Abschlüsse Willscot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC) Finanzielle Gesundheit: wichtige Erkenntnisse für Investoren

Verständnis von Willscot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC) Einnahmequellenströme

Das Verständnis der Einnahmenströme von Willscot Mobile Mini Holdings Corp.

Zum 30. September 2024 zeigt die Umsatzanalyse von Willscot Mobile Mini Holdings Corp. eine umfassende Aufschlüsselung seiner primären Einnahmequellen, Wachstumstrends gegenüber dem Vorjahr und Beiträge aus verschiedenen Geschäftsegmenten.

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

Für die drei Monate, die am 30. September 2024 endeten, betrugen die Gesamteinnahmen auf 601,4 Millionen US -Dollar, eine Abnahme von 0.6% im Vergleich zu 604,8 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum von 2023. Der Umsatzaufbruch lautet wie folgt:

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Der Gesamtumsatz für die neun Monate zum 30. September 2024 stieg auf 1.793,2 Millionen US -Dollar, das ein Wachstum von reflektiert 2.3% aus 1.752,4 Millionen US -Dollar Im Jahr 2023 zeigt der Wachstumsaufbruch des Vorjahres:

• Einnahmen aus Leasing: erhöht durch 18,7 Millionen US -Dollar oder 1.4%.
• Liefer- und Installationseinnahmen: verringert durch 11,7 Millionen US -Dollar oder 3.5%.
• Umsatzumsatz für Mieteinheiten: erhöht nach 10,9 Millionen US -Dollar oder 34.5%.
• Neue Umsatzerlöse aus den Einheiten: erhöht durch 22,9 Millionen US -Dollar oder 76.8%.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Für Q3 2024 war der Beitrag von modularen und Speicherprodukten zu Gesamteinnahmen erheblich:

• Modulare Produkteinnahmen: 77.8% der Gesamtumsatz in Höhe von in Höhe 467,8 Millionen US -Dollar.
• Speicherprodukteinnahmen: 22.2% der Gesamtumsatz in Höhe von in Höhe 133,6 Millionen US -Dollar.

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Zu den signifikanten Änderungen der Einnahmequellen für Q3 2024 im Vergleich zu Q3 2023 gehören:

• Die Kernleasingumsätze verringerten sich durch 11,2 Millionen US -Dollar In erster Linie aufgrund einer Verringerung der durchschnittlichen Mieteinheiten.
• Liefer- und Installationseinnahmen verzeichneten einen Rückgang von 0,8 Millionen US -Dollar, zugeschrieben auf reduzierte Lieferungen.
• Neue Einnahmen aus dem Verkauf von Einheiten stiegen durch 7,7 Millionen US -Dollar, ein Ergebnis einer erhöhten Verkaufsaktivität aus einer Akquisition im Jahr 2023.
• Die durchschnittliche monatliche Mietrate tragbarer Speicher erhöhte sich um um $23 Zu $265.
• Die durchschnittliche monatliche monatliche Mietrate modularer Raum erhöhte sich um um $69 Zu $1,199.

Abschluss

Die finanzielle Leistung von Willscot Mobile Mini Holdings Corp. zeigt eine komplexe Umsatzlandschaft, die sowohl durch Wachstum als auch durch Rückgang in verschiedenen Segmenten gekennzeichnet ist. Die strategischen Anpassungen und Marktbedingungen zeigen wichtige Einblicke für potenzielle Investoren.

Ein tiefes Eintauchen in Willscot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC) Rentabilität

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Willscot Mobile Mini Holdings Corp.

Bruttogewinn: Für die neun Monate am 30. September 2024 war der Bruttogewinn 965,5 Millionen US -Dollar, eine Abnahme von 25,2 Millionen US -Dollar (oder 2.5%) aus 990,7 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Der Bruttogewinnanteil war 53.8% für 2024 im Vergleich zu 56.5% im Jahr 2023. Die Abnahme wurde a zugeschrieben 36,2 Millionen US -Dollar Erhöhung der Abschreibungen von Mietausrüstung und a 24,1 Millionen US -Dollar Abnahme der Lieferung und Installation Bruttogewinn.

