Health Catalyst, Inc. (HCAT) Bundle
Una breve historia de catalizador de salud
Health Catalyst, una empresa de tecnología de datos y análisis, ha hecho avances significativos en el sector de la salud desde su inicio. A partir de 2024, la compañía se ha establecido como líder en proporcionar soluciones innovadoras destinadas a mejorar los resultados de la atención médica a través de ideas basadas en datos.
Compañía Overview
Fundada en 2008, Health Catalyst se hizo público en julio de 2019, recaudando aproximadamente $ 126 millones en su oferta pública inicial (OPI). La compañía se enfoca en aprovechar los datos para mejorar la prestación de salud y los resultados, operando bajo un modelo basado en suscripción que genera ingresos recurrentes, que es un componente significativo de su estrategia financiera.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Health Catalyst reportó ingresos totales de $ 227.0 millones por los nueve meses finalizados, lo que refleja un aumento del 3% de $ 220.9 millones en el mismo período del año anterior. El desglose de ingresos es el siguiente:
| Fuente de ingresos | 2024 ($ en miles) | 2023 ($ en miles) | Cambio ($ en miles) | % Cambiar |
|---|---|---|---|---|
| Tecnología | 143,254 | 140,483 | 2,771 | 2% |
| Servicios profesionales | 83,724 | 80,371 | 3,353 | 4% |
| Ingresos totales | 226,978 | 220,854 | 6,124 | 3% |
Costo de ingresos
El costo de los ingresos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 se informó en $ 120.9 millones, en comparación con $ 119.5 millones en 2023, lo que indica un ligero aumento del 1%. El desglose de costos detallado es el siguiente:
| Fuente de costos | 2024 ($ en miles) | 2023 ($ en miles) | Cambio ($ en miles) | % Cambiar |
|---|---|---|---|---|
| Tecnología | 48,991 | 45,755 | 3,236 | 7% |
| Servicios profesionales | 71,899 | 73,774 | (1,875) | (3%) |
| Costo total de ingresos | 120,890 | 119,529 | 1,361 | 1% |
Gastos operativos
Health Catalyst informó gastos operativos totales de $ 158.4 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, por debajo de $ 195.4 millones en 2023, marcando una disminución del 19%. Esta reducción se atribuye principalmente a los esfuerzos de gestión de costos y un plan de reestructuración iniciado en 2023.
| Categoría de gastos | 2024 ($ en miles) | 2023 ($ en miles) | Cambio ($ en miles) | % Cambiar |
|---|---|---|---|---|
| Ventas y marketing | 43,145 | 50,050 | (6,905) | (14%) |
| Investigación y desarrollo | 42,948 | 52,339 | (9,391) | (18%) |
| General y administrativo | 41,136 | 61,129 | (19,993) | (33%) |
| Gastos operativos totales | 158,394 | 195,437 | (37,043) | (19%) |
Pérdida neta
A pesar del aumento en los ingresos, Health Catalyst informó una pérdida neta de $ 48.8 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con una pérdida neta de $ 87.8 millones en el mismo período en 2023, lo que indica una mejora significativa en el desempeño financiero.
Posición de liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, Health Catalyst tenía efectivo, equivalentes en efectivo e inversiones a corto plazo por un total de $ 387.3 millones, proporcionando una posición de liquidez sólida para apoyar las operaciones continuas e iniciativas estratégicas.
Tendencias y desafíos del mercado
Health Catalyst opera en un entorno macroeconómico desafiante caracterizado por una alta inflación y mercados laborales estrechos. Esto ha afectado el gasto de los clientes y los márgenes operativos en todo el sector de la salud. Sin embargo, la compañía es optimista sobre mejorar la demanda de sus servicios y anticipa una tendencia positiva en las tasas de retención de clientes en el futuro.
Conclusión
El compromiso de Health Catalyst de aprovechar los datos para obtener mejores resultados de atención médica continúa posicionándolo como un jugador clave en la industria. Con un enfoque en la eficiencia operativa y el crecimiento estratégico, la compañía tiene como objetivo mejorar sus ofertas de servicios y expandir su presencia en el mercado en los próximos años.
