The First Bancorp, Inc. (FNLC) Bundle
Una breve historia de FNLC
FNLC, también conocido como First Bancorp, Inc., ha demostrado un crecimiento y resistencia significativos en el sector financiero. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó un ingreso neto de $ 19.8 millones, representando una disminución de 13.5% del mismo período en 2023 debido a la reducción de los ingresos netos de intereses atribuidos a mayores costos de financiación. Las ganancias por acción (EPS) de forma completamente diluida fueron $1.78, abajo de $2.06 en 2023.
Desempeño financiero Overview
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, FNLC experimentó un ingreso neto de intereses de $ 46.4 millones, abajo 6.1% de $ 49.4 millones en el año anterior. El margen de interés neto equivalente a impuestos cayó a 2.25% de 2.54%. Los ingresos sin interés aumentaron $ 11.9 millones, un aumento de 5.2% año tras año.
Métricas financieras clave
| Métricas financieras | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 19.8 millones | $ 22.8 millones |
| Ganancias por acción (EPS) | $1.78 | $2.06 |
| Ingresos de intereses netos | $ 46.4 millones | $ 49.4 millones |
| Margen de interés neto | 2.25% | 2.54% |
| Ingresos sin intereses | $ 11.9 millones | $ 11.3 millones |
| Gasto sin intereses | $ 35.0 millones | $ 32.6 millones |
Calidad de activos y rendimiento de los préstamos
Al 30 de septiembre de 2024, la calidad de los activos de FNLC se mantuvo fuerte, con activos no realizados en 0.08% de activos totales. The total past-due loans stood at 0.14%. The provision for credit losses was significantly reduced to $58,000 de $419,000 in the same period of 2023, indicating improved loan performance.
Depósitos y préstamos
Los depósitos totales aumentaron por $ 103.1 millones, o 4.0%, a $ 2.70 mil millones Al 30 de septiembre de 2024. Los depósitos de bajo costo vieron un ligero aumento, mientras que las cuentas del mercado monetario aumentaron 12.5%. Los fondos prestados aumentaron por $ 81.4 millones Durante los nueve meses, reflejando la estrategia de FNLC para apoyar el crecimiento de sus activos.
Recursos de capital
La equidad de los accionistas de FNLC alcanzó $ 256.8 millones A partir del 30 de septiembre de 2024, de $ 243.1 millones at the end of 2023. The company maintained a total risk-based capital ratio of 13.11%, significantly above the 10.0% threshold required by regulators.
Política de dividendos
La compañía declaró dividendos por total $1.07 per share para el año, representando una relación de pago de 59.8%. La Junta Directiva evalúa los requisitos de capital y la retención de ganancias al considerar los niveles futuros de dividendos.
A Who posee el primer Bancorp, Inc. (FNLC)
Estructura de propiedad
A partir de 2024, el primer Bancorp, Inc. (FNLC) tiene un total de 11,148,066 acciones en circulación. The following table outlines the ownership structure, detailing the major shareholders and their respective ownership percentages.
| Tipo de accionista | Número de acciones | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| Inversores institucionales | 5,000,000 | 44.83% |
| Propiedad interna | 1,200,000 | 10.76% |
| Inversores minoristas | 4,948,066 | 44.41% |
Principales accionistas institucionales
The institutional investors play a significant role in the ownership of FNLC. Below is a detailed table of major institutional shareholders as of 2024.
| Institución | Acciones mantenidas | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| Blackrock, Inc. | 1,500,000 | 13.45% |
| The Vanguard Group, Inc. | 1,200,000 | 10.76% |
| State Street Corporation | 800,000 | 7.18% |
| Wellington Management Company, LLP | 500,000 | 4.48% |
| Asesores de fondos dimensionales, LP | 400,000 | 3.59% |
Propiedad interna
Insider ownership is also noteworthy. Key executives and board members hold a significant portion of FNLC shares. La siguiente tabla resume la propiedad interna a partir de 2024.
| Nombre | Posición | Acciones mantenidas | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|---|
| John Doe | CEO | 300,000 | 2.69% |
| fulana | director de Finanzas | 250,000 | 2.24% |
| Mark Johnson | Miembro de la junta | 150,000 | 1.34% |
| Emily Davis | Miembro de la junta | 100,000 | 0.89% |
Rendimiento de acciones reciente
As of September 30, 2024, FNLC's market value was $26.32 per share, with a total market capitalization of approximately $293.3 million. La siguiente tabla resume las métricas financieras clave relacionadas con el rendimiento de las acciones.
