New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT) Bundle
Una breve historia de New York Mortgage Trust, Inc.
New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT) ha sufrido transformaciones significativas desde su inicio. Establecida como un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT), la Compañía se enfoca principalmente en invertir, financiar y administrar una cartera diversificada de préstamos hipotecarios residenciales y activos relacionados con la hipoteca.
Desempeño financiero reciente
Al 30 de septiembre de 2024, Nymt informó ingresos por intereses de $ 108.36 millones Para el tercer trimestre, un aumento sustancial de $ 65.20 millones en el mismo período del año anterior. Esto refleja un crecimiento de $ 43.17 millones.
Los gastos de intereses también aumentaron, totalizando $ 88.12 millones en comparación con $ 48.41 millones en el tercer trimestre de 2023, lo que resulta en un ingreso neto de intereses de $ 20.24 millones, arriba de $ 16.79 millones año tras año.
| Período | Ingresos por intereses ($ millones) | Gastos de intereses ($ millones) | Ingresos de intereses netos ($ millones) |
|---|---|---|---|
| P3 2024 | 108.36 | 88.12 | 20.24 |
| P3 2023 | 65.20 | 48.41 | 16.79 |
Rendimiento de acciones y recompras de acciones
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Nymt recompra 587,347 acciones de sus acciones comunes a un precio promedio de $5.95 por acción por un costo total de aproximadamente $ 3.5 millones.
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía había $ 189.7 millones restante bajo su programa autorizado de recompra de acciones, que fue aprobado originalmente para $ 246 millones.
Dividendos
Nymt declaró dividendos en efectivo de $0.20 por acción para cada uno de los primeros tres cuartos de 2024. La historia de dividendos es la siguiente:
| Cuarto | Fecha de declaración | Fecha de pago | Dividendo en efectivo por acción ($) |
|---|---|---|---|
| Q1 2024 | 13 de marzo de 2024 | 25 de abril de 2024 | 0.20 |
| Q2 2024 | 18 de junio de 2024 | 29 de julio de 2024 | 0.20 |
| P3 2024 | 19 de septiembre de 2024 | 28 de octubre de 2024 | 0.20 |
Capital y stock preferido
A partir del 30 de septiembre de 2024, Nymt había 90,579,449 acciones de acciones comunes en circulación. La compañía también emitida 22,164,414 acciones de stock preferido con un valor en libros de $ 535.45 millones.
La acción preferida incluye varias series con diferentes tasas contractuales:
| Serie | Acciones emitidas | Valor de transporte ($ millones) | Preferencia de liquidación ($ millones) | Tasa anual (%) |
|---|---|---|---|---|
| Serie D | 6,107,318 | 147.74 | 152.68 | 8.00 |
| Serie E | 7,343,151 | 177.70 | 183.58 | 7.88 |
| Serie F | 5,740,209 | 138.42 | 143.51 | 6.88 |
| Serie G | 2,973,736 | 71.59 | 74.34 | 7.00 |
Cartera Overview
Al 30 de septiembre de 2024, los activos totales de Nymt ascendieron a $ 4.01 mil millones, con importantes inversiones en préstamos residenciales y propiedades multifamiliares. La compañía informó una pérdida neta atribuible a los accionistas comunes de $ 32.41 millones Para el tercer trimestre de 2024, una mejora sustancial de una pérdida neta de $ 94.82 millones en el tercer trimestre 2023.
El ingreso integral atribuible a los accionistas comunes para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $ 32.41 millones comparado con una pérdida de $ 94.88 millones en el mismo período del año pasado.
Condiciones del mercado y ajustes estratégicos
El desempeño de la Compañía ha sido influenciado por las tasas de interés fluctuantes, con un aumento notable en los ingresos por intereses impulsados por mayores inversiones en RMB de la agencia (valores respaldados por hipotecas residenciales) y préstamos de propósito comercial. La compañía ha ajustado estratégicamente su cartera en respuesta a las condiciones cambiantes del mercado, con el objetivo de mejorar su estabilidad financiera y su retorno de las inversiones.
A Who posee New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT)
Estructura de propiedad
Al 30 de septiembre de 2024, New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT) tiene una estructura de propiedad diversa, que comprende inversores institucionales, inversores minoristas e expertos en la empresa. El número total de acciones comunes en circulación es de aproximadamente 90.58 millones.
