Natural Resource Partners L.P. (NRP) Bundle
Eine kurze Geschichte der natürlichen Ressourcenpartner L.P.
Unternehmen Overview
Natural Resource Partners L.P. (NRP) ist eine börsennotierte Partnerschaft, die in erster Linie das Eigentum und die Verwaltung von Mineralrechten und natürlichen Ressourcen beteiligt. Ab 2024 hat das Unternehmen aufgrund der unterschiedlichen Marktbedingungen, insbesondere im Kohle- und Soda -Aschesektor, Schwankungen in Bezug auf Einnahmen und Cashflow erlebt.
Finanzielle Leistung
Für die neun Monate am 30. September 2024 meldete NRP die Gesamteinnahmen und andere Einnahmen von 202,3 Millionen US -Dollarein Niedergang von 27% aus 276,8 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Dieser Rückgang wurde weitgehend durch a angetrieben 33,1 Millionen US -Dollar Einnahmen aus Mineralrechten und a 41,4 Millionen US -Dollar Rückgang der Soda -Asche -Einnahmen.
| Segment | 2024 Einnahmen (in Tausenden) | 2023 Einnahmen (in Tausenden) | Abnehmen (in Tausenden) | Prozentualer Veränderung |
|---|---|---|---|---|
| Mineralrechte | $185,077 | $218,213 | ($33,136) | (15%) |
| Soda Asche | $17,204 | $58,633 | ($41,429) | (71%) |
| Gesamt | $202,281 | $276,846 | ($74,565) | (27%) |
Cashflow -Analyse
Der operative Cashflow für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, wurde bei gemeldet 182,3 Millionen US -Dollar, unten von 233,2 Millionen US -Dollar im Vorjahreszeitraum. Der Free Cashflow verzeichnete ebenfalls einen Rückgang von insgesamt 184,3 Millionen US -Dollar im Vergleich zu 235,0 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.
| Cashflow -Typ | 2024 Betrag (in Tausenden) | 2023 Betrag (in Tausenden) | Abnehmen (in Tausenden) |
|---|---|---|---|
| Betriebscashflow | $182,273 | $233,192 | ($50,919) |
| Free Cashflow | $184,252 | $235,012 | ($50,760) |
Verteilungszahlungen
In den ersten neun Monaten des 2024 machte NRP seine Anteilinhaber erhebliche Geldausschüttungen. Die Verteilung pro gemeinsamer Einheit war konsequent $0.75 über die ersten drei Viertel. Die für gemeinsamen und bevorzugten Anteilinhaber erklärten Gesamtverteilungen waren wie folgt:
| Monat bezahlt | Verteilung pro gemeinsamer Einheit | Gesamtverteilung (gemeinsame Einheiten) | Verteilung pro bevorzugter Einheit | Gesamtverteilung (bevorzugte Einheiten) |
|---|---|---|---|---|
| Februar 2024 | $0.75 | $9,918 | $30.00 | $2,150 |
| März 2024 | $ 2,44 (Spezial) | $32,268 | - | - |
| Mai 2024 | $0.75 | $9,987 | $30.00 | $2,150 |
| August 2024 | $0.75 | $9,986 | $30.00 | $950 |
Marktbedingungen und zukünftige Aussichten
Der Umsatz und der Cashflow von NRP wurden durch niedrigere Kohleverkaufspreise und eine verringerte Nachfrage nach Soda -Asche beeinträchtigt, hauptsächlich aufgrund der globalen wirtschaftlichen Bedingungen. Der Rückgang der metallurgischen Kohlepreise wurde auf die schwache Stahlnachfrage, insbesondere in China, zurückgeführt. Zum 30. September 2024 stand die Liquidität von NRP um 76,2 Millionen US -Dollar, bestehen aus 30,9 Millionen US -Dollar in Bargeld und Bargeldäquivalenten und 45,3 Millionen US -Dollar in Kreditkapazität im Rahmen seiner Kreditfazilität.
| Liquiditätsmetriken | Betrag (in Tausenden) |
|---|---|
| Bargeld und Bargeldäquivalente | $30,900 |
| Verfügbare Kreditkapazität | $45,300 |
| Gesamtliquidität | $76,200 |
Bis zum 30. September 2024 wurde die Verleihungsquote des Unternehmens unter Berichten über 0,8x, was auf ein überschaubares Verschuldungsniveau im Verhältnis zu seinen Einnahmen hinweist.