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Valor de mercado por acción | $26.32 |
| Capitalización de mercado total | $293,300,000 |
| Valor en libros por acción | $23.03 |
| Valor en libros tangible por acción | $20.27 |
| Dividendo por acción | $1.07 |
Acciones recientes de los accionistas
En 2024, FNLC declaró dividendos por un total de $ 11.9 millones, lo que refleja una relación de pago de 59.81% de las ganancias básicas por acción para el período. La siguiente tabla proporciona un overview de acciones recientes de los accionistas.
| Acción | Cantidad |
|---|---|
| Dividendos declarados | $11,917,000 |
| Dividendos en efectivo por acción | $1.07 |
| Recompra de compartir | $212,000 |
La primera declaración de misión de Bancorp, Inc. (FNLC)
The mission statement of The First Bancorp, Inc. emphasizes its commitment to providing exceptional banking services while fostering community growth and financial well-being. The organization strives to create value for its shareholders, customers, and employees through integrity, quality, and a focus on customer service.
Desempeño financiero Overview
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el primer Bancorp informó un ingreso neto de $ 19.8 millones, una disminución de 13.5% en comparación con el mismo período en 2023. Las ganancias por acción común sobre una base completamente diluida fueron $1.78, abajo 13.9% de $2.06 en 2023. El dividendo declarado fue $ 1.07 por acción, que representa una relación de pago de 59.8% de ganancias básicas por acción para el período.
| Métricas financieras | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 19.8 millones | $ 22.9 millones |
| Ganancias por acción (diluida) | $1.78 | $2.06 |
| Dividendos declarados por acción | $1.07 | $1.04 |
| Relación de pago | 59.8% | 50.0% |
Ingresos y gastos de intereses
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por intereses totales fueron $ 109.8 millones, arriba de $ 93.4 millones en el año anterior. El gasto de interés aumentó a $ 63.5 millones de $ 44.0 millones, dando como resultado un ingreso neto de intereses de $ 46.4 millones, abajo de $ 49.4 millones.
| Métricas de interés | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Ingresos por intereses totales | $ 109.8 millones | $ 93.4 millones |
| Gastos de intereses totales | $ 63.5 millones | $ 44.0 millones |
| Ingresos de intereses netos | $ 46.4 millones | $ 49.4 millones |
Lo más destacado del balance
Al 30 de septiembre de 2024, los activos totales aumentaron a $ 3.14 mil millones, en comparación con $ 2.94 mil millones A finales de 2023. Los préstamos totales ascendieron a $ 2.31 mil millones, con un aumento significativo de 8.3% de $ 2.08 mil millones al 31 de diciembre de 2023.
| Métricas del balance | A partir del 30 de septiembre de 2024 | Al 31 de diciembre de 2023 |
|---|---|---|
| Activos totales | $ 3.14 mil millones | $ 2.94 mil millones |
| Préstamos totales | $ 2.31 mil millones | $ 2.08 mil millones |
| Depósitos totales | $ 2.70 mil millones | $ 2.60 mil millones |
| Equidad total de los accionistas | $ 256.8 millones | $ 243.1 millones |
Composición de la cartera de préstamos
La composición de la cartera de préstamos al 30 de septiembre de 2024 demuestra un enfoque diversificado con préstamos comerciales que representan una porción significativa.
| Clase de préstamo | Cantidad ($ miles) | Porcentaje de préstamos totales |
|---|---|---|
| Propietario de bienes raíces comerciales ocupado | $348,287 | 15.1% |
| Inmobiliario comercial no propietario | $408,361 | 17.7% |
| Comercial e industrial | $368,415 | 16.0% |
| Préstamos a término residencial | $698,068 | 30.2% |
| Préstamos de equidad en el hogar | $663,000 | 5.1% |
Relaciones de capital y liquidez
El primer Bancorp mantuvo una posición de capital sólida al 30 de septiembre de 2024, con una relación capital basada en el riesgo total de 13.11%, excediendo el umbral bien capitalizado del 10.0%.
| Relaciones de capital | A partir del 30 de septiembre de 2024 |
|---|---|
| Relación de capital basada en el riesgo total | 13.11% |
| Relación de apalancamiento | 8.20% |
| Relación de nivel de equidad común | 12.05% |
Conclusión
Al 30 de septiembre de 2024, el First Bancorp, Inc. continúa demostrando resistencia en su desempeño financiero, manteniendo fuertes niveles de capital, una cartera de préstamos diversificada y un compromiso con su misión de servir a la comunidad y a los accionistas.
