Turning Point Brands, Inc. (TPB) Bundle
Una breve historia de Turning Point Brands, Inc.
Turning Point Brands, Inc. (NYSE: TPB) se ha establecido como un fabricante líder, comercializador y distribuidor de productos de consumo de marca, particularmente en el mercado alternativo de accesorios y consumibles. La compañía es reconocida por sus marcas icónicas, incluidas Zig-Zag y Stoker's, y opera en más de 217,000 puntos de venta en América del Norte.
Desempeño financiero Overview
Al 30 de septiembre de 2024, Turning Point Brands informó un aumento de ventas netas consolidadas de 3.8% año tras año, totalizando $ 105.6 millones en comparación con $ 101.7 millones En el mismo trimestre de 2023. La ganancia bruta para el tercer trimestre de 2024 fue $ 53.7 millones, reflejando un aumento de 4.0% de $ 51.6 millones en el tercer trimestre 2023.
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Ventas netas | $ 105.6 millones | $ 101.7 millones |
| Beneficio bruto | $ 53.7 millones | $ 51.6 millones |
| Lngresos netos | $ 12.4 millones | $ 10.8 millones |
| Ebitda ajustado | $ 27.2 millones | $ 24.4 millones |
| EPS diluido | $0.68 | $0.58 |
Rendimiento de segmento
Los ingresos de la compañía se derivan principalmente de tres segmentos: productos Zig-Zag, productos de Stoker y soluciones de distribución creativa (CDS). En el tercer trimestre de 2024, el rendimiento de estos segmentos fue el siguiente:
- Productos Zig-Zag: Las ventas netas aumentaron en un 5,5% a $ 49.3 millones, impulsado por un fuerte rendimiento en el negocio de los documentos y envolturas de América del Norte.
- Productos de Stoker: Las ventas netas aumentaron en un 12,1% para $ 41.4 millones, beneficiándose del bajo crecimiento de un solo dígito en MST y un crecimiento significativo en las ventas de FR.
- Soluciones de distribución creativa (CDS): Las ventas netas disminuyeron en un 17,4% a $ 14.9 millones, atribuido a cambios estratégicos en la distribución.
| Segmento | Ventas netas (tercer trimestre 2024) | Ventas netas (tercer trimestre 2023) |
|---|---|---|
| Productos en zig-zag | $ 49.3 millones | $ 46.8 millones |
| Productos de Stoker | $ 41.4 millones | $ 36.9 millones |
| Soluciones de distribución creativa | $ 14.9 millones | $ 18.1 millones |
Lo más destacado del balance
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía reportó activos totales de $ 488.0 millones, una disminución de $ 569.4 millones A finales de 2023. Los activos actuales fueron $ 184.8 millones, mientras que los pasivos totales se mantuvieron en $ 301.3 millones.
| Artículo de balance | 30 de septiembre de 2024 | 31 de diciembre de 2023 |
|---|---|---|
| Activos totales | $ 488.0 millones | $ 569.4 millones |
| Pasivos totales | $ 301.3 millones | $ 417.4 millones |
| Patrimonio de los accionistas | $ 186.8 millones | $ 152.0 millones |
Análisis de flujo de caja
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el ingreso neto consolidado fue $ 37.5 millones, arriba de $ 27.9 millones en el año anterior. La compañía proporcionó efectivo neto de las actividades operativas de $ 49.3 millones.
| Artículo de flujo de caja | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Ingresos netos consolidados | $ 37.5 millones | $ 27.9 millones |
| Efectivo neto de actividades operativas | $ 49.3 millones | $ 40.0 millones |
| Gastos de capital | $ (3.5 millones) | $ (4.2 millones) |
Las marcas de puntos de inflexión continúan navegando por el panorama del mercado en evolución mientras se enfoca en sus iniciativas de crecimiento estratégico y mantiene una salud financiera robusta.
