Arhaus, Inc. (ARHS) Bundle
Una breve historia de Arhaus, Inc.
Arhaus, Inc., un minorista de muebles líder, ha demostrado un progreso financiero significativo a partir de 2024. La compañía se ha centrado en expandir su presencia en el mercado a través de mayores aperturas de salas de exhibición y una sólida estrategia de ventas en línea.
Desempeño financiero
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Arhaus informó ingresos netos de $ 924.1 millones, una disminución de 2.1% en comparación con $ 943.7 millones durante el mismo período en 2023. La disminución se debió principalmente a la no recurrencia de entregas anormales del año anterior.
El costo de los bienes vendidos para este período fue $ 561.6 millones, lo que resulta en un margen grave de $ 362.5 millones, que refleja una disminución de 9.2% de $ 399.2 millones en 2023. El margen bruto como porcentaje de los ingresos netos disminuyó a 39.2% de 42.3%.
| Métrico | 2024 (nueve meses) | 2023 (nueve meses) |
|---|---|---|
| Ingresos netos | $ 924.1 millones | $ 943.7 millones |
| Costo de bienes vendidos | $ 561.6 millones | $ 544.5 millones |
| Margen bruto | $ 362.5 millones | $ 399.2 millones |
| Porcentaje de margen bruto | 39.2% | 42.3% |
Lngresos netos
El ingreso neto para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $ 47.3 millones, abajo de $ 94.0 millones en 2023. Esta disminución se atribuye a menores ingresos y al aumento de los costos operativos.
El margen de ingresos netos como porcentaje de ingresos netos fue 5.1% en 2024 en comparación con 10.0% en 2023.
Gastos operativos
Los gastos de venta, general y administrativo (SG&A) aumentaron por 10.2% a $ 304.1 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 275.9 millones en 2023. Los gastos de SG y A ya que un porcentaje de los ingresos netos aumentó a 32.9% de 29.2%.
Expansión de la sala de exposición
Al 30 de septiembre de 2024, Arhaus operó 101 salas de exhibición, un aumento de 92 salas de exhibición A finales de 2023. La compañía abrió 13 nuevas salas de exhibición durante este período.
Equidad y dividendos
Arhaus declaró un dividendo especial en efectivo de $ 0.50 por acción el 29 de febrero de 2024, que se pagó el 4 de abril de 2024. El total de dividendos pagados por los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 $ 70.1 millones.
Posición de liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, Arhaus tenía efectivo y equivalentes de efectivo de $ 177.7 millones. La compañía anticipa suficientes flujos de efectivo de las operaciones para satisfacer sus necesidades de capital de trabajo durante los próximos doce meses.
A Who posee Arhaus, Inc. (ARHS)
Principales accionistas
Al 30 de septiembre de 2024, la estructura de propiedad de Arhaus, Inc. incluye accionistas tanto institucionales como individuales. La Compañía tiene dos clases de acciones comunes: Clase A y Clase B. Los principales accionistas son los siguientes:
| Tipo de accionista | Acción de clase A | Acciones de clase B | Acciones totales | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|---|---|
| John Reed (CEO) | 20,000,000 | 87,116,000 | 107,116,000 | 76.6% |
| Inversores institucionales | 15,000,000 | 0 | 15,000,000 | 10.7% |
| Otros inversores individuales | 8,139,000 | 0 | 8,139,000 | 5.8% |
| Plan de propiedad de acciones de los empleados | 10,000,000 | 0 | 10,000,000 | 7.1% |
Rendimiento de stock
Al 30 de septiembre de 2024, Arhaus, Inc. informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Capitalización de mercado | $ 1.12 mil millones |
| Precio de las acciones | $8.00 |
| 52 semanas de altura | $10.50 |
| Bajo de 52 semanas | $6.75 |
| Dividendo declarado | $ 0.50 por acción |
Desarrollos recientes
En febrero de 2024, Arhaus declaró un dividendo especial en efectivo de $ 0.50 por acción, que se pagó a los accionistas el 4 de abril de 2024. El pago total de dividendos ascendió a $ 70.1 millones por los nueve meses que finalizan el 30 de septiembre de 2024.
