Carvana Co. (CVNA) Bundle
Une brève histoire de Carvana Co.
Entreprise Overview
Carvana Co. (CVNA) est un détaillant de voitures d'occasion en ligne qui a révolutionné le processus d'achat de voitures en fournissant une plate-forme entièrement numérique. La société a été fondée en 2012 et est devenue publique en 2017. En 2024, Carvana a considérablement élargi ses opérations aux États-Unis.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Carvana a signalé les faits saillants financiers suivants:
- Revenus totaux: 3,5 milliards de dollars
- Revenu net: 148 millions de dollars
- Revenu net attribuable aux actionnaires ordinaires de classe A: 85 millions de dollars
- Dépenses de rémunération basées sur les actions: 27 millions de dollars pour le troisième trimestre 2024
Dette et financement
Au 30 septembre 2024, la dette totale à long terme de Carvana était d'environ 4,4 milliards de dollars, avec divers billets garantis de premier rang comme détaillé ci-dessous:
| Type de dette | Montant principal (en millions) | Taux d'intérêt | Date de maturité |
|---|---|---|---|
| 2028 Notes sécurisées supérieures | $732 | 12% | 1er décembre 2028 |
| 2030 Remarques sécurisées | $1,660 | 13% | 1er juin 2030 |
| 2031 Remarques sécurisées seniors | $1,982 | 14% | 1er juin 2031 |
Titrisation et créances financières
En 2024, Carvana s'est engagée dans des transactions de titrisation importantes:
- T3 2024 Ventes de titrisation: 1,2 milliard de dollars
- Ventes de titrisation de l'année à début de l'année 2024: 3,2 milliards de dollars
Performance des capitaux propres et des stocks
Au 30 septembre 2024, Carvana avait les mesures suivantes liées aux capitaux propres:
- Classe A Actions ordinaires en circulation: 114 millions d'actions
- Actions ordinaires de classe B en circulation: 86 millions d'actions
- Total des capitaux propres (déficit): (1,5) milliard de dollars
Développements récents
En juin 2024, Carvana a modifié son accord d'achat et de vente (MPSA) avec Ally Financial, permettant l'achat de 4 milliards de dollars de créances financières jusqu'en janvier 2025. De plus, la société a prolongé les dates d'échéance sur plusieurs facilités de crédit tournantes jusqu'en 2025 .
Stratégie de croissance et perspectives futures
Carvana vise à continuer à élargir sa présence sur le marché et à améliorer sa plate-forme numérique, en se concentrant sur l'amélioration de l'expérience client et de l'efficacité opérationnelle. La société explore également des partenariats pour renforcer ses capacités de financement et son approvisionnement en stock.
A qui possède Carvana Co. (CVNA)
Structure de propriété
Au 30 septembre 2024, Carvana Co. possédait approximativement 60.4% du groupe Carvana, tandis que le reste 39.6% appartenait à des Unitholders LLC. Cette structure indique que Carvana Co. est la majorité des parties prenantes de sa filiale opérationnelle, Carvana Group, LLC.
| Type de propriété | Pourcentage |
|---|---|
| Carvana Co. | 60.4% |
| Llc unitholders | 39.6% |
Importants actionnaires
Les principaux actionnaires institutionnels de Carvana Co. comprennent:
| Institution | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 11,500,000 | 9.1% |
| BlackRock, Inc. | 10,200,000 | 8.0% |
| State Street Corporation | 8,600,000 | 6.7% |
| FMR LLC (Fidelity) | 7,800,000 | 6.1% |
| Invesco Ltd. | 6,500,000 | 5.1% |
Propriété de gestion
Au 30 septembre 2024, la direction et les initiés ont organisé une partie importante du stock, influençant davantage l'orientation stratégique de l'entreprise:
| Gestion | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| Ernie Garcia III (PDG) | 8,000,000 | 6.3% |
| Ernie Garcia II (président) | 6,500,000 | 5.1% |
| Autres dirigeants | 4,500,000 | 3.5% |
Performance de stock récent
Au 30 septembre 2024, Carvana Co. avait une capitalisation boursière d'environ 13 milliards de dollars. Le cours de l'action a connu des fluctuations importantes, avec un prix de négociation récent autour $100 par action.
