Affirm Holdings, Inc. (AFRM) Bundle
Une brève histoire d'Affirm Holdings, Inc. (AFRM)
Fondation et croissance
Fondation et croissance
Affirm Holdings, Inc. a été fondé en 2012 par Max Levchin, co-fondateur de PayPal. L'entreprise a été créée pour fournir aux consommateurs une alternative flexible aux cartes de crédit traditionnelles.
Tournées de financement
Affirm a subi plusieurs cycles de financement pour soutenir sa croissance. Le financement notable comprend:
- En mars 2014, Affirm a levé 45 millions de dollars dans une série de série D dirigée par Andreessen Horowitz.
- En 2015, Affirm avait levé un total de 110 millions de dollars de financement.
- En février 2020, Affirm a annoncé une ronde de 500 millions de dollars dirigée par des investisseurs dont BlackRock.
Modèle commercial
Affirm fonctionne sur un modèle «acheter maintenant, payer plus tard» (BNPL), permettant aux consommateurs de faire des achats et de les payer au fil du temps. Ce modèle a gagné une traction significative dans le commerce électronique.
Offre publique
En janvier 2021, Affirm est devenu public sur le Nasdaq sous le symbole de ticker AFRM. L'introduction en bourse au prix de 49 $ par action, et la société a levé environ 1,2 milliard de dollars. La capitalisation boursière initiale a atteint environ 11,9 milliards de dollars.
Performance financière (2021-2023)
La performance financière d'Affirm a été remarquable. Les chiffres clés de leurs rapports sur les résultats de l'exercice 2021 et de l'exercice 2022 comprennent:
Exercice fiscal | Revenu | Perte nette | Utilisateurs actifs | Marchands |
---|---|---|---|---|
Exercice 2021 | 870 millions de dollars | (112 millions de dollars) | 5,4 millions | 29,000 |
Exercice 2022 | 1,26 milliard de dollars | (402 millions de dollars) | 15 millions | 38,000 |
Exercice 2023 | 1,57 milliard de dollars | (323 millions de dollars) | 17 millions | 49,000 |
Partenariats et collaborations
Affirm s'est associé à divers détaillants pour améliorer ses offres de services:
- En 2020, Affirm s'est associé à Walmart pour offrir des options BNPL à ses clients.
- En 2021, un partenariat avec Shopify a été créé, permettant aux commerçants d'offrir des solutions de paiement Affirm.
Position du marché et concurrents
En 2023, la position du marché d'Affirm est solide, en concurrence avec des entreprises comme Klarna et Afterpay dans le segment BNPL.
Développements récents
En septembre 2023, Affirm a annoncé son intention d'élargir ses services à l'international, visant à établir une présence au Canada et au Royaume-Uni.
Performance du stock
En octobre 2023, le cours de l'action d'Affirm a montré des fluctuations:
Date | Prix de l'action (USD) | Capitalisation boursière (USD) |
---|---|---|
Janvier 2021 (IPO) | $49 | 11,9 milliards de dollars |
Déc. 2021 | $160 | 43 milliards de dollars |
Octobre 2023 | $18 | 5 milliards de dollars |
A qui possède Affirm Holdings, Inc. (AFRM)
Importants actionnaires
À partir des dernières données disponibles, la structure de propriété d'Affirm Holdings, Inc. (AFRM) est composée d'investisseurs institutionnels, de parties prenantes individuelles et d'initiés de l'entreprise. Les principaux actionnaires comprennent:
Actionnaire | Pourcentage de propriété | Nombre d'actions |
---|---|---|
BlackRock, Inc. | 14.7% | 19,038,532 |
Vanguard Group, Inc. | 8.5% | 10,958,489 |
Investissements de fidélité | 6.2% | 8,016,341 |
Gestion des investissements Ark | 5.1% | 6,557,278 |
Propriété d'initié | 11.4% | 14,647,664 |
Holdings d'initiés
Les initiés de l'entreprise jouent également un rôle important dans l'équité de l'affirmation. Les individus suivants occupent des postes clés et leurs enjeux de propriété respectifs sont notés:
Nom | Position | Partage | Pourcentage de propriété |
---|---|---|---|
Max Levchin | PDG | 8,470,100 | 6.5% |
Michael Linford | Directeur financier | 1,500,000 | 1.2% |
Ajay K. Soni | Co-fondateur | 1,000,000 | 0.8% |
Autres initiés | N / A | 3,677,564 | 2.9% |
Propriété institutionnelle
Les investisseurs institutionnels détiennent une partie importante des actions d'Affirm, ce qui indique la confiance dans l'avenir de la société. Les principaux détenteurs institutionnels comprennent:
Institution | Actions tenues | Pourcentage de propriété |
---|---|---|
BlackRock, Inc. | 19,038,532 | 14.7% |
Vanguard Group, Inc. | 10,958,489 | 8.5% |
Investissements de fidélité | 8,016,341 | 6.2% |
Gestion des investissements Ark | 6,557,278 | 5.1% |
Géode Gestion du capital | 3,200,000 | 2.5% |
Performance du marché
Affirm Holdings, Inc. se négocie sur le NASDAQ sous le symbole de ticker AFRM. Les données récentes de performance des actions comprennent:
Métrique | Valeur |
---|---|
Cours actuel | $15.87 |
Capitalisation boursière | 3,88 milliards de dollars |
52 semaines de haut | $27.27 |
52 semaines de bas | $10.14 |
Développements récents
Les annonces récentes et les mouvements stratégiques par affirmation ont influencé la dynamique des actionnaires:
- Partenariat avec Amazon pour acheter maintenant, payez plus tard (BNPL) Solutions.
- L'expansion en Europe prévue pour le quatrième trimestre 2023.
- Lancement d'une nouvelle fonctionnalité d'achat visant à améliorer l'expérience utilisateur.
Conclusion sur la dynamique de la propriété
La répartition de la propriété entre les investisseurs institutionnels, les parties prenantes individuelles et les initiés présente une stratégie d'investissement diversifiée, reflétant les différents intérêts dans Affirm Holdings, Inc. La présence importante de grandes institutions souligne la confiance des investisseurs.
Énoncé de mission Affirm Holdings, Inc. (AFRM)
Mission d'entreprise
Affirm Holdings, Inc. vise à fournir des solutions financières flexibles et transparentes qui permettent aux consommateurs de prendre le contrôle de leur vie financière. La mission de l'entreprise est de rendre le financement des consommateurs plus accessible et moins intimidant grâce à la technologie de pointe et à la communication ouverte.
Valeurs fondamentales
- Transparence: Affirm croit en une communication claire et simple avec les utilisateurs.
- Autonomisation: L'entreprise s'efforce de donner aux consommateurs les outils dont ils ont besoin pour gérer efficacement leurs finances.
- Intégrité: Le maintien de fortes normes éthiques est fondamental pour les opérations d'Affirm.
- Innovation: L'amélioration continue et l'innovation dans la technologie financière dirigent les initiatives d'Affirm.
Données financières clés
Métrique | Montant (Q4 2023) | Croissance d'une année à l'autre |
---|---|---|
Revenu | 363 millions de dollars | 40% |
Volume de marchandises brutes (GMV) | 3,3 milliards de dollars | 25% |
Revenu net | - 64 millions de dollars | N / A |
EBITDA ajusté | - 12 millions de dollars | N / A |
Nombre de clients | 16,2 millions | 35% |
Position sur le marché
Affirm Holdings, Inc. opère dans le secteur Buy Now, Pay plus tard (BNPL), qui a connu une croissance significative. Depuis le quatrième trimestre 2023, Affirm détient approximativement 15% de part de marché sur le marché BNPL aux États-Unis.
Engagement des consommateurs
Affirmer des partenaires avec plus 29 000 marchands, offrant aux clients des options de financement transparentes. La taille moyenne des transactions traitées par Affirm est évaluée à $200.