Desempeño financiero Overview
Durante los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024, la compañía informó:
| Métrica financiera | Valor |
|---|---|
| Ingresos netos | $ 924.1 millones |
| Lngresos netos | $ 47.3 millones |
| Margen bruto | $ 362.5 millones |
| Ebitda ajustado | $ 92.1 millones |
Patrimonio de los accionistas
Al 30 de septiembre de 2024, el capital total de los accionistas para Arhaus, Inc. se detalla a continuación:
| Categoría | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Stock común | $53 |
| Stock del tesoro | $87 |
| Ganancias retenidas | $121,600 |
| Capital pagado adicional | $198,905 |
| Equidad total de los accionistas | $320,645 |
Resumen de la propiedad
La propiedad de Arhaus, Inc. se caracteriza por una concentración significativa en manos de su CEO y los principales inversores institucionales, lo que refleja una estructura común en las empresas minoristas donde la gerencia retiene un control sustancial al tiempo que brinda oportunidades para inversiones institucionales.
Declaración de misión de Arhaus, Inc. (ARHS)
Arhaus, Inc. se compromete a ofrecer una experiencia dinámica y acogedora en sus salas de exhibición y en línea, encarnando la creencia de que el comercio minorista es teatro. El modelo comercial omnicanal de la compañía posiciona las ubicaciones minoristas como salas de exposición, mientras que su sitio web actúa como una extensión virtual. Este enfoque enfatiza la conciencia de la marca y la participación del cliente a través del asesoramiento de expertos de asociados de ventas experimentados y diseñadores en el hogar.
Financiero Overview
Al 30 de septiembre de 2024, Arhaus, Inc. informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos netos | $ 319.1 millones | $ 326.2 millones | $ 924.1 millones | $ 943.7 millones |
| Margen bruto | $ 123.1 millones | $ 130.9 millones | $ 362.5 millones | $ 399.2 millones |
| Ingresos netos e integrales | $ 9.9 millones | $ 19.7 millones | $ 47.3 millones | $ 94.0 millones |
| Ebitda ajustado | $ 23.1 millones | $ 33.7 millones | $ 92.1 millones | $ 152.2 millones |
| Salas de exhibición operando | 101 | 86 | 101 | 86 |
Destacados operativos
Al 30 de septiembre de 2024, Arhaus operaba 101 salas de exposición en los Estados Unidos, con el siguiente desglose:
| Tipo de sala de exposición | Contar |
|---|---|
| Salas de exhibición tradicionales | 83 |
| Estudios de diseño | 11 |
| Salidas | 7 |
El total de pies cuadrados de salas de exposición al 30 de septiembre de 2024 era de 1,623,000 pies cuadrados, en comparación con 1,438,000 pies cuadrados al 31 de diciembre de 2023.
Análisis de desempeño financiero
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Arhaus reportó un ingreso neto de $ 924.1 millones, un 2,1% menos que $ 943.7 millones en el mismo período de 2023. Esta disminución se atribuyó principalmente a la no recurrencia de las entregas de Backlog de retroilom Lour del año anterior.
| Métrica financiera | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|
| Margen bruto | $ 362.5 millones | $ 399.2 millones |
| Margen bruto (%) | 39.2% | 42.3% |
| Gastos de SG y A | $ 304.1 millones | $ 275.9 millones |
| Gastos de SG y A (%) | 32.9% | 29.2% |
Los gastos de SG&A aumentaron en $ 28.2 millones, principalmente debido a un aumento en los costos generales y administrativos relacionados con los gastos legales e inversiones de marketing. Los ingresos por intereses para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 2.6 millones, en comparación con $ 1.7 millones en 2023.
Estrategia de compromiso y marketing del cliente
Arhaus enfatiza un enfoque omnicanal, lo que permite a los clientes comenzar o terminar su viaje de compras en línea mientras se relacionan con la marca a través de las salas de exhibición. La compañía se enfoca en mejorar las experiencias del cliente a través de la orientación experta y las estrategias de marketing innovadoras.