A Who posee Turning Point Brands, Inc. (TPB)
Estructura de propiedad
A partir de 2024, Turning Point Brands, Inc. (TPB) se negocia públicamente en la Bolsa de Nueva York bajo el símbolo de Ticker TPB. La estructura de propiedad incluye inversores institucionales, accionistas individuales y ejecutivos de la compañía. La siguiente tabla resume a los principales accionistas y sus respectivos porcentajes de propiedad:
| Tipo de accionista | Número de acciones | Propiedad porcentual |
|---|---|---|
| Inversores institucionales | Aproximadamente 11,000,000 | 62.3% |
| Propiedad interna | Aproximadamente 1,000,000 | 5.6% |
| Inversores minoristas | Aproximadamente 6,000,000 | 32.1% |
Principales accionistas institucionales
La siguiente tabla enumera a los principales accionistas institucionales de TPB a partir de septiembre de 2024:
| Institución | Acciones mantenidas | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 3,200,000 | 17.8% |
| Blackrock, Inc. | 2,500,000 | 13.9% |
| State Street Corporation | 1,800,000 | 10.0% |
| Wellington Management Co. LLP | 1,200,000 | 6.7% |
| Dimensional Fund Advisors LP | 1,000,000 | 5.6% |
Propiedad ejecutiva
Los ejecutivos de la compañía también tienen una participación significativa en las marcas de puntos de inflexión. La siguiente tabla destaca los detalles de propiedad de los ejecutivos clave:
| Ejecutivo | Posición | Acciones mantenidas | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|---|
| Graham Purdy | Presidente y CEO | 400,000 | 2.2% |
| Jenna M. McCarthy | director de Finanzas | 250,000 | 1.4% |
| Michael J. Tully | Oficial de Operaciones | 150,000 | 0.8% |
Desempeño financiero reciente
Turning Point Brands ha demostrado un sólido desempeño financiero en el tercer trimestre de 2024, que es relevante para comprender su dinámica de propiedad. La compañía informó:
- Ventas netas de $ 105.6 millones, 3.8% año tras año.
- Ingresos netos de $ 12.4 millones, un aumento del 14.3% en comparación con el año anterior.
- EBITDA ajustado de $ 27.2 millones, lo que refleja un aumento del 11.3% sobre el tercer trimestre de 2023.
Rendimiento de stock
A partir de noviembre de 2024, el precio de las acciones de TPB es de aproximadamente $ 25.45, con un aumento del año 18.5%. La capitalización de mercado es de alrededor de $ 450 millones, lo que refleja un sólido interés de los inversores en las perspectivas de crecimiento de la compañía.
Programa de recompra de compartir
Turning Point Brands tiene un programa de recompra de acciones autorizado por $ 100 millones, con $ 77.9 millones restantes a noviembre de 2024. Este programa tiene como objetivo mejorar el valor de los accionistas y refleja la confianza de la gerencia en el desempeño futuro de la compañía.
Turning Point Brands, Inc. (TPB) Declaración de misión
Overview de la declaración de misión
Turning Point Brands, Inc. (TPB) se centra en proporcionar productos de consumo innovadores que mejoren el estilo de vida de los consumidores adultos. La compañía tiene como objetivo liderar en la categoría de tabaquismo alternativo, ofreciendo productos de marca de alta calidad y manteniendo un compromiso con el marketing y distribución responsables.
Indicadores de desempeño financiero
A partir del tercer trimestre de 2024, las marcas de puntos de inflexión informaron métricas financieras significativas, reflejando su efectividad operativa y su posición del mercado:
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | Cambio año tras año |
|---|---|---|---|
| Ventas netas totales | $ 105.6 millones | $ 101.7 millones | +3.8% |
| Beneficio bruto | $ 53.7 millones | $ 51.6 millones | +4.0% |
| Lngresos netos | $ 12.4 millones | $ 10.9 millones | +14.3% |
| Ebitda ajustado | $ 27.2 millones | $ 24.4 millones | +11.3% |
| EPS diluido | $0.68 | $0.58 | +17.2% |
Segmentos de productos rendimiento
La compañía opera a través de varios segmentos de productos, con un rendimiento notable en las siguientes áreas:
| Segmento de productos | Ventas netas Q3 2024 | Ventas netas Q3 2023 | Cambio año tras año |
|---|---|---|---|
| Productos en zig-zag | $ 49.3 millones | $ 46.8 millones | +5.5% |
| Productos de Stoker | $ 41.4 millones | $ 36.9 millones | +12.1% |
| Soluciones de distribución creativa | $ 14.9 millones | $ 18.1 millones | -17.4% |
Presencia del mercado y objetivos estratégicos
Turning Point Brands continúa expandiendo su presencia en el mercado, con productos disponibles en más de 217,000 puntos de venta minoristas en América del Norte. La compañía se centra en el crecimiento sostenible a través de iniciativas de innovación y marketing estratégico.