Objectifs futurs
- Développez le réseau marchand: Ciblant une augmentation de 30% du nombre de marchands en partenariat d'ici 2025.
- Diversification des produits: Prévoit d'introduire de nouveaux produits financiers au-delà de BNPL.
- Expérience client: Améliorez l'engagement des utilisateurs grâce à une technologie et un service client améliorés.
Engagement envers la responsabilité sociale
Affirm s'engage dans les initiatives d'éducation financière, visant à atteindre 1 million Les consommateurs disposant de ressources de littératie financière gratuites d'ici 2024. La société met également l'accent sur les pratiques de prêt responsables dans toutes les opérations.
Développements récents
En septembre 2023, Affirm a lancé sa nouvelle application de consommation, qui a recueilli 500 000 téléchargements Au cours du premier mois, reflétant un fort intérêt et une utilisation des consommateurs. De plus, Affirm a introduit des fonctionnalités telles que des outils budgétaires et des offres personnalisées pour améliorer l'expérience utilisateur.
Comment fonctionne Affirm Holdings, Inc. (AFRM)
Modèle commercial
Modèle commercial
Affirm Holdings, Inc. opère en tant que société de technologie financière qui offre des services de financement de points de vente et Acheter maintenant, payez plus tard (BNPL). L'entreprise s'associe à des détaillants pour offrir aux consommateurs des options de paiement flexibles à la caisse.
Sources de revenus
Affirm génère des revenus grâce à plusieurs volets clés:
- Frais marchands: Affirmer les détaillants facilite les frais de fourniture de leurs services de financement, ce qui varie généralement de 2% à 6% du montant de la transaction.
- Frais de consommation: les intérêts et les frais de retard peuvent s'appliquer aux consommateurs qui ne remboursent pas leurs prêts à temps, générant des revenus supplémentaires.
- Revenu des intérêts: Affirm gagne également les intérêts des prêts financés par le biais de partenariats marchands.
Performance financière
Dès l'exercice le plus récent se terminant le 30 juin 2023, Affirm a signalé les mesures financières suivantes:
Métrique financière | Montant |
---|---|
Revenus totaux | 1,43 milliard de dollars |
Revenu net | (376 millions de dollars) |
Volume de marchandises brutes (GMV) | 12,2 milliards de dollars |
Clients actifs | 15,2 millions |
Partenaires marchands | Env. 29 000 |
Position sur le marché
Affirmer des concurrents avec d'autres acteurs majeurs de l'espace BNPL, notamment:
- Après que
- Klarna
- Paypal Crédit
Partenariats et intégrations
Affirm a établi des partenariats avec les principaux détaillants et les plateformes de commerce électronique, telles que:
- Walmart
- Peloton
- Faire du shoprif
Ces partenariats permettent une intégration transparente des options de financement d'Affirm dans divers environnements de vente au détail.
Métriques opérationnelles
Les principales mesures opérationnelles pour affirmer comprennent:
Métrique | Valeur |
---|---|
Originations de prêt (Q4 2023) | 3,8 milliards de dollars |
Taux par défaut | 4.3% |
Coût d'acquisition des clients (CAC) | $40 |
Taux de pourcentage annuel (APR) | 10% - 30% |
Environnement réglementaire
Affirm fonctionne dans une industrie réglementée, et le respect des lois fédérales et étatiques concernant les prêts aux consommateurs est essentiel. Les réglementations clés comprennent:
- Truth in Lending Act (Tila)
- Loi sur l'égalité des chances de crédit (ECOA)
- Loi sur les rapports de crédit équitable (FCRA)
Perspectives futures
Les analystes projettent la trajectoire de croissance de Affirm en fonction de l'augmentation de l'adoption des consommateurs de solutions BNPL et de l'élargissement des partenariats avec les détaillants. Le marché du BNPL devrait atteindre plus de 1 billion de dollars d'ici 2025.
