INmune Bio, Inc. (INMB) Bundle
Comprensión de Inmune Bio, Inc. (INMB) Fluk de ingresos
Comprender las fuentes de ingresos de Inmune Bio, Inc.
La compañía no tuvo ventas durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023, la compañía vendió células madre mesenquimales a un tercero y reconoció $43,000 de ingresos.
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la compañía reconoció los ingresos de $14,000, en comparación con $127,000 durante el mismo período en 2023, representando una disminución de 89%.
| Período | 2024 Ingresos | 2023 ingresos | Cambio ($) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Tres meses terminados el 30 de septiembre | $0 | $43,000 | $(43,000) | -100% |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre | $14,000 | $127,000 | $(113,000) | -89% |
Contribución de diferentes segmentos comerciales a los ingresos generales
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la compañía generó todos sus ingresos a partir de la venta de células madre mesenquimales. En comparación, durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023, los ingresos también fueron únicamente de la misma fuente.
Análisis de cambios significativos en las fuentes de ingresos
Los ingresos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, disminuyeron significativamente debido a la falta de actividad de ventas en el período actual en comparación con el año anterior. La compañía informó ingresos de $14,000 en 2024 en comparación con $127,000 en 2023. Esto representa una disminución notable de $113,000 o 89%.
La siguiente tabla resume los ingresos para los tres y nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 y 2023:
| Período | 2024 Ingresos | 2023 ingresos | Cambio ($) |
|---|---|---|---|
| Tres meses terminados el 30 de septiembre | $0 | $43,000 | $(43,000) |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre | $14,000 | $127,000 | $(113,000) |
En general, la compañía ha experimentado una recesión significativa en sus capacidades de generación de ingresos, atribuida principalmente a la falta de ventas de productos durante el período de informe actual.
Una inmersión profunda en Inmune Bio, Inc. (INMB) Rentabilidad
Una inmersión profunda en la rentabilidad de Inmune Bio, Inc.
Margen de beneficio bruto: Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la compañía informó ingresos de $14,000 con gastos operativos por total $33,182,000, resultando en un margen de beneficio bruto de -237.1% (ganancias brutas negativas debido a la pérdida operativa).
Margen de beneficio operativo: La pérdida de las operaciones por el mismo período fue ($33,168,000), lo que lleva a un margen de beneficio operativo de -236.4%.
Margen de beneficio neto: La pérdida neta para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue ($32,864,000), resultando en un margen de beneficio neto de -234.8%.
Tendencias en rentabilidad a lo largo del tiempo
Comparando períodos de nueve meses, la pérdida neta aumentó de ($21,600,000) en 2023 a ($32,864,000) en 2024, destacando una tendencia de rentabilidad que empeora. La pérdida operativa también se elevó de ($21,362,000) en 2023 a ($33,168,000) en 2024.
Comparación de los índices de rentabilidad con promedios de la industria
Los promedios de la industria para las compañías de biotecnología generalmente muestran un margen de beneficio neto de alrededor -30% a -50% Durante las primeras etapas de desarrollo. El margen neto de la compañía de -234.8% Significa significativamente el promedio de la industria, lo que indica desafíos operativos sustanciales y mayores costos en relación con los ingresos.
Análisis de la eficiencia operativa
Los gastos de investigación y desarrollo de la compañía fueron aproximadamente $25,813,000 Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $14,266,000 para el mismo período en 2023. Este aumento significativo en el gasto de I + D subraya un enfoque en el avance de los ensayos clínicos, particularmente en la investigación de Alzheimer, que representó un aumento de $ 10.3 millones.
Los gastos generales y administrativos fueron relativamente estables, reportados en $7,369,000 en 2024, en comparación con $7,223,000 en 2023. Los gastos operativos totales aumentaron de $21,489,000 en 2023 a $33,182,000 En 2024, reflejando el aumento de los costos operativos sin el crecimiento de los ingresos correspondientes.
| Métrico | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Ingresos | $14,000 | $127,000 |
| Gastos operativos | $33,182,000 | $21,489,000 |
| Pérdida neta | ($32,864,000) | ($21,600,000) |
| Gastos de investigación y desarrollo | $25,813,000 | $14,266,000 |
| Gastos generales y administrativos | $7,369,000 | $7,223,000 |
La eficiencia operativa refleja un aumento sustancial en el gasto de I + D, lo que sugiere un eje estratégico hacia el desarrollo clínico intensivo, mientras que la rentabilidad general sigue siendo severamente desafiada.
