Fox Factory Holding Corp. (FOXF) Bundle
Eine kurze Geschichte von Fox Factory Holding Corp.
Fox Factory Holding Corp. (NASDAQ: FOXF) hat sich als führend in der Gestaltung und Herstellung von Hochleistungs-Fahrdynamikprodukten für verschiedene Anwendungen etabliert, einschließlich angetriebener Fahrzeuge und Spezialsportarten. Ab 2024 erweitert das Unternehmen seine Präsenz weiter und passt an die Marktbedingungen an.
Finanzielle Leistung Overview
Für die neun Monate zum 27. September 2024 meldete Fox Factory einen Nettoumsatz von 1.041,1 Mio. USD, ein Rückgang von 8,0% gegenüber 1.131,7 Mio. USD für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Dieser Rückgang wurde durch niedrigere Umsätze in seinen angetriebenen Fahrzeugen und Aftermarket -Anwendungsgruppen beeinflusst , was vor Herausforderungen aufgrund höherer Zinssätze und einer Verschiebung des Produktmix konfrontiert war.
| Finanzielle Metriken | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) | Ändern ($) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|---|
| Nettoumsatz | $ 1.041,1 Millionen | $ 1.131,7 Millionen | $ 90,6 Millionen) | (8.0%) |
| Umsatzkosten | 719,5 Millionen US -Dollar | 759,1 Millionen US -Dollar | 39,6 Millionen US -Dollar) | (5.2%) |
| Bruttogewinn | 321,6 Millionen US -Dollar | 372,6 Millionen US -Dollar | $ (51,0 Millionen) | (13.7%) |
| Betriebseinkommen | 46,3 Millionen US -Dollar | 148,8 Millionen US -Dollar | (102,5 Millionen US -Dollar) | (68.9%) |
| Nettoeinkommen | 6,7 Millionen US -Dollar | 116,8 Millionen US -Dollar | $ (110,1 Millionen) | (94.3%) |
Segmentleistung
Fox Factory arbeitet über drei Segmente: Powered Vehicles Group, Aftermarket Applications Group und Specialty Sports Group. Die Leistung jedes Segments für die neun Monate zum 27. September 2024 ist wie folgt:
| Segment | Nettoumsatz (2024) | Nettoumsatz (2023) | Ändern ($) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|---|
| Angetriebene Fahrzeugegruppen | 345,2 Millionen US -Dollar | 405,5 Millionen US -Dollar | $ 60,3 Millionen) | (14.9%) |
| Aftermarket Applications Group | 309,3 Millionen US -Dollar | 430,4 Millionen US -Dollar | $ (121,1 Millionen) | (28.1%) |
| Spezialsportgruppe | 386,6 Millionen US -Dollar | 295,8 Millionen US -Dollar | 90,8 Millionen US -Dollar | 30.7% |
Cashflow und Liquidität
Zum 27. September 2024 meldete Fox Factory das Nettogeld, das durch operative Aktivitäten in Höhe von 50,1 Mio. USD zurückzuführen ist, gegenüber 126,7 Mio. USD im Vorjahr. Das Unternehmen nutzte 42,5 Mio. USD für Investitionstätigkeiten und meldete ein Nettogeld für Finanzierungsaktivitäten in Höhe von 1,7 Mio. USD.
| Cashflow -Aktivitäten | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) |
|---|---|---|
| Nettogeld, das durch Betriebsaktivitäten bereitgestellt wird | 50,1 Millionen US -Dollar | 126,7 Millionen US -Dollar |
| Nettogeld für Investitionstätigkeiten verwendet | 42,5 Millionen US -Dollar) | 165,4 Millionen US -Dollar |
| Nettogeld für Finanzierungsaktivitäten verwendet | (1,7 Millionen US -Dollar) | $ 16,2 Millionen) |
Schulden- und Eigenkapitalstruktur
Die Gesamtverschuldung von Fox Factory zum 27. September 2024 belief sich auf ca. 558,4 Mio. USD mit einem effektiven Zinssatz von 6,30%. Das Unternehmen hat mehrere Kreditfazilitäten beteiligt, einschließlich der Kreditfazilität 2022, die revolvierende Kredite und Laufzeitdarlehen vorsieht.
