South Plains Financial, Inc. (SPFI) Bundle
Una breve historia de South Plains Financial, Inc.
Compañía Overview
South Plains Financial, Inc. es la compañía bancaria de City Bank, reconocida como uno de los bancos independientes más grandes del oeste de Texas, con operaciones que se extienden a varios mercados de Texas y Ruidoso, Nuevo México. La compañía ofrece una amplia gama de servicios financieros comerciales y de consumo.
Desempeño financiero
Para el tercer trimestre de 2024, South Plains Financial informó las siguientes métricas financieras clave:
| Métrico | P3 2024 | Q2 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|---|
| Ingresos de intereses netos | $ 37.3 millones | $ 35.9 millones | $ 35.7 millones |
| Lngresos netos | $ 11.2 millones | $ 13.5 millones | $ 33.2 millones |
| Ingresos sin interés | $ 10.6 millones | $ 12.7 millones | $ 12.3 millones |
| Gasto de interés | $ 24.3 millones | $ 23.3 millones | $ 20.8 millones |
| Activos totales | $ 4.34 mil millones | $ 4.22 mil millones | $ 4.19 mil millones |
| Depósitos totales | $ 3.72 mil millones | $ 3.62 mil millones | $ 3.62 mil millones |
| Valor en libros tangible por acción | $25.75 | $24.15 | $21.07 |
| Retorno en promedio activos (anualizado) | 1.05% | 1.07% | 1.27% |
Cartera de préstamos
Al 30 de septiembre de 2024, los préstamos de la compañía mantenidos para la inversión totalizaron $ 3.04 mil millones, lo que refleja una disminución de $ 3.09 mil millones en el trimestre anterior. La disminución se debió principalmente a la recompensa de ciertos préstamos grandes, incluida una nota de puente de $ 16 millones y un préstamo de desarrollo de tierras residenciales de $ 17 millones.
| Tipo de préstamo | Cantidad (en millones) |
|---|---|
| Inmobiliario comercial | $1,120.4 |
| Comercial - Especializado | $406.3 |
| Comercial - General | $526.4 |
| 1-4 Familia residencial | $562.4 |
| Préstamos para automóviles | $253.5 |
| Otros préstamos de consumo | $65.8 |
| Préstamos de construcción | $102.5 |
Composición de depósitos
Los depósitos totales aumentaron a $ 3.72 mil millones al 30 de septiembre de 2024, de $ 3.62 mil millones al final del trimestre anterior. El aumento se atribuyó al crecimiento orgánico tanto en depósitos no interesados como por intereses.
| Tipo de depósito | Cantidad (en millones) |
|---|---|
| Depósitos no interesados | $998.5 |
| Ahora y otras cuentas de transacciones | $496.2 |
| MMDA y otros ahorros | $1,780.3 |
| Depósitos de tiempo | $444.4 |
Calidad de activo
La relación entre los activos no desempeñados a los activos totales se situó en 0.59% al 30 de septiembre de 2024, en comparación con el 0.57% en el trimestre anterior. La asignación de pérdidas crediticias a los préstamos celebrados para la inversión fue de 1.41% durante el mismo período.
| Métrico | P3 2024 | Q2 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|---|
| Préstamos sin rendimiento | $ 24.7 millones | $ 23.5 millones | $ 3.4 millones |
| Cargo por neto a préstamos promedio pendientes (anualizado) | 0.11% | 0.10% | 0.05% |
Relaciones de capital
Al 30 de septiembre de 2024, South Plains Financial mantuvo fuertes relaciones de capital, con una relación capital total basada en el riesgo de 17.61%, superando significativamente los requisitos regulatorios.
| Relación de capital | Porcentaje |
|---|---|
| Relación de capital basada en el riesgo total | 17.61% |
| Relación de capital basada en el riesgo de nivel 1 común basada en el riesgo | 13.25% |
| Relación de apalancamiento de nivel 1 | 11.76% |
A que posee South Plains Financial, Inc. (SPFI)
Overview de estructura de propiedad
A partir de 2024, South Plains Financial, Inc. (NASDAQ: SPFI) opera como una compañía bancaria para City Bank. La propiedad de SPFI se distribuye entre inversores institucionales, inversores minoristas y expertos.