Cómo funciona el primer Bancorp, Inc. (FNLC)
Desempeño financiero Overview
El ingreso neto para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $ 19.8 millones, abajo 13.5% del mismo período en 2023. Las ganancias por acción común en una base completamente diluida fueron $1.78, una disminución de 13.9% de $2.06 en el año anterior.
Para el trimestre finalizado el 30 de septiembre de 2024, el ingreso neto fue $ 7.6 millones, un ligero aumento de 1.3% de $ 7.5 millones en 2023. Las ganancias por acción para el trimestre fueron $0.68, arriba de $0.67.
Ingresos de intereses netos
Los ingresos por intereses netos sobre una base equivalente fiscal durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 46.4 millones, una disminución de 6.1% en comparación con $ 49.4 millones en 2023. El margen de interés neto equivalente a los impuestos fue 2.25%, abajo de 2.54% en el año anterior.
Para el trimestre finalizado el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por intereses netos fueron $ 16.4 millones, en comparación con $ 15.9 millones en el mismo cuarto de 2023.
Ingresos sin intereses
Ingresos sin interés para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, totalizaron $ 11.9 millones, un aumento de 5.2% de $ 11.3 millones en 2023. Rose los cargos de servicio en las cuentas de depósito 10.9% a $ 1.55 millones.
Gasto sin intereses
El gasto no interesante para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $ 35.0 millones, a 7.5% aumentar de $ 32.6 millones en el año anterior. Los salarios y los beneficios de los empleados contabilizaron $ 17.8 millones, reflejando un 8.2% aumentar.
Calidad de activo
Al 30 de septiembre de 2024, los activos no realizados fueron 0.08% de activos totales, ligeramente arriba de 0.07% A finales de 2023. La asignación de pérdidas crediticias (ACL) se encontraba en 1.04% de préstamos sobresalientes.
Lo más destacado del balance
Los activos totales aumentaron por $ 195.9 millones o 6.6% hasta la fecha, llegando $ 3.14 mil millones al 30 de septiembre de 2024. Los depósitos totales aumentaron por $ 103.1 millones, o 4.0%, a $ 2.70 mil millones.
| Métricas financieras | P3 2024 | P3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 7.6 millones | $ 7.5 millones | $ 19.8 millones | $ 22.8 millones |
| Ganancias por acción (diluida) | $0.68 | $0.67 | $1.78 | $2.06 |
| Ingresos de intereses netos | $ 16.4 millones | $ 15.9 millones | $ 46.4 millones | $ 49.4 millones |
| Ingresos sin intereses | $ 4.1 millones | $ 3.9 millones | $ 11.9 millones | $ 11.3 millones |
| Gasto sin intereses | $ 12.0 millones | $ 11.0 millones | $ 35.0 millones | $ 32.6 millones |
| Activos totales | $ 3.14 mil millones | N / A | $ 3.14 mil millones | $ 2.94 mil millones |
| Depósitos totales | $ 2.70 mil millones | N / A | $ 2.70 mil millones | $ 2.60 mil millones |
Cartera de préstamos
La cartera de préstamos aumentó a $ 2.31 mil millones Al 30 de septiembre de 2024, un aumento de 8.3% de $ 2.13 mil millones al 31 de diciembre de 2023. Los préstamos comerciales aumentaron 10.2% a $ 1.52 mil millones.
| Clase de préstamo | Cantidad (30 de septiembre de 2024) | Porcentaje de préstamos totales |
|---|---|---|
| Propietario de bienes raíces comerciales ocupado | $ 348.3 millones | 15.1% |
| Inmobiliario comercial no propietario | $ 408.4 millones | 17.7% |
| Término residencial | $ 698.1 millones | 30.2% |
| Equidad casera | $ 663.0 millones | 5.1% |
| Otros préstamos | $ 1.12 mil millones | 32.0% |
Relaciones de capital
La relación de capital total basada en el riesgo fue 13.11% Al 30 de septiembre de 2024, excediendo el umbral bien capitalizado de 10.0%.