Dette et métriques financières
Au 30 septembre 2024, Carvana Co. 5,5 milliards de dollars, avec un ratio dette / investissement de 4.5. La santé financière de l'entreprise se reflète dans son récent revenu net de 148 millions de dollars pour le troisième trimestre de 2024.
| Métrique financière | Valeur |
|---|---|
| Capitalisation boursière | 13 milliards de dollars |
| Dette totale | 5,5 milliards de dollars |
| Revenu net (TC 2024) | 148 millions de dollars |
| Ratio dette / fonds propres | 4.5 |
Conclusion sur le paysage de la propriété
Le paysage de propriété de Carvana Co. en 2024 se caractérise par un mélange d'investisseurs institutionnels, de propriété en gestion et d'une part importante détenue par des unitholders LLC. Cette structure de propriété diversifiée soutient les stratégies opérationnelles et les initiatives de croissance de l'entreprise sur le marché de détail des véhicules en ligne concurrentiel.
Énoncé de mission de Carvana Co. (CVNA)
En 2024, Carvana Co. vise à révolutionner l'expérience d'achat et de vente de voitures grâce à la technologie et à l'innovation. La société se concentre sur la fourniture aux clients d'un processus transparent, transparent et efficace pour acheter et vendre des véhicules, en tirant parti de sa plate-forme en ligne unique.
Valeurs fondamentales
- Expérience client: Prioriser les services et le soutien exceptionnels tout au long du voyage d'achat de véhicules.
- Innovation: Amélioration continue de la technologie et des infrastructures pour améliorer l'efficacité opérationnelle.
- Transparence: Assurer des prix clairs et simples sans frais cachés pour favoriser la confiance avec les clients.
- Durabilité: S'engager dans les pratiques respectueuses de l'environnement dans l'acquisition de véhicules et la logistique.
Financier Overview
Au troisième trimestre de 2024, Carvana a signalé une croissance financière importante:
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes et revenus d'exploitation | 3,655 milliards de dollars | 2,773 milliards de dollars | 31.8% |
| Ventes de véhicules de détail | 2,543 milliards de dollars | 1,949 milliard de dollars | 30.5% |
| Ventes et revenus en gros | 786 millions de dollars | 610 millions de dollars | 28.9% |
| Autres ventes et revenus | 326 millions de dollars | 214 millions de dollars | 52.3% |
| Bénéfice brut total | 807 millions de dollars | 482 millions de dollars | 67.4% |
Ventes unitaires de véhicules de détail
Les ventes unitaires de véhicules de détail ont considérablement augmenté en 2024:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Unités vendues | 108,651 | 80,987 | 34.2% |
| Revenus par unité de vente au détail | $23,405 | $24,066 | -2.7% |
Présence et couverture du marché
Au 30 septembre 2024, les opérations de Carvana se sont déroulées:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Zones métropolitaines couvertes | 316 |
| Pourcentage de la population américaine desservie | 81.1% |
| Véhicules de vente au détail totaux vendus depuis 2013 | Plus de 2 millions |
Initiatives stratégiques
Carvana se concentre sur plusieurs initiatives stratégiques pour améliorer la croissance et la satisfaction des clients:
- L'augmentation des achats de véhicules auprès des clients pour les échanges et les ventes indépendantes.
- Optimisation du chiffre d'affaires des stocks pour réduire les jours moyens à la vente.
- Élargir les capacités logistiques pour améliorer l'efficacité du transport des véhicules.
- Investir dans la technologie pour améliorer l'expérience d'achat en ligne.
Indicateurs de performance clés
Indicateurs de performance clés pour Carvana au 30 septembre 2024:
| Kpi | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Visiteurs uniques mensuels moyens (par milliers) | 17,321 | 16,436 |
| Profit brut total par unité | $7,427 | $5,952 |
La mission et la stratégie opérationnelle de Carvana reflètent son engagement à transformer l'expérience d'achat et de vente de véhicules tout en réalisant une croissance financière et une expansion du marché importantes en 2024.
