InvenTrust Properties Corp. (IVT) Bundle
Uma breve história da Inventrust Properties Corp.
Empresa Overview
A Inventrust Properties Corp. é uma Trust (REIT) focada em possuir, operar e gerenciar propriedades de varejo nos Estados Unidos. A partir de 2024, a empresa se estabeleceu como um participante significativo no setor imobiliário de varejo.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Inventrust relatou um lucro líquido de US $ 3,859 milhões em comparação com US $ 2,379 milhões no mesmo período em 2023. A renda do arrendamento para o mesmo período aumentou para US $ 201,681 milhões, de US $ 192,814 milhões em 2023, indicando crescimento em operações de propriedade .
| Métrica financeira | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 3,859 milhões | US $ 2,379 milhões |
| Renda de arrendamento | US $ 201,681 milhões | US $ 192,814 milhões |
| Despesas operacionais | US $ 168,129 milhões | US $ 167,145 milhões |
Ativos e passivos
Em 30 de setembro de 2024, a Inventrust Properties Corp. registrou ativos totais de US $ 2,620 bilhões, com passivos no valor de US $ 865,276 milhões. A empresa tinha uma dívida líquida de US $ 740,109 milhões, refletindo uma queda de US $ 814,568 milhões em 31 de dezembro de 2023.
| Item do balanço | Em 30 de setembro de 2024 | Em 31 de dezembro de 2023 |
|---|---|---|
| Total de ativos | US $ 2,620 bilhões | US $ 2,487 bilhões |
| Passivos totais | US $ 865,276 milhões | US $ 933,287 milhões |
| Dívida (líquido) | US $ 740,109 milhões | US $ 814,568 milhões |
Desempenho de ações e dividendos
O estoque da Inventrust mostrou resiliência no mercado. Em 30 de setembro de 2024, a empresa declarou uma distribuição de US $ 0,23 por ação, acima de US $ 0,22 por ação em 2023. O número total de ações em circulação aumentou de 67,807 milhões para 77,130 milhões devido a uma oferta de ações.
| Métricas de estoque | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Ações em circulação | 77,130 milhões | 67,807 milhões |
| Distribuição por ação | $0.23 | $0.22 |
Destaques operacionais
A Inventrust tem sido ativa na expansão de seu portfólio, adquirindo oito propriedades de varejo desde 1º de janeiro de 2023, enquanto descartava uma. A empresa se concentra em aprimorar suas propriedades para melhorar a receita operacional líquida (NOI), que aumentou 4,2% ano a ano, refletindo estratégias de gerenciamento bem-sucedidas.
| Métricas operacionais | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Mesma propriedade noi | US $ 123,788 milhões | US $ 118,764 milhões |
| Aumento da mesma propriedade noi | 4.2% | N / D |
Gerenciamento de dívida
A estratégia de gerenciamento de dívida da empresa incluiu refinanciamento e uso de swaps de taxa de juros para mitigar os riscos associados a taxas variáveis. Em 30 de setembro de 2024, a Inventrust tinha US $ 400 milhões de sua dívida de taxa variável trocada a taxas fixas, reduzindo a exposição a flutuações das taxas de juros.
| Estrutura da dívida | Em 30 de setembro de 2024 |
|---|---|
| Dívida total | US $ 743,380 milhões |
| Dívida de taxa fixa | US $ 400 milhões |
Panorama
A Inventrust Properties Corp. permanece focada em aquisições estratégicas e aprimorando seu portfólio de propriedades existentes para gerar crescimento futuro e valor dos acionistas. A empresa está bem posicionada para navegar no cenário de varejo em evolução, com sua estrutura operacional robusta e disciplina financeira.
