Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP): histoire, propriété, mission, comment cela fonctionne & fait de l'argent

Un bref historique des partenaires de ressources d'alliance, L.P.

Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP), une société en commandite cotée en bourse basée à Tulsa, en Oklahoma, est l'un des principaux producteurs et marketing de charbon aux principaux générateurs d'électricité américains et aux utilisateurs finaux industriels. En 2024, ARLP opère par le biais de sa filiale, Alliance Coal, LLC, et possède un portefeuille diversifié d'opérations minières dans les régions du bassin de l'Illinois et des Appalaches.

Performance financière en 2024

Pour le troisième trimestre de 2024, l'ARLP a déclaré des revenus totaux de 613,6 millions de dollars, une diminution de 3.6% depuis 636,5 millions de dollars au troisième trimestre de 2023. Cette baisse était principalement due à la réduction des prix de vente au charbon, qui a chuté par 2.1% en raison de la baisse des prix des exportations et de la diminution des revenus de transport. Le bénéfice net pour le trimestre était 86,3 millions de dollars, ou 0,66 $ par unité, à partir de 153,7 millions de dollars, ou 1,18 $ par unité l'année précédente. L'EBITDA pour le trimestre était 170,7 millions de dollars, par rapport à 227,6 millions de dollars dans le même trimestre de 2023.

Financier annuel Overview

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus totaux de l'ARLP étaient 1,86 milliard de dollars, vers le bas 4.3% depuis 1,94 milliard de dollars au cours de la même période en 2023. Le revenu net attribuable à l'ARLP pour la période 2024 était 344,5 millions de dollars, ou 2,64 $ par unité, par rapport à 514,7 millions de dollars, ou 3,93 $ par unité en 2023. Le BAIIA pour la période de neuf mois était 583,4 millions de dollars, à partir de 747,7 millions de dollars en 2023.

Points saillants opérationnels

Au 30 septembre 2024, l'ARLP a déclaré des volumes de vente de charbon de 8,379 millions de tonnes, une légère diminution de 0.9% depuis 8,456 millions de tonnes au cours du trimestre précédent, mais une augmentation de 6.7% depuis 7,851 millions de tonnes vendu au même trimestre de 2023. Le prix moyen de vente de charbon par tonne vendu était $63.57, vers le bas 2.1% depuis $64.94 au troisième trimestre 2023.

Bilan et liquidité

Au 30 septembre 2024, l'ARLP avait une dette totale et des baux financiers en circulation de 497,4 millions de dollars, y compris 400 millions de dollars dans les billets de premier rang récemment émis en 2029. 0,64x et 0,39x respectivement, sur la base de l'EBITDA ajusté de douze mois. ARLP a terminé le trimestre avec une liquidité totale de 657,7 millions de dollars, comprenant 195,4 millions de dollars en espèces et équivalents en espèces et 462,3 millions de dollars Disponible en vertu de ses facilités de titrisation de crédit et de comptes débiteurs tournantes.

Distribution

Le conseil d'administration de l'ARLP a déclaré une distribution en espèces de 0,70 $ par unité pour le trimestre de 2024, conformément aux distributions précédentes. Cette distribution se traduit par un taux annualisé de 2,80 $ par unité et est payable le 14 novembre 2024.

Perspectives et dynamique du marché

À l'avance, l'ARLP continue de s'adapter à la dynamique du marché, en particulier en réponse aux réglementations fédérales affectant la fiabilité du réseau et la demande croissante de secteurs tels que l'IA et la fabrication. L'entreprise finalise activement les contrats pour 21,7 millions de tonnes Au cours de la période 2025-2030, qui améliorera son carnet de commandes commerciales intérieures. Les perspectives à long terme restent positives en mettant l'accent sur les fondamentaux de la demande du charbon et la croissance du segment des redevances pétrolières et gazières.

