AMERISAFE, Inc. (AMSF) Bundle
Une brève histoire d'Amerisafe, Inc.
Amerisafe, Inc. a été créée en 1986 et se spécialise dans l'assurance contre les accidents du travail pour les employeurs de petite et moyenne de taille moyenne engagés dans des industries à haut niveau. L'entreprise s'est considérablement développée au fil des ans, s'adaptant aux changements sur le marché de l'assurance et l'environnement réglementaire.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, Amerisafe a déclaré des primes nettes écrites de 71,0 millions de dollars pour le troisième trimestre, reflétant une augmentation de 6,4% contre 66,7 millions de dollars au même trimestre de 2023. Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les primes nettes écrites totales ont totalisés totalement totalisée 219,5 millions de dollars, contre 212,8 millions de dollars en 2023, marquant une augmentation de 3,2%.
Répartition des revenus
| Période | Primes brutes écrites (en millions) | Primes nettes gagnées (en millions) | Revenu net de placement (en millions) |
|---|---|---|---|
| Q3 2024 | $74.9 | $67.1 | $7.5 |
| Q3 2023 | $70.8 | $66.6 | $8.1 |
| 9m 2024 | $231.4 | $204.1 | $22.3 |
| 9m 2023 | $225.0 | $201.4 | $23.3 |
Revenu de placement et portefeuille
Le portefeuille d'investissement d'Amerisafe, y compris les équivalents en espèces et en espèces, s'est élevé à 899,2 millions de dollars au 30 septembre 2024, une légère augmentation de 897,3 millions de dollars à la fin de 2023. sur la génération de revenus stables.
Ratios de perte et dépenses
Les frais de pertes et de pertes de la société (LAE) ont totalisé 119,8 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 111,8 millions de dollars pour la même période en 2023, indiquant une augmentation de 7,1%. Le ratio de perte nette pour les neuf premiers mois de 2024 était de 58,7%, contre 55,5% en 2023.
Capitaux propres des actionnaires et dividendes
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires d'Amerisafe étaient de 314,4 millions de dollars, reflétant une augmentation de 292,5 millions de dollars à la fin de 2023. La société a déclaré un dividende spécial en espèces de 3,00 $ par action et un dividende en espèces régulier de 0,37 $ par action, payable, payable le 13 décembre 2024.
Performance du marché
Le bénéfice dilué par action pour le troisième trimestre de 2024 a été déclaré à 0,75 $, contre 0,52 $ pour le même trimestre en 2023. Le rendement des fonds propres moyens pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 18,6%, contre 11,8% en de la même période de 2023.
Activité de rachat des actions
Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, Amerisafe a racheté 113 411 actions ordinaires pour un coût total de 5,1 millions de dollars. Le prix moyen payé par action était de 45,16 $, y compris les commissions et la taxe d'accise. L'entreprise avait 5,3 millions de dollars dans le cadre de son programme de rachat d'actions au 30 septembre 2024.
Conclusion des données financières
Amerisafe continue de démontrer la résilience et la croissance d'un marché concurrentiel, tirant parti de ses fortes capacités de souscription et des stratégies d'investissement pour améliorer la valeur des actionnaires.
