Humana Inc. (HUM) Bundle
Una breve historia de Humana Inc.
Humana Inc. ha evolucionado significativamente desde su inicio en 1961, pasando de un operador de hogares de ancianos a uno de los mayores proveedores de seguros de salud en los Estados Unidos. A partir de 2024, el negocio principal de Humana gira en torno a los planes de Medicare Advantage, que se han convertido en una piedra angular de sus fuentes de ingresos.
Compañía Overview
Al 30 de septiembre de 2024, Humana informó un patrimonio total de $ 17.624 mil millones, con acciones emitidas por un total de 198,719,000. La compañía opera principalmente a través de sus segmentos de seguros y Centerwell, con un fuerte enfoque en los productos de Medicare.
Desempeño financiero
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el ingreso neto de Humana se informó en $ 1.897 mil millones, lo que demuestra la resiliencia en medio de un paisaje económico desafiante. Los ingresos totales de la compañía alcanzaron los $ 88.548 mil millones, marcando un aumento de $ 79.912 mil millones reportados en el mismo período en 2023. El desglose de las fuentes de ingresos es el siguiente:
| Fuente de ingresos | 2024 (en millones) | 2023 (en millones) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Primas de seguro | $84,354 | $76,144 | 10.8% |
| Ingresos de servicios | $3,265 | $2,993 | 9.1% |
| Ingresos de inversión | $929 | $775 | 19.9% |
Crecimiento de la membresía
Al 30 de septiembre de 2024, Humana informó una membresía médica total de 16,358,100, lo que refleja una disminución de 16,963,500 en 2023, en gran parte debido a la disminución de las membresías médicas comerciales grupales. El desglose de la membresía de Medicare es el siguiente:
| Segmento de Medicare | 2024 miembros | 2023 miembros | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ventaja individual de Medicare | 5,659,200 | 5,374,400 | 5.3% |
| Ventaja grupal de Medicare | 546,700 | 510,300 | 7.1% |
| PDP independiente de Medicare | 2,315,700 | 2,885,800 | -19.8% |
Gestión de deuda y capital
Al 30 de septiembre de 2024, la deuda total a largo plazo de Humana era de $ 11.886 mil millones, con una relación deuda / capitalización del 42.3%. La compañía ha estado administrando activamente su deuda, emitiendo nuevas notas senior y recompra las existentes. En marzo de 2024, Humana emitió $ 2.2 mil millones en notas senior principalmente para fines corporativos generales.
Programa de recompra de dividendos y compartir
Humana ha mantenido una política de dividendos consistente, pagando $ 323 millones en dividendos durante los primeros nueve meses de 2024. La compañía también tiene un programa sólido de recompra de acciones, ya que ha recuperado $ 750 millones en acciones en 2024.
Posición de mercado y perspectiva futura
Humana sigue siendo un jugador clave en el mercado de seguros de atención médica, particularmente en Medicare Advantage, que representó aproximadamente el 85% de sus ingresos totales de primas y servicios. Las estrategias de crecimiento de la compañía incluyen expandir sus servicios de atención médica a través de su segmento Centerwell, que se centra en las soluciones de atención primaria y farmacia.
A Who posee Humana Inc. (Hum)
Principales accionistas
A partir de 2024, la estructura de propiedad de Humana Inc. se caracteriza por una mezcla de inversores institucionales e individuales. La siguiente tabla describe a los mayores accionistas de Humana Inc., que representa importantes participaciones de propiedad en la empresa.
| Accionista | Tipo | Porcentaje de propiedad | Acciones propiedad (en millones) |
|---|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | Institucional | 8.5% | 16.9 |
| Blackrock, Inc. | Institucional | 7.2% | 14.5 |
| State Street Corporation | Institucional | 4.1% | 8.2 |
| FMR LLC (Fidelity) | Institucional | 3.6% | 7.3 |
| Wellington Management Group LLP | Institucional | 3.0% | 6.0 |
| Otros inversores institucionales | Varios | 73.6% | 147.2 |
| Inversores individuales | Individual | 7.0% | 14.1 |
Tendencias de propiedad institucional
Los inversores institucionales continúan teniendo una porción sustancial de las acciones de Humana, lo que refleja la confianza en el desempeño financiero y la dirección estratégica de la Compañía. Al 30 de septiembre de 2024, la propiedad institucional representaba aproximadamente 80.2% del total de acciones en circulación, lo que indica una fuerte preferencia por la inversión institucional en el sector de seguros de salud.
