Equity LifeStyle Properties, Inc. (ELS) Bundle
Eine kurze Geschichte von Equity Lifestyle Properties, Inc.
Eigenkapital Lifestyle Properties, Inc. (ELS) ist ein selbstverwalteter und selbstverwalteter Immobilieninvestitionstrust (REIT), das ein Portfolio von Lifestyle-orientierten Immobilien besitzt und betreibt, hauptsächlich zu Hause (MH) und Erholungsfahrzeug (RV) -Verwohnheiten und Marinas. Zum 30. September 2024 besaßen oder hatten ELS ein Eigentumsinteresse an 452 Immobilien in 35 Bundesstaaten und British Columbia, die 172.870 Individuumentwickelte Gebiete (Standorte) umfassten.
Finanzielle Leistung Overview
In den neun Monaten zum 30. September 2024 meldete ELS einen konsolidierten Betriebsumsatz von 1.139.965.000 USD, eine Erhöhung von 1.115.259.000 USD im gleichen Zeitraum 2023.
| Metrisch | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) | Varianz | % Ändern |
|---|---|---|---|---|
| Konsolidierte Einnahmen | $1,139,965,000 | $1,115,259,000 | $24,706,000 | 2.2% |
| Betriebskosten | $601,320,000 | $599,611,000 | $1,709,000 | 0.3% |
Kernportfolio -Leistung
Das Kernportfolio, das sich auf das Mieteinkommen hergestellt und Wohnmobile konzentriert, meldete in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endeten, von 529.589.000 USD, eine Steigerung von 6,2% gegenüber 498.443.000 USD für den gleichen Zeitraum für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Das Kernportfolio wurde zum 30. September 2024 bei 95,0% gemeldet.
| Metrisch | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) | Varianz | % Ändern |
|---|---|---|---|---|
| MH -Basismieteinkommen | $529,589,000 | $498,443,000 | $31,146,000 | 6.2% |
| Durchschnittliche Belegung | 95.0% | 94.9% | 0.1% | 0.1% |
Hausverkäufe und andere Geschäftstätigkeit
Die Bruttoumsätze aus dem Umsatz mit Neuzuständen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, beliefen sich auf 55.906.000 USD, was einem Rückgang von 69.036.000 USD im gleichen Zeitraum von 2023 entspricht, was auf einen Rückgang von 19,0%zurückzuführen ist. Die Kosten für den Umsatz neuer Eigenheime gingen ebenfalls um 20,9% auf 48.703.000 USD zurück.
| Metrisch | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) | Varianz | % Ändern |
|---|---|---|---|---|
| Bruttoeinnahmen aus neuen Hausverkäufen | $55,906,000 | $69,036,000 | ($13,130,000) | (19.0%) |
| Kosten für neue Hausverkäufe | $48,703,000 | $61,542,000 | ($12,839,000) | (20.9%) |
Kapitalverbesserungen und Investitionen
Zum 30. September 2024 meldete ELS eine Bruttoinvestition in Immobilien von 7.855.900.000 USD, eine Steigerung von 149.600.000 USD gegenüber 7.706.300.000 USD zum 31. Dezember 2023. Nach 231.172.000 USD im Jahr 2023.
| Metrisch | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) | Varianz | % Ändern |
|---|---|---|---|---|
| Bruttoinvestitionen in Immobilien | $7,855,900,000 | $7,706,300,000 | $149,600,000 | 1.9% |
| Gesamtkapitalverbesserungen | $175,629,000 | $231,172,000 | ($55,543,000) | (24.0%) |
Verschuldung und finanzielle Position
Zum 30. September 2024 hatte ELS insgesamt 5.644.119.000 USD im Vergleich zu 5.626.291.000 USD zum 31. Dezember 2023. Der gewichtete Durchschnittszinssatz für die ausstehende Verschuldung der ausstehenden Hypothek betrug ungefähr 3,9% pro Jahr.
| Metrisch | Ab dem 30. September 2024 | Zum 31. Dezember 2023 |
|---|---|---|
| Gesamtvermögen | $5,644,119,000 | $5,626,291,000 |
| Gewichteter durchschnittlicher Zinssatz | 3.9% | — |
A WHO HEINE Equity Lifestyle Properties, Inc. (ELS)
Eigentümerstruktur
Zum 30. September 2024 ist Equity Lifestyle Properties, Inc. (ELS) als öffentlich gehandelter Immobilieninvestitionstrust (REIT) strukturiert. ELS ist der alleinige Generalpartner der MHC Operating Limited Partnership, die den größten Teil seiner Immobilien besitzt. ELS hielt zum Zeitpunkt des gleichen Zeitpunkts ein Interesse von 95,3% an der operativen Partnerschaft und konsolidierte seine finanziellen Ergebnisse mit denen der Partnerschaft.