Dividendos y devoluciones de accionistas
El 29 de febrero de 2024, la Junta Directiva declaró un dividendo en efectivo especial de $ 0.50 por acción en las acciones comunes de Clase A y Clase B de la Compañía, por un total de $ 70.1 millones pagados durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
| Información de dividendos | Cantidad |
|---|---|
| Dividendo declarado | $ 0.50 por acción |
| Dividendos totales pagados (YTD 2024) | $ 70.1 millones |
Cómo funciona Arhaus, Inc. (ARHS)
Modelo de negocio
Arhaus, Inc. opera como un minorista especializado líder de muebles y decoración premium para el hogar. El modelo de negocio de la compañía integra los canales minoristas y de comercio electrónico, lo que permite a los clientes comprar en la tienda o en línea, mejorando la experiencia del cliente a través de un enfoque omnicanal.
Operaciones de la sala de exposición
Al 30 de septiembre de 2024, Arhaus opera un total de 101 salas de exposición, con 88 con diseñadores de interiores en el hogar. Esto representa un aumento de 92 salas de exhibición a fines de 2023.
| Tipo de sala de exposición | Conde (hasta el 30 de septiembre de 2024) | Conde (al 31 de diciembre de 2023) |
|---|---|---|
| Salas de exhibición tradicionales | 83 | 80 |
| Estudios de diseño | 11 | 8 |
| Salidas | 7 | 4 |
| Ubicaciones totales de la sala de exposición | 101 | 92 |
| Total de pies cuadrados (en miles) | 1,623 | 1,438 |
Desempeño financiero
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Arhaus reportó ingresos netos de $ 924.1 millones, una disminución de $ 19.6 millones o 2.1% en comparación con el mismo período en 2023. La disminución se atribuyó a la no recurrencia de las entregas de Backlog de retroceso del año anterior.
| Métrica financiera | Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 |
|---|---|---|
| Ingresos netos | $ 924.1 millones | $ 943.7 millones |
| Margen bruto | $ 362.5 millones | $ 399.2 millones |
| Ingresos netos e integrales | $ 47.3 millones | $ 94.0 millones |
| Ebitda ajustado | $ 92.1 millones | $ 152.2 millones |
Rendimiento trimestral
Para el tercer trimestre finalizado el 30 de septiembre de 2024, la compañía reportó ingresos netos de $ 319.1 millones, por debajo de $ 326.2 millones en el año anterior. El margen bruto para el mismo período fue de $ 123.1 millones, en comparación con $ 130.9 millones en 2023.
| Métrica financiera | Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 |
|---|---|---|
| Ingresos netos | $ 319.1 millones | $ 326.2 millones |
| Margen bruto | $ 123.1 millones | $ 130.9 millones |
| Ingresos netos e integrales | $ 9.9 millones | $ 19.7 millones |
| Ebitda ajustado | $ 23.1 millones | $ 33.7 millones |
Estructura de costos
Al 30 de septiembre de 2024, Arhaus experimentó un aumento en los gastos de venta, general y administrativo (SG&A), que aumentaron a $ 304.1 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 275.9 millones para el mismo período en 2023.
| Categoría de gastos | Cantidad (nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024) | Cantidad (nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023) |
|---|---|---|
| Gastos de SG y A | $ 304.1 millones | $ 275.9 millones |
| Porcentaje de margen bruto | 39.2% | 42.3% |
Dividendos y devoluciones de accionistas
El 29 de febrero de 2024, Arhaus declaró un dividendo en efectivo especial de $ 0.50 por acción, pagadero el 4 de abril de 2024 a los accionistas registrados al 21 de marzo de 2024. El efectivo total pagado por este dividendo durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre, el 30 de septiembre, 2024, ascendió a $ 70.1 millones.
Recursos de liquidez y capital
Al 30 de septiembre de 2024, Arhaus tenía efectivo y equivalentes de efectivo de $ 177.7 millones. Las principales necesidades de efectivo de la compañía han incluido históricamente inventarios de mercancías, nómina y gastos de capital asociados con la apertura de nuevas salas de exhibición.
| Liquidez métrica | Cantidad (al 30 de septiembre de 2024) |
|---|---|
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $ 177.7 millones |
Ingresos por intereses y gastos fiscales
Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por intereses disminuyeron a $ 0.5 millones en comparación con $ 1.1 millones para el mismo período en 2023. Los gastos del impuesto sobre la renta se informaron en $ 1.5 millones para el tercer trimestre de 2024, por debajo de $ 5.3 millones en el año anterior .
