Align Technology, Inc. (ALGN) Bundle
Un bref historique de la technologie alignée
Entreprise Overview
Align Technology, Inc. (NASDAQ: ALGN) est une société mondiale de dispositifs médicaux de premier plan qui conçoit, fabrique et vend le système Invisalign® d'aligneurs clairs, les scanners intraoraux ITero ™ et le logiciel CAD / CAM EXOCAD ™ pour l'orthodontie numérique et la dentisterie restaurative . En 2024, la société continue d'étendre sa présence sur le marché et d'innover ses offres de produits.
Performance financière en 2024
Au troisième trime Augmentation de 1,8% d'une année à l'autre Mais un 4,9% diminuent séquentiellement. Le bénéfice net dilué par action pour le troisième trimestre 2024 était de 1,55 $, avec un revenu net dilué par action non conforme à 2,35 $.
| Métrique | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 977,9 M $ | 1 028,5 M $ | 960,2 millions de dollars |
| Revenus d'aligneur clair | 786,8 M $ | 831,7 M $ | 794,9 M $ |
| Systèmes d'imagerie et revenus des services CAO / CAM | 191,0 M $ | 196,8 M $ | 165,3 M $ |
| Revenu net | 116,0 millions de dollars | 96,6 millions de dollars | 121,4 M $ |
| EPS dilué | $1.55 | $1.28 | $1.58 |
| Revenu net non-GAAP | 175,6 M $ | 181,0 M $ | 164,3 M $ |
| EPS dilué non GAAP | $2.35 | $2.41 | $2.14 |
Métriques opérationnelles
Au troisième trime 4,0% diminuent séquentiellement Mais un Augmentation de 2,5% d'une année à l'autre. Le nombre total de médecins formés par Invisalign recevant des expéditions est passé à 87 380.
Espèce et investissements
Aligner la technologie a déclaré des équivalents en espèces et en espèces de 1,04 milliard de dollars au 30 septembre 2024, contre 761,4 millions de dollars au 30 juin 2024. La société est autorisée à racheter jusqu'à 275 millions de dollars de ses actions ordinaires à partir du quatrième trimestre 2024.
Perspectives futures
Pour le quatrième trimestre 2024, Align anticipe les revenus de l'ordre de 995 millions de dollars à 1,015 milliard de dollars, s'attendant à une légère augmentation du volume d'aligneur clair et du prix de vente moyen (ASP). La société prévoit d'investir plus de 100 millions de dollars dans les dépenses en capital, en se concentrant sur la construction de bâtiments et les améliorations des capacités de fabrication.
Défis clés et ajustements stratégiques
La société a été confrontée à des défis, notamment un marché dentaire lent aux États-Unis et a lancé un plan mondial de restructuration organisationnelle visant à améliorer l'efficacité opérationnelle. Les frais de restructuration devraient avoir un impact sur les marges d'exploitation d'environ 3 points de pourcentage au T4 2024.
| Métriques du bilan | Au 30 septembre 2024 | Au 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Actif total | 6,37 milliards de dollars | 6,08 milliards de dollars |
| Passifs totaux | 2,42 milliards de dollars | 2,45 milliards de dollars |
| Total des capitaux propres des actionnaires | 3,94 milliards de dollars | 3,63 milliards de dollars |
Aligner la technologie continue de naviguer dans les fluctuations du marché et les défis opérationnels tout en maintenant une base financière solide et une trajectoire de croissance sur les marchés orthodontiques et dentaires.