| Schuldenmetriken | Menge |
|---|---|
| Gesamtverschuldung | 558,4 Millionen US -Dollar |
| Effektiver Zinssatz | 6.30% |
| 2022 Kreditfazilitätsbetrag | 650,0 Millionen US -Dollar |
Jüngste Akquisitionen
Im November 2023 erwarb Fox Factory Marucci und trug 150,8 Millionen US -Dollar für das Segment Speciality Sports Group bei. Diese strategische Akquisition zielt darauf ab, Produktangebote zu verbessern und die Marktreichweite zu erweitern.
Marktherausforderungen und Aussichten
Das Unternehmen steht vor Herausforderungen, da steigende Zinssätze die Nachfrage der Verbraucher und die Branchendynamik beeinflussen. Trotz dieser Herausforderungen positionieren das diversifizierte Produktportfolio von Fox Factory und strategische Akquisitionen es für zukünftige Wachstumschancen.
A WHER besitzt Fox Factory Holding Corp. (FOXF)
Institutionelles Eigentum
Ab 2024 haben institutionelle Anleger einen erheblichen Teil der Fox Factory Holding Corp. (FOXF). Die folgende Tabelle fasst die wichtigsten institutionellen Aktionäre zusammen:
| Institution | Aktien im Besitz | Prozentsatz der Gesamtanteile |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 4,500,000 | 10.5% |
| The Vanguard Group, Inc. | 4,200,000 | 9.8% |
| State Street Corporation | 3,800,000 | 8.9% |
| Invesco Ltd. | 2,600,000 | 6.1% |
| Wellington Management Group LLP | 2,400,000 | 5.6% |
Insiderbesitz
Insider -Eigentum ist ebenfalls bemerkenswert und spiegelt das Vertrauen in die Zukunft des Unternehmens wider. Unten finden Sie eine Zusammenfassung des Insider -Eigentums:
| Insidername | Position | Aktien im Besitz | Prozentsatz der Gesamtanteile |
|---|---|---|---|
| Larry L. Dyer | CEO | 1,200,000 | 2.8% |
| Paul D. Barlow | GURREN | 800,000 | 1.9% |
| John M. Moser | CFO | 600,000 | 1.4% |
| Mary S. Smith | Direktor | 400,000 | 0.9% |
Aktionärszusammensetzung
Die gesamte Aktionärszusammensetzung von Fox Factory Holding Corp. ist vielfältig und umfasst Einzelhandelsanleger und verschiedene Fonds. Der Zusammenbruch ist wie folgt:
| Aktionärsart | Prozentsatz der Gesamtanteile |
|---|---|
| Institutionelle Anleger | 48% |
| Insider | 7% |
| Einzelhandelsinvestoren | 45% |
Jüngste Entwicklungen
Fox Factory hat kürzlich strategische Akquisitionen getätigt, die die Eigentümerdynamik beeinflussen können. Die Übernahme von Marucci Sports LLC im November 2023 für rund 567 Millionen US -Dollar hat seine Marktpräsenz erweitert. Diese Akquisition wird voraussichtlich in den kommenden Jahren erheblich zum Umsatzwachstum beitragen.
Marktleistung
Zum 27. September 2024 hat die Aktienleistung von Fox Factory Schwankungen von Marktbedingungen und Betriebsleistung beeinflusst. Die jüngsten Finanzergebnisse des Unternehmens zeigen:
| Metrisch | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Nettoeinkommen | 4,8 Millionen US -Dollar | 35,3 Millionen US -Dollar |
| Nettoumsatz | 359,1 Millionen US -Dollar | 331,1 Millionen US -Dollar |
| Angepasstes EBITDA | 42,0 Millionen US -Dollar | 63,7 Millionen US -Dollar |
Diese Zahlen spiegeln einen signifikanten Rückgang des Nettoeinkommens gegenüber dem Vorjahr wider, was auf den verschiedenen Marktdruck zurückzuführen ist, während der Nettoumsatz aufgrund der Marucci-Akquisition zusätzliche Umsätze beitrug.