A Who posee Health Catalyst, Inc. (HCAT)
Overview de estructura de propiedad
A partir de 2024, Health Catalyst, Inc. (HCAT) tiene una estructura de propiedad diversa que incluye inversores institucionales, inversores minoristas y expertos de la empresa. El número total de acciones en circulación es de aproximadamente 60,847,658.
Principales accionistas
La siguiente tabla resume a los principales accionistas de Health Catalyst, Inc. al 30 de septiembre de 2024:
| Accionista | Tipo de propiedad | Acciones de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | Inversor institucional | 8,234,000 | 13.5% |
| Blackrock, Inc. | Inversor institucional | 7,890,000 | 12.9% |
| Inversiones de fidelidad | Inversor institucional | 5,600,000 | 9.2% |
| Equipo de gestión de catalizador de salud | Propiedad interna | 3,500,000 | 5.7% |
| Otros inversores institucionales | Inversor institucional | 15,500,000 | 25.5% |
| Inversores minoristas | Público | 20,123,658 | 33.0% |
Propiedad institucional
Los inversores institucionales tienen una porción significativa de las acciones de Health Catalyst. Al 30 de septiembre de 2024, la propiedad institucional es de aproximadamente el 61.1%, que incluye jugadores principales como Vanguard y BlackRock. Esto indica una fuerte confianza en las perspectivas de la compañía entre las grandes empresas de inversión.
Propiedad interna
La propiedad interna representa aproximadamente el 5,7% del total de acciones en circulación. This includes equity held by executives and board members, emphasizing their commitment to the company’s long-term success .
Transacciones recientes
En 2023 y 2024, Health Catalyst ejecutó varias transacciones de acciones, incluida la emisión de acciones relacionadas con adquisiciones y planes de compra de acciones de los empleados. Notably, the company issued 775,582 shares as part of acquisition agreements .
Rendimiento del mercado y tendencias de acciones
Al 30 de septiembre de 2024, el precio de las acciones de Health Catalyst era de aproximadamente $ 24.10, lo que refleja una capitalización de mercado de aproximadamente $ 1.46 mil millones. La acción ha experimentado fluctuaciones debido a condiciones más amplias del mercado y las métricas de desempeño de la compañía.
Proyecciones futuras
Los analistas proyectan un crecimiento continuo de la propiedad institucional a medida que el catalizador de salud expande su presencia en el mercado y mejora sus ofertas de productos. El crecimiento anticipado en los modelos de ingresos recurrentes y las asociaciones estratégicas podría solidificar aún más la confianza de los inversores.
Health Catalyst, Inc. (HCAT) Declaración de misión
Compañía Overview
Health Catalyst, Inc. (HCAT) es un proveedor de tecnología y servicios de análisis de datos y análisis para organizaciones de atención médica. La compañía se enfoca en mejorar los resultados clínicos y financieros mediante el uso de su plataforma, que integra datos de múltiples fuentes para ofrecer información procesable.
Declaración de misión
La misión del catalizador de salud es transformar la atención médica siendo el catalizador del cambio, utilizando datos y análisis para mejorar los resultados clínicos y operativos. Esta misión está respaldada por su compromiso de ofrecer resultados medibles y mejorar la experiencia de pacientes y proveedores.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Health Catalyst informó las siguientes métricas financieras clave:
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos totales | $76,353,000 | $73,773,000 | $226,978,000 | $220,854,000 |
| Pérdida neta | $(14,726,000) | $(22,032,000) | $(48,829,000) | $(87,835,000) |
| Margen bruto | 36% | 34% | 38% | 36% |
| Ebitda ajustado | $7,295,000 | $1,992,000 | $18,194,000 | $9,669,000 |
| Acciones promedio ponderadas en circulación | 60,441,000 | 56,711,000 | 59,449,000 | 56,062,000 |
Segmentación de ingresos
Los ingresos de la compañía están segmentados en dos categorías principales: tecnología y servicios profesionales. La siguiente tabla ilustra el desglose de ingresos para el tercer trimestre de 2024 en comparación con el tercer trimestre 2023:
| Segmento | P3 2024 Ingresos | T3 2023 Ingresos |
|---|---|---|
| Tecnología | $48,653,000 | $45,973,000 |
| Servicios profesionales | $27,700,000 | $27,800,000 |
Rendimiento de stock
El rendimiento de las acciones del catalizador de salud (HCAT) ha visto fluctuaciones en el mercado. As of the end of September 2024, the stock was trading at approximately $24.00 per share, reflecting a year-to-date change of approximately 15%.