A Who gehört natürliche Ressourcenpartner L.P. (NRP)
Eigentümerstruktur
Ab 2024 verfügt die natürliche Ressourcenpartner L.P. (NRP) über eine vielfältige Eigentumsstruktur, die aus gemeinsamen Anteilinhabern, einem Generalpartner und bevorzugten Anteilinhaber besteht. Die Gesamtzahl der ausstehenden gemeinsamen Einheiten beträgt zum 31. März 2024 ungefähr 12.960.000.
Große Anteilinhaber
Das Eigentum an NRP ist durch erhebliche Bestände von institutionellen Anlegern und anderen Unternehmen gekennzeichnet. Die folgende Tabelle beschreibt die Hauptunternehmer zum letzten Berichtszeitraum:
| Haltertyp | Anzahl der Einheiten | Eigentümerprozentsatz |
|---|---|---|
| Gemeinsame Anteilinhaber | 12,960,000 | 100% |
| Generalpartner | 8,005,000 | ~61.8% |
| Bevorzugte Anteilinhaber | 0 | 0% |
Bevorzugte Einheiten Erlösung
Im Jahr 2024 führte NRP eine Reihe von Rücknahmen von bevorzugten Einheiten durch. Die Partnerschaft hat im Mai 2024 insgesamt 40.000 bevorzugte Einheiten für 40,0 Mio. USD in bar zurückgekauft und die verbleibenden 31.666 bevorzugten Einheiten für 31,7 Mio. USD im September 2024 zurückgelöst.
Finanzielle Leistung und Ausschüttung
In den neun Monaten zum 30. September 2024 meldete NRP ein Nettogewinn von 140,9 Mio. USD, was einen Rückgang gegenüber dem Vorzeitraum widerspiegelt. Das Unternehmen erklärte im Februar, Mai und August 2024 Bargeldausschüttungen an gemeinsame Anteilinhaber in Höhe von 0,75 USD pro Einheit.
Gemeinsame Einheitenverteilungen
Die folgende Tabelle fasst die Bargeldausschüttungen zusammen, die im Jahr 2024 an gemeinsame Anteilinhaber deklariert und gezahlt wurden:
| Monat bezahlt | Verteilung pro Einheit | Gesamtverteilung (in Tausenden) |
|---|---|---|
| Februar | $0.75 | $9,918 |
| März (Sonderverteilung) | $2.44 | $32,268 |
| Mai | $0.75 | $9,987 |
| August | $0.75 | $9,986 |
Liquiditäts- und Finanzquoten
Zum 30. September 2024 meldete NRP eine Gesamtliquidität von 76,2 Mio. USD, die aus Bargeld- und Bargeldäquivalenten von 30,9 Mio. USD und 45,3 Mio. USD an verfügbare Kreditkapazität im Rahmen seiner OPCO -Kreditfazilität bestand. Die Verleihungsquote der Partnerschaft betrug 0,8x, was auf eine solide Finanzlage im Vergleich zu ihren Einnahmen vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen und Amortisation (EBITDA) hinweist.
Schuldenstruktur
Die Schulden von NRP zum 30. September 2024 umfassen Kredite im Rahmen der OPCO -Kreditfazilität von insgesamt 154,7 Mio. USD und OPCO -Vorrangsnoten mit einem kumulativen Kapitalbetrag von 43,0 Mio. USD.
Marktleistung
Die Marktleistung von NRP wurde durch Schwankungen der Kohlepreise und die operative Effizienz in seinem Mineralrechtssegment beeinflusst. Das Unternehmen meldete Lizenzgebühren um 124,1 Millionen US -Dollar aus Kohleverkäufen in den neun Monaten zum 30. September 2024.
Natürliche Ressourcenpartner L.P. (NRP) Leitbild
Leitbild Overview
Die Mission der natürlichen Ressourcenpartner L.P. (NRP) besteht darin, ein diversifiziertes Portfolio an Mineralrechten bereitzustellen, der sich auf die Maximierung des Cashflows durch das strategische Management seiner Vermögenswerte konzentriert und auch Möglichkeiten für erneuerbare Energien und Kohlenstoff -Sequestrierung untersucht. NRP zielt darauf ab, ein führender Anbieter von wesentlichen Ressourcen zu sein, um nachhaltige Praktiken zu gewährleisten und einen Wert für seine Anteilinhaber zu schaffen.
