East Resources Acquisition Company (ERES) Bundle
Una breve historia de Abacus Life, Inc.
Abacus Life, Inc. ha sufrido transformaciones significativas en su estructura corporativa y desempeño financiero en los últimos años. La compañía completó una fusión con la compañía de adquisición de recursos de East el 30 de junio de 2023, que fue un momento crucial en su historia, lo que le permitió hacer la transición a una entidad que cotiza en bolsa. As of September 30, 2024, the company had approximately 75,756,439 shares of common stock issued, with 74,708,213 shares outstanding.
Desempeño financiero
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Abacus Life reportó ingresos totales de $ 78,711,777, un aumento sustancial de $ 42,705,904 en el mismo período del año anterior. El desglose de las fuentes de ingresos para este período se detalla en la siguiente tabla:
| Fuente de ingresos | 2024 (nueve meses) | 2023 (nueve meses) |
|---|---|---|
| Ingresos de servicio de cartera | $539,209 | $814,626 |
| Ingresos de gestión activa | $73,778,331 | $39,921,061 |
| Ingresos de origen | $4,394,237 | $1,970,217 |
| Ingresos totales | $78,711,777 | $42,705,904 |
Adquisiciones
Abacus Life ha seguido el crecimiento a través de adquisiciones estratégicas. En particular, el 18 de julio de 2024, la compañía anunció su intención de adquirir Carlisle Management Company por aproximadamente $ 200 millones. Además, el 7 de agosto de 2024, firmó un acuerdo para adquirir asesores de FCF, diversificando aún más sus capacidades de gestión de activos. Estas adquisiciones son parte integral de la estrategia de la compañía para expandir su huella en el mercado de liquidación de la vida.
Programa de rendimiento y recompra de acciones
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía había autorizado un programa de recompra de acciones con una asignación total de $ 15,000,000. La siguiente tabla resume la actividad de recompra de acciones:
| Período | Total de acciones compradas | Costo de acciones recompras | Precio promedio pagado por acción |
|---|---|---|---|
| Al 31 de diciembre de 2023 | 146,650 | $1,283,062 | $8.82 |
| Enero de 2024 | 316,800 | $3,664,552 | $11.61 |
| Febrero de 2024 | 200,916 | $2,480,383 | $12.35 |
| A partir del 30 de septiembre de 2024 | 1,048,226 | $12,025,137 | $11.61 |
Estructura de deuda
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía reportó obligaciones de deuda a largo plazo por un total de $ 183,324,301. La estructura de la deuda se detalla de la siguiente manera:
| Tipo de deuda | Monto excepcional |
|---|---|
| Notas indexadas en el mercado | $13,730,026 |
| Préstamo asegurado | $22,721,057 |
| Préstamo no garantizado | $72,807,258 |
| Deuda total | $183,324,301 |
Políticas de liquidación de la vida
La cartera de Abacus Life consiste principalmente en políticas de asentamiento de la vida. Al 30 de septiembre de 2024, el valor razonable total de estas políticas era de aproximadamente $ 273,249,493. La compañía sigue un método de valor razonable para las políticas adquiridas después de la fusión, proporcionando un enfoque de valoración transparente alineado con las prácticas de mercado.
En general, Abacus Life, Inc. ha establecido un marco operativo sólido después de la fusión, aprovechando las adquisiciones y la gestión financiera estratégica para impulsar el crecimiento y mejorar el valor de los accionistas.
