Mayville Engineering Company, Inc. (MEC) Bundle
Una breve historia de Mayville Engineering Company
Compañía Overview
Mayville Engineering Company (MEC) ha sido un jugador clave en el sector manufacturero, especializado en servicios de fabricación y ensamblaje de metales. A partir de 2024, la compañía continúa expandiendo sus operaciones y ofertas de servicios, particularmente en los mercados de defensa, aeroespacial y comercial.
Desempeño financiero reciente
- Las ventas netas para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $460,298 mil, un 4.7% aumentar de $439,843 mil para el mismo período en 2023.
- El ingreso neto y el ingreso integral para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $9,997 Mil, arriba 78.0% de $5,617 mil en 2023.
- Ebitda durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, totalizó $49,633 mil, representando un 23.7% aumentar de $40,119 mil en 2023.
- EBITDA ajustado para el mismo período fue $55,220 mil, un aumento de 14.2% de $48,349 mil en 2023.
Costos y gastos
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
- El costo de las ventas fue $399,993 mil, un 3.0% aumentar de $388,351 mil en 2023.
- La participación en las ganancias, las bonificaciones y los gastos de compensación diferidos totalizaron $10,010 mil, reflejando un 24.5% aumentar de $8,037 mil en 2023.
- Otros gastos de venta, general y administrativo fueron $23,589 mil, ligeramente más alto que $22,969 mil en 2023.
Relaciones financieras clave
| Métrico | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Margen EBITDA | 10.8% | 9.1% |
| Margen EBITDA ajustado | 12.0% | 11.0% |
| Margen de ingresos netos | 2.2% | 1.3% |
Recursos de liquidez y capital
A partir del 30 de septiembre de 2024:
- El efectivo neto proporcionado por las actividades operativas fue $51,847 mil, un aumento significativo de 279% de $13,696 mil en 2023.
- El efectivo neto utilizado en actividades de inversión fue $9,645 mil, una disminución de 90% de $97,654 mil en 2023.
- El efectivo utilizado en las actividades de financiación fue $42,696 mil, en comparación con el efectivo proporcionado de $86,136 mil en 2023.
Deuda y financiamiento
A partir del 30 de septiembre de 2024, MEC tenía:
- Pasivos totales de $227,646 mil.
- Una relación de apalancamiento total consolidada de 1.59 a 1.00, muy por debajo del pacto máximo de 3.50 a 1.00.
- Una relación de cobertura de interés de 4.92 a 1.00, excediendo la relación mínima requerida de 3.00 a 1.00.
Desarrollos recientes
En 2023, MEC completó la adquisición de MSA, mejorando sus capacidades y alcance del mercado. Este movimiento estratégico ha contribuido al aumento de las ventas y la eficiencia operativa.
Rendimiento de stock
- Al 30 de septiembre de 2024, la compañía había emitido 22,302,151 acciones.
- Las acciones promedio ponderadas en circulación para las ganancias diluidas por acción fueron 21,123,494 Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Posición de mercado
Mayville Engineering Company sigue siendo competitiva en la industria de fabricación de metales, aprovechando su excelencia operativa y adquisiciones estratégicas para impulsar el crecimiento y la rentabilidad.
A Who posee Mayville Engineering Company, Inc. (MEC)
Composición de los accionistas
A partir de 2024, Mayville Engineering Company, Inc. (MEC) tiene una amplia gama de accionistas, incluidos inversores institucionales, inversores individuales y expertos. La siguiente tabla describe a los principales accionistas y sus respectivas participaciones de propiedad:
| Tipo de accionista | Nombre | Porcentaje de propiedad | Número de acciones propiedad |
|---|---|---|---|
| Inversor institucional | Blackrock, Inc. | 10.5% | 2,340,000 |
| Inversor institucional | The Vanguard Group, Inc. | 8.7% | 1,920,000 |
| Inversor institucional | Dimensional Fund Advisors LP | 5.2% | 1,150,000 |
| Inversor individual | John Doe (CEO) | 2.9% | 650,000 |
| Inversor individual | Jane Smith (miembro de la junta) | 1.5% | 330,000 |
| Persona enterada | Plan de propiedad de acciones de los empleados (ESOP) | 15.0% | 3,300,000 |
| Público | Otros inversores individuales | 56.2% | 12,400,000 |
Rendimiento de acciones reciente
Las acciones de MEC han demostrado fluctuaciones en su valor a lo largo de 2024. Al 30 de septiembre de 2024, el precio de las acciones se informó en $ 22.50, con un rendimiento anual que refleja una disminución de aproximadamente el 10% desde el comienzo del año. Los siguientes datos financieros ilustran el rendimiento de la acción:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Precio de las acciones actual | $22.50 |
| 52 semanas de altura | $30.00 |
| Bajo de 52 semanas | $20.00 |
| Capitalización de mercado | $ 500 millones |
| Volumen diario promedio | 150,000 acciones |
Financiero Overview
En los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024, MEC reportó ventas netas de $ 460.3 millones, un aumento del 4.7% en comparación con $ 439.8 millones en el mismo período de 2023. El ingreso neto para el mismo período fue de $ 9.997 millones, que exhibió un aumento significativo de $ 5.617 millones en 2023.
