Velocity Financial, Inc. (VEL): Geschichte, Eigentum, Mission, wie es funktioniert & verdient Geld

Eine kurze Geschichte von Velocity Financial, Inc.

Unternehmen Overview

Velocity Financial, Inc. (NYSE: VEL) spezialisiert auf die Bereitstellung von Wohn- und Gewerbeimmobilienkrediten. Das im Jahr 2014 gegründete Unternehmen hat sein Portfolio erheblich ausgebaut, indem er sich auf Nichtbankenkreditlösungen konzentriert.

Finanzielle Leistung

Zum 30. September 2024 meldete Velocity Financial insgesamt 33,11 Milliarden US -Dollar mit Gesamtverbindlichkeiten von 215,56 Mio. USD. Das Nettoeinkommen des Unternehmens für die neun Monate am 30. September 2024 betrug 47,66 Mio. USD, verglichen mit 35,13 Mio. USD für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Kreditportfolio

Zum 30. September 2024 hatte Velocity Financial ein Gesamtdarlehensportfolio von 4,73 Milliarden US -Dollar mit 12.235 Darlehen ausstehend. Der durchschnittliche Darlehensbetrag betrug ca. 388.000 USD. Das Unternehmen meldete notleidende Kredite in Höhe von 503,94 Mio. USD, was 10,6% seines gesamten Kreditportfolios ausmachte.

Jüngste Entwicklungen

Im Februar 2024 sicherte sich Velocity Financial einen Fünfjahresvertrag von 75 Millionen US-Dollar mit einem festen Zinssatz von 9,875%. Diese Finanzierung soll das anhaltende Wachstum des Unternehmens auf dem Markt für Hypothekenkredite unterstützen.

Marktposition

Velocity Financial hat sich als wichtiger Akteur im Immobilienkredite-Sektor etabliert und seine Fachkenntnisse in der Kredite ohne Banken nutzt. Das Unternehmen hat seit seiner Gründung 35 Verbriefungsverschuldungstransaktionen abgeschlossen und vom 30. September 2024 insgesamt 7,4 Milliarden US -Dollar an Dritte an Dritte ausgegeben.

Risikomanagement

Velocity Financial verwaltet sein Kreditrisiko aktiv durch eine robuste Zulage für Kreditverluste. Zum 30. September 2024 betrug die Zulage für Kreditverluste bei 4,85 Mio. USD, was 0,19% des gesamten nicht bezahlten Kapitalbilanzs (UPB) von 2,51 Mrd. USD entspricht.

Abschluss

Velocity Financial, Inc. baut weiterhin auf seiner starken Stiftung auf dem Immobilienkreditmarkt auf, wobei das Kreditportfolio ein erhebliches Wachstum des Darlehensportfolios zeigt und die finanziellen Leistungskennzahlen bis 2024 verbessert.

A Who gehört Velocity Financial, Inc. (VEL)

Hauptaktionäre

Zum 30. September 2024 ist die Eigentumsstruktur von Velocity Financial, Inc. (VEL) durch eine Kombination von institutionellen und individuellen Aktionären gekennzeichnet. In der folgenden Tabelle fasst die Hauptaktionäre und deren jeweilige Eigentumsprozentsätze zusammen:

Institutionelles Eigentum

Das institutionelle Eigentum an Geschwindigkeitsfinanzierung spiegelt ein starkes Interesse der großen Investmentunternehmen wider. Der gesamte institutionelle Eigentum liegt zum jüngsten Berichtszeitraum bei etwa 50,6%. Dies weist auf ein erhebliches Vertrauen der institutionellen Anleger hinsichtlich der zukünftigen Leistung des Unternehmens hin.

Insiderbesitz

Insider -Eigentum ist ein kritischer Aspekt der Aktionärsstruktur von Geschwindigkeitsfinanzierung. Zum 30. September 2024 halten Insider rund 50,1% der Aktien des Unternehmens. Zu den wichtigsten Insidern gehören:

• CEO und Gründer: 2,5 Millionen US -Dollar an Aktien
• CFO: Aktien von 1,2 Millionen US -Dollar
• Vorstandsmitglieder: Aktien in Höhe von 1,0 Millionen US -Dollar kollektiv

Jüngste Entwicklungen im Eigentum

Im Februar 2024 gab Velocity Financial 75,0 Millionen US -Dollar an vorrangigen Schuldverschreibungen aus, was zu einer leichten Verwässerung bestehender Aktionäre geführt hat. Die gesamte Eigentümerstruktur bleibt jedoch stabil, wobei wichtige institutionelle Aktionäre ihre Positionen aufrechterhalten.