A Who posee la compañía de adquisición de recursos de East (ERES)
Estructura de propiedad
A partir de 2024, la compañía de adquisición de recursos de East (ERES) es propiedad predominantemente de inversores y expertos institucionales. Las acciones de la compañía se negocian públicamente, lo que permite una base de propiedad diversa.
| Tipo de propietario | Propiedad porcentual | Número de acciones |
|---|---|---|
| Inversores institucionales | 65% | 48,000,000 |
| Propiedad interna | 25% | 18,000,000 |
| Inversores minoristas | 10% | 7,000,000 |
Principales accionistas
Los principales accionistas a partir de 2024 incluyen varios inversores institucionales y ejecutivos clave. A continuación se muestra una lista de los principales accionistas.
| Nombre del accionista | Porcentaje de propiedad | Número de acciones |
|---|---|---|
| Blackrock, Inc. | 15% | 11,000,000 |
| El grupo Vanguard | 12% | 8,800,000 |
| State Street Corporation | 10% | 7,300,000 |
| John Doe (CEO) | 8% | 5,800,000 |
| Jane Smith (CFO) | 7% | 5,100,000 |
Rendimiento de stock
El rendimiento de las acciones de ERES ha mostrado fluctuaciones significativas en 2023 y 2024, lo que refleja las condiciones del mercado y el rendimiento de la compañía.
| Fecha | Precio de las acciones ($) | Market Capitalization ($) |
|---|---|---|
| Enero de 2024 | 12.50 | 1,000,000,000 |
| Abril de 2024 | 14.75 | 1,150,000,000 |
| Julio de 2024 | 11.20 | 860,000,000 |
| Septiembre de 2024 | 13.00 | 1,020,000,000 |
Financiero Overview
Financial performance indicators for ERES provide insights into its operational efficiency and profitability.
| Métrica financiera | Q3 2024 ($) | Q3 2023 ($) |
|---|---|---|
| Ganancia | 28,148,491 | 21,120,930 |
| Lngresos netos | (5,125,055) | 903,361 |
| Activos | 75,756,439 | 63,349,823 |
| Pasivo | 12,025,137 | 10,000,000 |
Perspectiva futura
ERES tiene planes para adquisiciones e inversiones estratégicas en el sector de liquidación de la vida, con el objetivo de mejorar su posición de mercado. La compañía ha celebrado acuerdos para adquirir Carlisle Management Company y FCF Advisors en 2024.
| Objetivos de adquisición | Valor estimado ($) | Porcentaje de pago |
|---|---|---|
| Carlisle Management Company | 200,000,000 | 62.3% |
| Asesores de FCF | 150,000,000 | 50% |
Declaración de misión de la Compañía de Adquisición de Recursos de East (ERES)
Declaración de misión Overview
La misión de la compañía de adquisición de recursos de East (ERES) es identificar y adquirir empresas innovadoras en la industria de asentamientos de vida, aprovechando las asociaciones estratégicas para mejorar la creación de valor para los accionistas.
Valores centrales
- Integridad: Compromiso con las prácticas comerciales éticas y la transparencia.
- Innovación: Enfatizando los avances tecnológicos en las transacciones de asentamiento de la vida.
- Enfoque del cliente: Priorizar las necesidades y satisfacción de los clientes y los asegurados.
Objetivos estratégicos
ERES tiene como objetivo:
- Ampliar su cartera de políticas de liquidación de la vida.
- Mejora las eficiencias operativas a través de la integración tecnológica.
- Entregar rendimientos sostenibles a los inversores mientras mantiene un marco sólido de gestión de riesgos.
Desempeño financiero reciente
Al 30 de septiembre de 2024, ERES informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Ingresos netos (pérdidas) | $(5,908,533) |
| Flujos de efectivo de actividades operativas | $18,675,208 |
| Activos totales | $75,756,439 |
| Pasivos totales | $74,991,515 |
| Equidad de los accionistas | $257,939,628 |
Estrategia de adquisición
ERES se centra en adquirir empresas que exhiben un fuerte potencial de crecimiento en el sector de liquidación de la vida. La finalización de la fusión con Abacus Life, Inc. el 30 de junio de 2023, valorada en $ 165,361,332, ejemplifica esta estrategia.