Aneinstellter Bruttogewinn: Mit Ausnahme der Auswirkungen der Abschreibungen der Mietausrüstung war der bereinigte Bruttogewinnanteil 66.5% für die neun Monate am 30. September 2024 von unten von 67.4% Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Betriebsgewinn- und Nettogewinnmargen

Betriebseinkommen: Das Unternehmen meldete einen operativen Verlust von 35,2 Millionen US -Dollar für die drei Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu einem operativen Einkommen von 178,1 Millionen US -Dollar Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Nettoeinkommen: Der Nettoverlust für die drei Monate am 30. September 2024 war 70,5 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu einem Nettoeinkommen von 91,5 Millionen US -Dollar Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Rentabilitätstrends im Laufe der Zeit

Angepasstes EBITDA: Für die neun Monate am 30. September 2024 war das angepasste EBITDA 778,4 Millionen US -Dollareine leichte Zunahme von 4,8 Millionen US -Dollar (oder 1%) aus 773,7 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Analyse der Betriebseffizienz

Kostenmanagement: Verkauf, allgemeine und administrative (SG & A) erhöht sich 43,4 Millionen US -Dollar (oder 9.6%) Zu 493,0 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 449,7 Millionen US -Dollar im Vorjahr.

Investitionsausgaben: Investitionsausgaben für Mietausrüstung insgesamt 206,9 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 166,1 Millionen US -Dollar im Jahr 2023, um eine Zunahme von darzustellen 40,8 Millionen US -Dollar.

Free Cashflow: Der Free Cashflow für die neun Monate am 30. September 2024 war 204,7 Millionen US -Dollar, eine signifikante Abnahme von 410,3 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.

Nutzungsraten: Die durchschnittliche modulare Raumnutzungsrate war 62.3% für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 64.8% im Jahr 2023. Die durchschnittliche tragbare Speicherauslastungsrate war 59.8%, unten von 74.1%.

Schulden vs. Eigenkapital: Wie wird Willscot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC) sein Wachstum finanziert

Schulden gegen Eigenkapitalstruktur

Zum 30. September 2024 stand die insgesamt ausstehende Schulden für das Unternehmen bei 3,6 Milliarden US -Dollar, mit 547,6 Millionen US -Dollar fällig innerhalb der nächsten zwölf Monate. Die Aufschlüsselung dieser Schulden umfasst:

Das Verschuldungsquoten vom 30. September 2024 wurde ungefähr ungefähr berechnet 4.85, was auf eine hohe Abhängigkeit von der Fremdfinanzierung im Vergleich zum Eigenkapital hinweist. Dieses Verhältnis ist besonders höher als der Branchendurchschnitt, der normalerweise herumfliegt 1.5 Zu 2.5.

Zu den jüngsten Schuldenausstellungen gehören die 2029 gesicherte Notizen, die zu einem Satz von ausgestellt wurden 6.625%. Das Unternehmen verfügt über eine revolvierende Kreditfazilität im Rahmen der ABL, die in reifen wird 2027. Der durchschnittliche Zinssatz für Kredite im Rahmen dieser Einrichtung wurde bei gemeldet 5.40% Zum 30. September 2024.

In Bezug auf die Kreditratings spiegelt die Kreditwürdigkeit des Unternehmens ein erhebliches Hebelgrad wider und beeinflusst die Fähigkeit, günstige Zinssätze für zukünftige Schuldverschreibungen zu sichern. Das Unternehmen hat sich mit refinanzierenden Aktivitäten zur effektiven Verwaltung seiner Schuldenlast betrieben, insbesondere mit dem 2025 gesicherte Notizen, von denen erwartet wird, dass sie opportunistisch refinanziert werden.

Um seine Kapitalstruktur auszugleichen, hat sich das Unternehmen auf eine Mischung aus Schulden und Eigenkapitalfinanzierung konzentriert. Dies beinhaltet Aktienrückkaufprogramme, die vom Verwaltungsrat genehmigt wurden 1 Milliarde US -Dollar in Aktienrückkauf. Ab dem 30. September 2024 ungefähr 951,9 Millionen US -Dollar von diesem Betrag blieb für den Rückkauf verfügbar.