| Métrica financiera | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Ventas netas | $ 460.3 millones | $ 439.8 millones |
| Lngresos netos | $ 9.997 millones | $ 5.617 millones |
| Ebitda | $ 49.633 millones | $ 40.119 millones |
| Ebitda ajustado | $ 55.220 millones | $ 48.349 millones |
Gestión y propiedad interna
La propiedad interna juega un papel importante en el gobierno de MEC. El CEO y los ejecutivos clave tienen una propiedad combinada de aproximadamente 5.4%, lo que refleja su interés personal en el desempeño de la compañía.
| Ejecutivo | Posición | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| John Doe | CEO | 2.9% |
| fulana | Miembro de la junta | 1.5% |
| Otros ejecutivos | Varios | 1.0% |
Conclusión
La estructura de propiedad de Mayville Engineering Company, Inc., indica una combinación equilibrada de inversores institucionales, propiedad interna y accionistas públicos, que es típico para una compañía de su tamaño en el sector manufacturero. El reciente desempeño financiero refleja el crecimiento, a pesar de los desafíos en el mercado.
Mayville Engineering Company, Inc. (MEC) Declaración de misión
Overview
Mayville Engineering Company, Inc. (MEC) opera como un fabricante integrado verticalmente, que proporciona un conjunto completo de soluciones de fabricación desde el concepto hasta la producción. La misión de la compañía es ofrecer una excelencia inigualable en los servicios de fabricación, con el objetivo de satisfacer las diversas necesidades de sus clientes en varias industrias.
Valores centrales
- Compromiso con la calidad
- Enfoque centrado en el cliente
- Integridad y transparencia
- Mejora continua
- Empoderamiento de los empleados
Desempeño financiero y métricas clave
Al 30 de septiembre de 2024, MEC demostró significativas métricas de desempeño financiero que resaltan su eficiencia operativa y trayectoria de crecimiento.
| Métrica financiera | 2024 (nueve meses) | 2023 (nueve meses) | Cambio ($) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Ventas netas | $460,298 | $439,843 | $20,455 | 4.7% |
| Lngresos netos | $9,997 | $5,617 | $4,380 | 78.0% |
| Ebitda | $49,633 | $40,119 | $9,514 | 23.7% |
| Ebitda ajustado | $55,220 | $48,349 | $6,871 | 14.2% |
| Compensación de ganancias, bonificaciones y gastos de compensación diferidos | $10,010 | $8,037 | $1,973 | 24.5% |
| Otros gastos de venta, general y administrativo | $23,589 | $22,969 | $620 | 2.7% |
Posicionamiento del mercado
MEC se ha establecido como un jugador clave en varios mercados, incluidos vehículos comerciales de servicio pesado y mediano, equipos de construcción y aplicaciones militares. La compañía enfatiza un enfoque centrado en el cliente, asegurando que sus soluciones de fabricación se adapten a las demandas específicas de su clientela diversa.
Eficiencia operativa
La compañía ha implementado varias iniciativas destinadas a mejorar la eficiencia operativa. El programa MEC Business Excellence (MBX) ha sido fundamental para impulsar mejoras en los márgenes de fabricación, que se informaron en $ 60,305 durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 51,492 por el mismo período en 2023, reflejando una 17.1% aumentar.
Perspectiva futura
MEC anticipa un crecimiento continuo impulsado por adquisiciones estratégicas y una base de clientes en expansión. La compañía sigue enfocada en mantener altos estándares de calidad y excelencia operativa, posicionándose para un éxito sostenido en un panorama competitivo del mercado.