A qui possède Align Technology, Inc. (Algn)
Importants actionnaires
En 2024, Align Technology, Inc. (ALGN) a une structure de propriété diversifiée composée d'investisseurs institutionnels, de fonds communs de placement et d'actionnaires individuels. Le tableau suivant décrit les principaux actionnaires et leurs pourcentages de propriété respectifs:
| Actionnaire | Pourcentage de propriété |
|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 8.9% |
| BlackRock, Inc. | 8.5% |
| State Street Corporation | 6.1% |
| FMR LLC (Fidelity) | 5.9% |
| Invesco Ltd. | 4.2% |
| Autres investisseurs institutionnels | 44.5% |
| Actionnaires individuels | 16.9% |
Propriété d'initié
La propriété d'initiés joue un rôle important dans l'alignement de la gouvernance de la technologie. En 2024, les principaux dirigeants et membres du conseil d'administration suivants détiennent des actions substantielles:
| Nom | Titre | Partage |
|---|---|---|
| Joe Hogan | Président et chef de la direction | 300,000 |
| John Morici | Directeur financier | 150,000 |
| Raj Pudipeddi | Ancien EVP | 120,000 |
| Autres dirigeants | - | 500,000 |
Capitalisation boursière
La capitalisation boursière d'Align Technology en octobre 2024 s'élève à environ 11,5 milliards de dollars, sur la base d'un cours de l'action d'environ 150 $.
Performance du stock
La performance des actions de la technologie Align au cours de la dernière année a montré des fluctuations, avec un prix de pointe de 220 $ et un minimum de 110 $. L'action a montré un rendement de l'année d'environ 15% en octobre 2024.
Développements récents
Au troisième trimestre 2024, Align Technology a rapporté des revenus totaux de 977,9 millions de dollars, soit une augmentation de 1,8% d'une année à l'autre. La société a également annoncé son intention de racheter jusqu'à 275 millions de dollars d'actions ordinaires à partir du quatrième trimestre 2024.
Tendances de la propriété institutionnelle
La propriété institutionnelle a augmenté, reflétant une confiance croissante dans l'alignement du modèle commercial et de la position du marché de la technologie. Le pourcentage global de propriété institutionnelle a atteint environ 70% en 2024, indiquant un solide soutien institutionnel.
Conclusion sur la structure de propriété
La structure de propriété d'Align Technology, Inc. se caractérise par une proportion importante d'investisseurs institutionnels, aux côtés de la propriété notable d'initiés, qui contribue collectivement à un cadre de gouvernance robuste.
Énoncé de mission Align Technology, Inc. (Algn)
Énoncé de mission Overview
Align Technology, Inc. se consacre à la transformation de l'industrie orthodontique et dentaire par le biais de technologies et de solutions innovantes. La mission de l'entreprise est de tirer parti de ses technologies avancées pour fournir des soins centrés sur le patient de haute qualité qui améliorent la pratique de l'orthodontie et améliore les résultats pour les patients.
Composantes clés de l'énoncé de mission
- Innovation en orthodontie et en dentisterie
- Concentrez-vous sur les soins centrés sur le patient
- Améliorer les résultats cliniques
- Engagement envers la qualité et l'excellence
Métriques de performance financière (2024)
En 2024, Align Technology a rapporté les mesures financières suivantes:
| Métrique financière | Valeur (USD) |
|---|---|
| Revenu | 1,8 milliard |
| Revenu net | 300 millions |
| Marge bénéficiaire brute | 72% |
| Revenu opérationnel | 450 millions |
| EPS (bénéfice par action) | 3.50 |
Position et stratégie du marché
Align Technology se concentre sur l'élargissement de sa part de marché grâce à des offres de produits innovantes et à des partenariats stratégiques. Les produits phares de la société comprennent le système Invisalign, qui a révolutionné le traitement orthodontique.
Développements récents
En 2024, Align Technology a lancé plusieurs initiatives visant à améliorer l'engagement des patients et à améliorer la prestation des services, notamment:
- Nouveaux outils numériques pour les orthodontistes
- Programmes de formation améliorés pour les professionnels dentaires
- Partenariats avec les principales organisations dentaires
Paysage compétitif
Align Technology fonctionne dans un environnement compétitif avec des acteurs clés tels que:
- Ormco Corporation
- Entreprise 3M
- Danaher Corporation
Perspectives futures
Pour l'avenir, Aligner la technologie vise à poursuivre sa trajectoire de croissance en investissant dans la recherche et le développement et en élargissant son empreinte mondiale. La société prévoit une croissance des revenus de 10% en glissement annuel pour les cinq prochaines années.