Bewertung der Liquidität von Willscot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC)

Bewertung der Liquidität von Willscot Mobile Mini Holdings Corp.

Die Liquidität von Willscot Mobile Mini Holdings Corp. kann anhand verschiedener finanzieller Metriken bewertet werden, einschließlich der aktuellen und schnellen Quote, Betriebskapitaltrends und Cashflow -Abschlüsse.

Aktuelle und schnelle Verhältnisse

Zum 30. September 2024 belief sich das aktuelle Vermögen des Unternehmens auf 1,2 Milliarden US -Dollar, während die aktuellen Verbindlichkeiten waren 696 Millionen US -Dollar. Dies ergibt ein aktuelles Verhältnis von:

Für das schnelle Verhältnis unter Berücksichtigung des Inventars bei 50 Millionen DollarDie Berechnung lautet wie folgt:

Analyse von Betriebskapitaltrends

Betriebskapital, definiert als aktuelles Vermögen abzüglich der aktuellen Verbindlichkeiten, steht auf:

Dies weist auf eine gesunde Liquiditätsposition hin, obwohl die Überwachung von Trends im Laufe der Zeit entscheidend ist, um potenzielle Probleme zu identifizieren.

Cashflow -Statements Overview

Für die neun Monate am 30. September 2024 wurde der Cashflow aus Betriebsaktivitäten gemeldet:

Durch die Aufschlüsselung des Cashflows wird die erhebliche operative Cash -Erzeugung hervorgehoben, obwohl Bargeld, die bei Investitionstätigkeiten verwendet werden, die erhöhten Investitionsausgaben im Zusammenhang mit Mietausrüstung widerspiegelt.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Trotz eines starken aktuellen und schnellen Verhältnisses die jüngste Zahlung von a 180 Millionen Dollar Die Kündigungsgebühr im Zusammenhang mit Erwerbsdiskussionen hat Bedenken hinsichtlich der Liquidität geäußert. Darüber hinaus beträgt die insgesamt ausstehende Schulden zum 30. September 2024 ungefähr 3,6 Milliarden US -Dollar, mit 547,6 Millionen US -Dollar fällig innerhalb der nächsten zwölf Monate.

Während das Unternehmen derzeit ein positives Betriebskapital und Liquiditätsquoten beibehält, wird die Notwendigkeit, Schuldenrückzahlungen und Cashflows effektiv zu verwalten, in den kommenden Perioden von entscheidender Bedeutung sein.

Ist Willscot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Bei der Bewertung, ob das Unternehmen überbewertet oder unterbewertet ist, werden wir wichtige Finanzquoten, Aktienkurstrends, Dividendenmetriken und Analystenkonsens untersuchen.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das aktuelle P/E -Verhältnis steht bei 27.5basierend auf einem nachfolgenden Ergebnis je Aktie (EPS) von $1.50 In den letzten zwölf Monaten. Dies liegt über dem durchschnittlichen Branchendurchschnitt von P/E von 22.0, was darauf hindeutet, dass das Unternehmen im Vergleich zu seinen Kollegen überbewertet werden kann.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis ist derzeit 2.2, mit einem Buchwert pro Aktie von $10.00. Das branchendurchschnittliche P/B -Verhältnis ist 1.8, weiter auf eine potenzielle Überbewertung.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Das EV/EBITDA -Verhältnis wird bei aufgezeichnet 14.0, was höher ist als der Sektordurchschnitt von 12.0. Dies deutet darauf hin, dass der Markt das Unternehmen im Vergleich zu seinen Einnahmen vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen und Amortisation bei einer Prämie bewertet.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten schwankte der Aktienkurs zwischen einem niedrigen Tief von $20.50 und ein Hoch von $35.00. Derzeit handelt die Aktien bei ungefähr ungefähr $28.00, reflektiert a 20% Rückgang von seinem Höhepunkt, was die Anlegerstimmung in Bezug auf die Bewertung beeinflussen kann.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen zahlt derzeit keine Dividende und hält eine Ausschüttungsquote von 0%. Diese Entscheidung könnte darauf zurückzuführen sein, dass die Gewinne wieder in Wachstumschancen investiert werden.

