Carvana Co. (CVNA) Bundle
Una breve historia de Carvana Co.
Compañía Overview
Carvana Co. (CVNA) es un minorista de autos usado en línea líder que revolucionó el proceso de compra de automóviles al proporcionar una plataforma totalmente digital. La compañía fue fundada en 2012 y se hizo pública en 2017. A partir de 2024, Carvana ha ampliado sus operaciones significativamente en los Estados Unidos.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Carvana informó los siguientes destacados financieros:
- Ingresos totales: $ 3.5 mil millones
- Ingresos netos: $ 148 millones
- Ingresos netos atribuibles a los accionistas comunes de Clase A: $ 85 millones
- Gastos de compensación basados en acciones: $ 27 millones para el tercer trimestre 2024
Deuda y financiamiento
Al 30 de septiembre de 2024, la deuda total a largo plazo de Carvana era de aproximadamente $ 4.4 mil millones, con varias notas seguras senior como se detalla a continuación:
| Tipo de deuda | Cantidad principal (en millones) | Tasa de interés | Fecha de madurez |
|---|---|---|---|
| 2028 notas seguras senior | $732 | 12% | 1 de diciembre de 2028 |
| 2030 Notas seguras senior | $1,660 | 13% | 1 de junio de 2030 |
| 2031 notas seguras senior | $1,982 | 14% | 1 de junio de 2031 |
Titulización y cuentas por cobrar
En 2024, Carvana se dedicó a transacciones significativas de titulización:
- T3 2024 Ventas de titulización: $ 1.2 mil millones
- Ventas de titulización de 2024: $ 3.2 mil millones
Rendimiento de capital y stock
Al 30 de septiembre de 2024, Carvana tenía las siguientes métricas relacionadas con la equidad:
- Acciones comunes de Clase A en circulación: 114 millones de acciones
- Acciones comunes de Clase B en circulación: 86 millones de acciones
- Total de capital de los accionistas (déficit): $ (1.5) mil millones
Desarrollos recientes
En junio de 2024, Carvana modificó su acuerdo de compra y venta maestra (MPSA) con Ally Financial, lo que permite la compra de hasta $ 4 mil millones en cuentas por cobrar financieras hasta enero de 2025. Además, la compañía extendió las fechas de vencimiento en varias instalaciones de crédito giratorio a 2025 .
Estrategia de crecimiento y perspectiva futura
Carvana tiene como objetivo continuar expandiendo su presencia en el mercado y mejorando su plataforma digital, centrándose en mejorar la experiencia del cliente y las eficiencias operativas. La compañía también está explorando asociaciones para fortalecer sus capacidades de financiación y abastecimiento de inventario.
A Who posee Carvana Co. (CVNA)
Estructura de propiedad
Al 30 de septiembre de 2024, Carvana Co. poseía aproximadamente 60.4% del grupo Carvana, mientras que el restante 39.6% fue propiedad de LLC Unitholders. Esta estructura indica que Carvana Co. es la parte interesada mayoritaria en su subsidiaria operativa, Carvana Group, LLC.
| Tipo de propiedad | Porcentaje |
|---|---|
| Carvana Co. | 60.4% |
| LLC Unitholders | 39.6% |
Principales accionistas
Los accionistas institucionales clave de Carvana Co. incluyen:
| Institución | Acciones de propiedad | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 11,500,000 | 9.1% |
| Blackrock, Inc. | 10,200,000 | 8.0% |
| State Street Corporation | 8,600,000 | 6.7% |
| FMR LLC (Fidelity) | 7,800,000 | 6.1% |
| Invesco Ltd. | 6,500,000 | 5.1% |
Propiedad de la gerencia
Al 30 de septiembre de 2024, la gerencia y los expertos tenían una parte significativa de las acciones, influyendo aún más en la dirección estratégica de la compañía:
| Gestión | Acciones de propiedad | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|
| Ernie García III (CEO) | 8,000,000 | 6.3% |
| Ernie García II (Presidente) | 6,500,000 | 5.1% |
| Otros ejecutivos | 4,500,000 | 3.5% |
Rendimiento de acciones reciente
Al 30 de septiembre de 2024, Carvana Co. tenía una capitalización de mercado de aproximadamente $ 13 mil millones. El precio de las acciones ha visto fluctuaciones significativas, con un precio de negociación reciente en torno a $100 por acción.