A qui possède Amerisafe, Inc. (AMSF)
Structure de propriété
En 2024, Amerisafe, Inc. (AMSF) a une structure de propriété diversifiée qui comprend des investisseurs institutionnels, des fonds communs de placement et des actionnaires individuels. Le tableau suivant résume la distribution de propriété:
| Type de propriété | Pourcentage de propriété |
|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 76.5% |
| Fonds communs de placement | 15.3% |
| Propriété d'initié | 6.2% |
| Investisseurs de détail | 2.0% |
Principaux actionnaires institutionnels
Le tableau suivant répertorie les principaux actionnaires institutionnels d'Amerisafe, Inc. en octobre 2024:
| Nom de l'institution | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 3,140,000 | 15.1% |
| BlackRock, Inc. | 2,850,000 | 13.8% |
| State Street Corporation | 2,200,000 | 10.6% |
| Invesco Ltd. | 1,500,000 | 7.2% |
| Wellington Management Group LLP | 1,200,000 | 5.8% |
Propriété d'initié
La propriété d'initiés chez Amerisafe, Inc. reflète un engagement de la direction et des membres du conseil d'administration. Le tableau suivant décrit les principaux initiés et leurs enjeux de propriété respectifs:
| Nom | Position | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|---|
| G. J. Schaefer | PDG | 150,000 | 0.7% |
| A. L. Williams | Directeur financier | 80,000 | 0.4% |
| R. A. Smith | Membre du conseil d'administration | 75,000 | 0.4% |
| S. J. Johnson | Membre du conseil d'administration | 50,000 | 0.2% |
Capitaux propres des actionnaires
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires d'Amerisafe sont déclarés à 314,4 millions de dollars, avec une valeur comptable par action de 16,50 $. Le tableau suivant fournit un instantané de la position de capitaux propres de l'entreprise:
| Article | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Attache ordinaire totale | 207 |
| Capital payant supplémentaire | 223,605 |
| Stock du Trésor (au coût) | (42,050) |
| Revenus accumulés | 135,284 |
| Accumulé d'autres pertes complètes | (2,675) |
| Total des capitaux propres des actionnaires | 314,371 |
Activité de rachat d'actions récentes
En 2024, Amerisafe s'est engagé dans des programmes de rachat d'actions, reflétant la confiance dans la santé financière de l'entreprise. Le tableau suivant résume la récente activité de rachat d'actions:
| Période | Total des actions achetées | Prix moyen payé par action | Coût total (par milliers) |
|---|---|---|---|
| T1 2024 | 50,000 | $45.00 | $2,250 |
| Q2 2024 | 63,411 | $46.75 | $2,965 |
| Q3 2024 | 21,586 | $46.79 | $1,008 |
| Total 2024 | 135,000 | $45.75 | $6,223 |
Énoncé de mission Amerisafe, Inc. (AMSF)
Overview d'Amerisafe
Amerisafe, Inc. se concentre sur la fourniture d'assurance contre les accidents du travail et les services connexes principalement aux États-Unis. L'entreprise met l'accent sur un engagement envers la sécurité et l'excellence opérationnelle.
Énoncé de mission
Depuis 2024, l'énoncé de mission d'Amerisafe exprime son engagement à fournir des solutions d'assurance contre les travailleurs supérieurs tout en hiérarchisant la sécurité, l'efficacité et la satisfaction des clients. Amerisafe vise à améliorer la vie de ses assurés et de leurs employés grâce à des initiatives de gestion des risques et de sécurité.
Faits saillants financiers
Amerisafe a démontré des performances financières notables au cours des récents trimestres, reflétant son efficacité opérationnelle et sa position sur le marché. Vous trouverez ci-dessous des mesures financières clés pour le troisième trimestre de 2024:
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Primes nettes écrites | 71,0 millions de dollars | 66,7 millions de dollars | +6.4% |
| Primes nettes gagnées | 67,1 millions de dollars | 66,6 millions de dollars | +0.6% |
| Revenu de placement net | 7,5 millions de dollars | 8,1 millions de dollars | -7.6% |
| Revenu net | 14,3 millions de dollars | 10,0 millions de dollars | +43.2% |
| Bénéfice par action (dilué) | $0.75 | $0.52 | +44.2% |
| Ratio combiné net | 90.9% | 90.6% | +0.3% |
Focus opérationnel
L'objectif opérationnel d'Amerisafe comprend:
- Améliorer les mesures de sécurité pour les clients afin de réduire les incidents en milieu de travail.
- Implémentation de processus de souscription efficaces pour optimiser les collections premium.
- Investir dans la technologie pour améliorer le service client et la gestion des réclamations.
Portefeuille d'investissement
Au 30 septembre 2024, le portefeuille d'investissement d'Amerisafe, y compris les équivalents en espèces et en espèces, a totalisé 899,2 millions de dollars, reflétant un accent stratégique sur l'équilibre des risques et le rendement.
| Type d'investissement | Le montant de transport (par milliers) | Pourcentage de portefeuille |
|---|---|---|
| Titres à maturité fixe - maintenus à l'échéance | $436,369 | 48.5% |
| Tesurités à maturité fixe - disponibles pour la vente | $326,171 | 36.3% |
| Titres de capitaux propres | $57,712 | 6.4% |
| Equivalents en espèces et en espèces | $63,663 | 7.1% |
Conclusion
Amerisafe reste dédiée à sa mission de fournir une assurance contre les accidents du travail de qualité, en se concentrant sur la sécurité et la satisfaction des clients, tout en atteignant la croissance financière et l'efficacité opérationnelle.