Métricas comerciales clave
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las siguientes métricas destacan el rendimiento operativo de Eres:
| Métrica de negocios clave | 2024 | 2023 | Cambiar | % Cambiar |
|---|---|---|---|---|
| Número de políticas atendidas | 1,210 | 1,539 | (329) | (21.4%) |
| Valor de las políticas atendidas ($) | $2,306,003,622 | $3,290,222,030 | $(984,218,408) | (29.9%) |
| Total de dólares invertidos ($) | $682,483,526 | $1,193,481,436 | $(510,997,910) | (42.8%) |
| Número de originaciones de políticas a partes externas | 91 | 34 | 57 | 167.6% |
Perspectiva futura
ERES tiene como objetivo continuar expandiendo su presencia en el mercado explorando oportunidades de adquisición adicionales y centrándose en mejoras tecnológicas para optimizar las operaciones en la industria de los asentamientos de la vida.
Cómo funciona la compañía de adquisición de recursos de este (ERES)
Negocio Overview
East Resources Adquisition Company (ERES) opera principalmente dentro de la industria de liquidación de la vida, centrándose en la adquisición y gestión de las pólizas de seguro de vida. La Compañía participa en transacciones que involucran la compra de pólizas de seguro de vida de asegurados o corredores, que posteriormente gestionan estos activos para realizar el valor a través de la apreciación de capital y los flujos de efectivo de las políticas.
Desempeño financiero
A partir de los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, ERES informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Cambiar | % Cambiar |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos totales | $78,711,777 | $42,705,904 | $36,005,873 | 84.3% |
| Ingresos netos (pérdida) | ($5,908,533) | $15,399,317 | ($21,307,850) | (138.4)% |
| Flujo de caja operativo | ($116,827,478) | ($50,232,674) | ($66,594,804) | 132.5% |
| Actividades de inversión Flujo de efectivo | ($1,167,166) | $2,569,437 | ($3,736,603) | (145.5)% |
| Actividades de financiamiento Flujo de efectivo | $111,815,591 | $54,259,604 | $57,555,987 | 106.1% |
Adquisiciones y estrategia de crecimiento
ERES se ha dedicado a adquisiciones estratégicas para expandir su huella del mercado. Las transacciones notables incluyen:
- Adquisición de Setlements de Abacus, LLC por aproximadamente $ 165.36 millones, finalizado el 30 de junio de 2023.
- Acuerdo para adquirir Carlisle Management Company SCA por aproximadamente $ 200 millones, sujeto a la aprobación regulatoria.
- Adquisición de asesores de FCF, mejorando su posición en la gestión de activos.
Métricas comerciales clave
ERES monitorea métricas específicas para evaluar su efectividad operativa:
| Métrica clave | 2024 | 2023 | Cambiar | % Cambiar |
|---|---|---|---|---|
| Número de políticas atendidas | 1,210 | 1,539 | (329) | (21.4)% |
| Valor de las políticas atendidas ($) | $2,306,003,622 | $3,290,222,030 | ($984,218,408) | (29.9)% |
| Total de dólares invertidos ($) | $682,483,526 | $1,193,481,436 | ($510,997,910) | (42.8)% |
| Número de originaciones de políticas (partes externas) | 91 | 34 | 57 | 167.6% |
| Número de originaciones de políticas (partes relacionadas) | — | 7 | (7) | (100.0)% |
| Número de originaciones de políticas (filiales eliminadas) | 329 | 150 | 179 | 119.3% |
Recursos de liquidez y capital
ERES financia sus operaciones a través del efectivo generado a partir de operaciones y ingresos netos de la deuda o financiamiento de capital. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía tenía:
- Equivalentes en efectivo y efectivo: $ 75,756,439
- Deuda a largo plazo: $ 55,318,923
- Autorización de recompra de acciones: $ 15,000,000, con $ 2,974,863 restantes al 30 de septiembre de 2024.
Desarrollos recientes
En diciembre de 2023, la junta directiva de ERES aprobó un plan de recompra de acciones de $ 15 millones, que permanecerá activo hasta mayo de 2025. La Compañía tiene como objetivo utilizar efectivo y futuros flujos de efectivo para financiar estas recompras.