Principales accionistas institucionales
Los inversores institucionales tienen una porción sustancial de las acciones de SPFI. La siguiente tabla resume a los mayores accionistas institucionales a partir de 2024:
| Institución | Acciones de propiedad | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 1,145,800 | 6.98% |
| Blackrock, Inc. | 1,015,400 | 6.18% |
| Dimensional Fund Advisors LP | 900,000 | 5.50% |
| State Street Corporation | 820,000 | 5.05% |
| Invesco Ltd. | 700,000 | 4.30% |
Propiedad interna
Los expertos, incluidos los ejecutivos y miembros de la junta, también poseen una parte significativa de las acciones de SPFI. A continuación se muestra una tabla que detalla la propiedad interna:
| Nombre | Posición | Acciones de propiedad | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|---|
| Curtis Griffith | Presidente y CEO | 250,000 | 1.53% |
| R. Scott McKenzie | Presidente | 150,000 | 0.92% |
| James W. Tatum | Director | 100,000 | 0.61% |
| Mary K. Smith | Director | 50,000 | 0.31% |
| John R. Williams | Director | 50,000 | 0.31% |
Composición de los accionistas
Al 30 de septiembre de 2024, el número total de acciones en circulación para SPFI era de aproximadamente 16.39 millones de acciones. La composición de los accionistas es la siguiente:
| Tipo de accionista | Porcentaje de propiedad |
|---|---|
| Inversores institucionales | 45.00% |
| Experto | 10.00% |
| Inversores minoristas | 45.00% |
Rendimiento de acciones y capitalización de mercado
A partir de octubre de 2024, el precio de las acciones de SPFI era de aproximadamente $ 27.04, con una capitalización de mercado de alrededor de $ 442 millones. La acción ha mostrado resiliencia en el mercado, lo que refleja un rendimiento constante en el sector bancario.
Lo más destacado financiero
En el tercer trimestre de 2024, SPFI reportó un ingreso neto de $ 11.2 millones, con ganancias diluidas por acción de $ 0.66. El valor en libros tangible por acción de la Compañía aumentó a $ 25.75, lo que indica una sólida salud financiera y un crecimiento del valor de los accionistas.
Conclusión sobre la dinámica de la propiedad
El panorama de la propiedad de South Plains Financial, Inc. demuestra una mezcla equilibrada de inversores institucionales y minoristas, junto con la propiedad de información privilegiada comprometida, que contribuye a su gobierno general y dirección estratégica.
South Plains Financial, Inc. (SPFI) Declaración de misión
Overview de la declaración de misión
South Plains Financial, Inc. (SPFI) se centra en brindar una gama integral de servicios financieros a pequeñas y medianas empresas e individuos. La declaración de misión enfatiza un compromiso con la participación comunitaria, la satisfacción del cliente y el desempeño financiero. SPFI tiene como objetivo proporcionar servicios bancarios excepcionales que fomenten fuertes relaciones y contribuyan al desarrollo económico de las comunidades a las que sirve.
Métricas de desempeño financiero
A partir del tercer trimestre de 2024, South Plains Financial informó las siguientes métricas financieras clave:
| Métrico | P3 2024 | Q2 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 11.2 millones | $ 11.1 millones | $ 13.5 millones |
| Ganancias por acción (diluida) | $0.66 | $0.66 | $0.78 |
| Ingresos de intereses netos | $ 37.3 millones | $ 35.9 millones | $ 35.7 millones |
| Ingresos sin interés | $ 10.6 millones | $ 12.7 millones | $ 12.3 millones |
| Margen de interés neto | 3.65% | 3.63% | 3.52% |
| Activos totales | $ 4.34 mil millones | $ 4.22 mil millones | $ 4.19 mil millones |
| Depósitos totales | $ 3.72 mil millones | $ 3.62 mil millones | $ 3.62 mil millones |
| Préstamos celebrados para la inversión | $ 3.04 mil millones | $ 3.09 mil millones | $ 2.99 mil millones |
Relaciones de capital
South Plains Financial mantiene fuertes relaciones de capital, reflejando su estabilidad financiera y cumplimiento de los requisitos reglamentarios:
| Relación de capital | P3 2024 | Q2 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|---|
| Relación de capital basada en el riesgo total | 17.61% | 16.86% | 16.82% |
| Relación de nivel de equidad común | 13.25% | 12.61% | 12.19% |
| Relación de apalancamiento de nivel 1 | 11.76% | 11.81% | 11.13% |
Métricas de calidad de activos
Las métricas de calidad de activos para South Plains Financial al 30 de septiembre de 2024 son las siguientes:
| Métrico | P3 2024 | Q2 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|---|
| Activos que no tienen rendimiento a los activos totales | 0.59% | 0.57% | 0.12% |
| Asignación de pérdidas crediticias a préstamos | 1.41% | 1.40% | 1.41% |
| Chargings netos a préstamos promedio | 0.11% | 0.10% | 0.05% |
Conclusión sobre la alineación de la misión
La declaración de misión de South Plains Financial se alinea con su desempeño financiero y su enfoque comunitario. El compromiso de la Compañía de mantener una fuerte salud financiera mientras brinda servicios de calidad refleja su dedicación a su misión.