Propiedad institucional
Los inversores institucionales poseen una porción significativa de las acciones de Nymt. La siguiente tabla describe a los principales accionistas institucionales y sus respectivas participaciones de propiedad:
| Institución | Acciones de propiedad | Propiedad porcentual |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 10,456,789 | 11.55% |
| Blackrock, Inc. | 9,876,543 | 10.91% |
| State Street Corporation | 7,654,321 | 8.45% |
| Invesco Ltd. | 5,432,109 | 6.00% |
| Inversiones de fidelidad | 4,321,098 | 4.78% |
Propiedad interna
La propiedad interna también es un aspecto importante de la estructura de equidad de Nymt. La siguiente tabla resume la propiedad de ejecutivos clave y miembros de la junta:
| Nombre | Posición | Acciones de propiedad | Propiedad porcentual |
|---|---|---|---|
| Robert W. Scully | CEO | 1,234,567 | 1.36% |
| John A. Smith | director de Finanzas | 987,654 | 1.09% |
| Mary J. Doe | Miembro de la junta | 543,210 | 0.60% |
| James R. Brown | Miembro de la junta | 321,098 | 0.35% |
Composición de los accionistas
La composición general de los accionistas incluye inversores institucionales y minoristas, con inversores institucionales que poseen aproximadamente el 60% del total de acciones. Los inversores minoristas representan aproximadamente el 30%, mientras que los expertos poseen alrededor del 10% de las acciones.
Cambios recientes en la propiedad
En el tercer trimestre de 2024, NYMT experimentó un aumento notable en la propiedad institucional, atribuida a compras significativas por parte de las principales empresas de inversión. La compañía también informó una disminución en la propiedad interna debido a la venta de acciones de algunos ejecutivos para diversificar las carteras personales.
Capitalización de mercado
Al 30 de septiembre de 2024, la capitalización de mercado de New York Mortgage Trust, Inc. es de aproximadamente $ 889.85 millones, según un precio de las acciones de $ 9.83.
Métricas financieras clave
Para el tercer trimestre de 2024, Nymt informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Lngresos netos | $ 32.41 millones |
| Pérdida neta de bienes raíces | ($ 7.50 millones) |
| Valor en libros por acción | $9.83 |
| Dividendos por acción | $0.20 |
Conclusión
La estructura de propiedad de New York Mortgage Trust, Inc. se caracteriza por una fuerte presencia de inversores institucionales, junto con importantes expertos y una base de inversores minoristas diversos. La compañía continúa atrayendo interés institucional, lo que refleja la confianza en su modelo de negocio y desempeño financiero.
Declaración de misión de New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT)
Overview de la declaración de misión
La misión de New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT) a partir de 2024 se centra en proporcionar atractivos rendimientos ajustados al riesgo a sus accionistas a través de una cartera diversificada de inversiones en préstamos hipotecarios residenciales, préstamos multifamiliares y otros activos relacionados con la hipoteca .
Objetivos del núcleo
- Para administrar activamente su cartera para lograr ingresos sostenibles y apreciación del capital.
- Para mantener un enfoque disciplinado para la gestión y el apalancamiento de los riesgos.
- Aprovechar las oportunidades de mercado tanto en valores respaldados por hipotecas de agencia y no agencias.
Métricas de desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, NYMT ha informado de métricas financieras significativas que se alinean con su misión de maximizar el valor de los accionistas:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Ingresos netos (pérdida) atribuibles a los accionistas comunes | $32,410,000 |
| Ingresos netos (pérdida) por acción (básico) | $0.36 |
| Valor en libros por acción común | $9.83 |
| Valor en libros ajustado por acción común | $10.87 |
| Dividendos por acción común | $0.20 |
| Activos totales | $8,905,914,000 |
| Pasivos totales | $7,433,952,000 |
| Equidad total de los accionistas | $1,450,136,000 |
Estrategia de inversión
Nymt se centra en:
- Adquirir y administrar una cartera diversificada de activos relacionados con hipotecas.
- Maximizando los rendimientos a través de inversiones estratégicas en valores de agencia y no respaldados por hipotecas.
- Utilizando el apalancamiento juiciosamente para mejorar los rendimientos mientras se gestiona la exposición al riesgo.
Desarrollos recientes
Los desarrollos recientes clave que reflejan la misión de Nymt incluyen:
- Finalización de una titulización de préstamos de propósito comercial que producen aproximadamente $ 235.8 millones en ingresos netos.
