CoreCivic, Inc. (CXW): BCG-Matrix [11-2024 Aktualisiert]

In der komplexen Landschaft der Correctional Services -Branche navigiert Corecivic, Inc. (CXW) ein vielfältiges Portfolio, das seine strategische Positionierung durch die Boston Consulting Group Matrix zeigt. Mit Sterne erhebliches Umsatzwachstum vorantreiben und Cash -Kühe Bereitstellung eines stabilen Cashflows sieht sich das Unternehmen ebenfalls gegenüber Hunde das spiegelt Herausforderungen bei der Unterperformance von Vermögenswerten wider und Fragezeichen Dieser Hinweis auf unsichere zukünftige Rentabilität. Tauchen Sie tiefer, um zu untersuchen, wie die Geschäftsaussichten von Corecivic für 2024 die Dynamik formen.

Hintergrund von CoreCivic, Inc. (CXW)

CoreCivic, Inc. (CXW) ist der größte Eigentümer des Landes der Partnerschaftskorrektur, Inhaftierung und Wohneintritt sowie einer der größten Gefängnisveranstalter in den Vereinigten Staaten. Das Unternehmen wurde 1983 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Brentwood, Tennessee. Corecivic arbeitet über drei Hauptsegmente: Corecivic Safety, Corecivic Community und Corecivic Properties.

Zum 30. September 2024 bewirtschaftete Corecivic 42 Korrektur- und Haftanstalten, wobei 38 dieser Einrichtungen mit langfristigen Leasingverträgen gehörten oder kontrolliert wurden und eine Gesamtkonstruktionskapazität von ungefähr 62.000 Betten umfassen. Darüber hinaus betreibt das Unternehmen 21 Wohneintrittszentren in Wohngebieten, die ebenfalls über langfristige Mietverträge gehören oder kontrolliert werden, mit einer Konstruktionskapazität von etwa 4.000 Betten. Corecivic Properties verwaltet sechs Eigenschaften mit einer Gesamtkonstruktionskapazität von rund 10.000 Betten.

Das Unternehmen bietet eine Vielzahl von Rehabilitations- und Bildungsprogrammen in seinen Einrichtungen, darunter Grundbildung, Glaubensdienste, Schulungen für Lebenskompetenzen und Behandlung von Drogenmissbrauch, die darauf abzielt, Rückfälle zu verringern und die erfolgreiche Wiedereingliederung der Straftäter in die Gesellschaft zu unterstützen. Darüber hinaus bietet Corecivic seinen Bewohnern Gesundheitsdienste, Lebensmitteldienste und Freizeitprogramme an.

Das operative Modell von Corecivic ist strukturiert, um die Regierungspartner bei der Bekämpfung der öffentlichen Sicherheit und der Bedürfnisse der Gemeinschaft zu unterstützen. In den neun Monaten zum 30. September 2024 erzielte das Unternehmen einen Gesamtumsatz von 1,48 Milliarden US-Dollar, was ein Anstieg des Vorjahres im Vorjahr zurückzuführen ist, der hauptsächlich auf einen Anstieg der Managementeinnahmen aus Bundes-, Landes- und lokalen Verträgen zurückzuführen ist.

Der Schlüssel zum Geschäft von Corecivic ist seine Fähigkeit, sich an sich ändernde regulatorische Umgebungen und staatliche Bedürfnisse anzupassen. In den letzten Jahren hat das Unternehmen Herausforderungen im Zusammenhang mit politischen Veränderungen navigiert, wie beispielsweise die im Januar 2021 herausgegebene Exekutivverordnung, die das US -Justizministerium anwies, Verträge mit privat betriebenen Strafversorgungseinrichtungen zu verlängern. Trotz dieser Herausforderungen behält Corecivic weiterhin Verträge mit verschiedenen Bundes- und Landesbehörden auf, darunter die USMS (USMS (USMS) und den US -Marshals Service (USMS), die zusammen einen erheblichen Teil seiner Einnahmen darstellten.

Nach den jüngsten Finanzberichten bleibt Corecivic weiterhin verpflichtet, seine betriebliche Effizienz zu verbessern und seine Serviceangebote zu erweitern, um den sich entwickelnden Anforderungen der Justizvollzugs- und Haftlandschaft zu erfüllen. Das Unternehmen ist aktiv an Diskussionen beteiligt, um neue Verträge zu sichern und die Belegungsraten in seinen Einrichtungen zu verbessern.