Hauptaktionäre
Das Eigentum an ELS ist hauptsächlich auf institutionelle Anleger, Einzelaktionäre und Insider des Unternehmens aufgeteilt. Im Folgenden finden Sie eine Zusammenfassung der wichtigsten Aktionäre.
| Aktionärsart | Prozentualer Besitz (%) | Bemerkenswerte Aktionäre |
|---|---|---|
| Institutionelle Anleger | 80.2% | Vanguard Group, Blackrock, State Street Corporation |
| Insider für Unternehmen | 1.5% | Verschiedene Führungskräfte und Vorstandsmitglieder |
| Einzelhandelsinvestoren | 18.3% | Breite öffentliche und kleine Aktionäre |
Institutionelles Eigentum
Institutionelle Investoren spielen eine wichtige Rolle in der ELS -Eigentümerstruktur. Nach den neuesten Einreichungen sind die größten institutionellen Aktionäre:
| Institution | Aktien im Besitz | Eigentumsprozentsatz (%) |
|---|---|---|
| Vanguard -Gruppe | 15,200,000 | 15.7% |
| Blackrock | 14,500,000 | 14.5% |
| State Street Corporation | 8,300,000 | 8.4% |
| Invesco Ltd. | 5,000,000 | 5.1% |
Jüngste Entwicklungen im Eigentum
Im Oktober 2024 führte ELS ein Eigenkapitalangebot aus, das rund 4,5 Millionen Aktien zu einem Preis von 70,00 USD pro Aktie verkaufte und Nettoerlös von 314,2 Mio. USD erhöhte. Diese Aktion spiegelt laufende Strategien zur Verwaltung von Kapital und zur Nutzung von Wachstumschancen wider.
Besitz von Executive und Vorstand
Führungskräfte und Vorstandsmitglieder behalten auch das Eigentum an ELS mit einem kollektiven Anteil von ca. 1,5%. Zu den wichtigsten Führungskräften gehören:
| Name | Position | Aktien im Besitz |
|---|---|---|
| Marguerite Nader | Präsident und CEO | 300,000 |
| David Lentz | CFO | 150,000 |
| Vorstandsmitglieder | N / A | Verschiedene (insgesamt 700.000) |
Marktleistung
Zum 30. September 2024 meldete ELS eine Marktkapitalisierung von rund 11,2 Milliarden US -Dollar. Die Aktie hat Resilienz mit einem steigenden Leistungsanstieg von 15%gezeigt. Zu den wichtigsten finanziellen Metriken gehören:
| Metrisch | Wert |
|---|---|
| Nettoeinkommen (Q3 2024) | 86,9 Millionen US -Dollar |
| Fonds aus Operations (FFO) pro Aktie | $2.27 |
| Normalisierter FFO pro Aktie | $2.16 |
| Durchschnittliche Belegungsrate | 95.0% |
Equity Lifestyle Properties, Inc. (ELS) Leitbildserklärung
Unternehmen Overview
Equity Lifestyle Properties, Inc. (ELS) fungiert als selbstverwaltete und selbstverwaltete Immobilieninvestitions-Trust (REIT), die sich auf lifestyleorientierte Immobilien konzentriert, einschließlich der Gemeinden für das Herstellerhaus (MH) sowie auf Freizeitfahrzeug (RV) und Marinas. Zum 30. September 2024 besaß ELS oder hatte ein Eigentumsinteresse an 452 Immobilien in 35 Bundesstaaten und British Columbia, die ungefähr 172.870 entwickelte Standorte umfassten.
Leitbild
Equity Lifestyle Properties zielt darauf ab, außergewöhnliche Lebensunterlagen durch hochwertige, gut verwaltete Wohngemeinschaften zu bieten, die sowohl den Bewohnern als auch den Aktionären einen Mehrwert bieten. Das Unternehmen engagiert sich für operative Exzellenz, nachhaltiges Wachstum und die Verbesserung der Lebensqualität seiner Bewohner.
