanziert

Schulden vs. Eigenkapital: Wie Global Self Storage, Inc. sein Wachstum finanziert

Schuldenniveaus

Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen einen ausstehenden Hauptbetrag von ausstehend von $16,811,550 in seiner Notiz zu zahlen, die Nettokosten für Kreditbeschaffungskosten sind $316,408, was zu einer Gesamtnote führt $16,495,142.

Das Unternehmen hat eine revolvierende Kreditlinie mit einer Kapazität von bis zu 15 Millionen Dollar, was am 6. Juli 2027 reift. Der effektive Zinssatz in dieser Einrichtung war ungefähr 8.20% Zum 30. September 2024.

Verschuldungsquote

Das Eigenkapital des Gesamtbetriebs zum 30. September 2024 war $48,061,216. Um das Verhältnis von Schulden zu Equity zu berechnen, lautet die Formel:

Verschuldungsquote = Gesamtverschuldung / Gesamtkapital

Verwenden der Abbildungen:

• Gesamtverschuldung: $16,495,142
• Gesamtwert: $48,061,216
• Verschuldungsquote: Verschuldung: 0.34

Dieses Verhältnis ist im Vergleich zu Branchenstandards günstig, die typischerweise reichen von 0,5 bis 1,0 für ähnliche Unternehmen im Self-Storage-Sektor.

Jüngste Schuld -Emissionen und Kreditratings

Das Unternehmen hat sich mit Refinanzierungsaktivitäten befasst und kürzlich am 6. Juli 2024 eine zweite Änderung sein 3% plus das höhere der sofr oder 0,25%. Das Unternehmen hat zum 30. September 2024 die Einhaltung seiner Darlehensbündel aufrechterhalten.

Fremdfinanzierung gegen Eigenkapitalfinanzierung

Das Unternehmen hat eine Strategie angegeben, um seine Finanzierungsmethoden auszugleichen und sich für Schulden zu entscheiden 25,1 Millionen US -Dollar. Dies beinhaltet Bargeld und Bargeldäquivalente von 6,9 Millionen US -Dollar und marktfähige Wertpapiere von 3,2 Millionen US -Dollar.

Zukünftige Hauptzahlungsanforderungen für Notiz zu zahlen

Dieser strukturierte Finanzierungsansatz ermöglicht es dem Unternehmen, seine Schulden zu nutzen und gleichzeitig eine solide Eigenkapitalbasis aufrechtzuerhalten, wodurch ein anhaltendes Wachstum und die operative Stabilität gewährleistet werden.

Bewertung der Liquidität von Global Self Storage, Inc. (Self)

Bewertung der Liquidität von Global Self Storage, Inc.

Stromverhältnis: Ab dem 30. September 2024 belief sich das aktuelle Vermögen auf 7.028.546 USD, während die derzeitigen Verbindlichkeiten bei 2.138.000 USD lagen, was zu einem aktuellen Verhältnis von führte 3.29.

Schnellverhältnis: Das schnelle Vermögen ohne Lagerbestand belief sich auf 6.927.134 USD gegenüber laufenden Verbindlichkeiten von 2.138.000 USD, was ein schnelles Verhältnis von ergibt 3.24.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Zum 30. September 2024 wurde das Betriebskapital als aktuelles Vermögen von 7.028.546 USD abzüglich aktueller Verbindlichkeiten von 2.138.000 USD berechnet, was zu einem Betriebskapital von führte $4,890,546. Dies zeigt eine starke Liquiditätsposition im Vergleich zum Vorjahr, als das Arbeitskapital war $4,500,000.

Cashflow -Statements Overview

Nettogeld, das durch Betriebsaktivitäten bereitgestellt wird: Für die neun Monate am 30. September 2024 war das durch Betriebsaktivitäten bereitgestellte Nettogeld $3,068,193, im Vergleich zu $3,409,542 Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Cashflows aus Investitionstätigkeiten: Bargeld, die für die neun Monate am 30. September 2024 für Investitionstätigkeit verwendet wurden, war ($62,440), eine Abnahme von ($196,689) im Jahr 2023.

Cashflows aus Finanzierungsaktivitäten: Bargeld, die bei Finanzierungsaktivitäten verwendet wurden, war ($3,107,165) im Jahr 2024 im Vergleich zu ($2,822,385) im Jahr 2023.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Zum 30. September 2024 behielt das Unternehmen Bargeld, Bargeldäquivalente und ein eingeschränktes Bargeld von beibehalten $6,927,134 zusammen mit marktfähigen Wertpapieren von $3,200,000, was eine Gesamtkapitalressource von angeben 25,1 Millionen US -Dollar. Dies positioniert das Unternehmen positiv gegen seine Verbindlichkeiten.

Schuldenverpflichtungen: Der ausstehende Hauptguthaben in der zu zahlenden Notiz war $16,811,550 ab dem 30. September 2024 mit insgesamt zu zahlbarem Netto bei der Note bei $16,495,142.

