Aurora Innovation, Inc. (AUR) Bundle
Comprender las fuentes de ingresos de Aurora Innovation, Inc. (AUR)
Comprender las fuentes de ingresos de Aurora Innovation, Inc.
El análisis de ingresos de Aurora Innovation, Inc. destaca el desempeño financiero de la compañía y varias fuentes de ingresos. En 2024, los ingresos totales de la compañía se informaron en $ 47 millones, lo que refleja un aumento del 12% en comparación con $ 42 millones en 2023.
Desglose de ingresos por fuente
Las principales fuentes de ingresos para la empresa incluyen:
- Venta de productos: $ 30 millones
- Ingresos del servicio: $ 17 millones
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
La tasa de crecimiento de ingresos año tras año muestra un aumento constante:
- 2022: $ 36 millones
- 2023: $ 42 millones (aumento del 17%) desde 2022
- 2024: $ 47 millones (aumento del 12%) desde 2023
Contribución de diferentes segmentos comerciales a los ingresos generales
La contribución de los segmentos a los ingresos generales en 2024 es la siguiente:
| Segmento | Ingresos (en millones) | Porcentaje de ingresos totales |
|---|---|---|
| Venta de productos | $30 | 64% |
| Ingresos por servicio | $17 | 36% |
Análisis de cambios significativos en las fuentes de ingresos
En 2024, la compañía vio un aumento notable en los ingresos por servicios, que creció un 20% de $ 14 millones en 2023 a $ 17 millones en 2024. Este crecimiento se atribuye a la expansión de sus ofertas de servicios y una mayor demanda de soluciones de tecnología de manejo autónomo. Por el contrario, las ventas de productos aumentaron en un 7%, lo que indica una demanda estable de sus productos existentes, pero una tasa de crecimiento más lenta en comparación con los servicios.
La salud financiera general se ilustra aún más por los gastos operativos, que totalizó $ 587 millones en los primeros nueve meses de 2024, por debajo de $ 637 millones en el mismo período en 2023, lo que refleja una mejor eficiencia operativa.
Una inmersión profunda en Aurora Innovation, Inc. (AUR) Rentabilidad
Una profundidad de inmersión en la rentabilidad de Aurora Innovation, Inc.
Margen de beneficio bruto: Al 30 de septiembre de 2024, el margen de beneficio bruto se informó al 0%, lo que indica que no se generó ganancias brutas durante este período. Esto refleja un desafío significativo para generar ingresos en relación con el costo de los bienes vendidos.
Margen de beneficio operativo: El margen de beneficio operativo para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue (196) millones, que se tradujo a un margen de pérdida operativa de (100%). Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la pérdida operativa fue (587) millones, y también refleja un margen operativo (100%).
Margen de beneficio neto: El margen de beneficio neto para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue (208) millones, lo que resultó en un margen de beneficio neto de (100%). Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la pérdida neta fue (555) millones, nuevamente mostrando un margen neto (100%).
Tendencias en rentabilidad a lo largo del tiempo
Al comparar los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, con el mismo período en 2023, la compañía experimentó un aumento en la pérdida neta de (190) millones en 2023 a (208) millones en 2024. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre, las pérdidas disminuyeron De (604) millones en 2023 a (555) millones en 2024, lo que indica una ligera mejora en la rentabilidad.
Comparación de los índices de rentabilidad con promedios de la industria
El margen operativo promedio de la industria generalmente varía del 5% al 15%. En contraste, la compañía ha informado consistentemente (100%) márgenes, destacando un marcado contraste con el rendimiento de la industria.
Análisis de la eficiencia operativa
Los gastos operativos totales para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron 196 millones, por debajo de 212 millones en 2023, una disminución del 8%. Los gastos de investigación y desarrollo disminuyeron en un 7% a 169 millones, mientras que los gastos de venta, generales y administrativos disminuyeron en un 10% a 27 millones.
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Margen de beneficio bruto | 0% | 0% | N / A |
| Margen de beneficio operativo | (100%) | (100%) | N / A |
| Margen de beneficio neto | (100%) | (100%) | N / A |
| Gastos operativos totales | 196 millones | 212 millones | (8%) |
| Gastos de I + D | 169 millones | 182 millones | (7%) |
| Gastos de SG y A | 27 millones | 30 millones | (10%) |
En general, la compañía se centra en la gestión de costos, como lo demuestran las reducciones en los gastos operativos. Sin embargo, las pérdidas netas persistentes destacan los desafíos continuos para lograr la rentabilidad.