Métricas de eficiencia operativa
La eficiencia operativa es crucial para la misión de TPB, y las siguientes métricas subrayan su efectividad:
| Métrica operacional | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Margen bruto | 50.8% | 50.8% |
| Gastos de SG y A | $ 33.2 millones | $ 31.4 millones |
| Ingreso operativo | $ 20.5 millones | $ 20.2 millones |
Perspectiva y orientación futura
TPB ha aumentado su guía de EBITDA ajustada de 2024 todo el año a un rango de $ 101 millones a $ 103 millones, lo que indica una perspectiva positiva para el rendimiento operativo sostenido y la rentabilidad.
En general, Turning Point Brands, Inc. sigue comprometido con su misión de proporcionar productos innovadores al tiempo que garantiza un crecimiento responsable y excelencia operativa en el mercado competitivo.
Cómo funciona Turning Point Brands, Inc. (TPB)
Compañía Overview
Turning Point Brands, Inc. (TPB) funciona en el sector de productos de consumo, centrándose en la fabricación, marketing y distribución de productos de consumo de marca, incluidos accesorios alternativos para fumar y consumibles con ingredientes activos. Sus marcas insignia incluyen Zig-Zag y Stoker's, con productos disponibles en más de 217,000 puntos de venta minoristas en América del Norte.
Desempeño financiero
A partir del tercer trimestre de 2024, TPB informó los siguientes resultados financieros:
| Métricas financieras | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Ventas netas | $105,617,000 | $101,722,000 |
| Costo de ventas | $51,918,000 | $50,100,000 |
| Beneficio bruto | $53,699,000 | $51,622,000 |
| Ingreso operativo | $20,530,000 | $20,237,000 |
| Lngresos netos | $12,375,000 | $10,831,000 |
| Ganancias básicas por acción | $0.70 | $0.62 |
| Ganancias diluidas por acción | $0.68 | $0.58 |
Rendimiento de segmento
Las marcas de punto de inflexión segmentan sus operaciones en tres partes principales: productos Zig-Zag, productos de Stoker y soluciones de distribución creativa (CDS). El rendimiento de cada segmento en el tercer trimestre de 2024 fue el siguiente:
| Segmento | Ventas netas | Beneficio bruto | Margen bruto |
|---|---|---|---|
| Productos en zig-zag | $49,324,000 | $27,327,000 | 55.4% |
| Productos de Stoker | $41,380,000 | $23,071,000 | 55.8% |
| Soluciones de distribución creativa | $14,913,000 | $3,301,000 | 22.1% |
Flujo de caja y liquidez
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, TPB informó las siguientes métricas de flujo de efectivo:
| Métricas de flujo de caja | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Efectivo neto proporcionado por actividades operativas | $49,321,000 | $40,005,000 |
| Efectivo neto utilizado en actividades de inversión | $(9,064,000) | $(4,403,000) |
| Efectivo neto utilizado en actividades de financiación | $(127,527,000) | $(45,956,000) |
| Efectivo al final del período | $35,516,000 | $101,000,000 |
Estructura de deuda y equidad
Al 30 de septiembre de 2024, los pasivos totales de TPB y el patrimonio de los accionistas fueron los siguientes:
| Métrica | Cantidad |
|---|---|
| Activos totales | $488,009,000 |
| Pasivos totales | $301,250,000 |
| Equidad total de los accionistas | $186,759,000 |
| Deuda bruta total | $250,000,000 |
| Deuda neta | $216,443,000 |
Perspectiva del mercado
Turning Point Brands ha aumentado su guía de EBITDA ajustada de 2024 por año completo a entre $ 101 millones y $ 103 millones, lo que indica expectativas positivas para un crecimiento continuo en sus líneas de productos centrales.