Aktienleistung und Markttrends

Zum 30. September 2024 hat der Aktienkurs von Geschwindigkeitsfinanzierung inmitten von Marktschwankungen Widerstandsfähigkeit gezeigt. Der Aktienkurs wurde bei 15,00 USD pro Aktie verzeichnet, was ein Anstieg von ca. 25%von Jahr zu Jahr entspricht. Diese Leistung hat sowohl von institutionellen als auch von Einzelhandelsinvestoren weiteres Interesse geweckt und die Marktkapitalisierung des Unternehmens auf rund 500 Millionen US -Dollar unterstützt.

Schlussfolgerung zur Besitzdynamik

Die Eigentümerdynamik von Velocity Financial, Inc. zeigt eine umfassende Mischung aus institutionellem und Insider-Eigentum mit einer erheblichen Verpflichtung der wichtigsten Aktionäre. Die starke Aktienleistung des Unternehmens erhöht seine Attraktivität für potenzielle Anleger weiter.

Velocity Financial, Inc. (VEL) -Missionserklärung

Leitbild Overview

Velocity Financial, Inc. (VEL) ist bestrebt, innovative Finanzierungslösungen bereitzustellen, die auf die Bedürfnisse von Immobilieninvestoren zugeschnitten sind. Das Unternehmen zielt darauf ab, seine Kunden durch wettbewerbsfähige Darlehensprodukte und außergewöhnliche Service zu befähigen und langfristige Beziehungen zu fördern, die auf Vertrauen und Transparenz basieren.

Finanzielle Leistung und Metriken

Bis zum 30. September 2024 meldete Velocity Financial ein Gesamtdarlehensportfolio von ca. 4,8 Milliarden US -Dollar, mit einem durchschnittlichen Kreditsaldo von $ 388,5 Tausend. Das Unternehmen hat ein gewichtetes Durchschnitts-Kredit-Wert-Verhältnis (LTV) beibehalten 67.0% bei der Entstehung, was auf ein umsichtiges Risikomanagement in seinen Kreditvergabepraktiken hinweist.

Einnahmequellen

Die Haupteinnahmequelle von Velocity Financial ist die Zinserträge aus seinem Kreditportfolio. Für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, betrugen die Zinserträge auf 293,4 Millionen US -Dollar, eine Zunahme von 224,5 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum des Vorjahres. Dieses Wachstum wird auf höhere Portfolio -Guthaben und eine Erhöhung der durchschnittlichen Darlehensrendite zurückgeführt.

Operative Höhepunkte

Im dritten Quartal 2024 stammte die Geschwindigkeitsfinanzierung insgesamt insgesamt 1.181 Kredite mit einem Gesamtbetrag von 476,8 Millionen US -Dollar. Dies ist ein signifikanter Anstieg gegenüber der 773 Kredite entstanden im selben Quartal von 2023, was sich auf 290,6 Millionen US -Dollar.

Schulden- und Finanzierungsaktivitäten

Velocity Financial hat verschiedene Finanzierungsquellen effektiv genutzt, um seine Geschäftstätigkeit zu unterstützen. Zum 30. September 2024 hatte das Unternehmen 1,4 Milliarden US -Dollar In Kredite aus Lager- und Rückkaufeinrichtungen zusammen mit 1,0 Milliarden US -Dollar aus der Ausgabe von Verbrennungsschulden. Die gesamte Unternehmensschulden lag bei 280,5 Millionen US -Dollar, einschließlich a 75,0 Millionen US -Dollar Fünf Jahre lang im Februar 2024 ausgegebene vorrangige Notiz.

Marktposition und Strategie

Velocity Financial konzentriert sich auf den Markt für Immobilienkredite in Anleger und nutzt sein Fachwissen, um maßgeschneiderte Finanzprodukte bereitzustellen. Das Unternehmen verbessert seine Marktposition weiter, indem er seine Darlehensangebote erweitert und die betrieblichen Effizienz verbessert.