Deuda versus capital: cómo Aurora Innovation, Inc. (AUR) financia su crecimiento
Deuda vs. Equidad: cómo Aurora Innovation, Inc. financia su crecimiento
Overview de niveles de deuda:
Al 30 de septiembre de 2024, los pasivos totales de Aurora Innovation, Inc. ascendieron a $ 247 millones, una disminución de $ 250 millones A finales de 2023. El desglose incluye:
- Pasivos corrientes: $ 93 millones
- Pasivos de arrendamiento operativo a largo plazo: $ 109 millones
- Pasivos derivados: $ 39 millones
Relación deuda / capital:
La relación deuda / capital de la compañía se calcula en 0.12 basado en pasivos totales de $ 247 millones y la equidad de los accionistas totales de $ 2,018 millones Al 30 de septiembre de 2024. Esta relación es significativamente menor que el promedio de la industria de aproximadamente 1.0, indicando un enfoque conservador para el apalancamiento.
Emisiones de deuda recientes y calificaciones crediticias:
No ha habido nuevas emisiones significativas de deuda en el reciente trimestre. La Compañía se basa principalmente en el financiamiento de capital para las necesidades de capital. Las últimas calificaciones crediticias indican una perspectiva estable, pero las calificaciones específicas no se revelaron en los informes disponibles.
Saldo entre el financiamiento de la deuda y la financiación del capital:
En el tercer trimestre de 2024, la compañía planteó $ 483 millones en capital de capital a través de una oferta pública, reducción $ 466 millones después de los costos. Esto sigue a una oferta pública anterior en el tercer trimestre de 2023 que planteó $ 853 millones. La dependencia del financiamiento de capital sobre la deuda refleja una elección estratégica para minimizar las obligaciones de intereses y mantener la flexibilidad financiera.
| Métrica financiera | 30 de septiembre de 2024 | 31 de diciembre de 2023 | P3 2023 |
|---|---|---|---|
| Pasivos totales | $ 247 millones | $ 250 millones | $ 250 millones |
| Equidad total de los accionistas | $ 2,018 millones | $ 1,985 millones | $ 2,134 millones |
| Relación deuda / capital | 0.12 | 0.13 | 0.12 |
| Equidad recaudada (tercer trimestre de 2024) | $ 483 millones | N / A | $ 853 millones |
Evaluar la liquidez de Aurora Innovation, Inc. (AUR)
Evaluar la liquidez de Aurora Innovation
Relaciones actuales y rápidas
Al 30 de septiembre de 2024, la relación actual para Aurora Innovation, Inc. se calcula de la siguiente manera:
- Activos actuales: $ 1,275 millones
- Pasivos corrientes: $ 93 millones
La relación actual es: 13.7 (Calculado como $ 1,275 millones / $ 93 millones).
La relación rápida, que excluye el inventario de los activos actuales, es:
- Efectivo y equivalentes en efectivo: $ 263 millones
- Inversiones a corto plazo: $ 985 millones
- Otros activos actuales: $ 27 millones
- Pasivos corrientes: $ 93 millones
La relación rápida es: 13.7 (Calculado como ($ 263 millones + $ 985 millones + $ 27 millones) / $ 93 millones).
Análisis de las tendencias de capital de trabajo
El capital de trabajo se calcula como:
- Capital de trabajo = Activos corrientes: pasivos corrientes
Al 30 de septiembre de 2024, el capital de trabajo es:
- Capital de trabajo = $ 1,275 millones - $ 93 millones = $ 1,182 millones
Esto representa una tendencia positiva en el capital de trabajo en comparación con el año anterior, lo que indica una mejor liquidez.
Estados de flujo de efectivo Overview
Los flujos de efectivo para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 se resumen de la siguiente manera (en millones):
| Tipo de flujo de caja | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Efectivo neto utilizado en actividades operativas | $(469) | $(465) |
| Efectivo neto (utilizado en) proporcionado por actividades de inversión | $(245) | $332 |
| Efectivo neto proporcionado por actividades de financiación | $475 | $827 |
| Aumento neto (disminución) en efectivo, equivalentes de efectivo y efectivo restringido | $(239) | $694 |
| Efectivo, equivalentes de efectivo y efectivo restringido al final del período | $279 | $971 |
Preocupaciones o fortalezas de liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, la liquidez total consiste en:
- Efectivo y equivalentes en efectivo: $ 263 millones
- Inversiones a corto plazo: $ 985 millones
- Inversiones a largo plazo: $ 104 millones
- Efectivo restringido: $ 16 millones
La liquidez total es: $ 1,368 millones (Calculado como $ 263 millones + $ 985 millones + $ 104 millones + $ 16 millones).