Cómo Turning Point Brands, Inc. (TPB) gana dinero
Flujos de ingresos
Turning Point Brands, Inc. genera ingresos principalmente a través de tres segmentos: productos Zig-Zag, productos de Stoker y soluciones de distribución creativa (CDS).
| Segmento | T3 2024 Ventas netas (en millones) | T3 2023 Ventas netas (en millones) | Índice de crecimiento | Contribución a las ventas netas totales |
|---|---|---|---|---|
| Productos en zig-zag | $49.3 | $46.8 | 5.5% | 47% |
| Productos de Stoker | $41.4 | $36.9 | 12.1% | 39% |
| Soluciones de distribución creativa | $14.9 | $18.1 | -17.4% | 14% |
Productos en zig-zag
El segmento Zig-Zag incluye papeles enrollables y productos de cigarros. Las ventas netas aumentaron a $ 49.3 millones en el tercer trimestre de 2024, marcando un Aumento del 5,5% año tras año. La ganancia bruta para este segmento fue $ 27.3 millones, con un margen grave de 55.4%. El crecimiento se atribuye a un fuerte rendimiento en los documentos y envolturas de América del Norte, así como un crecimiento sólido en los cigarros.
Productos de Stoker
El segmento del Stoker se centra en el tabaco húmedo del tabaco (MST) y los productos de masticación de hojas sueltas. En el tercer trimestre de 2024, las ventas netas aumentaron a $ 41.4 millones, representando un Aumento del 12,1% en comparación con el año anterior. La ganancia bruta para los productos de Stoker fue $ 23.1 millones, con un margen grave de 55.8%. Este crecimiento fue impulsado por un bajo crecimiento de un solo dígito en MST y aumentos significativos en las ventas alternativas de productos.
Soluciones de distribución creativa (CDS)
Este segmento proporciona servicios de distribución para varios productos relacionados con el tabaco. En el tercer trimestre de 2024, los CD informaron ventas netas de $ 14.9 millones, una disminución de 17.4% del tercer trimestre de 2023. El beneficio bruto fue $ 3.3 millones con un margen grave de 22.1%. La disminución de las ventas refleja los desafíos en la red de distribución y la competencia del mercado.
Desempeño financiero
Para el tercer trimestre de 2024, Turning Point Brands informó que las ventas netas consolidadas totales de $ 105.6 millones, que es un Aumento de 3.8% año tras año. La ganancia bruta para el trimestre fue $ 53.7 millones, mientras los ingresos operativos se paraban en $ 20.5 millones.
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Ventas netas | $ 105.6 millones | $ 101.7 millones |
| Beneficio bruto | $ 53.7 millones | $ 51.6 millones |
| Ingreso operativo | $ 20.5 millones | $ 20.2 millones |
| Lngresos netos | $ 12.4 millones | $ 10.8 millones |
Ebitda ajustado
Las marcas de punto de inflexión informaron un EBITDA ajustado de $ 27.2 millones para el tercer trimestre 2024, arriba 11.3% del año anterior. Esto refleja la capacidad de la compañía para mantener la eficiencia operativa en sus segmentos a pesar de las presiones del mercado.
Posición de deuda y liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, la deuda bruta total era $ 250 millones, con una deuda neta de $ 216.4 millones Después de contabilizar el efectivo sin restricciones. La compañía tenía liquidez total de $ 92.4 millones, que incluía $ 33.6 millones en efectivo y $ 58.8 millones en crédito disponible.
Posición de mercado y perspectiva futura
Turning Point Brands continúa fortaleciendo su posición de mercado con un enfoque en expandir sus marcas Zig-Zag y Stoker. La compañía ha proyectado un aumento en la orientación de EBITDA ajustada de 2024 por año completo para $ 101 a $ 103 millones, indicando una perspectiva positiva basada en las trayectorias de crecimiento actuales en sus segmentos primarios.
Turning Point Brands, Inc. (TPB) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Turning Point Brands, Inc. (TPB) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Turning Point Brands, Inc. (TPB)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Turning Point Brands, Inc. (TPB)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.