A Who é proprietário da Inventrust Properties Corp. (IVT)
Principais acionistas
A partir de 2024, a Inventrust Properties Corp. (IVT) possui uma estrutura de propriedade diversificada que inclui investidores institucionais e acionistas individuais. A tabela a seguir resume os principais acionistas da IVT:
| Acionista | Tipo | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| O Vanguard Group, Inc. | Investidor institucional | 9.5% |
| BlackRock, Inc. | Investidor institucional | 8.2% |
| State Street Corporation | Investidor institucional | 7.4% |
| Dimensional Fund Advisors LP | Investidor institucional | 4.9% |
| Inventrust Management, LLC | Insider | 3.1% |
| Outros investidores individuais e institucionais | Vários | 66.9% |
Propriedade institucional
A propriedade institucional desempenha um papel significativo na equidade geral da Inventrust Properties Corp. A tabela a seguir destaca as métricas de propriedade institucional:
| Instituição | Ações pertencentes | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| O Vanguard Group, Inc. | 6,800,000 | 9.5% |
| BlackRock, Inc. | 5,900,000 | 8.2% |
| State Street Corporation | 5,200,000 | 7.4% |
| Dimensional Fund Advisors LP | 3,500,000 | 4.9% |
| Inventrust Management, LLC | 2,200,000 | 3.1% |
| Propriedade institucional total | 23,600,000 | 32.1% |
Desenvolvimentos recentes que afetam a propriedade
Em setembro de 2024, a Inventrust Properties Corp. concluiu uma oferta pública de suas ações ordinárias, emitindo 9.200.000 ações a um preço de US $ 28,00 por ação. Esta oferta gerou receitas líquidas de aproximadamente US $ 247,3 milhões. Esse evento poderia potencialmente alterar a estrutura de propriedade, aumentando o número de ações detidas por investidores institucionais e de varejo.
Propriedade interna
A propriedade privilegiada também é um aspecto crítico da estrutura de ações da Inventrust Properties Corp. A tabela a seguir apresenta as métricas de propriedade do Insider:
| Insider | Ações pertencentes | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| Diretores executivos | 1,200,000 | 1.7% |
| Membros do conselho | 400,000 | 0.6% |
| Propriedade total do Insider | 1,600,000 | 2.3% |
Tendências de propriedade
As tendências de propriedade indicam um interesse consistente dos investidores institucionais, com um ligeiro aumento de ações pertencentes ao ano passado. O foco da empresa em centros de varejo baseados em supermercados e necessidade nos mercados do Sun Belt atraiu a atenção dos investidores que buscam fluxos de renda estáveis.
Inventrust Properties Corp. (IVT) Declaração de missão
Overview de declaração de missão
A Inventrust Properties Corp. pretende ser uma líder de Trust (REIT), dedicada a fornecer valor e qualidade excepcionais aos seus stakeholders por meio de uma estratégia focada de adquirir, gerenciar e otimizar propriedades de varejo. A empresa enfatiza um compromisso com a excelência operacional, a satisfação do inquilino e o crescimento sustentável.
Valores centrais
- Integridade: Defender os mais altos padrões de honestidade e comportamento ético.
- Inovação: Abraçando novas idéias e tecnologias para melhorar o valor das propriedades.
- Colaboração: Trabalhando em conjunto com inquilinos, parceiros e comunidades para promover o sucesso mútuo.
- Responsabilidade: Assumindo a responsabilidade por ações e decisões para garantir a confiança das partes interessadas.
- Sustentabilidade: Implementando práticas ambientalmente responsáveis em gerenciamento e desenvolvimento de propriedades.
Objetivos estratégicos
A missão é apoiada por objetivos estratégicos que incluem:
- Aprimorando a experiência do inquilino através do gerenciamento de propriedades responsivas.
- Expandindo o portfólio por meio de aquisições estratégicas de propriedades de varejo de alta qualidade.
- Impulsionando eficiências operacionais para maximizar o lucro operacional líquido (NOI).
- Promovendo o envolvimento da comunidade para criar impactos positivos nas áreas onde estão localizadas as propriedades.