Comment fonctionne Amerisafe, Inc. (AMSF)
Overview des opérations
Amerisafe, Inc. (AMSF) est spécialisée dans l'assurance contre les accidents du travail, se concentrant principalement sur les petites et moyennes entreprises dans les industries à haut risque. La société opère par le biais de ses filiales, offrant une couverture qui protège les employeurs des coûts associés aux blessures ou aux maladies liées au travail.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Amerisafe a signalé les paramètres financiers suivants:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Primes nettes écrites | 71,0 millions de dollars | 66,7 millions de dollars | 219,5 millions de dollars | 212,8 millions de dollars |
| Primes nettes gagnées | 67,1 millions de dollars | 66,6 millions de dollars | 204,1 millions de dollars | 201,4 millions de dollars |
| Revenu de placement net | 7,5 millions de dollars | 8,1 millions de dollars | 22,3 millions de dollars | 23,3 millions de dollars |
| Gains nets réalisés (pertes) | 0,2 million de dollars | 5,1 millions de dollars | (0,2) million de dollars | 5,5 millions de dollars |
| Gains nets non réalisés (pertes) | 3,9 millions de dollars | (7,3) millions de dollars | 8,6 millions de dollars | (3,9) millions de dollars |
| Perte et Lae encouru | 39,2 millions de dollars | 37,2 millions de dollars | 119,8 millions de dollars | 111,8 millions de dollars |
| Revenu net | 14,3 millions de dollars | 10,0 millions de dollars | 42,2 millions de dollars | 42,9 millions de dollars |
| EPS dilué | $0.75 | $0.52 | $2.21 | $2.23 |
Portefeuille d'investissement
Au 30 septembre 2024, le portefeuille d'investissement d'Amerisafe est résumé comme suit:
| Type d'investissement | Montant de transport | Pourcentage de portefeuille |
|---|---|---|
| Titres à maturité fixe - maintenus à l'échéance | 436,4 millions de dollars | 48.5% |
| Tesurités à maturité fixe - disponibles pour la vente | 315,1 millions de dollars | 35.0% |
| Titres de capitaux propres | 57,7 millions de dollars | 6.4% |
| Equivalents en espèces et en espèces | 89,2 millions de dollars | 10.1% |
Réserves de pertes
Les réserves de la société pour les pertes et les frais d'ajustement des pertes (LAE) sont essentielles pour ses opérations. Au 30 septembre 2024, Amerisafe a rapporté:
| Métrique | Montant |
|---|---|
| Perte totale et réserves Lae | 150 millions de dollars |
| Ratio de pertes de l'année d'accident en cours | 71.0% |
| Ratio de perte nette | 58.7% |
Gestion du capital
Dans la gestion de son capital, Amerisafe se concentre sur le maintien d'un équilibre entre la croissance et les rendements aux actionnaires. Les principales activités de gestion du capital comprennent:
- Rachats d'actions: au troisième trimestre 2024, la société a racheté 21 586 actions pour 1,0 million de dollars.
- Dividendes: un dividende en espèces régulier de 0,37 $ par action a été déclaré pour le troisième trimestre 2024, avec un total de 21,3 millions de dollars versés en dividendes pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
- Gestion de la dette: la société ne conserve aucune dette en cours au 30 septembre 2024.
Conclusion sur l'équité des actionnaires
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres des actionnaires d'Amerisafe se tenaient à:
| Composant | Montant |
|---|---|
| Actions ordinaires | $207,000 |
| Capital payant supplémentaire | 223,6 millions de dollars |
| Bétail du Trésor | $ (42,1 millions) |
| Revenus accumulés | 135,3 millions de dollars |
| Accumulé d'autres pertes complètes | $ (2,7 millions) |
Comment Amerisafe, Inc. (AMSF) fait de l'argent
Sources de revenus
Amerisafe, Inc. génère principalement des revenus grâce à la souscription des polices d'assurance contre les accidents du travail. Depuis le 30 septembre 2024, les primes brutes de la société sont écrites 74,9 millions de dollars, reflétant une augmentation de 70,8 millions de dollars Au même trimestre de 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les primes brutes sont parvenues 231,4 millions de dollars, par rapport à 225,0 millions de dollars l'année précédente.
