InvenTrust Properties Corp. (IVT) Bundle
Una breve historia de Inventrust Properties Corp.
Compañía Overview
Inventrust Properties Corp. es un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT) centrado en poseer, operar y administrar propiedades minoristas en los Estados Unidos. A partir de 2024, la compañía se ha establecido como un jugador significativo en el sector inmobiliario minorista.
Desempeño financiero
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Inventrust reportó un ingreso neto de $ 3.859 millones en comparación con $ 2.379 millones para el mismo período en 2023. Los ingresos de arrendamiento para el mismo período aumentaron a $ 201.681 millones de $ 192.814 millones en 2023, lo que indica un crecimiento en las operaciones inmobiliarias en las operaciones inmobiliarias. .
| Métrica financiera | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 3.859 millones | $ 2.379 millones |
| Arrendamiento | $ 201.681 millones | $ 192.814 millones |
| Gastos operativos | $ 168.129 millones | $ 167.145 millones |
Activos y pasivos
Al 30 de septiembre de 2024, Inventrust Properties Corp. reportó activos totales de $ 2.620 mil millones, con pasivos por valor de $ 865.276 millones. La compañía tenía una deuda neta de $ 740.109 millones, lo que refleja una disminución de $ 814.568 millones al 31 de diciembre de 2023.
| Artículo de balance | A partir del 30 de septiembre de 2024 | Al 31 de diciembre de 2023 |
|---|---|---|
| Activos totales | $ 2.620 mil millones | $ 2.487 mil millones |
| Pasivos totales | $ 865.276 millones | $ 933.287 millones |
| Deuda (neta) | $ 740.109 millones | $ 814.568 millones |
Rendimiento de las acciones y dividendos
Las acciones de Inventrust han mostrado resiliencia en el mercado. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía declaró una distribución de $ 0.23 por acción, frente a $ 0.22 por acción en 2023. El número total de acciones en circulación aumentó de 67.807 millones a 77.130 millones debido a una oferta de capital.
| Métricas de stock | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Acciones en circulación | 77.130 millones | 67.807 millones |
| Distribución por acción | $0.23 | $0.22 |
Destacados operativos
Inventrust ha estado activo en la expansión de su cartera, adquiriendo ocho propiedades minoristas desde el 1 de enero de 2023, al tiempo que la elimina. La compañía se enfoca en mejorar sus propiedades para mejorar el ingreso operativo neto (NOI), que aumentó un 4,2% año tras año, lo que refleja estrategias de gestión exitosas.
| Métricas operativas | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Misma propiedad noi | $ 123.788 millones | $ 118.764 millones |
| Aumento de la misma propiedad noi | 4.2% | N / A |
Gestión de la deuda
La estrategia de gestión de la deuda de la Compañía ha incluido el refinanciamiento y el uso de swaps de tasas de interés para mitigar los riesgos asociados con las tasas variables. Al 30 de septiembre de 2024, Inventrust tenía $ 400 millones de su deuda de tasa variable cambiada a tasas fijas, reduciendo la exposición a las fluctuaciones de tasas de interés.
| Estructura de deuda | A partir del 30 de septiembre de 2024 |
|---|---|
| Deuda total | $ 743.380 millones |
| Deuda de tasa fija | $ 400 millones |
Perspectiva
Inventrust Properties Corp. permanece enfocado en adquisiciones estratégicas y en mejorar su cartera de propiedades existentes para impulsar el crecimiento futuro y el valor de los accionistas. La compañía está bien posicionada para navegar por el panorama minorista en evolución con su sólido marco operativo y disciplina financiera.