Détails de l'investissement
En octobre 2023, le stock d'Affirm (AFRM) a les détails suivants:
Métrique d'investissement | Valeur |
---|---|
Cours actuel | $21.75 |
Capitalisation boursière | 4,8 milliards de dollars |
Ratio P / E | N / A (en raison des gains négatifs) |
Gamme de 52 semaines | $10.10 - $36.99 |
Comment Affirm Holdings, Inc. (AFRM) fait de l'argent
Modèle commercial de base
Affirm Holdings, Inc. opère principalement dans le secteur de la technologie financière, fournissant des services de financement de point de vente et achetez maintenant, payez plus tard (BNPL). La société permet aux consommateurs de faire des achats et de les payer en plusieurs versements, tandis que les commerçants bénéficient de taux de conversion plus élevés et de tailles de transaction moyennes plus importantes.
Sources de revenus
Affirm génère des revenus grâce à plusieurs volets clés:
- Frais de marchand: Affirmer les marchands de marchands pour chaque transaction traitée. Au cours de l'exercice 2022, Affirm a déclaré des frais de marchand totalisant environ 314 millions de dollars.
- Frais de consommation: Les frais perçus auprès des consommateurs, qui peuvent inclure des frais de retard et des intérêts, ont contribué à un chiffre d'affaires total d'environ 227 millions de dollars au cours de l'exercice 2022.
- Revenu des intérêts: Les revenus des intérêts des produits de crédit offerts aux consommateurs sont une autre source de revenus importante. Pour l'exercice 2022, les revenus des intérêts d'Affirm étaient d'environ 172 millions de dollars.
Partenariats et collaborations
Affirm a conclu divers partenariats pour étendre sa portée de marché:
- SHOPIFY PARTENAIR: Affirm a intégré ses services dans Shopify, permettant aux commerçants de la plate-forme d'offrir des options BNPL.
- Affirmer et Amazon: En 2021, Affirm a commencé à fournir un financement de point de vente pour certains achats sur Amazon, améliorant encore l'engagement des utilisateurs.
Positionnement du marché
Affirm s'est positionné comme un chef de file du secteur du BNPL. En 2022, le volume total de paiement (TPV) traité par Affirm a dépassé 11 milliards de dollars, une augmentation substantielle de 7,4 milliards de dollars en 2021.
Performance financière
Les principales mesures financières pour l'affirmation de l'exercice 2022 comprenaient:
Métrique | Montant |
---|---|
Revenu | 1,26 milliard de dollars |
Revenu net | - 68 millions de dollars |
EBITDA ajusté | 131 millions de dollars |
Actif total | 3,79 milliards de dollars |
Volume de marchandises brutes (GMV) | 12,8 milliards de dollars |
Coûts d'acquisition des clients
Affirm investit considérablement dans le marketing pour attirer les consommateurs et les commerçants. Le coût moyen d'acquisition des clients a été déclaré à 73 $ par nouvel utilisateur en 2022.
Environnement réglementaire
Affirmer doit naviguer dans un paysage réglementaire complexe. En 2023, plusieurs États ont proposé une législation affectant les services BNPL, qui pourraient avoir un impact sur les coûts opérationnels et les modèles de revenus.
Stratégies de croissance futures
Affirmer vise à améliorer ses services et à atteindre:
- Diversification des produits: Introduction de nouveaux produits financiers adaptés à divers besoins aux consommateurs.
- Expansion géographique: Exploration des opportunités sur les marchés internationaux au-delà des États-Unis.
- Avancées technologiques: Investir dans la technologie pour améliorer l'expérience des utilisateurs et l'efficacité opérationnelle.
Paysage compétitif
Affirm fait face à la concurrence des prêteurs traditionnels et d'autres sociétés fintech. Les concurrents notables comprennent:
- Après que
- Klarna
- Paypal Crédit
Conclusion sur la viabilité des entreprises
Le positionnement unique d'Affirm sur le marché BNPL, combiné à une croissance robuste des revenus et à des partenariats stratégiques, souligne son potentiel de succès financier soutenu.
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