Desempenho financeiro recente
A Inventrust Properties Corp. mostrou resiliência em seu desempenho financeiro, com as seguintes métricas importantes em 30 de setembro de 2024:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Receita líquida (perda) | $(539,000) | $(822,000) | $283,000 |
| Fundos das operações (Nareit FFO) | $30,904,000 | $27,565,000 | $3,339,000 |
| FFO do núcleo | $30,107,000 | $27,642,000 | $2,465,000 |
| Distribuições declaradas por ação | $0.23 | $0.22 | $0.01 |
| Ações médias ponderadas em circulação - diluída | 68,526,238 | 67,531,335 | 994,903 |
Portfólio Overview
Em 30 de setembro de 2024, a Inventrust Properties Corp. possui um portfólio de varejo diversificado que consiste em:
| Tipo de propriedade | Número de propriedades | Área arrecatável bruta (GLA) em pés quadrados | Ocupação econômica | ABR PSF |
|---|---|---|---|---|
| Centros de comunidade e bairro | 53 | 7,025,000 | 95.6% | $20.54 |
| Centros de potência | 12 | 3,525,000 | 91.3% | $18.34 |
| Total | 65 | 10,550,000 | 94.2% | $19.83 |
Desenvolvimentos recentes
A Inventrust executou várias ações estratégicas em 2024 para se alinhar com sua declaração de missão:
- Adquiriu Scottsdale North Marketplace por US $ 23 milhões em agosto de 2024.
- Concluiu uma oferta pública de ações ordinárias, arrecadando US $ 247,3 milhões em recursos líquidos.
- A melhoria melhorada noi em US $ 5 milhões, ou 4,2%, ano a ano.
Conclusão
A declaração de missão da Inventrust Properties Corp. reflete seu compromisso com a excelência em imóveis de varejo por meio de iniciativas estratégicas que impulsionam o crescimento e aumentam o valor das partes interessadas.
Como funciona a Inventrust Properties Corp. (IVT)
Empresa Overview
A Inventrust Properties Corp. (IVT) é uma confiança de investimento imobiliário (REIT) que se concentra principalmente na propriedade, operação e desenvolvimento de propriedades comerciais e de varejo nos Estados Unidos. Em 30 de setembro de 2024, a IVT gerencia um portfólio diversificado de propriedades de varejo, contribuindo significativamente para sua geração de receita.
Desempenho financeiro
No terceiro trimestre de 2024, a Inventrust relatou as seguintes métricas financeiras:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Receita líquida (perda) | $(539,000) | $(822,000) | $283,000 |
| Renda de arrendamento, líquido | $68,132,000 | $63,716,000 | $4,416,000 |
| Renda total | $68,521,000 | $64,062,000 | $4,459,000 |
| Despesas operacionais totais | $56,267,000 | $57,779,000 | $(1,512,000) |
| Dinheiro líquido fornecido por atividades operacionais | $99,892,000 | $99,803,000 | $89,000 |
Destaques do balanço
Em 30 de setembro de 2024, a Inventrust Properties relatou os seguintes figuras do balanço:
| Ativo/responsabilidade | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Total de ativos | $2,620,481 |
| Dívida, líquido | $740,109 |
| Passivos totais | $865,276 |
| Equidade total dos acionistas | $1,755,205 |
Distribuições
A Inventrust declarou e pagou as seguintes distribuições nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Tipo | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Distribuições declaradas | $48.2 |
| Distribuições pagas | $45.3 |
Investimentos de capital e custos de leasing
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as despesas de capital da Inventrust e os custos de leasing foram os seguintes:
| Categoria | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Melhorias de inquilinos | $7,936 |
| Custos de leasing | $2,632 |
| Melhorias da propriedade | $6,652 |
| Gastos totais de capital | $18,398 |
Desempenho do portfólio de varejo
Em 30 de setembro de 2024, o portfólio de varejo da Inventrust incluiu:
| Tipo central | No. de propriedades | GLA (Sq ft) | Ocupação econômica | ABR PSF |
|---|---|---|---|---|
| Centros de comunidade e bairro | 53 | 7,025,000 | 95.6% | $20.54 |
| Centros de potência | 12 | 3,525,000 | 91.3% | $18.34 |
Dívida e financiamento
Em 30 de setembro de 2024, o Inventrust tinha as seguintes obrigações de dívida:
| Tipo de dívida | Quantidade (em milhares) | Taxa de juro | Maturidade |
|---|---|---|---|
| Empréstimo a prazo | $200,000 | 2.81% | 9/22/2026 |
| Notas seniores | $150,000 | 5.07% | 8/11/2029 |
| Linha de crédito giratória | $350,000 | 1M SOFR + 1,14% | 9/22/2025 |
Métricas -chave
A tabela a seguir resume as principais métricas operacionais para o Inventrust a partir de 30 de setembro de 2024:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| FFO central por ação diluída | $1.30 |
| NAREIT FFO por ação diluída | $1.34 |
| Receita líquida (perda) por ação diluída | $(0.01) |
Como o Inventrust Properties Corp. (IVT) ganha dinheiro
Geração de receita da renda do arrendamento
A Inventrust Properties Corp. gera principalmente receita por meio da receita do arrendamento de suas propriedades de varejo. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou uma receita líquida de arrendamento de US $ 201,7 milhões, um aumento de US $ 8,9 milhões comparado ao mesmo período em 2023.