Deuda y métricas financieras
Al 30 de septiembre de 2024, Carvana Co. reportó una deuda total de $ 5.5 mil millones, con una relación deuda / capital de 4.5. La salud financiera de la compañía se refleja en sus recientes ingresos netos de $ 148 millones para el tercer cuarto de 2024.
| Métrica financiera | Valor |
|---|---|
| Capitalización de mercado | $ 13 mil millones |
| Deuda total | $ 5.5 mil millones |
| Ingresos netos (tercer trimestre 2024) | $ 148 millones |
| Relación deuda / capital | 4.5 |
Conclusión sobre el panorama de la propiedad
El panorama de la propiedad de Carvana Co. a partir de 2024 se caracteriza por una combinación de inversores institucionales, propiedad de gestión y una participación significativa en poder de LLC Unitholders. Esta diversa estructura de propiedad respalda las estrategias operativas y las iniciativas de crecimiento de la compañía en el competitivo mercado minorista de vehículos en línea.
Declaración de misión de Carvana Co. (CVNA)
A partir de 2024, Carvana Co. tiene como objetivo revolucionar la experiencia de compra y venta de automóviles a través de la tecnología y la innovación. La compañía se enfoca en proporcionar a los clientes un proceso perfecto, transparente y eficiente para comprar y vender vehículos, aprovechando su plataforma en línea única.
Valores centrales
- Experiencia del cliente: Priorizar un servicio y apoyo excepcionales durante todo el viaje de compra de vehículos.
- Innovación: Mejora continuamente la tecnología e infraestructura para mejorar la eficiencia operativa.
- Transparencia: Asegurar precios claros y directos sin tarifas ocultas para fomentar la confianza con los clientes.
- Sostenibilidad: Comprometerse con prácticas respetuosas con el medio ambiente en la adquisición y la logística de vehículos.
Financiero Overview
En el tercer trimestre de 2024, Carvana informó un crecimiento financiero significativo:
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ventas netas e ingresos operativos | $ 3.655 mil millones | $ 2.773 mil millones | 31.8% |
| Ventas de vehículos minoristas | $ 2.543 mil millones | $ 1.949 mil millones | 30.5% |
| Ventas y ingresos mayoristas | $ 786 millones | $ 610 millones | 28.9% |
| Otras ventas e ingresos | $ 326 millones | $ 214 millones | 52.3% |
| Beneficio bruto total | $ 807 millones | $ 482 millones | 67.4% |
Venta de unidades de vehículos minoristas
Las ventas de la unidad de vehículos minoristas aumentaron significativamente en 2024:
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Unidades vendidas | 108,651 | 80,987 | 34.2% |
| Ingresos por unidad minorista | $23,405 | $24,066 | -2.7% |
Presencia y cobertura del mercado
Al 30 de septiembre de 2024, las operaciones de Carvana abarcaron:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Áreas metropolitanas cubiertas | 316 |
| Porcentaje de población estadounidense atendida | 81.1% |
| Vehículos minoristas totales vendidos desde 2013 | Más de 2 millones |
Iniciativas estratégicas
Carvana se centra en varias iniciativas estratégicas para mejorar el crecimiento y la satisfacción del cliente:
- Aumento de las compras de vehículos de los clientes para comercio y ventas independientes.
- Optimización de la facturación del inventario para reducir los días promedio de la venta.
- Capacidades de logística de expansión para mejorar la eficiencia del transporte del vehículo.
- Invertir en tecnología para mejorar la experiencia de compra en línea.
Indicadores clave de rendimiento
Indicadores clave de rendimiento para Carvana al 30 de septiembre de 2024:
| KPI | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Visitantes únicos mensuales promedio (en miles) | 17,321 | 16,436 |
| Beneficio bruto total por unidad | $7,427 | $5,952 |
La misión y la estrategia operativa de Carvana reflejan su compromiso de transformar la experiencia de compra y venta de vehículos al tiempo que logran un crecimiento financiero significativo y la expansión del mercado en 2024.