Deuda vs. Equidad: Cómo Inmune Bio, Inc. (INMB) financia su crecimiento
Deuda versus capital: cómo Inmune Bio, Inc. financia su crecimiento
Al 30 de septiembre de 2024, Inmune Bio, Inc. informó una deuda total de $ 2.5 millones principalmente de un préstamo a plazo asegurado con sus activos. El término préstamo se originó en junio de 2021, proporcionando $ 15 millones, con el saldo pendiente actual que refleja los pagos realizados a lo largo de los años.
La empresa relación deuda / capital se encuentra aproximadamente 0.06, indicando un enfoque conservador para el apalancamiento. Esta relación es significativamente menor que el promedio de la industria de alrededor 0.5, sugiriendo que la compañía depende más de financiamiento de capital en comparación con la deuda.
En actividades de financiación recientes, Inmune Bio se ha involucrado en varias emisiones de capital. Por ejemplo, durante los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024, la compañía vendió 3.898.852 acciones de su stock común, generando aproximadamente $ 25.4 millones En los ingresos netos. Además, en septiembre de 2024, se vendió 2,341,260 acciones y garantías correspondientes para los ingresos brutos de $ 13 millones .
Las calificaciones crediticias de la Compañía no se han detallado explícitamente en informes recientes, pero la dependencia del financiamiento de la deuda es mínima dada sus pérdidas operativas continuas y el financiamiento de capital significativo utilizado para mantener las operaciones. Por ejemplo, la pérdida neta para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 se informó en $ 32.9 millones, reflejando la continua inversión de la compañía en investigación y desarrollo.
En general, es evidente que Inmune Bio mantiene un enfoque equilibrado entre la deuda y el financiamiento de capital. La compañía ha optado por el capital para financiar su crecimiento y cubrir las pérdidas operativas, mientras que sus niveles de deuda siguen siendo bajos, asegurando la flexibilidad financiera y un menor riesgo de insolvencia.
| Métrica financiera | Valor |
|---|---|
| Deuda total | $ 2.5 millones |
| Relación deuda / capital | 0.06 |
| Relación promedio de deuda / capital de la industria | 0.5 |
| Pérdida neta (9 meses terminados 30/09/2024) | $ 32.9 millones |
| Equidad emitida (09/2024) | $ 25.4 millones |
| Equidad emitida (abril de 2024) | $ 9.7 millones |
| Equidad emitida (septiembre de 2024) | $ 13 millones |
Evaluar la liquidez de Inmune Bio, Inc. (INMB)
Evaluar la liquidez de Inmune Bio, Inc.
Relación actual: Al 30 de septiembre de 2024, los activos actuales eran de aproximadamente $ 35,900,000, con pasivos corrientes por un total de aproximadamente $ 17,225,000. Esto da como resultado una relación actual de 2.09.
Relación rápida: Los activos rápidos (activos corrientes que excluyen el inventario) se estimaron en $ 35,900,000, con los mismos pasivos corrientes de $ 17,225,000, lo que llevó a una relación rápida de 2.09.
Análisis de las tendencias de capital de trabajo
Al 30 de septiembre de 2024, el capital de trabajo se calculó como activos corrientes menos pasivos corrientes:
Capital de explotación: $ 35,900,000 (activos corrientes) - $ 17,225,000 (pasivos corrientes) = $18,675,000.
Estados de flujo de efectivo Overview
| Tipo de flujo de caja | Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 (en miles) | Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Efectivo neto utilizado en actividades operativas | $(22,348) | $(8,579) |
| Efectivo neto proporcionado por actividades de financiación | $20,289 | $(1,725) |
| Cambio en efectivo y equivalentes en efectivo | $(2,059) | $(10,304) |
| Equivalentes de efectivo y efectivo al final del período | $33,552 | $41,813 |
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía reportó efectivo y equivalentes de efectivo de $33,552,000. La compañía ha incurrido en pérdidas significativas, con una pérdida neta de $(32,864,000) Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $(21,600,000) para el mismo período en 2023.
El efectivo neto utilizado en las actividades operativas aumentó significativamente, de $(8,579,000) en 2023 a $(22,348,000) En 2024, destacando una posible preocupación de liquidez a medida que las pérdidas continúan creciendo.
A pesar de estos desafíos, la compañía ha podido generar flujo de efectivo a partir de actividades de financiación que ascienden a $20,289,000 en 2024, lo que indica una fuerza en su capacidad para recaudar capital a través de las ofertas de capital.
¿Inmune Bio, Inc. (INMB) está sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
Para evaluar la salud financiera de la empresa, es esencial evaluar sus métricas de valoración, incluidas las ganancias de precio a las ganancias (P/E), precio a libro (P/B) y Enterprise Value a Ebitda (EV (EV /EBITDA) Relaciones.