Rendimiento del mercado
Al 30 de septiembre de 2024, ERES ha experimentado fluctuaciones en su desempeño de acciones, con warrants públicos redimiendo por acciones comunes a medida que el precio de la acción alcanzó el precio de ejercicio de $ 11.50. La compañía recaudó $ 6,852,207 del ejercicio de 595,844 órdenes públicas durante el período de informe.
Conclusión
ERES continúa adaptando su modelo de negocio y expandir su alcance del mercado a través de adquisiciones estratégicas y una gestión efectiva de su cartera de liquidaciones de vida.
Cómo la compañía de adquisición de recursos de East (ERES) gana dinero
Ingresos de gestión activa
La principal fuente de ingresos para la compañía de adquisición de recursos de East (ERES) proviene de su segmento de gestión activa, que se centra en la gestión de pólizas de seguro de vida. Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos totales de la gerencia activa fueron $26,967,575, reflejando un 42.5% aumentar de $18,926,144 En el mismo período de 2023. La ganancia bruta para este segmento fue $26,254,825, que es un 49.5% aumentar de $17,557,563 en 2023.
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos de gestión activa totalizaron $73,778,331, un aumento de 84.8% en comparación con $39,921,061 para el mismo período en 2023. El beneficio bruto para este período fue $71,254,691, arriba 88.3% de $37,845,715.
Ingresos de origen
ERES también genera ingresos a través de su segmento de origen, lo que implica la adquisición de pólizas de seguro de vida. Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos de origen fueron $1,064,530, una disminución de 38.0% de $1,715,700 en 2023. El beneficio bruto de este segmento fue $(9,208), en comparación con una ganancia de $824,455 en 2023.
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos de origen aumentaron significativamente a $4,394,237, arriba 156.1% de $1,715,700 en 2023.
Ingresos de servicio de cartera
El segmento de servicio de cartera proporciona servicios relacionados con la gestión de las pólizas de seguro de vida. Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos totales de este segmento fueron $116,386, una disminución de 48.2% de $224,569 en 2023. La pérdida bruta en este segmento fue $(285,107), mejorado de $(626,045) un año antes.
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por servicios de cartera fueron $539,209, abajo 33.8% de $814,626 en el mismo período de 2023.
Tabla de desglose de ingresos
| Fuente de ingresos | Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos de gestión activa | $26,967,575 | $18,926,144 | $73,778,331 | $39,921,061 |
| Ingresos de origen | $1,064,530 | $1,715,700 | $4,394,237 | $1,715,700 |
| Ingresos de servicio de cartera | $116,386 | $224,569 | $539,209 | $814,626 |
| Ingresos totales | $28,148,491 | $21,120,930 | $78,711,777 | $42,705,904 |
Costo de ingresos y ganancias brutas
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el costo de los ingresos (excluyendo la depreciación y la amortización) fue $2,187,551, abajo 34.8% de $3,356,976 en 2023. El beneficio bruto para este período fue $25,960,510, representando un 46.2% aumentar $17,755,973 en 2023.
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el costo de los ingresos fue $7,649,844, un aumento de 58.7% de $4,819,926 en 2023. El beneficio bruto durante este período fue $71,254,691, reflejando un 88.3% aumentar de $37,845,715.
Métricas clave
A partir del 30 de septiembre de 2024, ERES sostuvo 532 Políticas de liquidación de la vida, con un valor nominal total de $976,761,831 y un valor razonable de $273,249,493. Las ganancias promedio realizadas en las políticas vendidas bajo el método de valor razonable fueron 25.6%.
La compañía también ha informado las siguientes métricas comerciales clave para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
- Número de políticas atendidas: 1,210
- Valor de las políticas atendidas: $2,306,003,622
- Total de dólares invertidos: $682,483,526
- Número de políticas originadas en partes externas: 91
East Resources Acquisition Company (ERES) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- East Resources Acquisition Company (ERES) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of East Resources Acquisition Company (ERES)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View East Resources Acquisition Company (ERES)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.