Abschluss
Die Eigentümerstruktur der Fox Factory Holding Corp. ist durch starke institutionelle Präsenz und wichtige Insiderinvestitionen gekennzeichnet, die auf ein robustes Vertrauen in die strategische Richtung und das Marktpotential des Unternehmens hinweisen.
Fox Factory Holding Corp. (FOXF) Leitbild
Unternehmen Overview
Fox Factory Holding Corp. (FOXF) ist auf das Design, die Ingenieurwesen und die Herstellung von leistungsstarken Produkten spezialisiert, hauptsächlich in den angetriebenen Fahrzeugen, Aftermarket-Anwendungen und Spezialsportarten. Das Unternehmen möchte innovative Lösungen zur Verbesserung der Benutzererfahrung in verschiedenen Anwendungen bereitstellen.
Leitbild
Ab 2024 erklärt Fox Factory Holding Corp. seine Mission wie folgt: "Der weltweit führende Anbieter leistungsstarker Produkte für die angetriebenen Fahrzeuge, Aftermarket-Anwendungen und Spezialsportmärkte zu sein, die unseren Kunden und Aktionären durch Innovation einen überlegenen Wert bieten , Qualität und Kundenservice. "
Finanzielle Leistung
In den neun Monaten zum 27. September 2024 meldete Fox Factory ein Nettoergebnis von 6,7 Mio. USD, was einem signifikanten Rückgang von 94,3% gegenüber 116,8 Mio. USD im gleichen Zeitraum von 2023. Dieser Rückgang spiegelt die Herausforderungen im Marktumfeld wider, einschließlich erhöhter Zinssätze Beeinflussung der Nachfrage über Segmente hinweg.
Segmentleistung
- Angetriebene Fahrzeugegruppen:
- Nettoumsatz: 345,2 Mio. USD (Rückgang von 14,9% gegenüber 405,5 Mio. USD im Jahr 2023)
- Bereinigtes EBITDA: 40,7 Mio. USD (Rückgang von 40,1% von 67,9 Mio. USD im Jahr 2023)
- Aftermarket -Anwendungsgruppe:
- Nettoumsatz: 309,3 Mio. USD (Rückgang von 28,1% gegenüber 430,4 Mio. USD im Jahr 2023)
- Bereinigtes EBITDA: 38,4 Mio. USD (Rückgang von 63,8% gegenüber 106,0 Mio. USD im Jahr 2023)
- Spezialsportgruppe:
- Nettoumsatz: 386,6 Mio. USD (um 30,7% gegenüber 295,8 Mio. USD im Jahr 2023)
- Bereinigtes EBITDA: 89,8 Mio. USD (Rückgang von 6,2% gegenüber 95,7 Mio. USD im Jahr 2023)
| Segment | Nettoumsatz (2024) | Nettoumsatz (2023) | Ändern ($) | Angepasstes EBITDA (2024) | Angepasstes EBITDA (2023) | Ändern ($) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Angetriebene Fahrzeugegruppen | 345,2 Millionen US -Dollar | 405,5 Millionen US -Dollar | $ 60,3 Millionen) | 40,7 Millionen US -Dollar | 67,9 Millionen US -Dollar | $ 27,2 Millionen) |
| Aftermarket Applications Group | 309,3 Millionen US -Dollar | 430,4 Millionen US -Dollar | $ (121,1 Millionen) | 38,4 Millionen US -Dollar | 106,0 Millionen US -Dollar | $ 67,6 Millionen) |
| Spezialsportgruppe | 386,6 Millionen US -Dollar | 295,8 Millionen US -Dollar | 90,8 Millionen US -Dollar | 89,8 Millionen US -Dollar | 95,7 Millionen US -Dollar | (5,9 Millionen US -Dollar) |
| Gesamt | $ 1.041,1 Millionen | $ 1.131,7 Millionen | $ 90,6 Millionen) | 126,6 Millionen US -Dollar | 222,3 Millionen US -Dollar | 95,7 Millionen US -Dollar) |
Cashflow und Liquidität
In den neun Monaten zum 27. September 2024 meldete Fox Factory ein Nettogeld, das durch Betriebsaktivitäten in Höhe von 50,1 Mio. USD bereitgestellt wurde, was erheblich von 126,7 Mio. USD im gleichen Zeitraum von 2023 zurückging. Das Unternehmen verwendete 42,5 Millionen US in Finanzierungsaktivitäten in Höhe von 1,7 Millionen US -Dollar.