Relación de precio a ganancias (P/E)
A partir de los últimos datos, la compañía informó una pérdida neta de $ 32.9 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, traduciendo a una pérdida por acción de $1.71. Dado que no hay ganancias, la relación P/E no es aplicable.
Relación de precio a libro (P/B)
El valor en libros por acción se puede calcular a partir del capital total de los accionistas y el número de acciones en circulación. Al 30 de septiembre de 2024, el capital total de los accionistas era $ 38.675 millones y hubo 22,172,451 acciones en circulación. Por lo tanto, el valor en libros por acción es:
Valor en libros por acción = capital de los accionistas totales / acciones en circulación = $ 38,675,000 / 22,172,451 ≈ $ 1.74
El precio actual de las acciones es aproximadamente $6.50 de ofrendas recientes. Por lo tanto, la relación P/B es:
P / B Ratio = Precio de acciones / valor en libros por acción = $ 6.50 / $ 1.74 ≈ 3.74
Relación empresarial valor a ebitda (EV/EBITDA)
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía reportó pasivos totales de $ 52.782 millones. Dado que no hay ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización (EBITDA) Debido a la pérdida neta, la relación EV/EBITDA tampoco es aplicable.
Tendencias del precio de las acciones
El precio de las acciones en los últimos 12 meses ha mostrado una volatilidad significativa. El precio promedio de las acciones vendidas en las últimas ofertas fue alrededor de $9.85. Sin embargo, el precio de las acciones ha variado desde un mínimo de aproximadamente $5.50 a una altura de alrededor $10.56 durante este período.
Rendimiento de dividendos y relaciones de pago
La compañía actualmente no paga dividendos y, por lo tanto, el rendimiento de dividendos es 0%. La relación de pago tampoco es aplicable debido a la ausencia de ganancias.
Consenso de analista sobre valoración de acciones
Las calificaciones de los analistas sugieren un consenso de Sostener para el stock. Esto refleja una perspectiva cautelosa dada las luchas financieras actuales de la compañía y las pérdidas continuas.
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Pérdida neta (9m 2024) | $ 32.9 millones |
| Pérdida por acción | $1.71 |
| Valor en libros por acción | $1.74 |
| Relación p/b | 3.74 |
| Precio de las acciones (última oferta) | $6.50 |
| EV (pasivos totales) | $ 52.782 millones |
| Rendimiento de dividendos | 0% |
| Consenso de analista | Sostener |
Riesgos clave que enfrenta Inmune Bio, Inc. (INMB)
Los riesgos clave enfrentan Inmune Bio, Inc.
La salud financiera de Inmune Bio, Inc. está influenciada por una variedad de riesgos internos y externos. A continuación se presentan los factores de riesgo clave que los inversores deben considerar:
1. Competencia de la industria
Inmune Bio opera en un sector de biotecnología altamente competitivo. La compañía enfrenta una competencia significativa de las compañías farmacéuticas establecidas y las empresas de biotecnología emergentes. Esta competencia puede afectar la participación de mercado y las estrategias de precios para sus candidatos a productos. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía no tenía ingresos de la venta de productos, destacando los desafíos para establecer una presencia comercial.
2. Cambios regulatorios
Los cambios en los requisitos reglamentarios pueden afectar significativamente las operaciones de Inmune Bio. La Compañía está sujeta a regulaciones estrictas de organismos como la FDA, que pueden retrasar el desarrollo y la aprobación del producto. Por ejemplo, la compañía ha incurrido en gastos sustanciales de investigación y desarrollo de aproximadamente $ 25.8 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, principalmente debido al avance de sus ensayos clínicos.
3. Riesgos financieros
La inestabilidad financiera es una gran preocupación para Inmune Bio. La compañía informó una pérdida neta de $ 32.9 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con una pérdida neta de $ 21.6 millones Para el mismo período en 2023. Este aumento en las pérdidas plantea preocupaciones sobre la capacidad de la empresa para mantener las operaciones.
4. Riesgos operativos
Los riesgos operativos incluyen desafíos en la contratación y retención de personal calificado, gestionar ensayos clínicos y mantener el control de calidad en el desarrollo de productos. La compañía ha reportado un aumento en los gastos operativos, totalizando $ 33.2 millones Durante los nueve meses que terminaron el 30 de septiembre de 2024, de $ 21.5 millones para el mismo período en 2023.