Finanzielle Leistungsindikatoren
Zum 30. September 2024 meldete NRP die folgenden finanziellen Metriken:
| Metrisch | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Nettoeinkommen | $38,595,000 | $63,846,000 |
| Nettoeinkommen, die auf gemeinsame Anteilinhaber zurückzuführen sind | $26,578,000 | $42,951,000 |
| Nettoeinkommen pro gemeinsamer Einheit (Basic) | $2.04 | $3.40 |
| Gesamtumsatz | $60,327,000 | $86,367,000 |
| Betriebscashflow | $182,273,000 | $233,192,000 |
| Ausschüttungs -Cashflow | $192,627,000 | $235,973,000 |
Verteilungen an Anteilinhaber
In den neun Monaten zum 30. September 2024 erklärte NRP die Ausschüttungen wie folgt:
| Monat bezahlt | Verteilung pro Einheit (häufig) | Gesamtverteilung (gemeinsame Einheiten) | Verteilung pro Einheit (bevorzugt) | Gesamtverteilung (bevorzugte Einheiten) |
|---|---|---|---|---|
| Februar | $0.75 | $9,918,000 | $30.00 | $2,150,000 |
| März (Spezial) | $2.44 | $32,268,000 | - | - |
| Mai | $0.75 | $9,987,000 | $30.00 | $2,150,000 |
| August | $0.75 | $9,986,000 | $30.00 | $950,000 |
| September | - | - | $20.68 | $655,000 |
Vermögensverwaltung und -betrieb
Die Mineralrechte des NRP bestehen aus verschiedenen Ressourcen, einschließlich Kohle, Aggregaten sowie Öl und Gas. Zum 30. September 2024 lagen die Tragwerte dieser Eigenschaften wie folgt:
| Eigenschaftstyp | Wert tragen | Akkumulierte Abbau | Nettobuchwert |
|---|---|---|---|
| Kohleeigenschaften | $660,961,000 | ($296,781,000) | $364,180,000 |
| Aggregiert Eigenschaften | $8,655,000 | ($4,003,000) | $4,652,000 |
| Öl- und Gas -Lizenzeigenschaften | $12,354,000 | ($10,443,000) | $1,911,000 |
| Andere | $13,143,000 | ($1,612,000) | $11,531,000 |
| Gesamtmineralrechte, Netz | $695,113,000 | ($312,839,000) | $382,274,000 |
Strategische Initiativen
NRP erforscht aktiv Kohlenstoffneutral -Einnahmemöglichkeiten, einschließlich:
- Sequestrierung von Kohlendioxid unter der Erde
- Lithiumproduktion
- Stromerzeugung unter Verwendung von Geothermie-, Solar- und Windenergie
Liquiditätsposition
Zum 30. September 2024 hatte NRP eine Gesamtliquidität von 76,2 Mio. USD, die aus:
- Bargeld und Bargeldäquivalente: 30,9 Mio. USD
- Kreditkapazität im Rahmen der OPCO -Kreditfazilität: 45,3 Millionen US -Dollar
Schuldenstruktur
Ab dem 30. September 2024 bestand die Schulden von NRP aus folgenden:
| Schuldenart | Menge |
|---|---|
| OPCO -Kreditfazilität | $154,684,000 |
| OPCO Senior Notes | $42,994,000 |
| Gesamtverschuldung | $197,678,000 |
Wie natürliche Ressourcenpartner L.P. (NRP) funktioniert
Unternehmen Overview
Natural Resource Partners L.P. (NRP) ist eine öffentlich gehandelte Limited Partnership, die sich auf das Management und die Entwicklung von Mineralressourcen konzentriert, hauptsächlich Kohle. NRP arbeitet über verschiedene Segmente, einschließlich Mineralrechte und Soda -Asche.