CoreCivic, Inc. (CXW) - BCG -Matrix: Sterne

Corecivic -Sicherheitssegment, das ein erhebliches Umsatzwachstum erzeugt

Das Sicherheitssegment von Corecivic verzeichnete ein robustes Wachstum, wobei der Gesamtumsatz von 443,3 Mio. USD im ersten Quartal 2023 auf 459,3 Mio. USD im ersten Quartal 2024 in Höhe von 15,9 Mio. USD oder 3,6% gegenüber dem Vorjahr entspricht. In den neun Monaten zum 30. September 2024 stieg der Umsatz von 1.282,7 Mio. USD auf 1.372,4 Mio. USD, was eine Steigerung von 89,7 Mio. USD oder 7,0%kennzeichnete.

Starke Nachfrage nach Justizvollzugsdiensten aus Regierungsverträgen

Die Nachfrage nach Justizvollzugsdienstleistungen ist weiterhin stark, wobei der Umsatz mit dem Management von 487,5 Mio. USD für die drei Monate am 30. September 2024 von 473,1 Mio. USD im gleichen Zeitraum im Jahr 2023 entspricht, was auf einen Anstieg um 3,0% hinweist. In den neun Monaten erreichte der Managementeinnahmen 1.460,8 Mio. USD, was einem Anstieg von 1.367,3 Mio. USD gegenüber einem Anstieg um 6,8% entspricht.

Erhöhte Managementeinnahmen aus Bundes- und Landesverträgen

Die Einnahmen des Bundesmanagements für das dritte Quartal 2024 betrugen 250,4 Mio. USD, was von 251,9 Mio. USD im ersten Quartal 2023 zurückzuführen ist. Die staatlichen Umsatzeinnahmen stiegen von 192,2 Mio. USD auf 197,8 Mio. USD, was einem Anstieg von 2,9% stieg. Die lokalen Einnahmen stiegen deutlich von 8,8 Mio. USD auf 12,2 Mio. USD, was ein Wachstum von 38,6% widerspricht.

Betriebsergebniswachstum trotz steigender Ausgaben

Corecivic meldete ein Betriebsergebnis von 115,8 Mio. USD für das dritte Quartal 2024 von 92,4 Mio. USD im dritten Quartal 2023, was einen Anstieg um 25,4% entspricht. Für den neunmonatigen Zeitraum stieg das Betriebsergebnis von 267,6 Mio. USD auf 330,7 Mio. USD, ein Wachstum von 23,6%. Die Betriebsmarge für das Sicherheitssegment wurde für 25,2% für den ersten Quartal 2024 gemeldet, gegenüber 20,8% im selben Quartal des Vorjahres.

Erweiterung der elektronischen Überwachungs- und Fallmanagementdienste

Der Umsatz aus elektronischen Überwachungs- und Fallmanagementdiensten ging geringfügig zurück, von 9,0 Mio. USD im dritten Quartal 2023 auf 8,5 Mio. USD im dritten Quartal 2024. In den neun Monaten fiel der Umsatz von 27,9 Mio. USD auf 26,2 Mio. USD. Dieses Segment ist für die Diversifizierung von Dienstleistungsangeboten und die Erfüllung der Vertragsanforderungen der Regierung von wesentlicher Bedeutung.

Effektives Management von Justizvollzugsanlagen mit hohen Belegungsraten

Corecivic hat seine Einrichtungen effektiv verwaltet und im ersten Quartal 2024 eine durchschnittliche Auslastungsrate von 75,7% erzielt, gegenüber 72,6% im zweiten Quartal 2023. Die durchschnittlichen verfügbaren Betten wurden bei 63.372 gemeldet. Diese betriebliche Effizienz ist entscheidend für die Aufrechterhaltung der Rentabilität im Markt für hochdarstellende Korrekturdienstleistungen.

Corecivic, Inc. (CXW) - BCG -Matrix: Cash -Kühe

Etablierte Justizvollzugsanlagen mit stetigem Cashflow.

Zum 30. September 2024 betrieb Corecivic 69 Einrichtungen ab 72 zum 31. Dezember 2023. Dies umfasst 42 im Sicherheitssegment und 21 im Gemeinschaftssegment sowie 6 Eigenschaften im Rahmen des Segments Corecivic -Eigenschaften. Das Unternehmen meldete ein Nettoergebnis von 21,1 Mio. USD für den dritten Quartal 2024, ein Anstieg von 13,9 Mio. USD im ersten Quartal 2023.

Corecivic Properties -Segment, die stabile Mieteinnahmen beitragen.