Kreditqualität und Risikomanagement

Zum 30. September 2024 war die Zulage für Kreditverluste 0.19% des Gesamtbetrags des unbezahlten Hauptbetrags (UPB). Das Unternehmen meldete einen minimalen annualisierten Ausleitungsrate von 0.05% Im gleichen Zeitraum spiegelt das effektive Kreditqualitätsmanagement und einen proaktiven Ansatz zur Risikobewertung wider.

Abschluss

Velocity Financial, Inc. behält seine Mission weiterhin ein, indem er außergewöhnliche Finanzierungslösungen bereitstellt, eine robuste finanzielle Leistung aufrechterhält und sich auf das strategische Wachstum auf dem Markt für Immobilieninvestoren konzentriert.

Wie Velocity Financial, Inc. (VEL) funktioniert

Geschäftsmodell

Velocity Financial, Inc. fungiert als vertikal integriertes Immobilienfinanzierungsunternehmen, das hauptsächlich in Anlegerdarlehen, die von 1-4 Einheiten-Wohnmiet- und Gewerbeimmobilien gesichert sind, eingerichtet und geschäftsführend geleitet werden. Zum 30. September 2024 hat das Unternehmen ein Darlehensportfolio von insgesamt ungefähr 4,8 Milliarden US -Dollar des unbezahlten Hauptbetrags (UPB) über die Immobilien hinweg in 45 Bundesstaaten und im District of Columbia.

Das typische Darlehen hat einen durchschnittlichen Restbetrag von ungefähr $ 388,5 Tausend und ein gewichtetes durchschnittliches Verhältnis von Kredit-zu-Wert (-Wert-Wert) bei der Entstehung von 67.0%. Investor 1-4 Einheit Wohnmietdarlehen repräsentieren 54.0% des UPB.

Einnahmeerzeugung

Die Geschwindigkeit erzielt in erster Linie Einnahmen durch Zinserträge, die in seinem Kreditportfolio erzielt werden. Für die drei Monate am 30. September 2024 war die annualisierte Rendite des gesamten Portfolios 9.18%, was eine Zunahme von einer Zunahme widerspiegelt 8.38% Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Finanzierungsquellen

Das Unternehmen finanziert sein Darlehensportfolio durch eine Kombination aus engagierten und nicht beförderten gesicherten Lagerfazilitäten, verbrieften Schulden, Unternehmensschulden und Eigenkapital. Bis zum 30. September 2024 hat die Geschwindigkeit fünfunddreißig verbriefte Schuldentransaktionen durchgeführt, was zu Over führt 7,4 Milliarden US -Dollar im Bruttoverschuldungserlös seit Mai 2011.

Finanzielle Leistung

Für die drei Monate am 30. September 2024 meldete die Geschwindigkeit ein Nettoeinkommen von 15,8 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu 12,1 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Das Einkommen vor Steuern für den gleichen Zeitraum war 21,2 Millionen US -Dollar gegen 17,2 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.

Für die neun Monate am 30. September 2024 war das Nettoeinkommen 47,8 Millionen US -Dollar, hoch von 34,9 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.

Kreditqualität

Der annualisierte Ausschreibungspreis über durchschnittliche Kredite für Investitionen blieb bei minimaler 0.05% für die drei Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 0.04% im Vorquartal. Dies spiegelt die effektiven Risikomanagement- und Kreditüberwachungsprozesse des Unternehmens wider.

Eigenkapital- und Schuldenstruktur

Zum 30. September 2024 betrug die Gesamtkapital der Aktionäre von Velocity ungefähr 484,6 Millionen US -Dollar, mit totalen Verbindlichkeiten in Höhe 3,94 Milliarden US -Dollar. Das Unternehmen unterhält eine diversifizierte Schuldenstruktur, einschließlich:

• Verbriefte Schulden: 3,85 Milliarden US -Dollar
• Unternehmensschuld: 280,5 Millionen US -Dollar

Jüngste Entwicklungen

Im Februar 2024 erteilte Geschwindigkeit 75 Millionen Dollar in hochrangigen Notizen mit einem festen Zinssatz von 9.875%, reif am 15. Februar 2029. Diese Finanzierung wird voraussichtlich die laufenden Aktivitäten und die Ausführung von Krediten des Unternehmens unterstützen.