Finanzielle Leistung
Zum 30. September 2024 meldete NRP ein Nettoergebnis von 140,9 Mio. USD gegenüber 213,5 Mio. USD für den gleichen Zeitraum 2023. Der Rückgang des Gewinns wird hauptsächlich auf niedrigere metallurgische Kohlepreise und ein verringertes Volumen aufgrund der globalen Marktbedingungen zurückzuführen.
| Finanzmetrik | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) |
|---|---|---|
| Nettoeinkommen | 140,9 Millionen US -Dollar | 213,5 Millionen US -Dollar |
| Bargeld durch Betriebsaktivitäten zur Verfügung gestellt | 182,3 Millionen US -Dollar | 233,2 Millionen US -Dollar |
| Free Cashflow | 10,1 Millionen US -Dollar | 20,2 Millionen US -Dollar |
| Gesamtverschuldung | 197,4 Millionen US -Dollar | 155,5 Millionen US -Dollar |
Einnahmequellen
Die Einnahmen von NRP stammen aus verschiedenen Quellen, einschließlich Kohlegelösten, Produktionsmietverträgen und Kohlenstoffneutralinitiativen. In den neun Monaten zum 30. September 2024 beliefen sich die Gesamteinnahmen aus Verträgen mit Kunden auf 176,7 Mio. USD gegenüber 215,3 Mio. USD im Jahr 2023.
| Einnahmequelle | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) |
|---|---|---|
| Kohlegelausesumsätze | 124,1 Millionen US -Dollar | 161,5 Millionen US -Dollar |
| Mindesteinnahmen für Produktionspachtverträge | 1,8 Millionen US -Dollar | 2,0 Millionen US -Dollar |
| Einnahmen aus Kohlenstoffneutralinitiative | 4,3 Millionen US -Dollar | 2,9 Millionen US -Dollar |
| Andere Einnahmen | 46,5 Millionen US -Dollar | 48,9 Millionen US -Dollar |
Bargeldausschüttungen
Im Jahr 2024 bezahlte NRP Bargeldausschüttungen von 0,75 USD pro gemeinsamer Einheit Quartal und spezielle Ausschüttungen zur Deckung der Steuerverbindlichkeiten der Vereinfacher. Die gesamte Barausschüttung für bevorzugte Einheiten für das erste Quartal von 2024 betrug 2,15 Mio. USD.
| Zeitraum | Verteilung pro gemeinsamer Einheit | Gesamtverteilung (gemeinsame Einheiten) | Gesamtverteilung (bevorzugte Einheiten) |
|---|---|---|---|
| Q4 2023 | $0.75 | 9,9 Millionen US -Dollar | 2,15 Millionen US -Dollar |
| Q1 2024 | $0.75 | 9,99 Millionen US -Dollar | 2,15 Millionen US -Dollar |
| Q2 2024 | $0.75 | 9,99 Millionen US -Dollar | 0,95 Millionen US -Dollar |
Schulden und Finanzierung
NRP hat verschiedene Schuldenverpflichtungen mit Gesamtverschuldung zum 30. September 2024, was 197,7 Mio. USD entspricht. Das Verleihungsverhältnis der Partnerschaft wurde bei 0,8x und deutlich unter der maximal zulässigen Grenze von 3,0x gemeldet.
| Schuldenart | Betrag (30. September 2024) | Betrag (31. Dezember 2023) |
|---|---|---|
| OPCO -Kreditfazilität | 154,7 Millionen US -Dollar | 95,8 Millionen US -Dollar |
| OPCO Senior Notes | 43,0 Millionen US -Dollar | 59,7 Millionen US -Dollar |
Betriebssegmente
Die operativen Segmente von NRP umfassen Mineralrechte und Soda -Asche. Das Mineralrechtssegment ist der primäre Umsatztreiber, der stark von Kohlemarktdynamik und Preistrends betroffen ist.
Marktbedingungen und Ausblick
Ab 2024 steht die NRP aufgrund der sinkenden metallurgischen Kohlepreise und der allgemeinen Erweichung der Nachfrage auf dem globalen Stahlmarkt vor Herausforderungen. Die Partnerschaft untersucht Kohlenstoffneutralinitiativen zur Diversifizierung ihrer Einnahmequellen.