Rendimiento de acciones reciente
Las acciones de Humana Inc. han mostrado resiliencia en el mercado, con un aumento de aproximadamente la fecha de aproximadamente 12% A partir del 30 de septiembre de 2024. El precio de las acciones ha fluctuado entre $430 y $500 En los últimos doce meses, reflejando el sentimiento general positivo del mercado hacia las acciones de atención médica.
Propiedad interna
La propiedad interna, que incluye ejecutivos y miembros de la junta, se encuentra aproximadamente 2.5% del total de acciones en circulación. Esto refleja un compromiso de la gerencia para alinear sus intereses con los de los accionistas.
Dividendos y recompras de acciones
Humana tiene una historia de devolución de capital a los accionistas a través de dividendos y programas de recompra de acciones. En 2024, la compañía pagó dividendos por total $ 323 millones y las acciones de recompra valen $ 750 millones como parte de su compromiso continuo para mejorar el valor de los accionistas.
Capitalización de mercado
Al 30 de septiembre de 2024, Humana Inc. tiene una capitalización de mercado de aproximadamente $ 60 mil millones. Esta valoración refleja la fuerte posición de la compañía en el mercado de la salud y su continuo crecimiento en membresía e ingresos.
Participación de los accionistas
Humana se involucra activamente con sus accionistas para discutir el gobierno corporativo y las iniciativas estratégicas. La compañía ha organizado varias llamadas y reuniones de inversores para proporcionar actualizaciones sobre su rendimiento y perspectiva futura.
Conclusión
La propiedad profile de Humana Inc. a partir de 2024 indica una fuerte presencia de inversores institucionales, un compromiso con los rendimientos de los accionistas y una posición de mercado sólida en el sector de la salud. Las iniciativas estratégicas y el desempeño financiero de la compañía son monitoreados de cerca por su diversa base de accionistas.
Declaración de misión de Humana Inc. (Hum)
Overview de Humana Inc.
Humana Inc. opera como una empresa de salud y bienestar, que ofrece una gama de productos y servicios de seguro de salud. La misión de la compañía se centra en su compromiso de mejorar la salud de sus miembros y las comunidades a las que sirve.
Declaración de misión
A partir de 2024, la declaración de misión de Humana enfatiza su dedicación para proporcionar atención médica asequible y mejorar la experiencia del consumidor a través de sistemas integrados de prestación de atención. El enfoque de la compañía se centra en la atención de calidad, la alta participación de los miembros y el uso de análisis de datos sofisticados para impulsar la toma de decisiones y los resultados de salud.
Componentes clave de la declaración de misión
- Atención médica asequible: Humana tiene como objetivo ofrecer a sus miembros acceso a soluciones de atención médica asequibles adaptadas a sus necesidades.
- Prestación de atención integrada: La compañía se enfoca en crear una experiencia de atención médica perfecta a través de un modelo integrado que combina varios servicios de atención médica.
- Experiencia del consumidor: Mejorar la experiencia del consumidor a través de las iniciativas de participación de los miembros es un aspecto central de la misión de Humana.
- Estrategias basadas en datos: Humana utiliza análisis de datos sofisticados para informar su prestación de atención médica y mejorar los resultados de salud para sus miembros.
