SiriusPoint Ltd. (SPNT) Bundle
Una breve historia de Siriuspoint Ltd.
Compañía Overview
Siriuspoint Ltd. es una compañía global de seguros y reaseguros que opera a través de sus subsidiarias y afiliadas. La compañía se enfoca en proporcionar soluciones innovadoras de seguros y reaseguros en múltiples líneas, incluidas las propiedades, las víctimas y el seguro especializado. Al 30 de septiembre de 2024, los activos totales de Siriuspoint se valoraron en $ 12.68 mil millones.
Desempeño financiero
Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Siriuspoint informó primas netas ganadas de $ 568.9 millones, una disminución de $ 613.0 millones en el mismo período de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las primas netas ganadas fueron $ 1.75 mil millones en comparación con $ 1.85 mil millones en 2023.
| Métricas financieras | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar | YTD 2024 | YTD 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Premios netos ganadas | $ 568.9 millones | $ 613.0 millones | $ (44.1 millones) | $ 1.75 mil millones | $ 1.85 mil millones | $ (100 millones) |
| Lngresos netos | $ 8.7 millones | $ 63.8 millones | $ (55.1 millones) | $ 219.4 millones | $ 264.0 millones | $ (44.6 millones) |
| Valor en libros por acción común | $15.41 | $13.76 | $1.65 | $15.41 | $13.76 | $1.65 |
Desarrollos recientes
En 2024, Siriuspoint se sometió a una reorganización significativa, incluida la deconsolidación de Arcadian Risk Capital Ltd. al 30 de junio de 2024, que impactó los ingresos por tarifas de servicio. La compañía informó otros ingresos de $ 18.2 millones para el tercer trimestre de 2024, una disminución de $ 20.3 millones en el tercer trimestre de 2023. Además, la compañía reconoció una pérdida de $ 117.3 millones en liquidación y cambio en el valor razonable de los instrumentos clasificados por responsabilidad para el tercer trimestre de 2024, en comparación con un nominal. Pérdida de $ 0.3 millones en el tercer trimestre de 2023.
Cartera de inversiones
Al 30 de septiembre de 2024, la cartera de inversiones de Siriuspoint incluía títulos de deuda total valorados en $ 5.41 mil millones, con una porción significativa calificada de AAA y AA. El desglose de los títulos de deuda es el siguiente:
| Tipo de seguridad de la deuda | Valor razonable (30 de septiembre de 2024) | Valor razonable (31 de diciembre de 2023) |
|---|---|---|
| Valores respaldados por activos | $ 2.47 mil millones | $ 1.99 mil millones |
| Valores respaldados por hipotecas residenciales | $ 251.3 millones | $ 433.2 millones |
| Títulos de deuda corporativa | $ 152.4 millones | $ 784.2 millones |
Patrimonio de los accionistas
Al 30 de septiembre de 2024, el capital total de los accionistas de Siriuspoint era de aproximadamente $ 2.70 mil millones, lo que refleja un aumento significativo de $ 2.53 mil millones a fines de 2023. La compañía también autorizó un programa de recompra de acciones que permitía la recompra de hasta $ 306.3 millones de su común su común de su común acciones.
Perspectiva
Mirando hacia el futuro, Siriuspoint está estratégicamente posicionado para aprovechar sus capacidades de suscripción y cartera de inversiones para mejorar el valor de los accionistas, a pesar de los desafíos enfrentados en los últimos trimestres. La compañía continúa centrándose en las iniciativas de gestión de riesgos y de crecimiento estratégico en sus segmentos comerciales centrales.
A Who posee Siriuspoint Ltd. (SPNT)
Principales accionistas
A partir de 2024, la estructura de propiedad de Siriuspoint Ltd. (SPNT) incluye una combinación de inversores institucionales e individuales. Los accionistas más grandes suelen ser inversores institucionales, con participaciones significativas en posesión de varios fondos de inversión.
| Accionista | Tipo | Porcentaje de propiedad | Número de acciones |
|---|---|---|---|
| Blackrock, Inc. | Institucional | 12.5% | 20,000,000 |
| The Vanguard Group, Inc. | Institucional | 10.7% | 17,200,000 |
| State Street Corporation | Institucional | 8.4% | 13,500,000 |
| FMR LLC (Fidelity) | Institucional | 6.9% | 11,000,000 |
| CMIG International Holdings | Institucional | 5.3% | 8,500,000 |
| Otros inversores individuales | Individual | 56.2% | 90,000,000 |
Cambios recientes en la propiedad
En el último año, Siriuspoint ha visto fluctuaciones en su base de accionistas debido a las condiciones del mercado y las decisiones estratégicas. En particular, CMIG International Holdings ha aumentado su participación a través de un acuerdo de recompra de acciones, lo que refleja la confianza en las perspectivas de crecimiento a largo plazo de la compañía.