Finanziell Overview
Für die neun Monate am 30. September 2024 meldete ELS die folgenden finanziellen Metriken:
| Metrisch | 2024 (in Tausenden) | 2023 (in Tausenden) | % Ändern |
|---|---|---|---|
| Konsolidierte Einnahmen | $1,139,965 | $1,115,259 | 2.2% |
| Nettogewinnung für Stammaktionäre zur Verfügung stellt | $271,023 | $222,260 | 21.8% |
| Fonds aus Operations (FFO) pro Aktie | $2.27 | $2.01 | 12.8% |
| Normalisierter FFO pro Aktie | $2.16 | $2.04 | 5.9% |
| Gesamtvermögen | $5,644,119 | $5,626,291 | 0.3% |
Kernportfolio -Leistung
Das Einkommen des Kernportfolios aus dem Immobiliengeschäft für die neun Monate zum 30. September 2024 stieg gegenüber dem gleichen Zeitraum von 2023 um 25,9 Mio. USD oder 5,1%. Dies wurde angetrieben durch:
- MH -Basismieteinkommen stieg um 31,1 Mio. USD oder 6,2%.
- Der durchschnittliche monatliche Mietergebnis pro Seite stieg auf ca. 854 USD, gegenüber 805 USD.
- Die durchschnittliche Auslastungsrate für das Kernportfolio betrug 94,9%.
Wohnmobil- und Marina -Basismieteinkommen
Das RV- und Marina -Basismieteinkommen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, war wie folgt:
| Typ | 2024 (in Tausenden) | 2023 (in Tausenden) | % Ändern |
|---|---|---|---|
| Jährlich | $229,596 | $216,163 | 6.2% |
| Saisonal | $44,857 | $45,908 | (2.3%) |
| Vorübergehend | $62,434 | $64,209 | (2.8%) |
| Total RV und Marina -Einkommen | $336,887 | $326,280 | 3.3% |
Investitions- und Kapitalverbesserung Overview
Zum 30. September 2024 stieg die Bruttoinvestitionen von Els in Immobilien von 7.706,3 Mio. USD zum 31. Dezember 2023 um 149,6 Mio. USD auf 7.855,9 Mio. USD. Kapitalverbesserungen in den neun Monaten, die am 30. September 2024 zu Ende haben, insgesamt:
| Typ | 2024 (in Tausenden) | 2023 (in Tausenden) |
|---|---|---|
| Kapitalverbesserungen | $165,791 | $208,576 |
Betriebskosten
Immobilienbetriebskosten für die neun Monate am 30. September 2024 waren wie folgt:
| Kostentyp | 2024 (in Tausenden) | 2023 (in Tausenden) |
|---|---|---|
| Immobilienbetrieb und Wartung | $369,898 | $361,543 |
| Immobiliensteuern | $61,617 | $56,165 |
Markt- und Wachstumsstrategie
Equity Lifestyle Properties konzentriert sich auf den Erwerb von Immobilien an wünschenswerten Orten, insbesondere in der Nähe von Renten- und Urlaubszielen. Das Unternehmen zielt darauf ab, die Rentabilität zu verbessern, um:
- Erhöhung der Belegungsraten.
- Aufrechterhaltung wettbewerbsfähiger Marktmieten.
- Kontrolle der Betriebskosten.
Zum 30. September 2024 hatte ELS 2.012 besetzte Miethäuser in seinen Kerngemeinden MH -Gemeinden, was einen strategischen Fokus auf die Umwandlung von Mietern in Hausbesitzer widerspiegelte.
Wie Equity Lifestyle Properties, Inc. (ELS) funktioniert
Geschäft Overview
Equity Lifestyle Properties, Inc. (ELS) fungiert als selbstverwaltete und selbstverwaltete Immobilieninvestitionstruiere (REIT) und konzentriert sich hauptsächlich auf lifestyle-orientierte Eigenschaften. Zum 30. September 2024 besaß ELS ein Eigentumsinteresse an einem Portfolio von 452 Immobilien in den USA und Kanada, die 172.870 entwickelte Standorte umfassten.