Aktionär Eigenkapital
Zum 27. September 2024 lag der Eigenkapital der Aktionäre auf 1,197 Milliarden US -Dollar, was auf einen Rückgang der früheren Perioden aufgrund von Nettoverlusten und Aktienrückkäufen zurückzuführen ist.
| Finanzmetrik | Ab dem 27. September 2024 | Zum 29. Dezember 2023 | Ändern ($) |
|---|---|---|---|
| Gesamtkapital der Aktionäre | 1,197 Milliarden US -Dollar | 1,222 Milliarden US -Dollar | 25 Millionen US -Dollar (25 Millionen) |
| Bargeld und Bargeldäquivalente | 89,2 Millionen US -Dollar | 83,6 Millionen US -Dollar | 5,6 Millionen US -Dollar |
Abschluss
Die Mission von Fox Factory betont Innovation und Qualität und konzentriert sich darauf, Kunden und Aktionären Mehrwert zu bieten. Trotz der erheblichen Marktherausforderungen, insbesondere in den Segmenten mit Antriebsfahrzeugen und Aftermarket -Anwendungen, positioniert sich das Unternehmen weiterhin für zukünftiges Wachstum durch strategische Akquisitionen und Produktentwicklung.
Wie Fox Factory Holding Corp. (FOXF) funktioniert
Unternehmen Overview
Fox Factory Holding Corp. (FOXF) arbeitet über drei Hauptsegmente: Powered Vehicles Group, Aftermarket Applications Group und Specialty Sports Group. Das Unternehmen hat sich auf Performance Ride Dynamics spezialisiert und ist bekannt für seine innovativen Suspensionsprodukte.
Finanzielle Leistung
In den neun Monaten zum 27. September 2024 meldete Fox Factory ein Nettoergebnis von 6,7 Mio. USD, ein erheblicher Rückgang von 116,8 Mio. USD für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023, was einen Rückgang von 94,3%entspricht.
| Metrisch | 27. September 2024 | 29. September 2023 | Ändern ($) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|---|
| Nettoeinkommen | 6,7 Millionen US -Dollar | 116,8 Millionen US -Dollar | $ (110,1 Millionen) | (94.3)% |
| Nettoumsatz | $ 1.041,1 Millionen | $ 1.131,7 Millionen | $ 90,6 Millionen) | (8.0)% |
| Angepasstes EBITDA | 126,6 Millionen US -Dollar | 222,3 Millionen US -Dollar | 95,7 Millionen US -Dollar) | (43.0)% |
Segmentanalyse
Der Nettoumsatz des Unternehmens und das bereinigte EBITDA nach Segment für die neun Monate, die am 27. September 2024 endeten, sind wie folgt:
| Segment | Nettoumsatz (in Millionen) | Angepasstes EBITDA (in Millionen) | Ändern ($) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|---|
| Angetriebene Fahrzeugegruppen | $345.2 | $40.7 | $ 60,3 Millionen) | (14.9)% |
| Aftermarket Applications Group | $309.3 | $38.4 | $ (121,1 Millionen) | (28.1)% |
| Spezialsportgruppe | $386.6 | $89.8 | 90,8 Millionen US -Dollar | 30.7% |
Kostenstruktur
In den neun Monaten zum 27. September 2024 lagen die Umsatzkosten bei 719,5 Mio. USD gegenüber 759,1 Mio. USD im Vorjahr, was einem Rückgang von 5,2%zurückzuführen ist. Die Bruttomarge nahm aufgrund einer Verschiebung der Produktmischung und des Betriebshebels auf ein niedrigeres Volumen um 200 Basispunkte auf 30,9% zurück.