Abschluss

Velocity Financial, Inc. konzentriert sich weiterhin auf seinen Kernmarkt für Investor -Immobilienkredite und nutzt sein umfangreiches Netzwerk von Hypothekenmakler und eine starke Finanzierungsstrategie zur Aufrechterhaltung seiner Wachstumsbahn.

Wie Velocity Financial, Inc. (VEL) Geld verdient

Einnahmequellen

Velocity Financial, Inc. erzielt hauptsächlich Einnahmen durch Zinserträge, die in seinem Kreditportfolio erzielt wurden. Zum 30. September 2024 berichtete das Unternehmen:

• Gesamtzinserträge: 105,1 Mio. USD für das dritte Quartal 2024, gegenüber 79,1 Mio. USD im dritten Quartal 2023.
• Gesamtzinserträge für neun Monate: 293,4 Mio. USD im Jahr 2024, verglichen mit 224,5 Mio. USD im Jahr 2023.
• Durchschnittliche Darlehensrendite: 9,18% für Q3 2024, verglichen mit 8,38% in Q3 2023.

Kreditportfolio

Zum 30. September 2024 belief sich das Kreditportfolio des Unternehmens insgesamt:

• Unbezahlter Hauptguthaben (UPB): 4,8 Milliarden US -Dollar.
• Durchschnittlicher Darlehensbilanz: Ca. 388,5.000 USD.
• Gewichteter durchschnittlicher Kredit-zu-Wert-Verhältnis (LTV): 67,0% bei der Entstehung.
• Investor 1-4 Einheit Wohnmietdarlehen: Vertreten 54,0% der UPB.

Nettozinserträge

Nettozinserträge sind für das Unternehmen eine kritische Metrik. Für die drei Monate am 30. September 2024:

• Nettozinserträge - Portfolio verwandt: 41,2 Mio. USD, verglichen mit 31,5 Mio. USD im dritten Quartal 2023.
• Nettozinserträge für neun Monate: 114,6 Millionen US -Dollar, gegenüber 89,4 Mio. USD im Jahr 2023.

Zinsaufwand

Zinsaufwendungen sind in erster Linie mit den Schulden verbunden, die zur Finanzierung des Kreditportfolios verwendet wurden:

• Portfoliobezogene Zinsaufwand: 63,9 Mio. USD für das dritte Quartal 2024, gegenüber 47,6 Mio. USD im dritten Quartal 2023.
• Zinsaufwand für Unternehmensschulden: 6,1 Mio. USD für den dritten Quartal 2024, verglichen mit 4,1 Mio. USD im dritten Quartal 2023.

Kreditzeit und andere Einnahmen

Die Geschwindigkeit erzielt auch Einnahmen durch Kreditservice und andere Betriebsergebnisse:

• Andere operative Einnahmen: 20,7 Mio. USD für das dritte Quartal 2024, gegenüber 17,4 Mio. USD im dritten Quartal 2023.
• Originierungsgebühreinkommen: Stieg von 3,3 Mio. USD im dritten Quartal 2023 auf 6,7 Mio. USD.

Finanzielle Leistungsmetriken

Die folgenden finanziellen Metriken spiegeln die operative Effizienz des Unternehmens wider:

• Einkommen vor Einkommenssteuern: 21,2 Mio. USD für das dritte Quartal 2024.
• Nettoeinkommen: 15,8 Mio. USD für das dritte Quartal 2024, verglichen mit 12,1 Mio. USD im dritten Quartal 2023.
• Rendite vor Steuern im Eigenkapital: 17,5% für Q3 2024.
• Eigenkapitalrendite: 12,9% für Q3 2024.

Fremdfinanzierung

Die Fremdfinanzierungsstrategie von Velocity umfasst gesicherte Lagerfazilitäten und Verbriefungsschulden:

• Verbriefte Schuldentransaktionen: 35 seit Mai 2011 abgeschlossen und insgesamt über 7,4 Milliarden US -Dollar Brutto -Schuldenerlös.
• Jüngste Schuldenausgabe: 75 Millionen US -Dollar in 2024 Senior sicherten sich mit einem Zinssatz von 9,875%.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Velocity Financial, Inc. (VEL) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Velocity Financial, Inc. (VEL)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Velocity Financial, Inc. (VEL)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.