Health Catalyst, Inc. (HCAT) Bundle
Un bref historique de catalyseur de santé
Health Catalyst, une société de technologies de données et d'analyse, a fait des progrès importants dans le secteur des soins de santé depuis sa création. En 2024, la société s'est établie comme un leader dans la fourniture de solutions innovantes visant à améliorer les résultats des soins de santé grâce à des informations basées sur les données.
Entreprise Overview
Fondée en 2008, Health Catalyst est devenu public en juillet 2019, levant environ 126 millions de dollars dans son premier appel public public (IPO). La société se concentre sur la mise à profit des données pour améliorer la prestation des soins de santé et les résultats, opérant dans un modèle basé sur l'abonnement qui génère des revenus récurrents, qui est une composante importante de sa stratégie financière.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Health Catalyst a déclaré un chiffre d'affaires total de 227,0 millions de dollars pour les neuf mois terminés, reflétant une augmentation de 3% par rapport à 220,9 millions de dollars au cours de la même période de l'année précédente. La répartition des revenus est la suivante:
| Source de revenus | 2024 ($ en milliers) | 2023 ($ en milliers) | Changement ($ par milliers) | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Technologie | 143,254 | 140,483 | 2,771 | 2% |
| Services professionnels | 83,724 | 80,371 | 3,353 | 4% |
| Revenus totaux | 226,978 | 220,854 | 6,124 | 3% |
Coût des revenus
Le coût des revenus pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 a été déclaré à 120,9 millions de dollars, contre 119,5 millions de dollars en 2023, ce qui indique une légère augmentation de 1%. La répartition détaillée des coûts est la suivante:
| Source de coût | 2024 ($ en milliers) | 2023 ($ en milliers) | Changement ($ par milliers) | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Technologie | 48,991 | 45,755 | 3,236 | 7% |
| Services professionnels | 71,899 | 73,774 | (1,875) | (3%) |
| Coût total des revenus | 120,890 | 119,529 | 1,361 | 1% |
Dépenses d'exploitation
Health Catalyst a déclaré des dépenses d'exploitation totales de 158,4 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 195,4 millions de dollars en 2023, marquant une baisse de 19%. Cette réduction est principalement attribuée aux efforts de gestion des coûts et à un plan de restructuration initié en 2023.
| Catégorie de dépenses | 2024 ($ en milliers) | 2023 ($ en milliers) | Changement ($ par milliers) | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Ventes et marketing | 43,145 | 50,050 | (6,905) | (14%) |
| Recherche et développement | 42,948 | 52,339 | (9,391) | (18%) |
| Général et administratif | 41,136 | 61,129 | (19,993) | (33%) |
| Dépenses d'exploitation totales | 158,394 | 195,437 | (37,043) | (19%) |
Perte nette
Malgré l'augmentation des revenus, Health Catalyst a déclaré une perte nette de 48,8 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre une perte nette de 87,8 millions de dollars au cours de la même période en 2023, indiquant une amélioration significative des performances financières.
Position de liquidité
Au 30 septembre 2024, Health Catalyst avait des espèces, des équivalents de trésorerie et des investissements à court terme totalisant 387,3 millions de dollars, offrant une position de liquidité solide pour soutenir les opérations en cours et les initiatives stratégiques.
Tendances et défis du marché
Health Catalyst opère dans un environnement macroéconomique difficile caractérisé par une inflation élevée et des marchés de main-d'œuvre serrés. Cela a affecté les dépenses des clients et les marges opérationnelles dans le secteur des soins de santé. Cependant, l'entreprise est optimiste quant à l'amélioration de la demande pour ses services et prévoit une tendance positive dans les taux de rétention des clients à l'avenir.
Conclusion
L'engagement de Health Catalyst à tirer parti des données pour de meilleurs résultats de santé continue de les positionner comme un acteur clé de l'industrie. En mettant l'accent sur l'efficacité opérationnelle et la croissance stratégique, la société vise à améliorer ses offres de services et à étendre sa présence sur le marché dans les années à venir.