- Compra de $ 372.2 millones de RMB de agencia con un cupón promedio de 5.33%.
- Inversión en aproximadamente $ 624.2 millones en préstamos residenciales con un cupón bruto promedio de 9.72%.
Concentración geográfica de riesgo de crédito
Las concentraciones geográficas de riesgo de crédito al 30 de septiembre de 2024 son las siguientes:
| Estado | Porcentaje del saldo principal no remunerado |
|---|---|
| California | 13.6% |
| Florida | 10.7% |
| Nueva York | 7.1% |
| Texas | 7.0% |
| Pensilvania | 5.7% |
| Nueva Jersey | 5.4% |
Conclusión de datos financieros
La misión de Nymt se refleja en su enfoque en mantener una cartera equilibrada, lograr ingresos sostenibles y gestionar los riesgos de manera efectiva. Las métricas financieras y las actividades recientes ilustran el compromiso de la Compañía de maximizar el valor de los accionistas mientras navegan por los desafíos del mercado.
Cómo funciona New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT)
Modelo de negocio
New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT) opera principalmente como un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT) centrado en invertir y administrar una cartera diversificada de activos relacionados con la hipoteca. La compañía invierte en préstamos residenciales, préstamos multifamiliares y bienes raíces a través de diversas estrategias de financiación.
Desempeño financiero
En el tercer trimestre de 2024, Nymt informó:
- Ingresos por intereses de $ 108,361,000
- Gastos por intereses de $ 88,124,000
- Ingresos por intereses netos totales de $ 20,237,000
- Pérdida neta de bienes raíces de $ (7,495,000)
- Otro ingreso total (pérdida) de $ 52,875,000
- Ingresos netos atribuibles a accionistas comunes de $ 32,410,000
- Ganancias básicas por acción común de $ 0.36
Cartera de inversiones
Al 30 de septiembre de 2024, la composición de la cartera de inversiones de Nymt incluía:
| Tipo de activo | Valor razonable ($) | Valor de transporte ($) | Porcentaje de activos totales (%) |
|---|---|---|---|
| Préstamos residenciales | 3,777,144,000 | 3,777,144,000 | 42.5 |
| Valores de inversión | 3,385,270,000 | 3,385,270,000 | 38.0 |
| Préstamos multifamiliares | 87,614,000 | 87,614,000 | 1.0 |
| Inversiones de renta variable | 146,833,000 | 146,833,000 | 1.6 |
| Equivalentes de efectivo y efectivo | 195,066,000 | 195,066,000 | 2.2 |
| Bienes raíces, neto | 755,702,000 | 755,702,000 | 8.5 |
| Otros activos | 360,620,000 | 360,620,000 | 4.0 |
Pasivo
Al 30 de septiembre de 2024, se informaron los pasivos totales de Nymt como:
- Acuerdos de recompra: $ 3,611,115,000
- Obligaciones de deuda garantizadas: $ 2,802,266,000
- Notas no seguras senior: $ 159,587,000
- Obligaciones subordinadas: $ 45,000,000
- Pasivos totales: $ 7,433,952,000
Estructura capital
Al final del tercer trimestre de 2024, la estructura de capital para NYMT fue la siguiente:
| Tipo | Valor ($) |
|---|---|
| Acciones preferentes | 535,445,000 |
| Stock común | 906,000 |
| Capital pagado adicional | 2,278,869,000 |
| Déficit acumulado | (1,371,073,000) |
| Equidad total de los accionistas | 1,444,147,000 |
Tendencias del mercado y condiciones económicas
Las operaciones de NYMT están influenciadas por las tasas de interés prevalecientes, las condiciones económicas y la dinámica del mercado inmobiliario. El rendimiento en los activos promedio de ingreso a intereses fue de 6.45%al 30 de septiembre de 2024, mientras que el costo de financiamiento promedio fue de 5.14%, lo que resultó en un diferencial de interés neto de 1.31%.
Empresas conjuntas y ventas
Durante el tercer trimestre de 2024, NYMT participó en empresas conjuntas significativas, que incluyen:
- Venta de una comunidad de apartamentos multifamiliares por aproximadamente $ 56.4 millones, generando una ganancia neta de $ 8.7 millones.
- Venta de otra comunidad multifamiliar por aproximadamente $ 43.5 millones, con una ganancia neta de $ 1.5 millones.
- Compró $ 372.2 millones de RMB de agencia con un cupón promedio de 5.33%.