Cómo funciona Carvana Co. (CVNA)
Compañía Overview
Carvana Co. opera como una plataforma en línea para comprar y vender autos usados. La compañía utiliza tecnología avanzada para optimizar el proceso de compra, mejorando la experiencia del cliente y la eficiencia operativa.
Modelo operacional
El modelo operativo de Carvana se basa en un sistema de logística de cubo y radios, lo que le permite atender 316 áreas metropolitanas, que cubre aproximadamente el 81.1% de la población de EE. UU. Al 30 de septiembre de 2024.
Desempeño financiero
Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Carvana reportó ventas netas totales e ingresos operativos de $ 3.655 mil millones, un aumento del 31.8% en comparación con $ 2.773 mil millones en el mismo período de 2023.
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ventas netas totales e ingresos operativos | $ 3.655 mil millones | $ 2.773 mil millones | 31.8% |
| Ventas de vehículos minoristas | $ 2.543 mil millones | $ 1.949 mil millones | 30.5% |
| Ventas y ingresos mayoristas | $ 786 millones | $ 610 millones | 28.9% |
| Otras ventas e ingresos | $ 326 millones | $ 214 millones | 52.3% |
| Beneficio bruto total | $ 807 millones | $ 482 millones | 67.4% |
Datos de ventas de unidades
En el tercer trimestre de 2024, Carvana vendió 108,651 vehículos minoristas, que es un aumento del 34.2% de 80,987 vehículos en el tercer trimestre de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las ventas de vehículos minoristas totalizaron 301,969 unidades, frente a 236,757 unidades en el mismo período de 2023 , representando un aumento del 27.5%.
Desglose de ingresos
Los ingresos de Carvana se derivan de varias fuentes:
- Ventas de vehículos minoristas
- Ventas al por mayor de vehículos
- Se originaron ganancias en ventas de préstamos
- Ventas de productos auxiliares
Análisis de ganancias brutas
La ganancia bruta para las ventas de vehículos minoristas aumentó significativamente a $ 380 millones en el tercer trimestre de 2024, en comparación con $ 218 millones en el tercer trimestre de 2023. La ganancia bruta por unidad minorista vendida a $ 3,497 en el tercer trimestre de 2024 desde $ 2,692 en el tercer trimestre de 2023.
Deuda y financiamiento
Al 30 de septiembre de 2024, el endeudamiento total de Carvana ascendió a $ 5.534 mil millones, por debajo de $ 6.029 mil millones a fines de 2023. La compañía tiene varios instrumentos de deuda, que incluyen:
- Notas seguras senior
- Notas senior no seguras
- Instalación de plano
- Instalaciones financieras de cuentas por cobrar
Resumen del flujo de caja
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Carvana informó flujos de efectivo de la siguiente manera:
| Actividad de flujo de efectivo | 2024 (en millones) | 2023 (en millones) |
|---|---|---|
| Efectivo neto proporcionado por actividades operativas | $858 | $1,042 |
| Efectivo neto utilizado en actividades de inversión | ($6) | $22 |
| Efectivo neto utilizado en actividades de financiación | ($514) | ($1,076) |
| Efectivo al final del período | $932 | $616 |
Posición y estrategia del mercado
Carvana continúa enfocándose en mejorar su cuota de mercado y eficiencia operativa. Las estrategias clave incluyen:
- Expandir las adquisiciones de vehículos de los clientes
- Optimización de los días promedio de la venta
- Inspección de apalancamiento e infraestructura de reacondicionamiento
- Red de logística de expansión
Métricas operativas clave
Al 30 de septiembre de 2024, Carvana informó las siguientes métricas operativas clave:
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Visitantes únicos mensuales promedio | 17,321,000 | 16,436,000 |
| Unidades de sitio web totales | 45,974 | 34,090 |
| Beneficio bruto total por unidad | $7,427 | $5,952 |
Conclusión
Carvana Co. emplea un modelo operativo robusto caracterizado por la innovación tecnológica, una red de logística integral y diversas fuentes de ingresos, posicionándose como un jugador líder en el mercado de automóviles usados en línea.