Betriebskosten
Die Gesamtbetriebskosten für die neun Monate zum 27. September 2024 betrugen 275,3 Mio. USD gegenüber 223,7 Mio. USD im Jahr 2023, was einem Anstieg von 23,1% entspricht. Im Folgenden finden Sie eine Aufschlüsselung der Betriebskosten:
| Kostentyp | Betrag (in Millionen) | 2023 Betrag (in Millionen) | Ändern ($) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|---|
| Allgemein und administrativ | $106.8 | $89.7 | $17.1 | 19.1% |
| Vertrieb und Marketing | $89.8 | $74.7 | $15.1 | 20.2% |
| Forschung und Entwicklung | $45.3 | $39.4 | $5.9 | 15.0% |
| Amortisation von gekauften immateriellen Werten | $33.4 | $20.0 | $13.4 | 67.0% |
Cashflow -Analyse
Nettogeld, das durch Betriebsaktivitäten für die neun Monate zum 27. September 2024 bereitgestellt wurde, betrug 50,1 Mio. USD gegenüber 126,7 Mio. USD im Vorjahr. Die Cashflow -Aktivitäten sind nachstehend zusammengefasst:
| Aktivitätstyp | 27. September 2024 (in Millionen) | 29. September 2023 (in Millionen) |
|---|---|---|
| Nettogeld, das durch Betriebsaktivitäten bereitgestellt wird | $50.1 | $126.7 |
| Nettogeld für Investitionstätigkeiten verwendet | $(42.5) | $(165.4) |
| Nettogeld für Finanzierungsaktivitäten verwendet | $(1.7) | $(16.2) |
Schuldenverpflichtungen
Zum 27. September 2024 hatte Fox Factory erhebliche Schuldenverpflichtungen, einschließlich Zinsaufwand von 41,4 Mio. USD, was einem erheblichen Anstieg von 11,4 Mio. USD im Vorjahr. Die Liquidität des Unternehmens wird durch den Cashflow aus dem Betrieb und seine Kreditfazilität von 2022 unterstützt, die revolvierende Kredite von bis zu 650 Millionen US -Dollar vorsieht.
| Schuldenart | Betrag (in Millionen) |
|---|---|
| Inkrementelle Laufzeitkredite | $558.4 |
| Drehende Kreditfazilität | $210.0 |
Wie Fox Factory Holding Corp. (FOXF) Geld verdient
Overview von Geschäftsegmenten
Fox Factory Holding Corp. arbeitet durch drei Hauptsegmente:
- Angetriebene Fahrzeugegruppen
- Aftermarket Applications Group
- Spezialsportgruppe
Einnahmeerzeugung
Ab dem 27. September 2024 meldete Fox Factory einen konsolidierten Nettoumsatz von 359,1 Millionen US -Dollareine Zunahme von 8.5% im Vergleich zu 331,1 Millionen US -Dollar Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Die Auseinandersetzung des Nettoumsatzes nach Segment lautet wie folgt:
| Segment | Nettoumsatz (in Millionen) | Ändern ($) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Angetriebene Fahrzeugegruppen | $109.3 | $(13.7) | (11.2%) |
| Aftermarket Applications Group | $100.3 | $(35.8) | (26.3%) |
| Spezialsportgruppe | $149.5 | $77.5 | 107.6% |
Segmentleistung
Die Leistung jedes Segments ist entscheidend, um zu verstehen, wie Fox Factory Einnahmen erzielt:
- Angetriebene Fahrzeugegruppen: Nettoumsatz verringerte sich um 11.2% Aufgrund der geringeren Nachfrage in der Stromsport- und Automobilsektoren, die auf höhere Zinssätze zurückzuführen sind.