Das Unternehmen entspricht den Schuldenverschreibungen ab dem 30. September 2024 und spiegelt eine solide Liquiditätsposition wider, um sowohl die aktuellen als auch die zukünftigen Verpflichtungen zu erfüllen.

Ist Global Self Storage, Inc. (Selbst) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Um festzustellen, ob Global Self Storage, Inc. überbewertet oder unterbewertet ist, sind mehrere finanzielle Metriken unerlässlich. Dazu gehören das Verhältnis von Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E), das Verhältnis von Preis-Buch (P/B) und das Verhältnis von Enterprise-Wert zu EBITDA (EV/EBITDA).

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das P/E -Verhältnis bietet Einblick in die Bereitschaft, für jeden Einkommens Dollar zu zahlen. Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen ein Nettoeinkommen von $2,039,337, übersetzt zu einem Gewinn je Aktie (EPS) von $0.18 für die neun Monate am 30. September 2024.

Mit einem Schlussaktienkurs von $5.21 Am 30. September 2024 wird das P/E -Verhältnis wie folgt berechnet:

P / E -Verhältnis = Aktienkurs / EPS = $5.21 / $0.18 = 28.94

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis vergleicht den Marktwert eines Unternehmens mit seinem Buchwert. Ab dem 30. September 2024 war das Eigenkapital der Aktionäre der Aktionäre $48,061,216 und es gab 11,267,253 Aktien hervorragend. Daher lautet der Buchwert pro Aktie:

Buchwert pro Aktie = Gesamtkapital / Aktien der Aktionäre ausstehend = $48,061,216 / 11,267,253 = $4.26

Angesichts des Aktienkurs von $5.21Das P/B -Verhältnis lautet:

P / B -Verhältnis = Aktienkurs / Buchwert pro Aktie = $5.21 / $4.26 = 1.22

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Um das EV/EBITDA -Verhältnis zu berechnen, müssen wir zunächst den Unternehmenswert (EV) berechnen. Das EV wird berechnet als:

EV = Marktkapitalisierung + Gesamtverschuldung - Bargeld

Marktkapitalisierung = Aktienkurs × Aktien ausstehend = $5.21 × 11,267,253 = $58,774,103

Gesamtverschuldung zum 30. September 2024 war $15,000,000. Bargeld und Bargeldäquivalente betrugen auf $6,900,000. Daher:

Ev = $ 58.774.103 + $ 15.000.000 - $ 6.900.000 = $66,874,103

Für die neun Monate am 30. September 2024 war EBITDA $3,325,000. Somit lautet das EV/EBITDA -Verhältnis:

Ev / eBitda = ev / eBitda = $66,874,103 / $3,325,000 = 20.12

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs einen Aufwärtstrend gezeigt. Die Schlusspreise waren $4.86 Ab dem 30. September 2023 im Vergleich zu $5.21 am 30. September 2024, was auf ein Wachstum von angibt 7.2%.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen hat konsequent Dividenden von bezahlt $0.0725 pro Aktie für beide drei Monate, die am 30. September 2024 und 2023 endeten. Die Dividendenrendite wird berechnet als:

Dividendenrendite = jährlicher Dividende / Aktienkurs = ($ 0,0725 × 4) / 5,21 USD = 0,0555 oder 5,55%

Die Ausschüttungsverhältnis kann unter Verwendung des EPS bestimmt werden:

Auszahlungsquote = jährliche Dividende / EPS = ($ 0,0725 × 4) / $ 0,18 = 1,61 oder 161%

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Analysten haben derzeit ein Konsensrating von Halten Für die Aktie spiegelt der vorsichtige Optimismus angesichts der Bewertungsmetriken und der aktuellen Marktbedingungen wider.

Schlüsselrisiken für Global Self Storage, Inc. (Selbst)

Hauptrisiken für Global Self Storage, Inc.

Global Self Storage, Inc. steht vor mehreren internen und externen Risiken, die sich auf die finanzielle Gesundheit auswirken können. Diese Risiken können in Branchenwettbewerbe, regulatorische Veränderungen und Marktbedingungen eingeteilt werden.

Branchenwettbewerb

Die Self-Storage-Branche zeichnet sich durch einen intensiven Wettbewerb aus. Bis zum 30. September 2024 hielt das Unternehmen eine durchschnittliche Belegung des gleichen Ladens von ungefähr 91.5%, was reflektiert a 1.7% zunehmen von 89.8% Am selben Datum im Jahr 2023. Die Konkurrenz von lokalen und nationalen Betreibern kann jedoch die Preisstrategien und Belegungsraten beeinflussen.

Regulatorische Veränderungen

Zu den regulatorischen Risiken zählen Änderungen der Zonierungsgesetze und Grundsteuern. Das Eigentum von Dolton, IL, wurde vor einer Neubewertung ausgesetzt, die zu Immobiliensteuererhöhungen führte. Im Jahr 2023 erreichten Grundsteuerkosten $559,000und während im Jahr 2024 eine Steuererleichterung gewährt wurde, wird erwartet, dass die Grundsteuerkosten hoch bleiben.