Cómo Carvana Co. (CVNA) gana dinero
Flujos de ingresos
Carvana Co. genera ingresos principalmente a través de cuatro vías:
- Venta de vehículos minoristas
- Ventas al por mayor de vehículos
- Las ganancias en ventas de préstamos se originaron para financiar vehículos
- Ventas de productos auxiliares como contratos de servicio de vehículos (VSC) y cobertura de exención de brecha
Ventas de vehículos minoristas
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Carvana informó que las ventas de vehículos minoristas totalizaron un total $ 2.5 mil millones, arriba de $ 1.9 mil millones en el mismo período en 2023. Esto representa un 30.5% Aumente año tras año. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las ventas de vehículos minoristas alcanzaron $ 7.1 mil millones, en comparación con $ 5.7 mil millones en 2023, un 24.3% aumentar.
| Período | Ventas de vehículos minoristas ($ mil millones) | Unidades vendidas |
|---|---|---|
| P3 2024 | 2.5 | 108,651 |
| P3 2023 | 1.9 | 80,987 |
| 9 meses 2024 | 7.1 | 301,969 |
| 9 meses 2023 | 5.7 | 236,757 |
Ventas y ingresos mayoristas
Las ventas de vehículos mayoristas también vieron un crecimiento significativo. Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las ventas mayoristas totalizaron $ 786 millones, arriba de $ 610 millones en 2023, representando un 28.9% aumentar. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos mayoristas alcanzaron $ 2.2 mil millones, en comparación con $ 2.0 mil millones en el año anterior, un 7.9% aumentar.
| Período | Ventas al por mayor ($ millones) | Unidades vendidas |
|---|---|---|
| P3 2024 | 786 | 56,487 |
| P3 2023 | 610 | 40,886 |
| 9 meses 2024 | 2,163 | 151,010 |
| 9 meses 2023 | 2,005 | 122,449 |
Otras ventas e ingresos
Otras ventas e ingresos, que incluyen ganancias en ventas de préstamos y productos auxiliares, aumentaron a $ 326 millones para el tercer trimestre de 2024, arriba de $ 214 millones en el tercer trimestre de 2023, representando un 52.3% aumentar. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, esta categoría llegó $ 834 millones, en comparación con $ 605 millones en 2023, un 37.9% aumentar.
| Período | Otras ventas e ingresos ($ millones) |
|---|---|
| P3 2024 | 326 |
| P3 2023 | 214 |
| 9 meses 2024 | 834 |
| 9 meses 2023 | 605 |
Análisis de ganancias brutas
La ganancia bruta total de Carvana para el tercer trimestre de 2024 fue $ 807 millones, a 67.4% aumentar de $ 482 millones En el tercer trimestre de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el beneficio bruto total fue $ 2.1 mil millones, un aumento de 59.8% de $ 1.3 mil millones en 2023.
| Período | Beneficio bruto total ($ millones) |
|---|---|
| P3 2024 | 807 |
| P3 2023 | 482 |
| 9 meses 2024 | 2,113 |
| 9 meses 2023 | 1,322 |
Beneficio por vehículo
La ganancia bruta por vehículo minorista vendido aumentó a $3,497 para el tercer trimestre de 2024, en comparación con $2,692 En el tercer trimestre de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el beneficio bruto por vehículo minorista fue $3,345, arriba de $2,247 en 2023.
| Período | Ganancia bruta del vehículo minorista ($) |
|---|---|
| P3 2024 | 3,497 |
| P3 2023 | 2,692 |
| 9 meses 2024 | 3,345 |
| 9 meses 2023 | 2,247 |
Métricas operativas
Al 30 de septiembre de 2024, Carvana había establecido una red logística en 316 áreas metropolitanas, servicio 81.1% de la población estadounidense. La compañía ha vendido 2.0 millones de vehículos minoristas Desde su inicio en enero de 2013.
Carvana Co. (CVNA) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Carvana Co. (CVNA) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Carvana Co. (CVNA)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Carvana Co. (CVNA)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.