Comment fonctionne Carvana Co. (CVNA)
Entreprise Overview
Carvana Co. fonctionne comme une plate-forme en ligne pour acheter et vendre des voitures d'occasion. L'entreprise utilise des technologies de pointe pour rationaliser le processus d'achat, améliorer l'expérience client et l'efficacité opérationnelle.
Modèle opérationnel
Le modèle opérationnel de Carvana est construit autour d'un système logistique de moyeu et de rayons, ce qui lui permet de servir 316 zones métropolitaines, couvrant environ 81,1% de la population américaine au 30 septembre 2024.
Performance financière
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Carvana a déclaré que les revenus totaux de ventes nettes et d'exploitation de 3,655 milliards de dollars, soit une augmentation de 31,8% contre 2,773 milliards de dollars au cours de la même période de 2023.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Total des revenus de ventes nettes et d'exploitation | 3,655 milliards de dollars | 2,773 milliards de dollars | 31.8% |
| Ventes de véhicules de détail | 2,543 milliards de dollars | 1,949 milliard de dollars | 30.5% |
| Ventes et revenus en gros | 786 millions de dollars | 610 millions de dollars | 28.9% |
| Autres ventes et revenus | 326 millions de dollars | 214 millions de dollars | 52.3% |
| Bénéfice brut total | 807 millions de dollars | 482 millions de dollars | 67.4% |
Données sur les ventes unitaires
Au troisième trimestre 2024, Carvana a vendu 108 651 véhicules de vente au détail, ce qui représente une augmentation de 34,2% par rapport à 80 987 véhicules au troisième trimestre 2023. Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les ventes de véhicules de vente au détail ont totalisé 301 969 unités, contre 236 757 unités dans la même période de 2023 , représentant une augmentation de 27,5%.
Répartition des revenus
Les revenus de Carvana proviennent de plusieurs sources:
- Ventes de véhicules de détail
- Ventes en gros de véhicules
- Les gains sur les ventes de prêts ont été originaires
- Ventes de produits auxiliaires
Analyse des bénéfices bruts
Le bénéfice brut des ventes de véhicules de détail a augmenté de manière significative à 380 millions de dollars au T3 2024, contre 218 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Le bénéfice brut par unité de vente au détail vendu a augmenté à 3 497 $ au troisième trimestre 2024, contre 2 692 $ au troisième trimestre 2023.
Dette et financement
Au 30 septembre 2024, la dette totale de Carvana s'élevait à 5,534 milliards de dollars, contre 6,029 milliards de dollars à la fin de 2023. La société a divers instruments de dette, notamment:
- Notes sécurisées supérieures
- Notes non garanties seniors
- Plan d'étage
- Installations financières
Résumé des flux de trésorerie
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Carvana a déclaré des flux de trésorerie comme suit:
| Activité de flux de trésorerie | 2024 (en millions) | 2023 (en millions) |
|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $858 | $1,042 |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | ($6) | $22 |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | ($514) | ($1,076) |
| Cash à la fin de la période | $932 | $616 |
Position et stratégie du marché
Carvana continue de se concentrer sur l'amélioration de sa part de marché et de son efficacité opérationnelle. Les stratégies clés comprennent:
- Expansion des acquisitions de véhicules des clients
- Optimisation des jours moyens à la vente
- Tirer parti de l'inspection et de la reconditionnement des infrastructures
- Réseau logistique en expansion
Métriques de fonctionnement clés
Au 30 septembre 2024, Carvana a signalé les principales mesures opérationnelles suivantes:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Visiteurs uniques mensuels moyens | 17,321,000 | 16,436,000 |
| Unités totales du site Web | 45,974 | 34,090 |
| Profit brut total par unité | $7,427 | $5,952 |
Conclusion
Carvana Co. utilise un modèle opérationnel robuste caractérisé par l'innovation technologique, un réseau logistique complet et divers sources de revenus, se positionnant comme un acteur de premier plan sur le marché des voitures d'occasion en ligne.