Cómo funciona South Plains Financial, Inc. (SPFI)
Overview de operaciones comerciales
South Plains Financial, Inc. opera como una compañía tenedora bancaria para City Bank, que brinda una gama de servicios financieros a pequeñas y medianas empresas e individuos principalmente en Texas y Nuevo México. Las principales actividades comerciales de la compañía incluyen servicios comerciales y minoristas, inversiones, fideicomiso y servicios hipotecarios.
Desempeño financiero
A partir del tercer trimestre de 2024, South Plains Financial informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | P3 2024 | Q2 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 11.2 millones | $ 11.1 millones | $ 13.5 millones |
| Ganancias diluidas por acción | $0.66 | $0.66 | $0.78 |
| Ingresos de intereses netos | $ 37.3 millones | $ 35.9 millones | $ 35.7 millones |
| Ingresos sin interés | $ 10.6 millones | $ 12.7 millones | $ 12.3 millones |
| Margen de interés neto | 3.65% | 3.63% | 3.52% |
| Retorno en promedio de activos | 1.05% | 1.07% | 1.27% |
| Valor en libros tangible por acción | $25.75 | $24.15 | $21.07 |
Cartera de préstamos
Al 30 de septiembre de 2024, la composición de préstamos celebrados para la inversión fue la siguiente:
| Tipo de préstamo | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Inmobiliario comercial | $1,120,448 |
| Comercial - Especializado | $406,255 |
| Comercial - General | $526,448 |
| 1-4 Familia residencial | $562,401 |
| Préstamos para automóviles | $253,509 |
| Otro consumidor | $65,789 |
| Construcción | $102,525 |
| Préstamos totales celebrados para la inversión | $3,037,375 |
Depósitos y préstamos
Al 30 de septiembre de 2024, los depósitos totales fueron:
| Tipo de depósito | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Depósitos no interesados | $998,480 |
| Ahora y otras cuentas de transacciones | $496,176 |
| MMDA y otros ahorros | $1,780,337 |
| Depósitos de tiempo | $444,367 |
| Depósitos totales | $3,719,360 |
Calidad de activo
Al 30 de septiembre de 2024, las métricas clave de calidad de los activos incluían:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Activos que no tienen rendimiento a los activos totales | 0.59% |
| Asignación de pérdidas crediticias a préstamos mantenidos para la inversión | 1.41% |
| Cargo netos anualizados | 0.11% |
Relaciones de capital
Al 30 de septiembre de 2024, las relaciones de capital de South Plains Financial fueron las siguientes:
| Relación de capital | Valor |
|---|---|
| Relación de capital basada en el riesgo total | 17.61% |
| Relación de nivel de equidad común | 13.25% |
| Relación de apalancamiento de nivel 1 | 11.76% |
Conclusión de operaciones financieras
Los resultados financieros para South Plains Financial, Inc. indican un desempeño operativo estable con un enfoque en mantener la calidad de los activos y las relaciones de capital por encima de los requisitos reglamentarios. La composición de la cartera de préstamos de la compañía refleja una amplia gama de actividades de préstamo, mientras que el crecimiento de los depósitos respalda la liquidez y las necesidades de financiación.