Rendimiento de acciones y capitalización de mercado
Las acciones de Siriuspoint Ltd. han exhibido una volatilidad, con una capitalización de mercado actual de aproximadamente $ 2.5 mil millones a fines de 2024. El precio de las acciones ha fluctuado entre $ 12.00 y $ 18.00 durante el año pasado.
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Precio actual de la acción | $15.41 |
| 52 semanas de altura | $18.00 |
| Bajo de 52 semanas | $12.00 |
| Capitalización de mercado | $ 2.5 mil millones |
Financiero Overview
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Siriuspoint informó que los ingresos netos disponibles para accionistas comunes de $ 205.2 millones, con ganancias diluidas por acción de $ 1.11. Los activos totales de la compañía se informaron en $ 12.7 mil millones, con pasivos totales de $ 9.9 mil millones.
| Métrica financiera | Valor |
|---|---|
| Ingresos netos (accionistas comunes) | $ 205.2 millones |
| Ganancias por acción (diluida) | $1.11 |
| Activos totales | $ 12.7 mil millones |
| Pasivos totales | $ 9.9 mil millones |
| Patrimonio de los accionistas | $ 2.7 mil millones |
Tendencias de propiedad institucional
La propiedad institucional en Siriuspoint ha estado en una tendencia al alza, lo que indica una mayor confianza de los grandes inversores. El porcentaje de acciones en poder de las instituciones aumentó del 70% al 76% durante el año pasado.
| Año | Porcentaje de propiedad institucional |
|---|---|
| 2023 | 70% |
| 2024 | 76% |
Conclusión sobre la dinámica de la propiedad
El panorama de propiedad de Siriuspoint Ltd. a partir de 2024 refleja una combinación saludable de inversores institucionales y minoristas, con un respaldo significativo de las principales empresas de inversión. Las iniciativas estratégicas y el desempeño del mercado de la compañía continúan atrayendo inversiones, lo que sugiere una perspectiva positiva para el crecimiento futuro.
Siriuspoint Ltd. (SPNT) Declaración de misión
Siriuspoint Ltd. tiene como objetivo ofrecer valor a sus clientes y accionistas a través de un enfoque disciplinado para la suscripción y la gestión de riesgos, al tiempo que aprovecha la tecnología y el análisis innovadores para mejorar sus ofertas de servicios.
Métricas de desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Siriuspoint informó las siguientes métricas financieras clave:
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Premios netos ganadas | $ 568.9 millones | $ 613.0 millones | $ 1,753.2 millones | $ 1,848.2 millones |
| Lngresos netos | $ 8.7 millones | $ 63.8 millones | $ 219.4 millones | $ 264.0 millones |
| Relación combinada | 86.3% | 95.6% | 91.1% | 86.1% |
| Valor en libros por acción común | $15.41 | $13.76 | $15.41 | $13.76 |
Estrategias de inversión y suscripción
Siriuspoint se centra en una cartera diversificada de productos de seguros y reaseguros. La compañía opera con un ingreso central de suscripción de:
| Ingresos de suscripción básicos | P3 2024 | P3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos de suscripción básicos | $ 62.5 millones | $ 42.5 millones | $ 143.7 millones | $ 213.2 millones |
| Relación combinada del núcleo | 88.5% | 92.5% | 91.1% | 87.6% |
Deuda y liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, las obligaciones totales de deuda y los gastos de intereses de Siriuspoint fueron los siguientes:
| Tipo de deuda | Cantidad ($ millones) | Tasa efectiva (%) |
|---|---|---|
| 2024 notas senior | $400.0 | 7.0% |
| Notas subordinadas de SEK 2017 | $271.4 | 8.1% |
| Deuda total | $660.5 |
Para los tres y nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Siriuspoint informó gastos de intereses de:
| Período | Gastos por intereses ($ millones) |
|---|---|
| P3 2024 | $13.8 |
| YTD 2024 | $50.0 |
Equidad y devoluciones de accionistas
Las métricas de capital de los accionistas de Siriuspoint al 30 de septiembre de 2024 incluyeron:
| Métrico | Cantidad ($ millones) |
|---|---|
| Equidad de los accionistas comunes | $2,494.9 |
| Retorno anualizado en promedio El patrimonio de los accionistas comunes | 0.7% |
Dividendos declarados durante los tres y nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Tipo de dividendos | Q3 2024 ($ millones) | YTD 2024 ($ millones) |
|---|---|---|
| Acciones de preferencia de la Serie B | $4.0 | $12.0 |
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó un aumento en el valor en libros tangible por acción común diluida a:
| Valor en libros tangible por acción común diluida | Monto ($) |
|---|---|
| Valor en libros tangible | $13.88 |
La compañía continúa enfocándose en mantener la liquidez sólida y los recursos de capital, asegurando la estabilidad operativa y el potencial de crecimiento en los mercados de seguros y reaseguros.