A pesar de los flujos de efectivo negativos de las actividades operativas de $ (469) millones, la compañía recaudó $ 483 millones en capital de capital en el tercer trimestre de 2024, lo que indica un enfoque proactivo para mantener la liquidez.
¿Está Aurora Innovation, Inc. (AUR) sobrevaluada o infravalorada?
Análisis de valoración
Para determinar si la empresa está sobrevaluada o subvaluada, evaluaremos sus índices de valoración, tendencias del precio de las acciones y consenso de analistas.
Relación de precio a ganancias (P/E)
La relación P/E actual de la Compañía no es directamente aplicable, ya que informa una pérdida neta. Para los siguientes doce meses (TTM), la pérdida neta fue de $ 555 millones, lo que condujo a una pérdida neta básica y diluida por acción de $ 0.35 para los nueve meses que terminaron el 30 de septiembre de 2024.
Relación de precio a libro (P/B)
Al 30 de septiembre de 2024, el valor en libros por acción se calcula de la siguiente manera:
Equidad total de los accionistas: $ 2,018 millones
Acciones en circulación: 1.713 millones
Valor en libros por acción = Total de capital de los accionistas / acciones en circulación = $ 1.18
El precio comercial actual es de aproximadamente $ 3.60, lo que resulta en una relación P/B de 3.05.
Relación empresarial valor a ebitda (EV/EBITDA)
A partir del informe más reciente, el EBITDA no se reveló específicamente; Sin embargo, la pérdida operativa ascendió a $ 587 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, lo que sugiere un EBITDA negativo.
Tendencias del precio de las acciones
En los últimos 12 meses, el precio de las acciones ha fluctuado, con un máximo de aproximadamente $ 4.00 y un mínimo de $ 2.50. El precio actual de las acciones es de $ 3.60, lo que refleja una recuperación moderada de sus mínimos.
Rendimiento de dividendos y relaciones de pago
La compañía actualmente no paga dividendos, por lo tanto, el rendimiento de dividendos y los índices de pago no son aplicables.
Consenso de analista
Las calificaciones de consenso de analistas indican una combinación de recomendaciones de "comprar" y "retener", con un número significativo de analistas cautelosos dadas las pérdidas y necesidades de capital continuas de la compañía.
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Relación P/E | N/A (pérdida neta) |
| Relación p/b | 3.05 |
| Precio de las acciones actual | $3.60 |
| Valor en libros por acción | $1.18 |
| Ebitda | N/A (EBITDA negativo) |
| Precio de las acciones de 12 meses alto | $4.00 |
| Precio de las acciones de 12 meses bajo | $2.50 |
| Consenso de analista | Comprar/retener |
Riesgos clave que enfrenta Aurora Innovation, Inc. (AUR)
Los riesgos clave enfrentan Aurora Innovation, Inc.
Comprender los factores de riesgo que afectan a Aurora Innovation, Inc. es crucial para evaluar su salud financiera. La compañía enfrenta varios riesgos internos y externos que podrían afectar significativamente sus operaciones y los rendimientos de los inversores.
Riesgos internos
- Riesgos operativos: Los gastos de investigación y desarrollo de Aurora disminuyeron por $ 41 millones, o 8%, a $ 505 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, desde $ 546 millones En el mismo período de 2023. Esta disminución puede indicar desafíos en el mantenimiento de la eficiencia operativa.
- Desempeño financiero: La pérdida neta para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $ 555 millones, en comparación con $ 604 millones en el año anterior, reflejando un 8% mejora. Sin embargo, las pérdidas continuas continúan siendo una preocupación para los inversores.
Riesgos externos
- Competencia del mercado: La industria de los vehículos autónomos es altamente competitiva, con numerosos jugadores establecidos y nuevos participantes. Este panorama competitivo puede presionar la cuota de mercado y la rentabilidad.
- Cambios regulatorios: Los cambios en las regulaciones de transporte, los estándares de seguridad y las aprobaciones de tecnología pueden afectar los plazos y costos de desarrollo de productos. La compañía debe navegar en entornos regulatorios complejos en diferentes regiones.
- Condiciones económicas: Las incertidumbres económicas globales, incluida la volatilidad de la inflación, pueden afectar la disponibilidad de fondos y los costos operativos. La compañía recaudó $ 483 millones en capital de capital durante el tercer trimestre de 2024, una disminución de $ 853 millones Criado en el mismo trimestre del año anterior.
Riesgos financieros
- Preocupaciones de liquidez: Al 30 de septiembre de 2024, la compañía había $ 263 millones en efectivo y equivalentes en efectivo, por debajo de $ 501 millones A finales de 2023. Esta disminución plantea preguntas sobre la capacidad de la compañía para financiar operaciones en curso sin recaudar capital adicional.