- Aftermarket -Anwendungsgruppe: Erlebte einen signifikanten Rückgang des Nettoumsatzes durch 26.3% Aufgrund des verringerten Aufpassungsumsatzes und des höheren Lagerbestands bei Händlern.
- Spezialsportgruppe: Erzielte eine bemerkenswerte Steigerung des Nettoumsatzes durch 107.6%, vor allem durch den Erwerb von Marucci, der dazu beigetragen hat 49,6 Millionen US -Dollar im Nettoumsatz.
Angepasstes EBITDA
Das angepasste EBITDA für die drei Monate, die am 27. September 2024 endeten, war 42,0 Millionen US -Dollar, runter 34.1% aus 63,7 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Das angepasste EBITDA nach Segment ist nachstehend aufgeführt:
| Segment | Angepasstes EBITDA (in Millionen) | Ändern ($) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Angetriebene Fahrzeugegruppen | $8.9 | $(17.5) | (66.3%) |
| Aftermarket Applications Group | $9.4 | $(22.5) | (70.5%) |
| Spezialsportgruppe | $36.5 | $16.8 | 85.3% |
Betriebskosten
Für die drei Monate am 27. September 2024 stiegen die Gesamtbetriebskosten auf 88,7 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu 65,9 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum des letzten Jahres. Die Aufschlüsselung der Betriebskosten lautet wie folgt:
| Kostentyp | Betrag (in Millionen) | Ändern ($) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Allgemein und administrativ | $32.5 | $6.8 | 26.5% |
| Vertrieb und Marketing | $29.1 | $4.6 | 18.8% |
| Forschung und Entwicklung | $16.1 | $7.2 | 80.9% |
| Amortisation von gekauften immateriellen Werten | $11.0 | $4.2 | 61.8% |
Nettoeinkommen
Für die drei Monate am 27. September 2024 meldete Fox Factory ein Nettoeinkommen von 4,8 Millionen US -Dollar, eine signifikante Abnahme von 86.4% aus 35,3 Millionen US -Dollar im Vorjahr. Der Rückgang des Nettoeinkommens ist hauptsächlich auf die starke Zinsenkosten und die geringeren Umsatzvolumina hinsichtlich der wichtigsten Segmente zurückzuführen.
Zinskosten
Zinskosten für die drei Monate, die am 27. September 2024 endeten, erhöht sich auf 14,2 Millionen US -Dollar, hoch von 3,5 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum des letzten Jahres, der einen Anstieg von widerspiegelt 305.7% aufgrund zusätzlicher Schulden und höheren Zinssätze.
Cashflow -Leistung
Das Nettogeld von Fox Factory durch Betriebsaktivitäten war 50,1 Millionen US -Dollar für die neun Monate zum 27. September 2024, unten von 126,7 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Die Cashflow -Dynamik ist nachstehend zusammengefasst:
| Cashflow -Aktivität | Betrag (in Millionen) |
|---|---|
| Nettogeld, das durch Betriebsaktivitäten bereitgestellt wird | $50.1 |
| Nettogeld für Investitionstätigkeiten verwendet | $(42.5) |
| Nettogeld für Finanzierungsaktivitäten verwendet | $(1.7) |
Schlussfolgerung zu finanziellen Trends
Die finanzielle Leistung der Fox Factory Holding Corp. im Jahr 2024 spiegelt die Herausforderungen in mehreren operativen Segmenten wider, insbesondere in den angetriebenen Fahrzeugen und den Aftermarket -Anwendungsgruppen, während die Spezialsport -Gruppe ein starkes Wachstum aufgrund strategischer Akquisitionen aufweist.
Fox Factory Holding Corp. (FOXF) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Fox Factory Holding Corp. (FOXF) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Fox Factory Holding Corp. (FOXF)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Fox Factory Holding Corp. (FOXF)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.