A Who possède Health Catalyst, Inc. (HCAT)
Overview de structure de propriété
En 2024, Health Catalyst, Inc. (HCAT) a une structure de propriété diversifiée qui comprend des investisseurs institutionnels, des investisseurs de détail et des initiés de l'entreprise. Le nombre total d'actions en circulation est d'environ 60 847 658.
Importants actionnaires
Le tableau suivant résume les principaux actionnaires de Health Catalyst, Inc. au 30 septembre 2024:
| Actionnaire | Type de propriété | Partage | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | Investisseur institutionnel | 8,234,000 | 13.5% |
| BlackRock, Inc. | Investisseur institutionnel | 7,890,000 | 12.9% |
| Investissements de fidélité | Investisseur institutionnel | 5,600,000 | 9.2% |
| Équipe de gestion des catalyseurs de la santé | Propriété d'initié | 3,500,000 | 5.7% |
| Autres investisseurs institutionnels | Investisseur institutionnel | 15,500,000 | 25.5% |
| Investisseurs de détail | Publique | 20,123,658 | 33.0% |
Propriété institutionnelle
Les investisseurs institutionnels détiennent une partie importante des actions de Health Catalyst. Au 30 septembre 2024, la propriété institutionnelle est d'environ 61,1%, ce qui comprend des acteurs majeurs comme Vanguard et BlackRock. Cela indique une forte confiance dans les perspectives de l'entreprise parmi les grandes entreprises d'investissement.
Propriété d'initié
La propriété d'initiés représente environ 5,7% du total des actions en circulation. Cela comprend les capitaux propres détenus par les dirigeants et les membres du conseil d'administration, en soulignant leur engagement envers le succès à long terme de l'entreprise.
Transactions récentes
En 2023 et 2024, Health Catalyst a exécuté diverses transactions en actions, notamment l'émission d'actions liées aux acquisitions et aux plans d'achat d'actions des employés. Notamment, la Société a émis 775 582 actions dans le cadre des accords d'acquisition.
Performance du marché et tendances des stocks
Au 30 septembre 2024, le cours des actions de Health Catalyst était d'environ 24,10 $, reflétant une capitalisation boursière d'environ 1,46 milliard de dollars. Le stock a connu des fluctuations en raison de conditions de marché plus larges et des mesures de performance de la société.
Projections futures
Les analystes projettent la croissance continue de la propriété institutionnelle alors que Health Catalyst élargit sa présence sur le marché et améliore ses offres de produits. La croissance prévue des modèles de revenus récurrents et des partenariats stratégiques pourrait consolider davantage la confiance des investisseurs.
Énoncé de mission de Health Catalyst, Inc. (HCAT)
Entreprise Overview
Health Catalyst, Inc. (HCAT) est un fournisseur de technologies et de services de données et d'analyses aux organisations de soins de santé. La société se concentre sur l'amélioration des résultats cliniques et financiers grâce à l'utilisation de sa plate-forme, qui intègre les données de plusieurs sources pour fournir des informations exploitables.
Énoncé de mission
La mission de Health Catalyst est de Transformer les soins de santé en étant le catalyseur du changement, Utiliser les données et les analyses pour améliorer les résultats cliniques et opérationnels. Cette mission est soutenue par leur engagement à fournir des résultats mesurables et à améliorer l'expérience des patients et des prestataires.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Health Catalyst a signalé les principales mesures financières suivantes:
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | $76,353,000 | $73,773,000 | $226,978,000 | $220,854,000 |
| Perte nette | $(14,726,000) | $(22,032,000) | $(48,829,000) | $(87,835,000) |
| Marge brute | 36% | 34% | 38% | 36% |
| EBITDA ajusté | $7,295,000 | $1,992,000 | $18,194,000 | $9,669,000 |
| Players moyens pondérés en circulation | 60,441,000 | 56,711,000 | 59,449,000 | 56,062,000 |
Segmentation des revenus
Les revenus de l'entreprise sont segmentés en deux catégories principales: la technologie et les services professionnels. Le tableau suivant illustre la répartition des revenus pour le troisième trimestre 2024 par rapport au troisième trimestre 2023:
| Segment | T1 2024 Revenus | T1 2023 Revenus |
|---|---|---|
| Technologie | $48,653,000 | $45,973,000 |
| Services professionnels | $27,700,000 | $27,800,000 |
Performance du stock
La performance des actions de Health Catalyst (HCAT) a connu des fluctuations sur le marché. Fin septembre 2024, l'action se négociait à environ 24,00 $ par action, reflétant un changement d'environ 15% d'environ 15%.