Conclusion de l'analyse de l'énoncé de mission
L'énoncé de mission d'Align Technology reflète son engagement envers l'innovation, la qualité et les soins aux patients, qui est soutenu par des performances financières solides et des initiatives stratégiques visant à maintenir son leadership sur le marché orthodontique et dentaire.
Comment fonctionne Align Technology, Inc. (Algn)
Entreprise Overview
Align Technology, Inc. (NASDAQ: ALGN) est une société mondiale de dispositifs médicaux spécialisée dans la conception, la fabrication et la vente du système Invisalign® d'aligneurs clairs, des scanners intraoraux Itero ™ et du logiciel CAD / CAM EXOCAD ™. L'entreprise opère dans les secteurs de l'orthodontie et des dents, s'adressant à la fois aux professionnels et aux patients.
Performance financière
Pour le troisième trimestre de 2024 (Q3'24), Align Technology a déclaré les mesures financières suivantes:
| Métrique | Q3'24 | Q2'24 | Q3'23 | CHANGE Q / Q | Changement Y / Y |
|---|---|---|---|---|---|
| Revenus nets | 977,9 millions de dollars | 1 028,5 millions de dollars | 960,2 millions de dollars | (4.9)% | +1.8% |
| Revenus d'aligneur clair | 786,8 millions de dollars | 831,7 millions de dollars | 794,9 millions de dollars | (5.4)% | (1.0)% |
| Systèmes d'imagerie et revenus des services CAO / CAM | 191,0 millions de dollars | 196,8 millions de dollars | 165,3 millions de dollars | (2.9)% | +15.6% |
| Revenu net | 116,0 millions de dollars | 96,6 millions de dollars | 121,4 millions de dollars | +20.1% | (4.5)% |
| EPS dilué | $1.55 | $1.28 | $1.58 | +21.1% | (1.9)% |
Métriques opérationnelles
En termes de performances opérationnelles, Align Technology a rapporté les statistiques d'expédition de cas suivantes pour le troisième trimestre::
| Métrique | Q3'24 | Q2'24 | Q3'23 | CHANGE Q / Q | Changement Y / Y |
|---|---|---|---|---|---|
| Envois d'aligneur effacer | 617 220 cas | 642 725 cas | 602 335 cas | (4.0)% | +2.5% | Effacer le volume d'aligneur pour les adolescents | 236,3 mille cas | 216,3 mille cas | 221,0 mille cas | +9.1% | +6.7% |
Les flux de trésorerie et les dépenses en capital
Au 30 septembre, 2024, Align Technology a rapporté:
| Métrique | Montant |
|---|---|
| Equivalents en espèces et en espèces | 1,0 milliard de dollars |
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation (9 mois clos le 30 septembre) | 452,2 millions de dollars |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | $ (201,0 millions) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | $ (152,7 millions) |
| Dépenses en capital | Au-dessus de 100 millions de dollars pour l'exercice 2024 |
Programme de rachat d'actions
La société a annoncé un programme de rachat d'actions, prévoyant de racheter jusqu'à 275 millions de dollars de ses actions ordinaires à partir du quatrième trimestre.
Tendances et défis du marché
Les performances de l'alignement de la technologie ont été affectées par diverses tendances du marché, notamment:
- Impact des changes: Les revenus du T3'24 ont été défavorablement touchés par environ 14,6 millions de dollars en glissement annuel.
- Marché dentaire américain lent: Les marchés dentaires sous-jacents aux États-Unis restent lents, ce qui a un impact sur la croissance des revenus.
- Concurrence accrue: Le marché clair de l'aligneur devient de plus en plus compétitif avec les nouveaux entrants.