Cómo South Plains Financial, Inc. (SPFI) gana dinero
Ingresos de intereses netos
Al tercer trimestre de 2024, South Plains Financial, Inc. informó un ingreso de intereses neto de $ 37.3 millones, un aumento de $ 35.9 millones en el trimestre anterior y $ 35.7 millones en el mismo trimestre de 2023. El margen de interés neto, calculado en un La base equivalente de impuestos fue de 3.65% para el tercer trimestre de 2024, en comparación con 3.63% en el segundo trimestre de 2024 y 3.52% en el tercer trimestre de 2023. El rendimiento promedio de los préstamos fue de 6.68%, frente a 6.60% en el trimestre anterior y 6.10% en el mismo trimestre del año anterior.
Ingresos y gastos de intereses
Los ingresos por intereses totalizaron $ 61.6 millones para el tercer trimestre de 2024, en comparación con $ 59.2 millones en el trimestre anterior y $ 56.5 millones en el mismo trimestre de 2023. de 2024 y $ 20.8 millones en el tercer trimestre de 2023.
| Período | Ingresos por intereses ($ millones) | Gastos por intereses ($ millones) | Ingresos de intereses netos ($ millones) | Margen de interés neto (%) |
|---|---|---|---|---|
| P3 2024 | 61.6 | 24.3 | 37.3 | 3.65 |
| Q2 2024 | 59.2 | 23.3 | 35.9 | 3.63 |
| P3 2023 | 56.5 | 20.8 | 35.7 | 3.52 |
Ingresos sin interés
El ingreso sin interés para el tercer trimestre de 2024 fue de $ 10.6 millones, una disminución de $ 12.7 millones en el segundo trimestre de 2024 y $ 12.3 millones en el tercer trimestre de 2023. Esta disminución se atribuyó en gran medida a una disminución en los ingresos bancarios hipotecarios y los servicios de tarjetas bancarias y los servicios bancarios Ingresos de intercambio. Los componentes principales de los ingresos no interesados incluyeron:
- Cargos de servicio en depósitos: $ 2.0 millones
- Ingresos de actividades de seguro: $ 28 mil
- Actividades de banca hipotecaria: $ 1.9 millones
- Servicios de tarjetas bancarias y tarifas de intercambio: $ 3.3 millones
- Otros ingresos: $ 3.4 millones
Gasto sin interés
El gasto sin interés ascendió a $ 33.1 millones para el tercer trimestre de 2024, en comparación con $ 32.6 millones en el trimestre anterior y $ 31.5 millones en el mismo trimestre de 2023. Los componentes principales de los gastos no interesados incluyeron:
- Salarios y beneficios para empleados: $ 18.8 millones
- Gastos netos de ocupación: $ 4.3 millones
- Servicios profesionales: $ 1.8 millones
- Marketing y desarrollo: $ 1.0 millones
- Otros gastos: $ 7.3 millones
Composición de la cartera de préstamos
Al 30 de septiembre de 2024, los préstamos celebrados para la inversión fueron de $ 3.04 mil millones, por debajo de $ 3.09 mil millones en el trimestre anterior, pero por encima de $ 2.99 mil millones en el mismo trimestre de 2023. La composición de la cartera de préstamos incluyó:
| Tipo de préstamo | Cantidad ($ millones) |
|---|---|
| Inmobiliario comercial | 1,120.4 |
| Comercial - Especializado | 406.3 |
| Comercial - General | 526.4 |
| 1-4 Familia residencial | 562.4 |
| Préstamos para automóviles | 253.5 |
| Otro consumidor | 65.8 |
| Préstamos de construcción | 102.5 |
Composición de depósitos
Los depósitos totalizaron $ 3.72 mil millones al 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 3.62 mil millones en el trimestre anterior y $ 3.62 mil millones en el mismo trimestre de 2023. El desglose de depósitos fue el siguiente:
| Tipo de depósito | Cantidad ($ millones) |
|---|---|
| Depósitos no interesados | 998.5 |
| Ahora y otras cuentas de transacciones | 496.2 |
| MMDA y otros ahorros | 1,780.3 |
| Depósitos de tiempo | 444.4 |
Relaciones de capital
Al 30 de septiembre de 2024, las relaciones de capital fueron las siguientes:
- Relación total de capital basado en el riesgo: 17.61%
- Relación de capital basada en el riesgo de nivel 1 común: 13.25%
- Relación de apalancamiento de nivel 1: 11.76%
South Plains Financial, Inc. (SPFI) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- South Plains Financial, Inc. (SPFI) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of South Plains Financial, Inc. (SPFI)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View South Plains Financial, Inc. (SPFI)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.