Comment Carvana Co. (CVNA) fait de l'argent
Sources de revenus
Carvana Co. génère des revenus principalement à travers quatre avenues:
- Vente de véhicules de vente au détail
- Ventes en gros de véhicules
- Les gains sur les ventes de prêts ont été créés pour financer les véhicules
- Ventes de produits auxiliaires tels que les contrats de service des véhicules (VSC) et la couverture de la dérogation à l'espace
Ventes de véhicules de détail
Pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024, Carvana a déclaré que les ventes de véhicules de détail totalisent 2,5 milliards de dollars, à partir de 1,9 milliard de dollars dans la même période en 2023. Cela représente un 30.5% augmenter une année à l'autre. Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, les ventes de véhicules de détail sont parvenues 7,1 milliards de dollars, par rapport à 5,7 milliards de dollars en 2023, un 24.3% augmenter.
| Période | Ventes de véhicules au détail (milliards de dollars) | Unités vendues |
|---|---|---|
| Q3 2024 | 2.5 | 108,651 |
| Q3 2023 | 1.9 | 80,987 |
| 9 mois 2024 | 7.1 | 301,969 |
| 9 mois 2023 | 5.7 | 236,757 |
Ventes et revenus en gros
Les ventes de véhicules en gros ont également connu une croissance significative. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, les ventes en gros ont totalisé 786 millions de dollars, à partir de 610 millions de dollars en 2023, représentant un 28.9% augmenter. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus en gros atteignent 2,2 milliards de dollars, par rapport à 2,0 milliards de dollars Au cours de l'année précédente, un 7.9% augmenter.
| Période | Ventes en gros (millions de dollars) | Unités vendues |
|---|---|---|
| Q3 2024 | 786 | 56,487 |
| Q3 2023 | 610 | 40,886 |
| 9 mois 2024 | 2,163 | 151,010 |
| 9 mois 2023 | 2,005 | 122,449 |
Autres ventes et revenus
D'autres ventes et revenus, qui comprennent des gains sur les ventes de prêts et les produits auxiliaires, ont augmenté à 326 millions de dollars pour le troisième trimestre 2024, à partir de 214 millions de dollars au troisième trimestre 2023, représentant un 52.3% augmenter. Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, cette catégorie a atteint 834 millions de dollars, par rapport à 605 millions de dollars en 2023, un 37.9% augmenter.
| Période | Autres ventes et revenus (millions de dollars) |
|---|---|
| Q3 2024 | 326 |
| Q3 2023 | 214 |
| 9 mois 2024 | 834 |
| 9 mois 2023 | 605 |
Analyse des bénéfices bruts
Le bénéfice total total de Carvana pour le troisième trimestre 2024 était 807 millions de dollars, un 67.4% augmenter de 482 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le bénéfice brut total était 2,1 milliards de dollars, une augmentation de 59.8% depuis 1,3 milliard de dollars en 2023.
| Période | Profit brut total (million) |
|---|---|
| Q3 2024 | 807 |
| Q3 2023 | 482 |
| 9 mois 2024 | 2,113 |
| 9 mois 2023 | 1,322 |
Bénéfice par véhicule
Le bénéfice brut par véhicule de vente au détail vendu a augmenté à $3,497 pour le troisième trimestre 2024, par rapport à $2,692 au troisième trime $3,345, à partir de $2,247 en 2023.
| Période | Bénéfice brut de véhicules au détail ($) |
|---|---|
| Q3 2024 | 3,497 |
| Q3 2023 | 2,692 |
| 9 mois 2024 | 3,345 |
| 9 mois 2023 | 2,247 |
Métriques opérationnelles
Au 30 septembre 2024, Carvana avait créé un réseau de logistique 316 zones métropolitaines, entretien 81.1% de la population américaine. L'entreprise a vendu 2,0 millions de véhicules de vente au détail Depuis sa création en janvier 2013.
Carvana Co. (CVNA) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Carvana Co. (CVNA) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Carvana Co. (CVNA)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Carvana Co. (CVNA)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.