Marktbedingungen

Änderungen der Marktbedingungen, einschließlich wirtschaftlicher Abschwünge, können zu Schwankungen der Nachfrage nach Speichereinheiten führen. Das Unternehmen meldete a 3.5% Erhöhung des Mieteinkommens für Q3 2024 in Höhe $3,070,871, aber Bedenken hinsichtlich wirtschaftlicher Stress können zu erhöhten Verlusten für Forderungsausfälle führen.

Betriebsrisiken

Zu den betrieblichen Risiken zählen Erhöhungen der Beschäftigungskosten und die allgemeinen Verwaltungskosten. Für die neun Monate am 30. September 2024 stiegen die allgemeinen und administrativen Ausgaben um bis zu 13.1% Zu $2,457,551, vor allem aufgrund erhöhter beruflicher Gebühren und Beschäftigungskosten.

Finanzielle Risiken

Finanzielle Risiken werden durch Zinskosten hervorgehoben, die sich von gestiegen $212,712 in Q3 2023 bis $259,419 Im dritten Quartal 2024. Das Unternehmen hat eine Laufzeitdarlehensvereinbarung von 20 Mio. USD mit monatlichen Zahlungen von $107,699 Bis Juni 2036, um eine langfristige finanzielle Verpflichtung zu schaffen.

Minderungsstrategien

Um diese Risiken zu mildern, beschäftigt das Unternehmen ein Programm zur Verwaltung von Einnahmen, um die Belegung und Mietpreise zu optimieren. Zum 30. September 2024 war der Gesamtumsatz von Gesamtumsatz pro gemieter Quadratfuß $16.74, eine Zunahme von $16.49 im gleichen Zeitraum von 2023.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Global Self Storage, Inc. (Selbst)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Global Self Storage, Inc.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Zu den wichtigsten Wachstumstreibern für das Unternehmen gehören:

• Produktinnovationen: Das Unternehmen verfeinert sein Umsatzrate -Managementprogramm aktiv und umfasst Internetdaten, die die Preise der lokalen Wettbewerber zur Aufrechterhaltung wettbewerbsfähiger Preisgestaltung aufnehmen.
• Markterweiterungen: Das Unternehmen hat Expansionsprojekte in Millbrook, NY und McCordsville, abgeschlossen. Er hat ungefähr 11.800 Leasing -Quadratfuß und die erhebliche Erhöhung der Gesamtfläche erheblich hinzugefügt.
• Akquisitionen: Die laufenden Überprüfungen der Kandidaten für Geschäfts- und Portfolioakquisitionen werden voraussichtlich die Marktpräsenz verbessern.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Das zukünftige Umsatzwachstum wird bei projiziert 1.4% für die neun Monate am 30. September 2024 in Höhe $9,343,354, hoch von $9,214,345 Im gleichen Zeitraum 2023. Mieteinkommen stieg speziell aus 1.2%, insgesamt $8,967,371 im Vergleich zu $8,857,845 im Jahr 2023.

Das Nettoeinkommen für die drei Monate, die am 30. September 2024 endeten, wurde bei gemeldet $1,181,657, oder $0.10 pro voll verdünnter Anteil im Vergleich zu $270,758, oder $0.02 pro Aktie im gleichen Zeitraum von 2023.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Das Unternehmen konzentriert sich darauf, seine Managementplattform der Drittanbieter Global MaxManagementsM zu erweitern, um seine Einnahmebasis und Pipeline potenzieller Akquisitionen zu erweitern. Die gesamten Kapitalressourcen zum 30. September 2024 liegen bei ungefähr ungefähr 25,1 Millionen US -Dollar, einschließlich 6,9 Millionen US -Dollar in Bargeld und Bargeldäquivalenten und 15 Millionen Dollar verfügbar für den Rückzug im Rahmen einer Kreditfazilität.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Das Unternehmen profitiert von:

• Hohe Belegungsraten: Die durchschnittliche Quadratmeter-Belegung im gleichen Geschäft erreichte 91.5% Ab dem 30. September 2024, oben von 89.8% im Jahr 2023.
• Effektive Preisstrategie: Gesamtumsatz der Gesamtumsatz pro gemieter Quadratfuß erhöht sich auf $16.74, reflektiert a 1.5% steigern sich gegenüber dem Vorjahr.
• Starkes Überweisungsnetzwerk: Kundendienstinitiativen haben die lokale Markentreue verstärkt und die Nachfrage nach Lagereinheiten verbessert.

Zusammenfassung der finanziellen Leistung

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Global Self Storage, Inc. (SELF) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Global Self Storage, Inc. (SELF)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Global Self Storage, Inc. (SELF)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.