5. Condiciones del mercado
Las fluctuaciones en las condiciones del mercado pueden afectar el rendimiento de las acciones de la compañía y la capacidad de recaudar capital. Al 30 de septiembre de 2024, Inmune Bio tenía efectivo y equivalentes de efectivo de $ 33.6 millones, que puede no ser suficiente para cubrir futuras pérdidas operativas.
6. Estrategias de mitigación
Para abordar estos riesgos, Inmune Bio está explorando diversas estrategias de financiamiento, incluidas las ventas públicas o privadas de financiamiento de capital y deuda. La compañía ha recaudado aproximadamente $ 25.4 millones De las ofertas directas registradas durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto financiero |
|---|---|---|
| Competencia de la industria | Alta competencia de empresas de biotecnología establecidas y emergentes. | No hay ingresos de la venta de productos a partir del tercer trimestre 2024. |
| Cambios regulatorios | Posibles retrasos en el desarrollo de productos debido a los requisitos reglamentarios. | Los gastos de I + D de $ 25.8 millones por nueve meses terminaron el tercer trimestre 2024. |
| Riesgos financieros | Aumento de pérdidas netas que afectan la sostenibilidad. | Pérdida neta de $ 32.9 millones por nueve meses terminó el tercer trimestre 2024. |
| Riesgos operativos | Desafíos en la retención de personal y la gestión del ensayo clínico. | Los gastos operativos de $ 33.2 millones durante nueve meses terminaron el tercer trimestre 2024. |
| Condiciones de mercado | Condiciones del mercado fluctuantes que afectan el rendimiento de las acciones. | Efectivo y equivalentes de efectivo de $ 33.6 millones al tercer trimestre de 2024. |
| Estrategias de mitigación | Explorando opciones de financiamiento para mantener las operaciones. | Recaudó $ 25.4 millones de ofertas directas en nueve meses finalizó el tercer trimestre de 2024. |
Perspectivas de crecimiento futuro para Inmune Bio, Inc. (INMB)
Perspectivas de crecimiento futuro para Inmune Bio, Inc. (INMB)
Conductores de crecimiento
- Innovaciones de productos: La compañía se centra en desarrollar su plataforma DN-TNF, que tiene como objetivo tratar la enfermedad y el cáncer de Alzheimer. Al 30 de septiembre de 2024, los gastos de investigación y desarrollo para DN-TNF fueron aproximadamente $ 18.8 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
- Expansiones del mercado: Inmune Bio está expandiendo su alcance en el sector de oncología, específicamente dirigido a síndromes mielodisplásicos (MDS) de alto riesgo y leucemia mieloide aguda (AML) con su plataforma Inkmune.
- Adquisiciones: La compañía tiene tecnología con licencia de Xencor, Inc. por su molécula XPro, que es fundamental en su estrategia para combatir el factor de necrosis tumoral soluble.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
La compañía informó una pérdida neta de $ 32.9 millones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Los ingresos totales para el mismo período fueron $14,000, indicando una dependencia significativa del financiamiento continuo. Los analistas proyectan que si los ensayos clínicos son exitosos, los posibles flujos de ingresos podrían surgir de las ventas de productos en los próximos años, aunque actualmente no se generan ingresos a partir de las ventas de productos.
Iniciativas y asociaciones estratégicas
- Inmune BIO se ha asociado con varias instituciones de investigación para avanzar en sus ensayos clínicos, particularmente para Inkmune, destinado a mejorar los resultados de los pacientes en tumores sólidos.
- La compañía está buscando activamente colaboraciones para mejorar sus capacidades de investigación y expandir su tubería de productos.
Ventajas competitivas
- Cartera de propiedades intelectuales: Inmune Bio posee derechos exclusivos a varias patentes bajo sus acuerdos de licencia, incluida la tecnología desarrollada con la Universidad de Pittsburgh.
- Equipo de gestión experimentado: El liderazgo consta de profesionales con extensos antecedentes en biotecnología y productos farmacéuticos, lo que ayuda a tomar decisiones estratégicas.
| Métricas financieras clave | 2024 (terminó nueve meses) | 2023 (terminó nueve meses) |
|---|---|---|
| Pérdida neta | $ 32.9 millones | $ 21.6 millones |
| Ingresos totales | $14,000 | $127,000 |
| Gastos de investigación y desarrollo | $ 25.8 millones | $ 14.3 millones |
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $ 33.6 millones | $ 41.8 millones |
INmune Bio, Inc. (INMB) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- INmune Bio, Inc. (INMB) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of INmune Bio, Inc. (INMB)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View INmune Bio, Inc. (INMB)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.