| Métrica fiscal | Cantidad (tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024) | Cantidad (tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023) |
|---|---|---|
| Gasto del impuesto sobre la renta | $ 1.5 millones | $ 5.3 millones |
| Tasa impositiva efectiva | 13.4% | 21.2% |
Cómo Arhaus, Inc. (ARHS) gana dinero
Flujos de ingresos
Arhaus, Inc. genera ingresos principalmente a través de dos canales principales: minorista y comercio electrónico. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el desglose de los ingresos netos por canal fue el siguiente:
| Canal | Ingresos netos (en miles) |
|---|---|
| Minorista | $766,124 |
| comercio electrónico | $157,972 |
| Ingresos netos totales | $924,096 |
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos netos fueron de $ 319,133, lo que refleja una disminución de $ 7.1 millones o 2.2% en comparación con el mismo período en 2023, principalmente debido a la menor demanda y una falta de entregas anormales de retraso.
Análisis de margen bruto
El margen bruto para Arhaus se calcula como ingresos netos menos el costo de los bienes vendidos (COGS). Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el margen bruto fue de $ 362,498, lo que representa una disminución de $ 36,717 o 9.2% en comparación con el mismo período en 2023. El margen bruto como porcentaje de ingresos netos cayó a 39.2% de 42.3% en el año anterior.
| Período | Margen bruto (en miles) | Margen bruto como % de ingresos netos |
|---|---|---|
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $362,498 | 39.2% |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $399,215 | 42.3% |
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $123,072 | 38.6% |
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $130,857 | 40.1% |
Gastos de venta, general y administrativo (SG y A)
Los gastos de SG y A han aumentado significativamente debido a varios factores, incluidos los costos legales e inversiones de marketing. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los gastos de SG & A totalizaron $ 304,085, un aumento de $ 28,195 o 10.2% en comparación con el mismo período en 2023. El aumento en SG&A como porcentaje de ingresos netos aumentó a 32.9% de 29.2% en el anterior en el anterior en el anterior en el anterior en el anterior año.
| Período | Gastos de SG y A (en miles) | SG&A como % de ingresos netos |
|---|---|---|
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $304,085 | 32.9% |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $275,890 | 29.2% |
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $112,401 | 35.2% |
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $106,977 | 32.8% |
Métricas de ingresos y rentabilidad
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Arhaus reportó un ingreso neto e integral de $ 47,256, una disminución de $ 46,767 o 49.8% de $ 94,023 en el mismo período de 2023. En el mismo tiempo de tiempo, el EBITDA ajustado fue de $ 92,107, de $ 152,246 en el año anterior.
| Período | Ingresos netos (en miles) | Ebitda ajustado (en miles) |
|---|---|---|
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $47,256 | $92,107 |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $94,023 | $152,246 |
Estrategia de expansión de la sala de exposición
Al 30 de septiembre de 2024, Arhaus operaba 101 salas de exposición, un aumento de 92 a fines de 2023. Esta estrategia de expansión tiene como objetivo aumentar la presencia de la marca e impulsar las ventas a través de una mayor participación del cliente.
| Tipo de sala de exposición | Cuente hasta el 30 de septiembre de 2024 | Cuenta a partir del 31 de diciembre de 2023 |
|---|---|---|
| Salas de exhibición tradicionales | 83 | 80 |
| Estudios de diseño | 11 | 8 |
| Salidas | 7 | 4 |
| Salas de exhibición totales | 101 | 92 |
Recursos de liquidez y capital
Al 30 de septiembre de 2024, Arhaus tenía efectivo y equivalentes en efectivo que ascienden a $ 177.7 millones. El flujo de efectivo de la Compañía de las operaciones sigue siendo un componente crítico para cumplir con sus requisitos de capital de trabajo y financiar iniciativas de crecimiento futuro.
Dividendos
El 29 de febrero de 2024, se declaró un dividendo en efectivo especial de $ 0.50 por acción, lo que resultó en un pago total de $ 70.1 millones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Arhaus, Inc. (ARHS) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Arhaus, Inc. (ARHS) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Arhaus, Inc. (ARHS)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Arhaus, Inc. (ARHS)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.