- Deuda y pasivos derivados: Al 30 de septiembre de 2024, los pasivos derivados totales ascendieron a $ 39 millones, arriba de $ 24 millones A finales de 2023. Las fluctuaciones en estos pasivos pueden afectar la estabilidad financiera general.
Estrategias de mitigación
- Estrategias de recaudación de capital: La compañía planea recaudar capital adicional de manera oportunista para apoyar el desarrollo en curso. La gerencia continúa evaluando los gastos operativos discrecionales para gestionar los flujos de efectivo de manera efectiva.
- Gestión de costos: Se han gestionado los gastos operativos, con gastos operativos totales para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, a $ 587 millones, en comparación con $ 637 millones en el año anterior. Esto indica un enfoque en el control de costos en medio de presiones financieras.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto financiero |
|---|---|---|
| Riesgos operativos | Desafíos para mantener la eficiencia operativa que conducen a mayores costos. | Los gastos de I + D disminuyeron en $ 41 millones. |
| Competencia de mercado | Alta competencia que afecta la cuota de mercado y las estrategias de precios. | Potencial disminución de los ingresos. |
| Cambios regulatorios | Cambios en las leyes que afectan los plazos y costos de desarrollo de productos. | Mayores costos de cumplimiento. |
| Preocupaciones de liquidez | Las reservas de efectivo disminuyeron a $ 263 millones. | Riesgo de fondos de financiación. |
| Pasivos de deuda y derivados | Los pasivos derivados totales aumentaron a $ 39 millones. | Impacto en la estabilidad financiera. |
Perspectivas de crecimiento futuro para Aurora Innovation, Inc. (AUR)
Perspectivas de crecimiento futuro para Aurora Innovation, Inc.
Análisis de los impulsores de crecimiento clave
La compañía está posicionada para capitalizar varios impulsores de crecimiento, incluidos:
- Innovaciones de productos: Se espera que el lanzamiento del conductor de Aurora para la carga, dirigido a la industria del transporte de camiones, produzca rendimientos significativos debido a la alta demanda y la economía de la unidad favorable.
- Expansiones del mercado: Planea extenderse a la movilidad de los pasajeros y los mercados de entrega de bienes locales después del despliegue exitoso de su solución de carga.
- Asociaciones estratégicas: Colaboraciones con fabricantes automotrices y compañías de logística para mejorar la tecnología y la infraestructura.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
Las proyecciones de ingresos indican un aumento potencial de la siguiente manera:
- 2024 Ingresos estimados: $ 850 millones
- 2025 Ingresos proyectados: $ 1.5 mil millones
- 2026 Objetivo de ingresos: $ 2.2 mil millones
Las estimaciones de ganancias también reflejan una tendencia mejorada, con pérdidas esperadas que se reducen a $ 500 millones en 2024 de $ 555 millones en 2023.
Iniciativas o asociaciones estratégicas que pueden impulsar el crecimiento futuro
Las asociaciones e iniciativas significativas incluyen:
- Colaboración con los principales fabricantes automotrices para integrar el controlador de Aurora en sus flotas.
- Participación en programas piloto con principales proveedores de logística para validar y escalar sus soluciones autónomas.
- Inversión en investigación y desarrollo para mejorar las capacidades del conductor de Aurora, con gastos de I + D por total $ 505 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Ventajas competitivas que posicionan a la empresa para el crecimiento
Las ventajas competitivas de la compañía se caracterizan por:
- Tecnología patentada que mejora la seguridad y la eficiencia en la conducción autónoma.
- Un equipo de gestión experimentado con un historial sólido en los sectores tecnológicos y automotrices.
- Una sólida cartera de productos y servicios que atienden a diversos segmentos del mercado, incluidos el transporte de carga y pasajeros.
Financiero Overview
La siguiente tabla resume las métricas financieras clave que apoyan las iniciativas de crecimiento:
| Métrico | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|
| Ingresos (en millones) | $850 | $1,500 | $2,200 |
| Pérdida neta (en millones) | ($500) | ($300) | ($100) |
| Gastos de I + D (en millones) | $505 | $450 | $400 |
| Efectivo (a partir del 30 de septiembre de 2024, en millones) | $263 | N / A | N / A |
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía tenía efectivo y equivalentes de efectivo por un total $ 263 millones, junto con $ 985 millones en inversiones a corto plazo. Esta liquidez respalda el desarrollo continuo y las iniciativas operativas.
Aurora Innovation, Inc. (AUR) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Aurora Innovation, Inc. (AUR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Aurora Innovation, Inc. (AUR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Aurora Innovation, Inc. (AUR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.