A Who posee Inventrust Properties Corp. (IVT)
Principales accionistas
A partir de 2024, Inventrust Properties Corp. (IVT) tiene una estructura de propiedad diversificada que incluye inversores institucionales y accionistas individuales. La siguiente tabla resume a los principales accionistas de IVT:
| Accionista | Tipo | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | Inversor institucional | 9.5% |
| Blackrock, Inc. | Inversor institucional | 8.2% |
| State Street Corporation | Inversor institucional | 7.4% |
| Dimensional Fund Advisors LP | Inversor institucional | 4.9% |
| Inventrust Management, LLC | Persona enterada | 3.1% |
| Otros inversores individuales e institucionales | Varios | 66.9% |
Propiedad institucional
La propiedad institucional juega un papel importante en la equidad general de Inventrust Properties Corp. La siguiente tabla destaca las métricas de propiedad institucional:
| Institución | Acciones de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 6,800,000 | 9.5% |
| Blackrock, Inc. | 5,900,000 | 8.2% |
| State Street Corporation | 5,200,000 | 7.4% |
| Dimensional Fund Advisors LP | 3,500,000 | 4.9% |
| Inventrust Management, LLC | 2,200,000 | 3.1% |
| Propiedad institucional total | 23,600,000 | 32.1% |
Desarrollos recientes que afectan la propiedad
En septiembre de 2024, Inventrust Properties Corp. completó una oferta pública de sus acciones comunes, emitiendo 9,200,000 acciones a un precio de $ 28.00 por acción. Esta oferta generó ingresos netos de aproximadamente $ 247.3 millones. Este evento podría alterar la estructura de propiedad, aumentando el número de acciones en poder de los inversores institucionales y minoristas.
Propiedad interna
La propiedad interna también es un aspecto crítico de la estructura de capital de Inventrust Properties Corp. La siguiente tabla presenta las métricas de propiedad interna:
| Persona enterada | Acciones de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| Ejecutivos | 1,200,000 | 1.7% |
| Miembros de la junta | 400,000 | 0.6% |
| Propiedad total de información privilegiada | 1,600,000 | 2.3% |
Tendencias de propiedad
Las tendencias de propiedad indican un interés consistente de los inversores institucionales, con un ligero aumento en las acciones propiedad del año pasado. El enfoque de la compañía en los centros minoristas anclados en comestibles y basados en la necesidad en los mercados de Sun Belt ha atraído la atención de los inversores que buscan flujos de ingresos estables.
Inventrust Properties Corp. (IVT) Declaración de misión
Overview de la declaración de misión
Inventrust Properties Corp. tiene como objetivo ser un líder de inversión inmobiliaria minorista (REIT), dedicado a proporcionar un valor y calidad excepcionales a sus partes interesadas a través de una estrategia enfocada de adquirir, administrar y optimizar las propiedades minoristas. La compañía enfatiza un compromiso con la excelencia operativa, la satisfacción del inquilino y el crecimiento sostenible.
Valores centrales
- Integridad: Mantener los más altos estándares de honestidad y comportamiento ético.
- Innovación: Adoptar nuevas ideas y tecnologías para mejorar el valor de las propiedades.
- Colaboración: Trabajando junto con inquilinos, socios y comunidades para fomentar el éxito mutuo.
- Responsabilidad: Asumir la responsabilidad de las acciones y decisiones para garantizar la confianza de las partes interesadas.
- Sostenibilidad: Implementación de prácticas ambientalmente responsables en administración y desarrollo de propiedades.
Objetivos estratégicos
La misión está respaldada por objetivos estratégicos que incluyen:
- Mejora de la experiencia del inquilino a través de la gestión de la propiedad receptiva.
- Ampliando la cartera a través de adquisiciones estratégicas de propiedades minoristas de alta calidad.
- Impulsando la eficiencia operativa para maximizar el ingreso operativo neto (NOI).
- Fomentar la participación de la comunidad para crear impactos positivos en las áreas donde se encuentran las propiedades.