Position sur le marché
Health Catalyst opère dans un paysage concurrentiel où il se concentre sur la fourniture de solutions innovantes qui répondent aux besoins des prestataires de soins de santé. La société vise à tirer parti de son expertise en analyse des données pour améliorer l'efficacité opérationnelle et améliorer les résultats des soins aux patients.
Perspectives futures
Pour l'avenir, Health Catalyst anticipe la croissance dirigée par l'expansion de sa plate-forme Ignite de catalyseur Health, qui est conçue pour offrir une plus grande évolutivité et modularité. La société s'attend à ce que ses revenus d'abonnement moyen pour les nouveaux clients en 2024 se situent entre 400 000 $ et 1 000 000 $, influencés par la demande croissante de solutions modulaires.
Objectifs stratégiques
- Pour améliorer les capacités de la plate-forme Ignite du catalyseur Health.
- Pour améliorer les taux de rétention basés sur le dollar grâce à un meilleur engagement client.
- Pour augmenter la proportion de revenus récurrents, qui dépasse actuellement 90% des revenus totaux.
Comment fonctionne Health Catalyst, Inc. (HCAT)
Modèle commercial
Health Catalyst, Inc. opère principalement dans deux segments: la technologie et les services professionnels.
- Segment de technologie: Cela inclut les plateformes de données basées sur le cloud, les applications d'analyse et les services de support. La génération de revenus provient principalement des accords d'abonnement et des frais de maintenance.
- Segment des services professionnels: Cela comprend des services d'analyse, de mise en œuvre, de conseil stratégique et d'externalisation visant à améliorer l'utilisation de leurs offres technologiques.
Performance financière
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Health Catalyst a annoncé les résultats financiers suivants:
| Métrique | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) |
|---|---|---|
| Revenus totaux | 76,4 millions de dollars | 73,8 millions de dollars |
| Perte nette | (14,7) millions de dollars | (22,0) millions de dollars |
| EBITDA ajusté | 7,3 millions de dollars | 2,0 millions de dollars |
| Marge brute | 36% | 34% |
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les paramètres suivants ont été enregistrés:
| Métrique | 2024 (YTD) | 2023 (YTD) |
|---|---|---|
| Revenus totaux | 227,0 millions de dollars | 220,9 millions de dollars |
| Perte nette | (48,8) millions de dollars | (87,8) millions de dollars |
| EBITDA ajusté | 18,2 millions de dollars | 9,7 millions de dollars |
| Marge brute | 38% | 36% |
Sources de revenus
Les revenus de Health Catalyst proviennent principalement des abonnements technologiques récurrents, qui représentaient la grande majorité des revenus. La ventilation des revenus pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 est la suivante:
| Type de revenus | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Technologie récurrente | $48,653 |
| Services professionnels | $27,700 |
| Revenus totaux | $76,353 |
Métriques opérationnelles
Les principales mesures opérationnelles au 30 septembre 2024, notamment:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Partages moyens pondérés en circulation | 60,441,000 |
| Perte nette par action | $(0.24) |
| Bonne volonté (total) | 234,4 millions de dollars |
| Actifs incorporels (net) | 76,5 millions de dollars |
Structure des coûts
La structure des coûts du catalyseur de la santé comprend:
- Coût des revenus: Pour le troisième trimestre 2024, le coût total des revenus était de 42,3 millions de dollars.