| Source de revenus | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Primes brutes écrites | 74,9 millions de dollars | 70,8 millions de dollars | 231,4 millions de dollars | 225,0 millions de dollars |
| Primes nettes écrites | 71,0 millions de dollars | 66,7 millions de dollars | 219,5 millions de dollars | 212,8 millions de dollars |
| Primes nettes gagnées | 67,1 millions de dollars | 66,6 millions de dollars | 204,1 millions de dollars | 201,4 millions de dollars |
| Revenu de placement net | 7,5 millions de dollars | 8,1 millions de dollars | 22,3 millions de dollars | 23,3 millions de dollars |
| Gains nets réalisés (pertes) | 0,2 million de dollars | 5,1 millions de dollars | (0,2 million de dollars) | 5,5 millions de dollars |
Performance de souscription
Les performances de souscription sont essentielles pour Amerisafe, car ils se concentrent sur l'assurance contre les accidents du travail, en particulier pour les industries à haut risque. Le ratio de perte nette pour les neuf premiers mois de 2024 était 58.7%, par rapport à 55.5% en 2023. Cela indique une légère détérioration des performances de souscription, attribuée à une augmentation des frais de perte et d'ajustement des pertes (LAE), totalisant, totalisant 119,8 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, en hausse de 111,8 millions de dollars l'année précédente.
Revenus de placement
Le revenu de placement est une autre source de revenus importante pour Amerisafe. Pour le trimestre clos le 30 septembre 2024, le revenu de placement net était 7,5 millions de dollars, une diminution de 8,1 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Pour les neuf mois de 2024, le revenu de placement net a totalisé 22,3 millions de dollars, à partir de 23,3 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Cette baisse était principalement due à des soldes d'actifs investis moyens inférieurs, qui étaient 895,5 millions de dollars en 2024 par rapport à 962,1 millions de dollars en 2023.
| Performance d'investissement | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenu de placement net | 7,5 millions de dollars | 8,1 millions de dollars | 22,3 millions de dollars | 23,3 millions de dollars |
| Actifs investis moyens | 893,3 millions de dollars | 961,2 millions de dollars | 895,5 millions de dollars | 962,1 millions de dollars |
| Rendement en investissement avant impôt | 3.4% | 3.4% | 3.3% | 3.3% | Rendement en équivalent d'impôt | 3.8% | 3.8% | 3.8% | 3.8% |
Frais d'ajustement des pertes et des pertes
La gestion de la perte et de LAE par Amerisafe est cruciale pour maintenir la rentabilité. La perte et LAE ont été engagés pour le troisième trimestre de 2024 39,2 millions de dollars, une augmentation de 5.4% depuis 37,2 millions de dollars au troisième trime 47,6 millions de dollars par rapport à 47,3 millions de dollars l'année précédente. La société a enregistré une année préalable favorable au développement de 25,2 millions de dollars en 2024, à partir de 31,2 millions de dollars en 2023.
| Perte et performance Lae | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Perte et Lae encouru | 39,2 millions de dollars | 37,2 millions de dollars | 119,8 millions de dollars | 111,8 millions de dollars |
| Perte de l'année d'accident en cours et Lae | 47,6 millions de dollars | 47,3 millions de dollars | 144,9 millions de dollars | 143,0 millions de dollars |
| Développement favorable de l'année d'accident antérieure | 8,5 millions de dollars | 10,2 millions de dollars | 25,2 millions de dollars | 31,2 millions de dollars |
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation, qui comprennent la souscription et certains autres coûts, commissions, salaires et avantages sociaux, totalisés 21,3 millions de dollars pour le troisième trimestre 2024, une diminution de 22,4 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Cette diminution était principalement due à une réduction des commissions de réassurance-partage de bénéfice. Le rapport de dépenses global s'est amélioré à 31.7% au troisième trimestre 2024 par rapport à 33.6% au même trimestre de l'année précédente.
| Dépenses d'exploitation | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Coûts d'exploitation | 21,3 millions de dollars | 22,4 millions de dollars | 60,9 millions de dollars | 60,3 millions de dollars |
| Ratio de dépenses | 31.7% | 33.6% | 32.1% | 32.7% |
Retour des actionnaires
Amerisafe maintient un engagement à renvoyer la valeur à ses actionnaires par le biais de dividendes. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dividendes versés aux actionnaires étaient 21,3 millions de dollars, une augmentation de 19,7 millions de dollars au cours de la même période en 2023. La société a déclaré un dividende en espèces de $0.37 par action au troisième trimestre 2024, à partir de $0.34 au troisième trimestre 2023.
| Dividendes | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Dividendes déclarés par action | $0.37 | $0.34 | $1.11 | $1.02 |
| Total des dividendes versés | 21,3 millions de dollars | 19,7 millions de dollars | 21,3 millions de dollars | 19,7 millions de dollars |
AMERISAFE, Inc. (AMSF) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- AMERISAFE, Inc. (AMSF) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of AMERISAFE, Inc. (AMSF)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View AMERISAFE, Inc. (AMSF)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.