Posición de mercado
Health Catalyst opera dentro de un panorama competitivo donde se centra en proporcionar soluciones innovadoras que aborden las necesidades de los proveedores de atención médica. La Compañía tiene como objetivo aprovechar su experiencia en análisis de datos para mejorar la eficiencia operativa y mejorar los resultados de la atención al paciente.
Perspectiva futura
Mirando hacia el futuro, el catalizador de salud anticipa el crecimiento impulsado por la expansión de su plataforma de Ignite Catalyst Health, que está diseñada para ofrecer una mayor escalabilidad y modularidad. La compañía espera que sus ingresos por suscripción promedio para nuevos clientes en 2024 oscilen entre $ 400,000 y $ 1,000,000, influenciado por la creciente demanda de soluciones modulares.
Objetivos estratégicos
- Para mejorar las capacidades de la plataforma de Ignite de Catalyst Health.
- Para mejorar las tasas de retención basadas en dólares a través de una mejor participación del cliente.
- To increase the proportion of recurring revenue, which currently exceeds 90% of total revenue.
How Health Catalyst, Inc. (HCAT) Works
Modelo de negocio
Health Catalyst, Inc. operates primarily in two segments: Technology and Professional Services.
- Segmento de tecnología: Esto incluye plataformas de datos basadas en la nube, aplicaciones de análisis y servicios de soporte. La generación de ingresos es principalmente de acuerdos de suscripción y tarifas de mantenimiento.
- Segmento de servicios profesionales: Esto abarca análisis de análisis, implementación, asesoramiento estratégico y subcontratación de servicios destinados a mejorar la utilización de sus ofertas de tecnología.
Desempeño financiero
For the three months ended September 30, 2024, Health Catalyst reported the following financial results:
| Métrico | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) |
|---|---|---|
| Ingresos totales | $ 76.4 millones | $ 73.8 millones |
| Pérdida neta | $(14.7) million | $ (22.0) millones |
| Ebitda ajustado | $ 7.3 millones | $ 2.0 millones |
| Margen bruto | 36% | 34% |
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, se registraron las siguientes métricas:
| Métrico | 2024 (YTD) | 2023 (YTD) |
|---|---|---|
| Ingresos totales | $ 227.0 millones | $ 220.9 millones |
| Pérdida neta | $ (48.8) millones | $ (87.8) millones |
| Ebitda ajustado | $ 18.2 millones | $ 9.7 millones |
| Margen bruto | 38% | 36% |
Fuentes de ingresos
Los ingresos de Health Catalyst se derivan principalmente de suscripciones de tecnología recurrente, que representaron la gran mayoría de los ingresos. El desglose de los ingresos para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 es el siguiente:
| Tipo de ingresos | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Tecnología recurrente | $48,653 |
| Servicios profesionales | $27,700 |
| Ingresos totales | $76,353 |
Métricas operativas
Las métricas operativas clave al 30 de septiembre de 2024 incluyen:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Acciones promedio ponderadas en circulación | 60,441,000 |
| Pérdida neta por acción | $(0.24) |
| Buena voluntad (total) | $ 234.4 millones |
| Activos intangibles (net) | $ 76.5 millones |
Estructura de costos
La estructura de costos de Health Catalyst incluye:
- Costo de ingresos: Para el tercer trimestre de 2024, el costo total de los ingresos fue de $ 42.3 millones.
- Gastos operativos: Los gastos operativos totales para el tercer trimestre 2024 fueron de $ 47.7 millones, lo que incluye:
- Ventas y marketing: $ 11.3 millones
- Investigación y desarrollo: $ 14.2 millones
- General y administrativo: $ 12.2 millones
- Depreciación y amortización: $ 10.0 millones
Posición y estrategia del mercado
Health Catalyst continúa enfocándose en mejorar sus ofertas basadas en la nube y la transición de clientes a su plataforma de próxima generación, Health Catalyst se enciende. La compañía anticipa mejoras en su tasa de retención basada en dólares y las reservas de clientes, ya que navega por los desafíos macroeconómicos.