A qui possède Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP)

Structure de propriété

Depuis 2024, Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP) a une structure de propriété diversifiée comprenant des investisseurs institutionnels, des actionnaires individuels et des dirigeants de sociétés. Les plus grands actionnaires comprennent:

Performance financière Overview

Au troisième trimestre de 2024, l'ARLP a déclaré un chiffre d'affaires total de 613,6 millions de dollars, soit une baisse de 3,6% par rapport au même trimestre en 2023. Le bénéfice net pour le trimestre était de 86,3 millions de dollars, ou 0,66 $ par unité de partenaire limité de base et diluée, en baisse à partir de la baisse à partir de la baisse à partir de la baisse par rapport à la baisse de son 153,7 millions de dollars, ou 1,18 $ par unité au troisième trimestre 2023. Le BAIIA pour le trimestre était de 170,7 millions de dollars, contre 227,6 millions de dollars l'année précédente.

Distribution et flux de trésorerie

L'ARLP a déclaré une distribution en espèces trimestrielle de 0,70 $ par unité pour le troisième trimestre 2024, ce qui annulalise à 2,80 $ par unité. La distribution est cohérente avec les trimestres précédents. Le flux de trésorerie distribuable pour le troisième trimestre 2024 était de 97,6 millions de dollars, avec des distributions payées aux partenaires totalisant 90,7 millions de dollars.

Dette et position de liquidité

Au 30 septembre 2024, l'ARLP avait une dette totale et des baux financiers en circulation de 497,4 millions de dollars. La société a déclaré une liquidité totale de 657,7 millions de dollars, dont 195,4 millions de dollars en espèces et en espèces équivalents aux côtés de 462,3 millions de dollars disponibles dans le cadre des facilités de crédit renouvelables.

Énoncé de mission Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP)

Entreprise Overview

Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP) est l'un des principaux producteurs de charbon dans l'est des États-Unis et engage dans diverses opérations liées aux redevances de charbon et de pétrole et de gaz. La société vise à fournir une énergie fiable et abordable tout en poursuivant activement la croissance de ses segments de pétrole et de gaz.

Énoncé de mission

En 2024, l'énoncé de mission d'ARLP met l'accent sur son engagement à fournir des solutions énergétiques de haute qualité, à maintenir l'excellence opérationnelle et à améliorer la valeur des actionnaires grâce à des initiatives de croissance stratégique dans les secteurs du charbon et du pétrole et du gaz.

Indicateurs de performance financière

La performance financière de l'ARLP est cruciale dans l'évaluation de son efficacité dans la réalisation de sa mission. Vous trouverez ci-dessous des mesures financières clés du troisième trimestre de 2024:

Points saillants opérationnels

L'ARLP a fait des progrès importants dans son efficacité opérationnelle, qui se reflète dans ses volumes de vente de charbon et ses bénéfices de redevances. Les principaux points forts opérationnels comprennent:

• Les volumes totaux de ventes de charbon ont augmenté de 6,7% par rapport au trimestre séquentiel.
• Les volumes de redevances pétroliers et gaziers sont passés à 864 MBOE, marquant une augmentation de 11,9% d'une année à l'autre.
• Achèvement de 10,5 millions de dollars en acquisitions d'intérêts minérales pétrolières et gaziers.
• Les frais d'EBITDA ajustés au segment par tonne ont augmenté à 46,11 $, une augmentation de 11,9% d'une année sur l'autre.

Position et stratégie du marché

L'objectif stratégique d'ARLP comprend:

• Amélioration des capacités de production de charbon dans les régions du bassin et des Appalaches de l'Illinois.
• Expansion des redevances pétrolières et gazières, en particulier dans le bassin du Permien.
• S'engager dans les pratiques durables et réduire les coûts opérationnels.
• Maintenir une stratégie de distribution robuste pour assurer les rendements des actionnaires.

Métriques de santé financière

Au 30 septembre 2024, le bilan d'ARLP reflète sa santé financière:

Perspectives

À l'avenir, ARLP prévoit de capitaliser sur la dynamique du marché et la demande des clients. La société s'attend à ce que les tonnes de ventes totales pour 2024 se situent entre 33,50 millions et 34,50 millions, en mettant l'accent sur l'augmentation de la production de charbon et de pétrole et de gaz pour améliorer sa position sur le marché.