Componentes da renda do arrendamento
O aumento da renda do arrendamento é atribuído a vários fatores:
- Aumento do aluguel base mínimo devido a taxas de ocupação mais altas e aluguel médio base por pé quadrado (ABR PSF) contribuído US $ 2,6 milhões.
- Manutenção da área comum e recuperações de impostos imobiliários adicionados US $ 1,3 milhão.
- Alterações líquidas nas perdas de crédito e reversões relacionadas forneceram um adicional US $ 0,3 milhão.
- Novas propriedades adquiridas contribuíram US $ 6,0 milhões do aumento.
Despesas operacionais
As despesas operacionais foram gerenciadas de maneira eficaz, com as despesas operacionais totais nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, relatados em US $ 168,1 milhões, um ligeiro aumento de US $ 167,1 milhões no ano anterior. A quebra das despesas operacionais é a seguinte:
| Tipo de despesa | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) | Aumentar/diminuir |
|---|---|---|---|
| Depreciação e amortização | $85,092 | $85,339 | $(247) |
| Operação de propriedades | $31,037 | $31,056 | $(19) |
| Impostos imobiliários | $27,232 | $27,361 | $(129) |
| Geral e Administrativo | $24,768 | $23,389 | $1,379 |
| Despesas operacionais totais | $168,129 | $167,145 | $984 |
Receita operacional líquida (NOI)
O lucro operacional líquido (NOI) serve como uma principal métrica de desempenho para o Inventrust. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a mesma propriedade noi aumentou por US $ 5,0 milhões para US $ 123,8 milhões, um crescimento de 4.2% ano a ano, impulsionado por uma ocupação aprimorada e acordos favoráveis ao arrendamento.
Fundos das operações (FFO)
O FFO é uma medida crítica para fundos de investimento imobiliário (REITs). Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o FFO NAREIT aplicável a ações ordinárias foi relatado em US $ 91,8 milhões, de cima de US $ 84,7 milhões em 2023. O cálculo é o seguinte:
| Métrica | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Resultado líquido | $3,859 | $2,379 |
| Depreciação e amortização | $84,439 | $84,714 |
| Comprometimento de ativos imobiliários | $3,854 | $0 |
| Ganho na venda de propriedades de investimento | $(334) | $(2,691) |
| NAREIT FFO | $91,818 | $84,744 |
Atividades de investimento
A Inventrust tem sido ativa na aquisição de novas propriedades. Desde 1º de janeiro de 2023, a empresa adquiriu oito propriedades de varejo e descartou uma. Os custos totais de aquisição para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram US $ 83,0 milhões.
Análise do fluxo de caixa
Os fluxos de caixa das atividades operacionais permaneceram estáveis, totalizando US $ 99,9 milhões pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 99,8 milhões Em 2023. Os destaques do fluxo de caixa são:
| Tipo de fluxo de caixa | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Atividades operacionais | $99,892 | $99,803 |
| Atividades de investimento | $(108,281) | $(76,178) |
| Atividades de financiamento | $111,384 | $(57,276) |
Distribuições aos acionistas
A Inventrust pagou consistentemente distribuições aos seus acionistas. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as distribuições totais declaradas por ação ordinária foram $0.68 comparado com $0.65 em 2023.
InvenTrust Properties Corp. (IVT) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- InvenTrust Properties Corp. (IVT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of InvenTrust Properties Corp. (IVT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View InvenTrust Properties Corp. (IVT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.