- Dépenses de fonctionnement: Les dépenses d'exploitation totales pour le troisième trimestre 2024 étaient de 47,7 millions de dollars, ce qui comprend:
- Ventes et marketing: 11,3 millions de dollars
- Recherche et développement: 14,2 millions de dollars
- Général et administratif: 12,2 millions de dollars
- Dépréciation et amortissement: 10,0 millions de dollars
Position et stratégie du marché
Health Catalyst continue de se concentrer sur l'amélioration de ses offres basées sur le cloud et la transition des clients vers sa plate-forme de nouvelle génération, Health Catalyst Ignite. La société prévoit des améliorations de son taux de rétention basé sur le dollar et des réservations de clients alors qu'elle relève des défis macroéconomiques.
Au 30 septembre 2024, la structure de la dette de Health Catalyst comprenait:
| Type de dette | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Notes de senior convertibles | $230,000 |
| Prêt à terme de taux d'intérêt variable | $125,000 |
| Principal total exceptionnel | $355,000 |
Comment Health Catalyst, Inc. (HCAT) fait de l'argent
Sources de revenus
Health Catalyst, Inc. génère principalement des revenus à partir de deux segments:
- Technologie
- Services professionnels
Revenus technologiques
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le chiffre d'affaires technologique était:
| Période | Revenus technologiques (par milliers) | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| 2024 | $143,254 | 63% |
| 2023 | $140,483 | 64% |
Les revenus technologiques se compose principalement de frais d'abonnement des clients pour accéder à la plate-forme de données de Health Catalyst et aux applications d'analyse. Les contrats sont principalement basés sur le cloud avec des conditions s'étalant généralement de trois à cinq ans et incluent souvent des escaliers mécaniques annuels intégrés pour les frais d'accès à la technologie.
Revenus de services professionnels
Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les revenus des services professionnels étaient:
| Période | Revenus de services professionnels (en milliers) | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| 2024 | $83,724 | 37% |
| 2023 | $80,371 | 36% |
Les revenus des services professionnels comprennent les services d'analyse, les services d'expertise du domaine, les services gérés par la technologie et les services de mise en œuvre. Ces services sont généralement facturés en tant que frais pour les services équivalents à temps plein (ETP) mis à la disposition des clients mensuellement.
Coût des revenus
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les coûts associés aux revenus étaient:
| Catégorie | Coût (par milliers) | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| Technologie | $48,991 | 22% |
| Services professionnels | $71,899 | 32% |
| Total | $120,890 | 54% |
Le coût total des revenus est resté cohérent à 54% des revenus totaux pour 2024 et 2023. Cela comprend les frais d'hébergement et de soutien associés aux services cloud et aux dépenses de personnel liées aux services professionnels.
Analyse de la marge brute
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les marges brutes étaient:
| Segment | Marge brute | Marge brute ajustée |
|---|---|---|
| Technologie | 52% | 67% |
| Services professionnels | 14% | 20% |
| Total | 38% | 50% |
La marge brute ajustée de la technologie est passée de 69% au cours de l'année précédente à 67%, tandis que la marge brute des services professionnels est passée de 16% à 20%. Ce changement indique un accent stratégique sur l'amélioration de la rentabilité des services professionnels.
Dépenses d'exploitation
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses d'exploitation étaient:
| Catégorie | Dépenses (en milliers) | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| Ventes et marketing | $43,145 | 19% |
| Recherche et développement | $42,948 | 19% |
| Général et administratif | $41,136 | 18% |
| Dépenses d'exploitation totales | $158,394 | 70% |
Le total des dépenses d'exploitation a diminué en pourcentage du total des revenus de 23% à 19% dans les ventes et le marketing. Cette réduction était principalement due aux initiatives de gestion des coûts.
Perte nette et EBITDA ajusté
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Health Catalyst a rapporté:
| Métrique | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Perte nette | $(48,829) |
| EBITDA ajusté | $18,200 |
La perte nette est passée de (87 835 $) en 2023 à $ (48 829) en 2024, tandis que le BAIIA ajusté a montré une amélioration significative d'une année sur l'autre.
Health Catalyst, Inc. (HCAT) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Health Catalyst, Inc. (HCAT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Health Catalyst, Inc. (HCAT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Health Catalyst, Inc. (HCAT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.