Indicadores de desempeño financiero
Para apoyar su misión, Humana ha demostrado un desempeño financiero robusto. A continuación se presentan estadísticas clave de los últimos informes financieros al 30 de septiembre de 2024:
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 480 millones | $ 832 millones | -42.2% |
| Ganancias diluidas por acción | $3.98 | $6.71 | -40.7% |
| Ingresos totales | $ 87.6 mil millones | $ 78.3 mil millones | 11.8% |
| Ingreso operativo | $ 1.9 mil millones | $ 3.1 mil millones | -37.2% |
| Relación de beneficio | 89.9% | 86.6% | 3.3% |
| Relación de costos operativos | 11.5% | 12.5% | -1.0% |
Crecimiento de la membresía
El crecimiento de Humana en la membresía es un elemento crucial de su misión de proporcionar atención médica accesible. Al 30 de septiembre de 2024, se informaron las siguientes estadísticas de membresía:
| Categoría de membresía | Miembros (2024) | Miembros (2023) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ventaja individual de Medicare | 5,659,200 | 5,374,400 | 5.3% |
| Ventaja grupal de Medicare | 546,700 | 510,300 | 7.1% |
| PDP independiente de Medicare | 2,315,700 | 2,885,800 | -19.8% |
| Membresía total de Medicare | 8,521,600 | 8,770,500 | -2.8% |
| Comercial totalmente seguro | 25,900 | 409,300 | -93.7% |
| Servicios militares | 5,984,800 | 5,935,400 | 0.8% |
Iniciativas estratégicas
Las iniciativas estratégicas de Humana se alinean con su misión de mejorar la prestación de atención y mejorar los resultados de salud. Las siguientes iniciativas son notables:
- Atención basada en el valor: Aproximadamente el 70% de los miembros individuales de Medicare Advantage están en relaciones basadas en el valor, con el objetivo de mejorar la calidad de la atención y la rentabilidad.
- Modelo de atención integrada: La compañía continúa invirtiendo en un modelo de atención integrada que combina atención de calidad con una participación de alto miembro.
- Iniciativas de ahorro de costos: Humana ha implementado iniciativas de creación de valor destinadas a mejorar la eficiencia operativa y reducir los costos.
Cómo funciona Humana Inc. (Hum)
Modelo de negocio
Humana Inc. opera principalmente en el sector de seguros de salud, ofreciendo una gama de servicios y productos diseñados para mejorar el acceso y la asequibilidad de la atención médica. La compañía utiliza un modelo de prestación de atención integrado que combina servicios de seguro y salud para mejorar la participación de los miembros y los resultados de salud.
Membresía e inscripción
Al 30 de septiembre de 2024, Humana informó las siguientes estadísticas de membresía:
| Tipo de membresía | Miembros (2024) | Miembros (2023) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ventaja individual de Medicare | 5,659,200 | 5,374,400 | +5.3% |
| Ventaja grupal de Medicare | 546,700 | 510,300 | +7.1% |
| PDP independiente de Medicare | 2,315,700 | 2,885,800 | -19.8% |
| Medicare total | 8,521,600 | 8,770,500 | -2.8% |
| Comercial totalmente seguro | 25,900 | 409,300 | -93.7% |
| Contratos estatales y otros | 1,446,100 | 1,264,600 | +14.4% |
Desempeño financiero
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Humana informó:
- Ingresos netos atribuibles a Humana: $ 480 millones, o $ 3.98 por acción común diluida.
- Ingresos de primas consolidadas: $ 28.0 mil millones, un aumento de $ 2.9 mil millones, o 11.4%, del año anterior.
- Ingresos de servicios consolidados: $ 1.1 mil millones, frente a $ 1.0 mil millones en 2023.
- Ingresos de inversión: $ 343 millones, un aumento de 11.4% de $ 308 millones en el año anterior.
- Gastos de beneficios consolidados: $ 25.1 mil millones, un aumento del 15.5% de $ 21.7 mil millones en 2023.
Ratios de beneficio y operación
El índice de beneficios para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue del 89.9%, en comparación con el 86.6% en 2023. La relación de costo operativo fue del 11.5%, por debajo del 12.5% en el año anterior.
Deuda y liquidez
A partir del 30 de septiembre de 2024, la deuda de Humana profile incluido:
| Tipo de deuda | Valor de transporte (en millones) | Fecha de vencimiento |
|---|---|---|
| Deuda a corto plazo | $1,136 | 2024-2025 |
| Deuda a largo plazo | $11,886 | Varios |
El efectivo y los equivalentes de efectivo se situaron en aproximadamente $ 5.1 mil millones, frente a $ 4.7 mil millones a fines de 2023.
Inversión y gastos de capital
Los gastos de capital neto de Humana para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 421 millones, por debajo de $ 721 millones en el año anterior. La compañía también informó que las compras netas de valores de inversión por un total de $ 2.4 mil millones en 2024.
Rendimiento de los accionistas
En 2024, Humana recompra acciones comunes por $ 750 millones y pagó dividendos por valor de $ 323 millones, ligeramente por encima de $ 320 millones en el año anterior.