Cómo funciona Siriuspoint Ltd. (SPNT)
Overview de operaciones
Siriuspoint Ltd. opera principalmente en los sectores de seguros y reaseguros, ofreciendo una gama de productos y servicios que incluyen seguros de propiedades y víctimas, así como productos de seguro especializado. La compañía utiliza un enfoque diversificado para la gestión de riesgos, aprovechando tanto el reaseguro tradicional como las soluciones innovadoras de seguros.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Siriuspoint informó los siguientes destacados financieros:
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Primas brutas escritas | $ 758.8 millones | $ 725.5 millones | $ 2,485.1 millones | $ 2,590.9 millones |
| Premios netos escritos | $ 566.0 millones | $ 533.6 millones | $ 1,787.1 millones | $ 1,885.5 millones |
| Premios netos ganadas | $ 613.0 millones | $ 575.3 millones | $ 1,753.2 millones | $ 1,848.2 millones |
| Lngresos netos | $ 8.7 millones | $ 63.8 millones | $ 219.4 millones | $ 264.0 millones |
| Ingreso integral | $ 118.2 millones | $ 4.3 millones | $ 297.8 millones | $ 173.6 millones |
| Ganancias básicas por acción | $0.03 | $0.33 | $1.15 | $1.40 |
Proporciones de suscripción
El rendimiento de suscripción de Siriuspoint es fundamental para su rentabilidad general. La compañía informó las siguientes relaciones de suscripción:
| Métrica de suscripción | P3 2024 | P3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Relación de pérdida | 51.1% | 61.4% | 58.4% | 60.9% |
| Relación de costos de adquisición | 25.9% | 23.8% | 25.6% | 21.8% |
| Otra relación de gastos de suscripción | 7.6% | 7.2% | 7.1% | 7.3% |
| Relación combinada | 84.6% | 92.4% | 91.1% | 88.0% |
Rendimiento de inversión
Siriuspoint también se involucra en actividades de inversión, con cifras clave para los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024:
| Métrico de inversión | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|
| Ingresos de inversión netos | $ 234.7 millones | $ 205.3 millones |
| Netas ganancias de inversión realizadas y no realizadas (pérdidas) | ($ 48.0 millones) | $ 2.4 millones | Otros ingresos | $ 164.8 millones | $ 80.0 millones |
Flujo de fondos Overview
La compañía informó las siguientes métricas de flujo de efectivo para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Actividad de flujo de efectivo | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|
| Efectivo neto proporcionado por (usado en) actividades operativas | ($ 33.0 millones) | $ 367.9 millones |
| Efectivo neto proporcionado por (usado en) actividades de inversión | $ 140.4 millones | ($ 395.3 millones) |
| Efectivo neto utilizado en actividades de financiación | ($ 393.5 millones) | ($ 75.1 millones) |
| Equivalentes de efectivo y efectivo al final del período | $ 815.2 millones | $ 811.2 millones |
Rendimiento de los accionistas
Siriuspoint ha implementado un programa de recompra de acciones, con los siguientes detalles:
- Autorizado para una recompra de hasta $ 250.0 millones al 31 de julio de 2024.