Al 30 de septiembre de 2024, la estructura de la deuda de Health Catalyst incluía:
| Tipo de deuda | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Notas mayores convertibles | $230,000 |
| Préstamo a plazo de tasa de interés variable | $125,000 |
| Total Principal Outstanding | $355,000 |
Cómo Health Catalyst, Inc. (HCAT) gana dinero
Flujos de ingresos
Health Catalyst, Inc. primarily generates revenue from two segments:
- Tecnología
- Servicios profesionales
Ingresos tecnológicos
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por tecnología fueron:
| Período | Technology Revenue (in thousands) | Porcentaje de ingresos totales |
|---|---|---|
| 2024 | $143,254 | 63% |
| 2023 | $140,483 | 64% |
Los ingresos por tecnología consisten principalmente en tarifas de suscripción de los clientes para acceder a la plataforma de datos y aplicaciones de análisis de Catalyst Health. Los contratos se basan principalmente en la nube, con términos que generalmente abarcan de tres a cinco años y a menudo incluyen escaleras mecánicas anuales incorporadas para las tarifas de acceso a tecnología.
Ingresos de servicios profesionales
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por servicios profesionales fueron:
| Período | Ingresos de servicios profesionales (en miles) | Porcentaje de ingresos totales |
|---|---|---|
| 2024 | $83,724 | 37% |
| 2023 | $80,371 | 36% |
Los ingresos por servicios profesionales incluyen servicios de análisis, servicios de experiencia en dominios, servicios administrados con tecnología y servicios de implementación. Estos servicios generalmente se cobran como tarifas por servicios equivalentes a tiempo completo (FTE) que se ponen a disposición de los clientes mensualmente.
Costo de ingresos
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los costos asociados con los ingresos fueron:
| Categoría | Costo (en miles) | Porcentaje de ingresos totales |
|---|---|---|
| Tecnología | $48,991 | 22% |
| Servicios profesionales | $71,899 | 32% |
| Total | $120,890 | 54% |
El costo total de los ingresos se mantuvo consistente en el 54% de los ingresos totales tanto para 2024 como para 2023. Esto incluye los costos de alojamiento y soporte asociados con los servicios en la nube y los gastos de personal relacionados con los servicios profesionales.
Análisis de margen bruto
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los márgenes brutos fueron:
| Segmento | Margen bruto | Margen bruto ajustado |
|---|---|---|
| Tecnología | 52% | 67% |
| Servicios profesionales | 14% | 20% |
| Total | 38% | 50% |
El margen bruto ajustado para la tecnología disminuyó del 69% en el año anterior al 67%, mientras que el margen bruto de los servicios profesionales mejoró del 16% al 20%. Este cambio indica un enfoque estratégico en mejorar la rentabilidad de los servicios profesionales.
Gastos operativos
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los gastos operativos fueron:
| Categoría | Gasto (en miles) | Porcentaje de ingresos totales |
|---|---|---|
| Ventas y marketing | $43,145 | 19% |
| Investigación y desarrollo | $42,948 | 19% |
| General y administrativo | $41,136 | 18% |
| Gastos operativos totales | $158,394 | 70% |
Los gastos operativos totales disminuyeron como un porcentaje de ingresos totales del 23% al 19% en ventas y marketing. Esta reducción se debió principalmente a iniciativas de gestión de costos.
Pérdida neta y EBITDA ajustado
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Health Catalyst informó:
| Métrico | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Pérdida neta | $(48,829) |
| Ebitda ajustado | $18,200 |
La pérdida neta disminuyó de $ (87,835) en 2023 a $ (48,829) en 2024, mientras que el EBITDA ajustado mostró una mejora significativa año tras año.
Health Catalyst, Inc. (HCAT) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Health Catalyst, Inc. (HCAT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Health Catalyst, Inc. (HCAT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Health Catalyst, Inc. (HCAT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.