Entorno regulatorio
Humana opera en un entorno altamente regulado, lo que requiere el cumplimiento de varias regulaciones estatales y federales que afectan sus servicios de seguros y atención médica. La tasa de impuesto sobre la renta efectiva de la compañía para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue del 24,4%.
Estrategia de mercado
La estrategia de mercado de Humana se centra en mejorar la participación de los miembros a través de servicios de atención integrada y acuerdos basados en el valor con proveedores. Aproximadamente el 70% de sus miembros individuales de Medicare Advantage estaban en relaciones basadas en el valor al 30 de septiembre de 2024.
Cómo Humana Inc. (Hum) gana dinero
Flujos de ingresos
Humana Inc. genera ingresos principalmente a través de primas de productos y servicios de seguro de salud, incluidos los planes de Medicare Advantage, los planes independientes de Medicare y el seguro comercial. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Humana reportó ingresos totales de primas y servicios de $ 85.1 mil millones, a 10.7% aumento en comparación con el año anterior.
| Fuente de ingresos | T3 2024 Ingresos (en millones) | T3 2023 Ingresos (en millones) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ventaja individual de Medicare | $66,519 | $63,000 | 3.98% |
| Ventaja grupal de Medicare | $5,840 | $5,470 | 6.36% |
| PDP independiente de Medicare | $2,409 | $3,000 | -19.6% |
| Comercial totalmente seguro | $493 | $500 | -1.4% |
| Beneficios especializados | $717 | $600 | 19.5% |
| Contratos estatales y otros | $7,756 | $6,500 | 19.3% |
| Primas totales | $85,069 | $76,874 | 10.7% |
Crecimiento de la membresía
Al 30 de septiembre de 2024, la membresía total de Humana alcanzó aproximadamente 3.98 millones miembros en sus planes de Medicare Advantage, lo que refleja un crecimiento de 5.3% del año anterior. Este aumento se atribuye a estrategias de marketing exitosas durante el período electoral anual (AEP).
Estructura de costos
La estructura de costos de Humana incluye gastos de beneficios y costos operativos. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los gastos de beneficio de Humana totalizaron $ 75.3 mil millones, representando un 14.7% aumentar de $ 65.6 mil millones en el mismo período de 2023. La relación de beneficios aumentó a 89.2% de 86.2% en el año anterior.
| Categoría de costos | Q3 2024 Cantidad (en millones) | Q3 2023 Cantidad (en millones) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Gastos de beneficio | $75,283 | $65,600 | 14.7% |
| Costos operativos | $9,529 | $8,088 | 17.8% |
| Gastos operativos totales | $85,443 | $73,688 | 16.0% |
Ingresos de inversión
Humana también obtiene ingresos de las inversiones, lo que aumentó a $ 929 millones Durante los nueve meses que terminaron el 30 de septiembre de 2024, de $ 775 millones en el año anterior. Este aumento se debió principalmente a los mayores ingresos por intereses de los valores de deuda.
Métricas de desempeño financiero
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Humana informó un ingreso neto de $ 480 millones, o $3.98 por acción diluida, en comparación con $ 832 millones, o $6.71 por acción diluida en el mismo período de 2023.
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ingresos netos (en millones) | $480 | $832 | -42.2% |
| Ganancias diluidas por acción | $3.98 | $6.71 | -40.7% |
| Tasa impositiva efectiva | 24.4% | 23.5% | 3.8% |
Posición y estrategia del mercado
La estrategia de Humana se centra en los modelos integrados de prestación de atención, enfatizando los arreglos de atención basados en el valor. Aproximadamente 70% De su individuo, los miembros de Medicare Advantage estaban en relaciones basadas en el valor al 30 de septiembre de 2024.
Desarrollos recientes
En marzo de 2024, se emitió Humana $ 1.3 mil millones En notas senior no seguras, que planea utilizar para fines corporativos generales, incluida la reembolso de las deudas existentes. Al 30 de septiembre de 2024, la deuda total a largo plazo de Humana se encontraba en $ 11.9 mil millones.
Humana Inc. (HUM) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Humana Inc. (HUM) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Humana Inc. (HUM)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Humana Inc. (HUM)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.