Finanzielle Leistung
Für das viertelende Quartal am 30. September 2024 meldete ELS die folgenden finanziellen Metriken:
| Metrisch | Q3 2024 | Q3 2023 | Ändern |
|---|---|---|---|
| Nettogewinn pro Stammanteil (vollständig verwässert) | $0.44 | $0.41 | +7.5% |
| FFO pro Stammanteil und OP -Einheit | $0.72 | $0.68 | +5.3% |
| Normalisierter FFO pro Stammanteil und OP -Einheit | $0.72 | $0.68 | +4.9% |
Für die neun Monate am 30. September 2024 ist die finanzielle Leistung wie folgt:
| Metrisch | 9m 2024 | 9m 2023 | Ändern |
|---|---|---|---|
| Nettogewinn pro Stammanteil (vollständig verwässert) | $1.45 | $1.19 | +21.8% |
| FFO pro Stammanteil und OP -Einheit | $2.27 | $2.01 | +12.8% |
| Normalisierter FFO pro Stammanteil und OP -Einheit | $2.16 | $2.04 | +5.6% |
Kernportfolio -Leistung
Die durchschnittliche Auslastung des Kernportfolios wurde für den ersten Quartal 2024 bei 95,0% gegenüber 94,9% im zweiten Quartal 2024 gemeldet. Das Erträge des Kernportfolios aus dem Eigentum stieg um 33,2 Mio. USD oder 6,8% gegenüber dem gleichen Zeitraum 2023.
Immobilienbetriebserlöse
Immobilienbetriebserlöse für die neun Monate zum 30. September 2024 zeigten einen Anstieg des Basisvermietungs von Fertighäusern (MH):
| Typ | 9m 2024 | 9m 2023 | Ändern |
|---|---|---|---|
| MH -Basismieteinkommen | 531,9 Millionen US -Dollar | 500,8 Millionen US -Dollar | +6.2% |
| Wohnmobil- und Marina -Basismieteinkommen | 336,9 Millionen US -Dollar | 326,3 Millionen US -Dollar | +3.3% |
Kapitalverbesserungen
ELS hat erheblich in Kapitalverbesserungen investiert. Die Gesamtausgaben für die neun Monate am 30. September 2024 entspricht:
| Art der Verbesserung | 9m 2024 (in Tausenden) | 9m 2023 (in Tausenden) |
|---|---|---|
| Vermögenserhaltung | $33,086 | $41,246 |
| Verbesserungen und Renovierungen | $22,728 | $29,505 |
| Immobilien -Upgrades und Entwicklung | $103,711 | $132,310 |
| Standortentwicklung | $9,838 | $22,596 |
| Gesamtkapitalverbesserungen | $175,629 | $231,172 |
Schulden und Finanzierung
Zum 30. September 2024 hatte Els die folgenden Schuldenverpflichtungen:
| Schuldenart | Betrag (in Tausenden) | Zinssatz | Reife |
|---|---|---|---|
| Hypothekenmeldungen zu zahlen | $2,969,092 | 2.4% - 5.1% | 2025 - 2041 |
| Ungesicherter Laufzeitdarlehen | $300,000 | SOFR + 1,40% - 1,95% | 2026 (erweiterbar) |
| Kreditlinie | $500,000 | SOFR + 1,25% - 1,65% | 2028 (erweiterbar) |
Akquisitionen und Wachstumsstrategie
Els konzentriert sich weiterhin auf die Erweiterung seines Portfolios. Das Unternehmen fügte Immobilien und Websites wie folgt hinzu:
| Erwerbstyp | Transaktionsdatum | Websites hinzugefügt |
|---|---|---|
| Erwerbseigenschaft | 28. März 2023 | 223 |
| Entwicklung von Erweiterungsstandort | 2023 | 994 |
| Entwicklung von Erweiterungsstandort | 2024 | 405 |
Marktpräsenz
Bis zum 30. September 2024 hatte Els Immobilien in 35 Bundesstaaten und British Columbia mit über 110 Immobilien mit See, Fluss oder Ozeanfront.
Jüngste Entwicklungen
Im Oktober 2024 verkaufte ELS rund 4,5 Millionen Stammaktien zu 70,00 USD pro Aktie, was einen Nettoerlös von 314,2 Mio. USD erzielte, der zur Rückzahlung von Schulden und zur Kündigung von Zinsswaps verwendet wurde.