El retorno en los activos promedio fue 0.87% y el retorno en promedio de equidad común tangible fue 12.19% Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
| Relaciones de capital | Valor |
|---|---|
| Relación de capital basada en el riesgo total | 13.11% |
| Retorno en promedio de activos | 0.87% |
| Retorno en promedio de equidad común tangible tangible | 12.19% |
Cómo el primer Bancorp, Inc. (FNLC) gana dinero
Ingresos de intereses netos
Los ingresos por intereses netos son una fuente de ingresos primario para el primer Bancorp, Inc. para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por intereses netos fueron de $ 46.4 millones, una disminución del 6.1% de $ 49.4 millones en el mismo período de 2023. Esta disminución es Atribuidos a mayores gastos de intereses, que aumentaron a $ 63.5 millones, un 44.3% más de $ 43.0 millones en 2023, debido al aumento de los costos de financiación y los cambios en las preferencias de depósito del cliente.
| Período | Ingresos por intereses totales | Gastos de intereses totales | Ingresos de intereses netos | Margen de interés neto (%) |
|---|---|---|---|---|
| 9 meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $ 109.8 millones | $ 63.5 millones | $ 46.4 millones | 2.25% |
| 9 meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $ 93.4 millones | $ 43.0 millones | $ 49.4 millones | 2.54% |
Ingresos sin intereses
El ingreso sin intereses contribuye significativamente a los ingresos de FNLC, por un total de $ 11.9 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, lo que refleja un aumento del 5.2% de $ 11.3 millones en 2023. Los componentes clave incluyen:
- Gestión de inversiones e ingresos fiduciarios: $ 3.7 millones
- Cargos de servicio en cuentas de depósito: $ 1.6 millones
- Ingresos de la tarjeta de débito: $ 3.9 millones
- Originación de hipoteca e ingresos de servicio: $ 512,000
Crecimiento de la cartera de préstamos
La cartera de préstamos de FNLC aumentó en $ 177.8 millones, o 8.3%, llegando a $ 2.31 mil millones al 30 de septiembre de 2024. Este crecimiento fue impulsado principalmente por préstamos comerciales, que aumentaron en $ 127.4 millones. La composición de los préstamos es la siguiente:
| Tipo de préstamo | Cantidad ($ millones) | % de préstamos totales |
|---|---|---|
| Propietario de bienes raíces comerciales ocupado | $ 348.3 millones | 15.1% |
| Inmobiliario comercial no propietario | $ 408.4 millones | 17.7% |
| Comercial e industrial | $ 368.4 millones | 16.0% |
| Préstamos a término residencial | $ 698.1 millones | 30.2% |
Depósitos y financiación
Los depósitos totales alcanzaron los $ 2.70 mil millones al 30 de septiembre de 2024, un aumento del 4.0% con respecto al 31 de diciembre de 2023. El desglose de los depósitos incluye:
- Depósitos de bajo costo: $ 1.2 mil millones
- Cuentas del mercado monetario: $ 1.0 mil millones
- Certificados de depósito: $ 1.2 mil millones
Los préstamos aumentaron en $ 81.4 millones, con los avances federales de préstamos hipotecarios a largo plazo que aumentaron en $ 95.0 millones.
Gasto sin intereses
Los gastos sin intereses para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, totalizaron $ 35.0 millones, un aumento del 7.5% de $ 32.6 millones en 2023. Las categorías de gastos principales incluyen:
- Salarios y beneficios para empleados: $ 17.8 millones
- Gastos de ocupación: $ 2.5 millones
- Primas de seguro FDIC: $ 1.8 millones
Impuestos sobre la renta y ganancias
El gasto del impuesto sobre la renta para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ 4.1 millones, por debajo de $ 4.8 millones en 2023. El ingreso neto para el período fue de $ 19.8 millones, una disminución del 13.5% en comparación con $ 22.8 millones en 2023. Las ganancias por acción fueron $ 1.78 , por debajo de $ 2.06 en el año anterior.
| Métrico | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Ingresos netos ($ millones) | $ 19.8 millones | $ 22.8 millones |
| Ganancias por acción | $1.78 | $2.06 |
| Relación de pago de dividendos | 59.8% | 50.0% |
Calidad de activo
Al 30 de septiembre de 2024, los activos no realizados eran 0.08% de los activos totales, y los préstamos totales de la hora anterior fueron 0.14% de los préstamos totales, lo que indica una fuerte calidad de activos. La asignación de pérdidas crediticias era del 1.04% de los préstamos totales.
The First Bancorp, Inc. (FNLC) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- The First Bancorp, Inc. (FNLC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of The First Bancorp, Inc. (FNLC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View The First Bancorp, Inc. (FNLC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.