Corecivic Properties erzielte in den neun Monaten, die am 30. September 2024, einen Rückgang von 16,4 Mio. USD oder 43,3%im Vergleich zu 37,9 Millionen US , einschließlich des California City Correctional Center.

Konsistente Nettoeinnahmen aus laufenden Geschäftstätigkeit.

Für die neun Monate, die am 30. September 2024 endete, meldete Corecivic ein Gesamtnettogewinn von 49,6 Mio. USD oder 0,44 USD pro verdünnt mit Betriebserträgen pro entschädigten Man-Day bei 26,24 USD für Quart des ersten Quartals 2024 gegenüber 20,83 USD im ersten Quartal 2023.

Starke historische Leistung in der operativen Effizienz.

Die Betriebsmarge von Corecivic verbesserte sich im dritten Quartal 2024 auf 25,2%, verglichen mit 20,8% im zweiten Quartal 2023. Die durchschnittliche Belegung des durchschnittlichen kompensierten Belegungen wurde für 75,7% für Q3 2024 verzeichnet, was in Q3 2023 eine geringfügige Erhöhung von 72,6% im ersten Quartal 2023 verzeichnete. Das Unternehmen hat ebenfalls einen Anstieg um 4,1% verzeichnet im durchschnittlichen Umsatz pro entschädigten Manag von Jahr zu Jahr.

Leasingvereinbarungen mit Regierungsbehörden, die vorhersehbare Einnahmen bieten.

Die Leasingvereinbarungen von Corecivic mit Regierungspartnern haben trotz der jüngsten Kündigungen einen zuverlässigen Einkommensstrom sichergestellt. Zum Beispiel betrug der Gesamtumsatz aus dem South Texas Family Residential Center 22,5 Mio. USD im ersten Quartal 2024. Das Unternehmen hat kürzlich auch einen neuen Mietvertrag für das Allen Gamble Correctional Center geschlossen, das voraussichtlich jährlich 7,5 Millionen US -Dollar generieren wird.

CoreCivic, Inc. (CXW) - BCG -Matrix: Hunde

Leerlaufkorrekturanlagen, die zu erhöhten Betriebskosten führen.

Zum 30. September 2024 meldete Corecivic neun Idle Correctional -Einrichtungen, die derzeit verfügbar sind und aktiv vermarktet werden. Diese Einrichtungen haben einen kombinierten Netto -Tragwert von ca. 317,6 Mio. USD, wobei die individuellen Tragwerte wie folgt:

Während der drei Monate am 30. September 2024 entsprach Corecivic in diesen Leerlaufanlagen einen Betriebskosten in Höhe von rund 4,0 Mio. USD, verglichen mit 4,2 Mio. USD im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Für die neun Monate am 30. September 2024 beliefen sich die Betriebskosten auf rund 13,2 Millionen US -Dollar. , gegenüber 9,4 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.

Rückgang der Mieteinnahmen aus gekündigten Vereinbarungen.

Corecivic verzeichnete aufgrund der Beendigung mehrerer Schlüsselvereinbarungen einen erheblichen Rückgang der Einnahmen aus Leasingverträgen. Der Mietumsatz ging vom dritten Quartal von 2023 auf das dritte Quartal 2024 um 6,4 Mio. USD oder 61,0%zurück. In den neun Monaten zum 30. September 2024 betrug der Rückgang 16,4 Mio. USD oder 43,3%, was hauptsächlich auf die Kündigung zurückzuführen ist des Mietvertrags für das California City Correctional Center wirksam am 31. März 2024.

Niedrige Nachfrage nach bestimmten Justizvollzugsanstalten in der Gemeinde.

Die Nachfrage nach Correctional -Einrichtungen in der Gemeinde hat sich beeinträchtigt und die Umsatzerzeugung beeinflusst. Die California City -Anlage erzielte im ersten Quartal 2024 einen Mietumsatz von 8,6 Millionen US -Dollar, was dem gesamten Vorjahr von 31,1 Mio. USD zurückzuführen ist. Das Betriebsergebnis der Einrichtung fiel im Jahr 2024 von 25,5 Mio. USD im Jahr 2023 auf 7,2 Mio. USD.

Rechtliche und regulatorische Herausforderungen auf die Betriebsstabilität.