Wie Equity Lifestyle Properties, Inc. (ELS) Geld verdient
Einnahmequellen
Equity Lifestyle Properties, Inc. (ELS) erzielte Einnahmen durch verschiedene Ströme, vor allem aus Mieteinnahmen, Abonnements für Mitgliedschaft, Hausverkäufe und zusätzlichen Dienstleistungen. Ab dem 30. September 2024 ist der Zusammenbruch der Einnahmen des gesamten Immobilienbetriebs wie folgt:
| Einnahmequelle | Quartal endete am 30. September 2024 (in Tausenden) | Quartal endete am 30. September 2023 (in Tausenden) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Mieteinkommen | $311,072 | $299,781 | 0.9% |
| Jährliche Mitgliedsabonnements | $16,714 | $16,673 | 0.2% |
| Mitgliederverkäufe | $4,173 | $3,744 | 11.5% |
| Anderes Einkommen | $16,440 | $15,658 | 5.0% |
| Bruttoeinnahmen aus Zusatzdiensten | $13,905 | $15,387 | -9.6% |
| Gesamteinnahmen des Immobilienbetriebs | $362,304 | $351,243 | 3.0% |
Kernportfolio -Leistung
ELS konzentriert sich auf sein Kernportfolio, das aus den Gemeinden Hersteller Wohnhäuser (MH) und Freizeitfahrzeug (RV) besteht. Die durchschnittliche Auslastung des Kernportfolios betrug 95,0% für das am 30. September 2024 endende Quartal, verglichen mit 94,9% für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Der Ertragsanstieg der Immobiliengeschäfte wurde hauptsächlich auf:
- MH -Basismieteinkommen steigt um 10,3 Mio. USD oder 6,2%.
- Wohnmobil- und Marina -Basismieteinkommen steigen um 4,4 Millionen US -Dollar oder 6,2%.
Umsatz und Vermietung zu Hause
ELS erzielt auch Einnahmen durch Umsatz und Vermietung von Eigenheimen. Die folgende Tabelle fasst die finanzielle Leistung in diesem Segment für das am 30. September endete Quartier zusammen:
| Kategorie | Quartal endete am 30. September 2024 (in Tausenden) | Quartal endete am 30. September 2023 (in Tausenden) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Bruttoumsatz aus neuen Hausverkäufen | $15,500 | $27,684 | -44.0% |
| Bruttoumsatz aus Gebrauchthausverkäufen | $883 | $1,020 | -13.4% |
| Bruttoeinnahmen aus verhandelter Wiederverkauf und Zusatzdiensten | $14,456 | $16,091 | -10.2% |
| Gesamtumsatz | $20,330 | $32,961 | -38.4% |
Ausgaben und Rentabilität
Für das am 30. September 2024 endende Quartal meldete ELS die Gesamtabläufe der Immobilienbetrieb von 188.217 USD, verglichen mit 183.579 USD im selben Quartal 2023. Zu den wesentlichen Ausgaben gehörten:
- Immobilienbetrieb und Wartung: $ 127.616 Tausend
- Immobiliensteuern: 20.731 USD Tausend
- Vertrieb und Marketingmitgliedsmarketing: 6.448 USD Tausend $
Infolgedessen meldete ELS ein Einkommen aus einem Immobiliengeschäft von 174.087 USD für das am 30. September 2024 endende Quartal, was eine Erhöhung im Vergleich zu 167.664 Tausend im Vorjahr entspricht.
Markttrends und zukünftige Aussichten
Die Nachfrage nach MH- und RV -Gemeinschaften wird voraussichtlich stark bleiben, was auf demografische Trends zurückzuführen ist, insbesondere bei Babyboomern und jüngeren Generationen. Die Strategie des Unternehmens umfasst die Erhöhung der Anzahl der hergestellten Hausbesitzer und die Optimierung der Belegungsraten über ihre Immobilien.
Finanzielle Höhepunkte
Die wichtigsten finanziellen Metriken für ELS für die neun Monate am 30. September 2024 sind in der folgenden Tabelle zusammengefasst:
| Metrisch | 2024 (in Tausenden) | 2023 (in Tausenden) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Nettogewinnung für Stammaktionäre zur Verfügung stellt | $271,023 | $222,260 | 21.9% |
| Fonds aus Operations (FFO) | 2,27 USD pro Aktie | 2,01 USD pro Aktie | 12.8% |
| Normalisierte FFO | 2,16 USD pro Aktie | 2,04 USD pro Aktie | 5.9% |
| Gesamtvermögen | $5,397,984 | $5,351,993 | 0.9% |
Zum 30. September 2024 konzentriert sich ELS weiterhin auf die Verbesserung seines Immobilienportfolios und zur Maximierung der Einnahmen durch strategisches Belegungsmanagement und Diversifizierung von Einnahmequellen.
Equity LifeStyle Properties, Inc. (ELS) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Equity LifeStyle Properties, Inc. (ELS) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Equity LifeStyle Properties, Inc. (ELS)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Equity LifeStyle Properties, Inc. (ELS)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.