Wie natürliche Ressourcenpartner L.P. (NRP) Geld verdienen
Einnahmequellen
Natural Resource Partners L.P. (NRP) erzielt hauptsächlich Einnahmen aus seinen Mineralrechten und anderen verwandten Unternehmen. Zu den Hauptsegmenten, die zu seinem Einkommen beitragen, gehören:
- Kohlegelausesumsätze
- Einnahmen von Öl- und Gas Lizenzgebühren
- Transport- und Verarbeitungsdienste
- Gewinn für Vermögensverkäufe und Abgänge
- Soda -Asche und Aggregate
Kohlegelausesumsätze
Zum 30. September 2024 meldete NRP einen Gesamtumsatz von 124,1 Mio. USD in Kohlekuppen, was einem Rückgang von 23% gegenüber 161,5 Mio. USD im Vorjahr war. Dieser Rückgang wurde hauptsächlich auf niedrigere Verkaufspreise für metallurgische Kohle und eine verringerte Umsatzvolumina des thermischen Kohle zurückzuführen.
| Kohleregion | Verkaufsvolumen (Tonnen) | Royalty Revenue pro Tonne ($) | Gesamtumsatz (Millionen US -Dollar) |
|---|---|---|---|
| Appalachia | 100,829 | 5.78 | 100.8 |
| Illinois Becken | 4,503 | 2.33 | 10.5 |
| Northern Powder River Basin | 2,460 | 4.87 | 12.0 |
| Golfküste | 1,136 | 0.79 | 0.9 |
| Gesamt | 109,928 | - | 124.1 |
Einnahmen von Öl- und Gas Lizenzgebühren
NRP erzielt außerdem Einnahmen aus Öl- und Gas -Lizenzgebühren und meldet 6,96 Millionen US -Dollar für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, was einen Anstieg von 36% gegenüber dem Vorjahr widerspiegelt.
Transport- und Verarbeitungsdienste
Die Einnahmen für Transport- und Verarbeitungsdienste betrugen in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endeten, 7,9 Millionen US -Dollar gegenüber 11,4 Mio. USD im Vorjahr, was auf einen Rückgang von 31%zurückzuführen ist.
Gewinn für den Verkauf von Vermögenswerten
NRP verzeichnete in den neun Monaten, die am 30. September 2024, einen Gewinn von 4,8 Millionen US -Dollar aus Vermögensverkäufen und -abständen verzeichnete, was im Vorjahr von 955.000 USD erheblich gestiegen ist.
Soda -Asche -Geschäftsegment
Das Soda -Aschensegment meldete in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endete, einen Umsatz von 17,2 Mio. USD, was einem Rückgang von 71% gegenüber 58,6 Mio. USD im gleichen Zeitraum im Jahr 2023 war.
Betriebskosten
Die Betriebskosten für die neun Monate am 30. September 2024 wurden mit 49,4 Mio. USD zurückgeführt, was gegenüber 53,2 Mio. USD im Vorjahr war. Dies beinhaltet:
| Kostentyp | 2024 ($ Millionen) | 2023 ($ Millionen) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Betriebs- und Wartungskosten | 18.4 | 23.5 | (21) |
| Abschreibungen, Verarmung und Amortisation | 12.7 | 12.5 | 2 |
| Allgemeine und Verwaltungskosten | 18.2 | 17.2 | 6 |
Nettoeinkommen
NRP -Nettoeinkommen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endete, wurde bei 140,9 Mio. USD gegenüber 213,5 Mio. USD im Vorjahr gemeldet. Das auf gemeinsame Anteilinhaber zurückzuführene Nettoeinnahmen betrug 109,9 Mio. USD.
Verteilungen an Anteilinhaber
Im Jahr 2024 kündigte NRP in den ersten drei Quartalen eine Barausschüttung von 0,75 USD pro gemeinsamer Einheit an, was für gemeinsame Anteilinhaber etwa 29,9 Mio. USD beträgt.
Zukünftige Aussichten
Mit Blick auf die Zukunft untersucht NRP weiterhin Möglichkeiten für kohlenstoffneutrale Initiativen, einschließlich Kohlenstoff-Sequestrierung und Projekte für erneuerbare Energien, die zusätzliche Einnahmequellen bieten könnten.
Natural Resource Partners L.P. (NRP) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Natural Resource Partners L.P. (NRP) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Natural Resource Partners L.P. (NRP)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Natural Resource Partners L.P. (NRP)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.