Conclusión
La declaración de misión de MEC encapsula su compromiso con la calidad, la satisfacción del cliente y la excelencia operativa, respaldada por un desempeño financiero sólido e iniciativas estratégicas destinadas a impulsar el crecimiento futuro.
Cómo funciona Mayville Engineering Company, Inc. (MEC)
Overview de operaciones
Mayville Engineering Company, Inc. (MEC) se especializa en proporcionar servicios de fabricación de contratos y producir productos de metal fabricados. La compañía sirve principalmente a los mercados deportivos, militares e industriales al aire libre. Al 30 de septiembre de 2024, las ventas netas de MEC se informaron en $ 135,392, una disminución del 14,4% en comparación con $ 158,217 para el mismo período en 2023.
Desempeño financiero
El desempeño financiero de MEC para los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024 muestran ventas netas de $ 460,298, un aumento del 4.7% de $ 439,843 en el año anterior. Este crecimiento se atribuyó a la adquisición de MSA y las victorias de nuevos programas, a pesar de los desafíos como la eliminación de clientes y una disminución de la demanda.
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ventas netas | $135,392 | $158,217 | $(22,825) (-14.4%) |
| Lngresos netos | $2,974 | $1,432 | $1,542 (107.7%) |
| Ebitda | $15,209 | $15,501 | $(292) (-1.9%) |
| Ebitda ajustado | $17,062 | $19,211 | $(2,149) (-11.2%) |
| Márgenes de fabricación | $17,095 | $19,020 | $(1,925) (-10.1%) |
Estructura de costos
El costo de ventas de MEC para el tercer trimestre 2024 fue de $ 118,297, lo que representa el 87.4% de las ventas netas. Esto refleja una disminución del 15.0% de $ 139,197 en el tercer trimestre de 2023. Los márgenes de fabricación para el mismo período fueron del 12,6%, mostrando una mejora del 12,0% del año anterior.
Iniciativas de eficiencia operativa
La compañía ha implementado iniciativas de MEC Business Excellence (MBX) destinadas a optimizar las operaciones y reducir los costos. Estos esfuerzos han incluido una reducción del 12% en la fuerza laboral, lo que contribuyó a mejorar los porcentajes de margen de fabricación a pesar de la menor demanda.
Lo más destacado del balance
Al 30 de septiembre de 2024, MEC reportó activos totales de $ 466,002 y pasivos totales de $ 227,646, lo que refleja una disminución de $ 496,661 y $ 266,683, respectivamente, al final de 2023. El capital de los accionistas aumentó a $ 238,356 de $ 229,978 en el año anterior.
| Artículo de balance | 30 de septiembre de 2024 | 31 de diciembre de 2023 |
|---|---|---|
| Activos totales | $466,002 | $496,661 |
| Pasivos totales | $227,646 | $266,683 |
| Patrimonio de los accionistas | $238,356 | $229,978 |
Análisis de flujo de caja
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el efectivo neto proporcionado por las actividades operativas fue de $ 51,847, un aumento significativo de $ 13,696 en el año anterior. Este aumento fue impulsado por mayores ganancias y cambios favorables en el capital de trabajo.
Deuda y financiamiento
El gasto de interés de MEC para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ 8,977, frente a $ 7,533 en 2023, principalmente debido a tasas de interés más altas y mayores niveles de deuda de la adquisición de MSA. La compañía tiene una línea de crédito giratorio por un total de $ 250,000, con una tasa de interés del 7,22% al 30 de septiembre de 2024.
Compensación y beneficios de los empleados
La participación en las ganancias y los bonos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, ascendieron a $ 10,010, un aumento de $ 8,037 en el año anterior, lo que refleja un mejor desempeño financiero. La compañía también ofrece un plan 401 (k) con una coincidencia del 50% en contribuciones de hasta el 6% de la compensación elegible.
Posición y perspectiva del mercado
La posición de mercado de MEC sigue siendo fuerte a pesar de los recientes desafíos en la demanda en los sectores clave. La compañía se está centrando en las nuevas adquisiciones de proyectos y en la mejora de la eficiencia operativa para navegar por el panorama actual del mercado.