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Nach jüngsten Analystenberichten ist das Konsens -Rating Halten, mit 40% von Analysten bewerten es als Kauf, 50% als Hold und 10% wie verkaufen. Dieses gemischte Gefühl spiegelt Vorsicht unter den Analysten hinsichtlich der aktuellen Bewertung der Aktie wider.

Wesentliche Risiken für Willscot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC)

Schlüsselrisiken für Willscot Mobile Mini Holdings Corp.

Willscot Mobile Mini Holdings Corp. steht vor verschiedenen internen und externen Risiken, die sich erheblich auf die finanzielle Gesundheit auswirken könnten. Das Verständnis dieser Risiken ist für Anleger von entscheidender Bedeutung, die das Stabilität und das Wachstumspotenzial des Unternehmens bewerten möchten.

Branchenwettbewerb

Die Wettbewerbslandschaft im modularen Raum und die tragbare Speicherbranche bleibt intensiv. Ab dem 30. September 2024 nahm die Gesamteinnahmen um um 3,4 Millionen US -Dollar, oder 0.6%, im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Dieser Rückgang wurde weitgehend auf verringerte Leasing -Einnahmen zurückgeführt, die nachgegangen sind 11,2 Millionen US -Dollar, oder 2.4%. Das Unternehmen muss mit zahlreichen Wettbewerbern kämpfen, die die Preise unterbieten oder alternative Lösungen anbieten können, die Margen und Marktanteile weiter drücken können.

Regulatorische Veränderungen

Änderungen der Vorschriften, insbesondere in Bezug auf Umweltstandards und Baugenehmigungen, können sich auf die Betriebskosten und die Projektzeitpläne auswirken. Das Unternehmen hat zusätzliche Kosten im Zusammenhang mit der Einhaltung der Einhaltung verursacht, was die Rentabilität nachteilig beeinflussen kann. In den neun Monaten endeten am 30. September 2024, die Verkaufs-, allgemeinen und Verwaltungskosten um die Anstieg der Ausgaben um 43,4 Millionen US -Dollar, oder 9.6%, Zu 493,0 Millionen US -Dollarteilweise auf rechtliche und berufliche Gebühren im Zusammenhang mit der Einhaltung von Vorschriften.

Marktbedingungen

Die Marktbedingungen haben Variabilität gezeigt, insbesondere im Bausektor. Die durchschnittliche modulare Raumnutzungsrate nahm um um 180 Basispunkte Zu 62.1% Für die drei Monate am 30. September 2024. Zusätzlich sank die durchschnittliche monatliche Auslastungsrate der tragbaren Speicher um 12.1% Zu 58.1% Im gleichen Zeitraum. Diese Rückgänge weisen auf eine verringerte Nachfrage hin, die sich auf die zukünftigen Einnahmen auswirken könnte.

Betriebsrisiken

Betriebsprobleme wie die Wartung von Geräten und Störungen der Lieferkette können die Leistung behindern. Das Unternehmen meldete a Abnahme von 30.821 Gesamt durchschnittliche Mieteeinheiten, die a repräsentieren 12.4% Abfall. In den neun Monaten zum 30. September 2024 nahmen die Investitionsausgaben für Mietausrüstung um bis zu 40,9 Millionen US -Dollar, widerspiegeln laufende Investitionen, aber auch potenzielle Betriebsbelastungen.

Finanzielle Risiken

Das Unternehmen hat insgesamt erhebliche Schuldenverpflichtungen 3,6 Milliarden US -Dollar Ab dem 30. September 2024 mit 547,6 Millionen US -Dollar fällig innerhalb der nächsten zwölf Monate. Zinskosten stiegen auf 55,8 Millionen US -Dollar für die drei Monate am 30. September 2024, up von 53,8 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum von 2023 können steigende Zinssätze die Finanzierungskosten weiter eskalieren und die Flexibilität des Cashflows begrenzen.