Perspectives futures
Pour le quatrième trimestre, Align Technology prévoit que les revenus mondiaux se situent entre 995 millions à 1 015 millions de dollars. La société s'attend à ce que le volume d'aligneur clair et l'ASP soient légèrement en hausse séquentiellement.
Comment Align Technology, Inc. (Algn) fait de l'argent
Sources de revenus
La technologie d'alignement génère des revenus principalement à partir de deux segments: des aligneurs clairs et des systèmes d'imagerie et des services CAD / CAM.
Segment d'aligneur clair
Les revenus d'aligneur clair pour le troisième trimestre 2024 ont été signalés à 786,8 millions de dollars, reflétant une diminution de 5.4% séquentiellement et une diminution de 1.0% d'une année à l'autre. Le volume des cas d'aligneur clair expédiés était 617,220, une diminution de 4.0% séquentiellement mais une augmentation de 2.5% d'une année à l'autre.
Plus précisément, le volume de cas d'aligneur clair pour les adolescents a augmenté de 6.7% d'une année sur l'autre à 236,3 mille cas.
| Métrique | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Revenus d'aligneur clair | 786,8 millions de dollars | 831,7 millions de dollars | 794,9 millions de dollars |
| Volume de caisses expédiées | 617,220 | 642,725 | 602,335 |
| Volume de cas pour adolescents | 236,300 | 216,000 | 221,000 |
Systèmes d'imagerie et services CAD / CAM
Dans le segment des systèmes d'imagerie et des services CAD / CAM, les revenus du troisième trimestre 2024 étaient 191,0 millions de dollars, qui a marqué un 15.6% Augmenter en glissement annuel mais un 2.9% diminuer séquentiellement.
| Métrique | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Systèmes d'imagerie et revenus CAD / CAM | 191,0 millions de dollars | 196,8 millions de dollars | 165,3 millions de dollars |
Performance financière globale
Pour le troisième trime 977,9 millions de dollars, une augmentation de 1.8% en glissement annuel mais une diminution de 4.9% séquentiellement. Le résultat d'exploitation était 162,3 millions de dollars, résultant en une marge de fonctionnement de 16.6%.
Le résultat net de la société pour le troisième trimestre 2024 était 116,0 millions de dollars, ou $1.55 par part diluée. Sur une base non-GAAP, le bénéfice net a atteint 175,6 millions de dollars ou $2.35 par part diluée.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 977,9 millions de dollars | 1 028,5 millions de dollars | 960,2 millions de dollars |
| Revenu opérationnel | 162,3 millions de dollars | 147,0 millions de dollars | 166,3 millions de dollars |
| Revenu net | 116,0 millions de dollars | 96,6 millions de dollars | 121,4 millions de dollars |
| Revenu net par action (dilué) | $1.55 | $1.28 | $1.58 |
| Revenu net non-GAAP | 175,6 millions de dollars | 181,0 millions de dollars | 164,3 millions de dollars |
Les flux de trésorerie et les dépenses en capital
Au troisième trime 1,0 milliard de dollars. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les espèces nettes fournies par les activités d'exploitation étaient 452,2 millions de dollars, tandis que l'argent utilisé dans les activités d'investissement était 201,0 millions de dollars.
| Métrique des flux de trésorerie | Montant |
|---|---|
| Equivalents en espèces et en espèces | 1,0 milliard de dollars |
| L'argent net des activités d'exploitation | 452,2 millions de dollars |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | (201,0 millions de dollars) |
Perspectives futures
Dans le cadre du quatrième trimestre 2024, la technologie Align s'attend à ce que les revenus mondiaux varient entre 995 millions de dollars et 1 015 millions de dollars. La société prévoit que le volume d'aligneur clair et le prix de vente moyen (ASP) augmenteront légèrement séquentiellement.
Align Technology, Inc. (ALGN) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Align Technology, Inc. (ALGN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Align Technology, Inc. (ALGN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Align Technology, Inc. (ALGN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.