Corecivic steht vor laufenden rechtlichen und regulatorischen Herausforderungen, die sich auf die operative Stabilität ausgewirkt haben. Die Beendigung des Inter-Regierungs-Servicevertrags (IGSA) für das South Texas Family Residential Center (STFRC) von South Texas Family Residential Center (STFRC) ist ein wesentliches Beispiel, was zu einem Umsatzrückgang von 22,5 Mio. USD im ersten Quartal 2024 im ersten Quartal von 39,1 Mio. USD im ersten Quartal führt. 2023.

Vermögenswerte, die zum Verkauf gehalten werden und die Underperformance in einigen Segmenten widerspiegeln.

Corecivic hat mehrere zuverkaufte Vermögenswerte eingestuft. Im Jahr 2023 schloss das Unternehmen den Verkauf von drei Community Corrections -Einrichtungen ab und erzielte einen Nettoumsatzerlös von 10,3 Mio. USD mit einem Nettogewinn von 0,4 Mio. USD. Zum 30. September 2024 hielt Corecivic weiterhin mehrere unterdurchschnittliche Immobilien auf, was sich auf die Gesamtverwaltung der Gesamtverwaltung auswirkte.

Corecivic, Inc. (CXW) - BCG -Matrix: Fragezeichen

Neue Managementverträge mit unsicherer zukünftiger Rentabilität

Corecivic hat mehrere Managementverträge, die ablaufen sollen, darunter das Elizabeth-Detentionszentrum mit 300 Betten in New Jersey, das am 30. November 2024 ablaufen soll. Die Einrichtung erzielte in den neun Monaten zum 30. September den Gesamtumsatz von 14,6 Mio. USD in Höhe von 14,6 Mio. USD. 2024.

Wohneintrittszentren mit schwankenden Belegungsraten

Corecivics Wohneintrittsanlagen von Corecivic wurden für die drei Monate, die am 30. September 2024 endeten, eine durchschnittliche Auslastungsrate von 66,7% verzeichnet, verglichen mit 62,8% für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Das operative Einkommen pro kompensierter Mann-Tag für diese Einrichtungen betrug 13,28 USD, ab von Rückfall von ab. 23,57 USD im Vorjahr.

Potenzielles Wachstum in nicht Wohnmobilen Korrekturalternativen

Corecivic untersucht Chancen in nicht ansässigen Korrekturalternativen, die ein signifikantes Wachstumspotenzial bieten könnten. Das Unternehmen verzeichnete eine Erhöhung der lokalen Einnahmen in Höhe von 3,4 Mio. USD gegenüber Verträgen in der Einrichtung von Justizvollzugs-, Inhaftierung und Wohneintritt und kennzeichnete gegenüber dem dritten Quartal von 2023 um 38,6%.

Erkundung von Akquisitionen zur Diversifizierung von Serviceangeboten

Corecivic schloss den Verkauf seiner Dahlia Facility, eines Wohneintrittszentrums, für Bruttoerlös von 8,0 Mio. USD im Januar 2024 ab. Das Unternehmen vermarktet aktiv neun Idle Correctional -Einrichtungen mit einem Gesamtnetto -Wert von 317,6 Mio. USD zum 30. September 2024.

Abhängigkeit von staatlichen Finanzmitteln und Vertragsverlängerungen, die sich auf das Wachstumspotenzial auswirken

Das Wachstum von Corecivic hängt erheblich mit der Finanzierung der staatlichen Mittel und der Vertragsverlängerung verbunden, was unvorhersehbar sein kann. Das Unternehmen meldete einen Rückgang des Mietvertrags mit einem Rückgang von 6,4 Mio. USD im dritten Quartal von 2024 gegenüber 2023, vor allem aufgrund der Beendigung von Mietverträgen in bestimmten Einrichtungen.

Zusammenfassend zeigt Corecivic, Inc. (CXW) ein vielfältiges Portfolio unter der BCG -Matrix mit IUS Sterne Segment fördert ein erhebliches Umsatzwachstum durch staatliche Verträge und ein effektives Facility Management. Der Cash -Kühe Stabile Einnahmen aus etablierten Justizvollzugsanlagen geben, während die Hunde Zeigen Sie Herausforderungen mit Leerlaufvermögen und sinkenden Mieteinnahmen an. Inzwischen die Fragezeichen Heben Sie das potenzielle Wachstum in neuen Managementverträgen und nicht ansässigen Alternativen hervor und unterstreichen die Notwendigkeit eines strategischen Fokus, Unsicherheiten zu navigieren und sich auf neue Möglichkeiten zu nutzen.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. CoreCivic, Inc. (CXW) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of CoreCivic, Inc. (CXW)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View CoreCivic, Inc. (CXW)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.