Desempeño financiero reciente
Inventrust Properties Corp. ha mostrado resiliencia en su desempeño financiero, con las siguientes métricas clave al 30 de septiembre de 2024:
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ingresos netos (pérdidas) | $(539,000) | $(822,000) | $283,000 |
| Fondos de Operaciones (Nareit FFO) | $30,904,000 | $27,565,000 | $3,339,000 |
| Core FFO | $30,107,000 | $27,642,000 | $2,465,000 |
| Distribuciones declaradas por acción | $0.23 | $0.22 | $0.01 |
| Acciones promedio ponderadas en circulación - diluido | 68,526,238 | 67,531,335 | 994,903 |
Cartera Overview
Al 30 de septiembre de 2024, Inventrust Properties Corp. posee una cartera minorista diversificada que consiste en:
| Tipo de propiedad | Número de propiedades | Área gruesa leable (GLA) en pies cuadrados | Ocupación económica | ABR PSF |
|---|---|---|---|---|
| Centros de comunidad y vecindad | 53 | 7,025,000 | 95.6% | $20.54 |
| Centros de poder | 12 | 3,525,000 | 91.3% | $18.34 |
| Total | 65 | 10,550,000 | 94.2% | $19.83 |
Desarrollos recientes
Inventrust ejecutó varias acciones estratégicas en 2024 para alinearse con su declaración de misión:
- Adquirió Scottsdale North Marketplace por $ 23 millones en agosto de 2024.
- Completó una oferta pública de acciones comunes, recaudando $ 247.3 millones en ingresos netos.
- Mejoró la misma propiedad NOI por $ 5 millones, o 4.2%, año tras año.
Conclusión
La declaración de misión de Inventrust Properties Corp. refleja su compromiso con la excelencia en bienes raíces minoristas a través de iniciativas estratégicas que impulsan el crecimiento y mejoran el valor de las partes interesadas.
Cómo funciona Inventrust Properties Corp. (IVT)
Compañía Overview
Inventrust Properties Corp. (IVT) es un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT) que se centra principalmente en la propiedad, operación y desarrollo de propiedades minoristas y comerciales en los Estados Unidos. Al 30 de septiembre de 2024, IVT administra una cartera diversa de propiedades minoristas, contribuyendo significativamente a su generación de ingresos.
Desempeño financiero
A partir del tercer trimestre de 2024, Inventrust informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ingresos netos (pérdidas) | $(539,000) | $(822,000) | $283,000 |
| Ingresos de arrendamiento, neto | $68,132,000 | $63,716,000 | $4,416,000 |
| Ingreso total | $68,521,000 | $64,062,000 | $4,459,000 |
| Gastos operativos totales | $56,267,000 | $57,779,000 | $(1,512,000) |
| Efectivo neto proporcionado por actividades operativas | $99,892,000 | $99,803,000 | $89,000 |
Lo más destacado del balance
Al 30 de septiembre de 2024, Inventrust Properties informó las siguientes cifras de balance:
| Activo/pasivo | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Activos totales | $2,620,481 |
| Deuda, neta | $740,109 |
| Pasivos totales | $865,276 |
| Equidad total de los accionistas | $1,755,205 |
Distribuciones
Inventrust declaró y pagó las siguientes distribuciones en los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Tipo | Cantidad (en millones) |
|---|---|
| Distribuciones declaradas | $48.2 |
| Distribuciones pagadas | $45.3 |
Inversiones de capital y costos de arrendamiento
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los gastos de capital de Inventrust y los costos de arrendamiento fueron los siguientes:
| Categoría | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Mejoras del inquilino | $7,936 |
| Costos de arrendamiento | $2,632 |
| Mejoras de la propiedad | $6,652 |
| Gastos de capital total | $18,398 |
Rendimiento de la cartera minorista
Al 30 de septiembre de 2024, la cartera minorista de Inventrust incluía:
| Tipo central | No. de propiedades | GLA (SQ FT) | Ocupación económica | ABR PSF |
|---|---|---|---|---|
| Centros de comunidad y vecindad | 53 | 7,025,000 | 95.6% | $20.54 |
| Centros de poder | 12 | 3,525,000 | 91.3% | $18.34 |
Deuda y financiamiento
Al 30 de septiembre de 2024, Inventrust tenía las siguientes obligaciones de deuda:
| Tipo de deuda | Cantidad (en miles) | Tasa de interés | Madurez |
|---|---|---|---|
| Préstamo a plazo | $200,000 | 2.81% | 9/22/2026 |
| Notas senior | $150,000 | 5.07% | 8/11/2029 |
| Línea de crédito giratorio | $350,000 | 1M SOfr + 1.14% | 9/22/2025 |
Métricas clave
La siguiente tabla resume las métricas operativas clave para Inventrust al 30 de septiembre de 2024:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Core FFO por acción diluida | $1.30 |
| Nareit ffo por acción diluida | $1.34 |
| Ingresos netos (pérdidas) por acción diluida | $(0.01) |
Cómo Inventrust Properties Corp. (IVT) gana dinero
Generación de ingresos a partir de ingresos de arrendamiento
Inventrust Properties Corp. genera principalmente ingresos a través de los ingresos de arrendamiento de sus propiedades minoristas. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la compañía informó un ingreso neto de arrendamiento de $ 201.7 millones, un aumento de $ 8.9 millones en comparación con el mismo período en 2023.