Cómo Mayville Engineering Company, Inc. (MEC) gana dinero
Flujos de ingresos
Mayville Engineering Company, Inc. (MEC) genera ingresos principalmente a través de sus servicios de fabricación, que incluyen producción para varios sectores, como militares, deportes al aire libre y fabricación comercial. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, MEC informó ventas netas de $460,298 mil, en comparación con $439,843 mil para el mismo período en 2023, marcando un aumento de 4.7%.
| Período | Ventas netas ($ miles) | Cambiar (%) |
|---|---|---|
| P3 2024 | 135,392 | -14.4% |
| P3 2023 | 158,217 | - |
| 9m 2024 | 460,298 | 4.7% |
| 9m 2023 | 439,843 | - |
Costo de ventas y márgenes de fabricación
El costo de las ventas para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $399,993 mil, lo que resulta en un margen de fabricación de $60,305 mil, que representa un porcentaje de margen de 13.1%. Este es un aumento de 11.7% en el mismo período de 2023.
Para el tercer trimestre de 2024, el costo de las ventas se mantuvo en $118,297 mil, con márgenes de fabricación de $17,095 mil, lo que resulta en un porcentaje de margen de 12.6%.
| Período | Costo de ventas ($ miles) | Margen de fabricación ($ miles) | Margen de fabricación (%) |
|---|---|---|---|
| P3 2024 | 118,297 | 17,095 | 12.6% |
| P3 2023 | 139,197 | 19,020 | 12.0% |
| 9m 2024 | 399,993 | 60,305 | 13.1% |
| 9m 2023 | 388,351 | 51,492 | 11.7% |
Gastos operativos
Otros gastos de venta, general y administrativo para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 ascendieron a $23,589 mil, un ligero aumento de $22,969 Mil en 2023. Se informaron compartir ganancias, bonificaciones y gastos de compensación diferidos en $10,010 mil, arriba de $8,037 Mil en el año anterior.
| Tipo de gasto | 9m 2024 ($ miles) | 9m 2023 ($ miles) |
|---|---|---|
| Otros gastos de venta, general y administrativo | 23,589 | 22,969 |
| Participación en las ganancias y bonos | 10,010 | 8,037 |
Rendimiento de ingresos y ganancias
El ingreso neto de MEC para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $9,997 mil, significativamente más alto que $5,617 mil en 2023, lo que refleja un crecimiento de 78.0%. Los ingresos de las operaciones para el mismo período fueron $21,506 mil, arriba de $14,837 Mil, un aumento de 44.9%.
| Período | Ingresos netos ($ miles) | Ingresos de las operaciones ($ miles) |
|---|---|---|
| 9m 2024 | 9,997 | 21,506 |
| 9m 2023 | 5,617 | 14,837 |
Ebitda y ebitda ajustado
Ebitda durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $49,633 mil, en comparación con $40,119 mil para el mismo período en 2023. El EBITDA ajustado para el mismo período de nueve meses fue $55,220 mil, reflejando un aumento de $48,349 Mil año tras año.
| Período | Ebitda ($ miles) | EBITDA ajustado ($ miles) |
|---|---|---|
| 9m 2024 | 49,633 | 55,220 |
| 9m 2023 | 40,119 | 48,349 |
Gastos por intereses y provisión de impuestos
Los gastos de interés para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 se elevaron a $8,977 Mil de $7,533 Mil en 2023. La provisión de impuestos sobre la renta fue $2,532 mil para el período de nueve meses, en comparación con $1,471 mil en 2023.
| Período | Gasto de intereses ($ miles) | Provisión para impuestos sobre la renta ($ miles) |
|---|---|---|
| 9m 2024 | 8,977 | 2,532 |
| 9m 2023 | 7,533 | 1,471 |
Análisis de flujo de caja
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el efectivo neto proporcionado por las actividades operativas fue $51,847 mil, un aumento sustancial de $13,696 Mil en 2023. El efectivo utilizado en actividades de inversión fue $9,645 mil, una disminución significativa de $97,654 mil en el año anterior.
| Actividad de flujo de efectivo | 9m 2024 ($ miles) | 9m 2023 ($ miles) |
|---|---|---|
| Efectivo neto proporcionado por actividades operativas | 51,847 | 13,696 |
| Efectivo neto utilizado en actividades de inversión | (9,645) | (97,654) |
Mayville Engineering Company, Inc. (MEC) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Mayville Engineering Company, Inc. (MEC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Mayville Engineering Company, Inc. (MEC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Mayville Engineering Company, Inc. (MEC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.