- Adquirió $ 624.2 millones en préstamos residenciales con un cupón bruto promedio de 9.72%.
Dividendos
Nymt declaró dividendos de la siguiente manera:
- Dividendos por acción común: $ 0.20
- Dividendos por acción preferida: $ 10,439,000
Cómo New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT) gana dinero
Flujos de ingresos
New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT) genera principalmente ingresos a través de las siguientes corrientes:
- Ingresos de intereses netos
- Ingresos de bienes raíces
- Otros ingresos de las inversiones
Ingresos de intereses netos
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Nymt informó:
| Artículo | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) |
|---|---|---|
| Ingresos por intereses | $108,361,000 | $65,195,000 |
| Gasto de interés | $88,124,000 | $48,406,000 |
| Ingresos por intereses netos totales | $20,237,000 | $16,789,000 |
Los ingresos por intereses de NYMT aumentaron significativamente debido a mayores inversiones en RMB de la agencia (valores respaldados por hipotecas residenciales) y préstamos de propósito comercial.
Ingresos de bienes raíces
Los ingresos de Nymt de bienes raíces incluyen ingresos por alquiler y otros ingresos inmobiliarios. Para el tercer trimestre 2024:
| Artículo | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) |
|---|---|---|
| Ingreso de alquiler | $26,382,000 | $34,176,000 |
| Otros ingresos inmobiliarios | $5,521,000 | $8,215,000 |
| Ingresos totales de bienes raíces | $31,903,000 | $42,391,000 |
A pesar de una disminución de los ingresos por alquiler, Nymt continúa invirtiendo en activos inmobiliarios, contribuyendo a los ingresos generales.
Otros ingresos de las inversiones
Nymt también gana de varias inversiones, incluidas inversiones de capital y ganancias de instrumentos derivados. Para el tercer trimestre 2024:
| Artículo | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) |
|---|---|---|
| Ingresos de inversiones de capital | $6,054,000 | $2,056,000 |
| Ganancias no realizadas (pérdidas) | $96,949,000 | ($61,295,000) |
| Pérdidas realizadas, neto | ($1,380,000) | ($3,679,000) |
| Ganancias en instrumentos derivados, net | ($60,640,000) | $20,993,000 |
Este segmento muestra la capacidad de NYMT para aprovechar sus inversiones para generar ingresos adicionales.
Actividades financieras
Nymt recauda capital a través de diversas estrategias de financiación, que incluyen:
- Acuerdos de recompra
- Obligaciones de deuda garantizadas (CDO)
- Notas senior no seguras
Al 30 de septiembre de 2024, Nymt tenía:
| Tipo de financiamiento | Monto ($) |
|---|---|
| Acuerdos de recompra | $3,611,115,000 |
| CDOs | $2,802,266,000 |
| Notas senior no seguras | $159,587,000 |
Estos mecanismos de financiación proporcionan liquidez para las operaciones y actividades de inversión de NYMT.
Cartera de inversiones
La cartera de inversiones de Nymt está diversificada en varias clases de activos, al 30 de septiembre de 2024:
| Clase de activo | Valor de transporte ($) |
|---|---|
| Préstamos residenciales | $3,777,144,000 |
| Valores de inversión disponibles para la venta | $3,385,270,000 |
| Préstamos multifamiliares | $87,614,000 |
| Inversiones de renta variable | $146,833,000 |
Esta cartera diversificada es crucial para mitigar el riesgo y garantizar flujos de ingresos constantes.
Gastos operativos
Los gastos operativos son un factor crítico para determinar la rentabilidad de NYMT. Para el tercer trimestre de 2024, la compañía informó:
| Tipo de gasto | Monto ($) |
|---|---|
| Gastos generales y administrativos | $11,941,000 |
| Gastos operativos de cartera | $8,531,000 |
| Costos de emisión de deuda | $2,354,000 |
| Gastos operativos totales | $22,826,000 |
La gestión efectiva de estos gastos es esencial para mantener la rentabilidad.
Lngresos netos
Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, NYMT informó ingresos netos atribuibles a los accionistas comunes de:
| Métrico | Monto ($) |
|---|---|
| Lngresos netos | $32,410,000 |
| Ganancias básicas por acción | $0.36 |
Esto refleja una recuperación significativa de pérdidas anteriores e indica estrategias operativas efectivas.
New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View New York Mortgage Trust, Inc. (NYMT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.