Componentes del ingreso del arrendamiento
El aumento en el ingreso del arrendamiento se atribuye a varios factores:
- Aumento del alquiler de base mínima debido a las tasas de ocupación más altas y el alquiler de base promedio por pie cuadrado (ABR PSF) contribuido con $ 2.6 millones.
- Mantenimiento del área común y recuperaciones de impuestos inmobiliarios agregados $ 1.3 millones.
- Los cambios netos en las pérdidas crediticias y las reversiones relacionadas proporcionaron un adicional $ 0.3 millones.
- Nuevas propiedades adquiridas contribuyeron $ 6.0 millones del aumento.
Gastos operativos
Los gastos operativos se han administrado de manera efectiva, con los gastos operativos totales durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, informados en $ 168.1 millones, un ligero aumento de $ 167.1 millones en el año anterior. El desglose de los gastos operativos es el siguiente:
| Tipo de gasto | 2024 (en miles) | 2023 (en miles) | Aumentar/disminuir |
|---|---|---|---|
| Depreciación y amortización | $85,092 | $85,339 | $(247) |
| Propiedad operativa | $31,037 | $31,056 | $(19) |
| Impuestos inmobiliarios | $27,232 | $27,361 | $(129) |
| General y administrativo | $24,768 | $23,389 | $1,379 |
| Gastos operativos totales | $168,129 | $167,145 | $984 |
Ingresos operativos netos (NOI)
El ingreso operativo neto (NOI) sirve como una métrica clave de rendimiento para InventRust. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la misma propiedad no aumentó por $ 5.0 millones a $ 123.8 millones, un crecimiento de 4.2% año tras año, impulsado por una mejor ocupación y contratos de arrendamiento favorables.
Fondos de Operaciones (FFO)
FFO es una medida crítica para los fideicomisos de inversión inmobiliaria (REIT). Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el Nareit FFO aplicable a las acciones comunes se informó en $ 91.8 millones, arriba de $ 84.7 millones en 2023. El cálculo es el siguiente:
| Métrico | 2024 (en miles) | 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Lngresos netos | $3,859 | $2,379 |
| Depreciación y amortización | $84,439 | $84,714 |
| Deterioro de los activos inmobiliarios | $3,854 | $0 |
| Ganar la venta de propiedades de inversión | $(334) | $(2,691) |
| Nareit ffo | $91,818 | $84,744 |
Actividades de inversión
Inventrust ha estado activo en la adquisición de nuevas propiedades. Desde el 1 de enero de 2023, la compañía ha adquirido ocho propiedades minoristas y ha eliminado una. Los costos totales de adquisición para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 83.0 millones.
Análisis de flujo de caja
Los flujos de efectivo de las actividades operativas se mantuvieron estables, totalizando $ 99.9 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 99.8 millones en 2023. Los aspectos más destacados del flujo de efectivo son:
| Tipo de flujo de caja | 2024 (en miles) | 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Actividades operativas | $99,892 | $99,803 |
| Actividades de inversión | $(108,281) | $(76,178) |
| Actividades financieras | $111,384 | $(57,276) |
Distribuciones a los accionistas
Inventrust ha pagado constantemente distribuciones a sus accionistas. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las distribuciones totales declaradas por acción común fueron $0.68 en comparación con $0.65 en 2023.
InvenTrust Properties Corp. (IVT) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- InvenTrust Properties Corp. (IVT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of InvenTrust Properties Corp. (IVT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View InvenTrust Properties Corp. (IVT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.