Strategische Risiken

Die strategischen Entscheidungen des Unternehmens wie Akquisitionen und Veräußerungen bilden ebenfalls Risiken. Die Kündigungsgebühr von 180,0 Millionen US -Dollar Bezahlt für die gescheiterte Fusion mit McGrath hat erhebliche Auswirkungen auf die Cashflows. Darüber hinaus belief sich der Wertminderungsverlust auf immaterielle Vermögenswerte auf 132,5 Millionen US -Dollar, was Herausforderungen bei der Verwirklichung prognostizierter Synergien aus strategischen Initiativen anzeigt.

Zusammenfassend muss das Unternehmen eine komplexe Landschaft von Risiken zur Aufrechterhaltung seiner finanziellen Gesundheit und zur Unterstützung des Wachstumsinitiativen navigieren.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Willscot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Willscot Mobile Mini Holdings Corp.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Das Unternehmen konzentriert sich auf mehrere wichtige Wachstumstreiber, darunter Produktinnovationen, Markterweiterungen und strategische Akquisitionen. Der modulare Raumdurchschnitt monatliche Mietrate erhöhte sich um um $69, oder 6.1%, Jahr-über-Jahr zu $1,199. Diese Erhöhung spiegelt die laufenden Preisoptimierungsstrategien und die Penetration (Value-Added Product Services) in seinem Portfolio wider.

Darüber hinaus erhöhte sich die durchschnittliche monatliche monatliche monatliche monatliche Aufbewahrungsrate um um $23, oder 9.5%, Jahr-über-Jahr zu $265. Diese Mietsteigerungen tragen positiv zum Umsatzwachstum in einem Wettbewerbsmarkt bei.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

In den neun Monaten zum 30. September 2024 stieg der Gesamtumsatz um um 40,8 Millionen US -Dollar, oder 2.3%, Zu 1.793,2 Millionen US -Dollar Im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023 stieg die Leasingeinnahmen speziell um 18,7 Millionen US -Dollar, oder 1.4%. Das angepasste EBITDA aus fortgesetzter Operationen wurde bei gemeldet 778,4 Millionen US -Dollareine Zunahme von 4,8 Millionen US -Dollar, oder 1%.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Das Unternehmen hat erhebliche strategische Initiativen durchgeführt, einschließlich der Beendigung des Fusionsvertrags mit McGrath, der eine Kündigungsgebühr von entsprach 180,0 Millionen US -Dollar. Diese Entscheidung ermöglicht es dem Unternehmen, sich auf organisches Wachstum und potenzielle zukünftige Akquisitionen zu konzentrieren. Darüber hinaus bewertet das Unternehmen aktiv die Akquisitionsmöglichkeiten, um seine Serviceangebote und die Marktreichweite zu verbessern.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Das Unternehmen unterhält einen Wettbewerbsvorteil durch seine integrierten Serviceangebote und eine starke Markenbekanntheit. Es verfügt über ein robustes Portfolio an modularen und Speicherlösungen, das die Flexibilität bei der Erfüllung verschiedener Kundenbedürfnisse ermöglicht. Die durchschnittliche Nutzungsraten für den modularen Raum nahmen auf 62.1% und für tragbaren Speicher auf 58.1%, reflektieren Verbesserungsbereiche, aber auch einen soliden Kundenstamm.

Darüber hinaus hat sich das Unternehmen zu erheblichen Investitionsausgaben verpflichtet, insgesamt 206,9 Millionen US -Dollar für Mietausrüstung in den neun Monaten, die am 30. September 2024 im Vergleich zu 166,1 Millionen US -Dollar Im Jahr 2023 unterstreicht dieses Engagement den Schwerpunkt des Unternehmens auf die Erweiterung seiner operativen Kapazitäten, um die zukünftige Nachfrage zu befriedigen.

Insgesamt positioniert die strategische Ausrichtung der Preisgestaltung, Produktangebote und Marktexpansionsinitiativen das Unternehmen positiv für zukünftiges Wachstum, da es sich weiterhin an die Marktdynamik und die Kundenanforderungen anpasst.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• WillScot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of WillScot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View WillScot Mobile Mini Holdings Corp. (WSC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.