- Recompensó 9,077,705 acciones comunes durante los tres y nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
- El valor restante disponible para la recompra es de aproximadamente $ 181.3 millones al 30 de septiembre de 2024.
Calificaciones y perspectivas futuras
El 19 de marzo de 2024, Moody's le asignó a Siriuspoint una calificación de fuerza financiera de A3, que indica una perspectiva estable para la compañía que avanza.
Al 30 de septiembre de 2024, el valor en libros por acción común era de $ 15.41, lo que refleja un aumento del 12.0% de $ 13.76 a fines de 2023.
Cómo Siriuspoint Ltd. (SPNT) gana dinero
Segmentos de negocios Overview
Siriuspoint Ltd. opera principalmente en dos segmentos: reaseguro y seguros y servicios. La compañía genera ingresos a través de primas netas ganadas, ingresos por inversiones y tarifas de servicio de la gestión de agentes generales (MGA).
Generación de ingresos a partir del reaseguro
En el segmento de reaseguro, Siriuspoint recolecta primas de varias líneas de negocios. Las primas brutas escritas para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, ascendieron a $ 1,023.4 millones.
Premios netos escritos
Para el mismo período, las primas netas escritas fueron $ 867.2 millones, mostrando un ligero aumento en comparación con $ 866.1 millones en el año anterior.
Premios netos ganadas
Las primas netas ganadas para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, totalizaron $ 779.2 millones, abajo de $ 788.2 millones en 2023.
Ingresos de inversión
Siriuspoint también obtiene ingresos significativos de las inversiones. El ingreso neto de inversión para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $ 234.7 millones, en comparación con $ 205.3 millones para el mismo período en 2023. Este aumento se atribuye a tasas de interés más altas y reposicionamiento de cartera.
Otros ingresos
Otros ingresos consisten principalmente en tarifas de servicio de MGA. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, estos ingresos fueron $ 164.8 millones, un aumento de $ 80.0 millones en el año anterior.
| Métrica financiera | 2024 (9m) | 2023 (9m) |
|---|---|---|
| Primas brutas escritas | $ 1,023.4 millones | $ 1,019.3 millones |
| Premios netos escritos | $ 867.2 millones | $ 866.1 millones |
| Premios netos ganadas | $ 779.2 millones | $ 788.2 millones |
| Ingresos de inversión netos | $ 234.7 millones | $ 205.3 millones |
| Otros ingresos | $ 164.8 millones | $ 80.0 millones |
Gastos Overview
Los gastos totales de Siriuspoint para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 1,745.3 millones, ligeramente abajo de $ 1,770.9 millones en 2023. Los componentes principales incluyen:
- Los gastos de ajuste de pérdidas y pérdidas incurridos: $ 999.4 millones
- Costos de adquisición: $ 382.3 millones
- Otros gastos de suscripción: $ 127.8 millones
La relación combinada, que mide la rentabilidad de suscripción, fue 86.3% Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, lo que indica una eficiencia mejorada en comparación con 91.1% en el año anterior.
Ingresos netos y ganancias por acción
El ingreso neto disponible para los accionistas comunes de Siriuspoint para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $ 217.2 millones, una disminución de $ 257.3 millones en 2023. Las ganancias por acción disponibles para los accionistas comunes para este período fueron $1.15 (básico) y $1.11 (diluido).
| Métrica financiera | 2024 (9m) | 2023 (9m) |
|---|---|---|
| Ingresos netos disponibles para los accionistas comunes | $ 217.2 millones | $ 257.3 millones |
| Ganancias básicas por acción | $1.15 | $1.40 |
| Ganancias diluidas por acción | $1.11 | $1.36 |
| Relación combinada | 86.3% | 91.1% |
Conclusión
El modelo de ingresos de Siriuspoint Ltd. es multifacético, dependiendo de una combinación de cobros de primas, ingresos por inversiones y tarifas de servicio. Los ajustes continuos de la compañía a su estrategia de inversión y prácticas de suscripción han contribuido a su desempeño financiero a partir de 2024.
SiriusPoint Ltd. (SPNT) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- SiriusPoint Ltd. (SPNT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of SiriusPoint Ltd. (SPNT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View SiriusPoint Ltd. (SPNT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.