La mission d'ARLP consiste non seulement à fournir de l'énergie, mais aussi à évoluer en tant qu'acteur clé du secteur de l'énergie, à garantir une croissance durable et des rendements des actionnaires dans un paysage en évolution du marché.

Comment fonctionne Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP)

Financier Overview

Les revenus totaux du troisième trimestre de 2024 étaient 613,6 millions de dollars, une diminution de 3.6% par rapport à 636,5 millions de dollars au même trimestre de 2023. Le bénéfice net du trimestre était 86,3 millions de dollars, ou $0.66 par unité partenaire limitée de base et diluée, par rapport à 153,7 millions de dollars, ou $1.18 par unité au troisième trimestre 2023. EBITDA pour ce trimestre était 170,7 millions de dollars, à partir de 227,6 millions de dollars au troisième trimestre 2023.

Répartition des revenus

Pour la période de 2024 de l'année à jour, les revenus totaux ont diminué de 4.3% à 1,86 milliard de dollars par rapport à 1,94 milliard de dollars l'année précédente. Le résultat net de cette période était 344,5 millions de dollars, ou $2.64 par unité, à partir de 514,7 millions de dollars, ou $3.93 par unité dans la même période de 2023.

Opérations de charbon

Les volumes totaux de vente de charbon pour le troisième trimestre 2024 étaient 8,379 millions de tonnes, avec un prix de vente par tonne de $63.57. Cela reflète un 2.1% diminution du prix de vente par rapport au troisième trime $46.11, qui est un 11.9% augmentation d'une année à l'autre.

Segment des redevances

Dans le segment des redevances de pétrole et de gaz, les volumes vendus ont augmenté à 864 MBOE, reflétant un 11.9% augmenter une année à l'autre. Le prix de vente moyen par BOE pour le troisième trimestre 2024 était $39.87, un 9.8% diminution par rapport au troisième trimestre 2023.

Bilan et liquidité

Au 30 septembre 2024, les baux totaux de la dette et des finances en cours étaient 497,4 millions de dollars. La liquidité totale du partenariat était 657,7 millions de dollars, composé de 195,4 millions de dollars en espèces et équivalents en espèces et 462,3 millions de dollars Disponible sous les facilités de crédit renouvelables.

Distribution

L'ARLP a annoncé une distribution en espèces trimestrielle de 0,70 $ par unité, qui annualise 2,80 $ par unité. Cette distribution est conforme aux trimestres précédents et sera payé le 14 novembre 2024.

Conseils opérationnels pour 2024

Pour 2024, l'ARLP s'attend à ce que les volumes de ventes de charbon dans le bassin de l'Illinois soient entre 24,25 millions et 25,0 millions de tonnes. Pour les Appalaches, les ventes devraient être entre 9,25 millions et 9,50 millions de tonnes.

Comment Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP) fait de l'argent

Sources de revenus

Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP) génère des revenus principalement à travers deux segments: les opérations du charbon et les redevances pétrolières et gaziers.

Opérations de charbon

Au troisième trimestre de 2024, l'ARLP a déclaré des ventes totales de charbon de 532,6 millions de dollars, une diminution de 549,1 millions de dollars au même trimestre de 2023. La société a vendu 8,379 millions de tonnes de charbon, avec un prix de vente par tonne de $63.57.

Les ventes de charbon dans le bassin de l'Illinois sont équipées de 5,967 millions de tonnes vendu à un prix moyen de $56.61, tandis que les opérations des Appalaches vendues 2,412 millions de tonnes à un prix moyen de $80.78.

Royalités pétrolières et gaziers

Le segment du pétrole et du gaz d'ARLP a généré 34,4 millions de dollars en revenus pour le troisième trimestre 2024, avec des volumes vendus 864 MBOE, reflétant une augmentation de 11.9% par rapport au même trimestre en 2023. Le prix de vente moyen par BOE était $39.87, à partir de $44.19 un an plus tôt.

Dépenses d'exploitation

Les dépenses d'exploitation totales d'ARLP pour le troisième trimestre 2024 étaient 512,5 millions de dollars, à partir de 471,1 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Les principaux composants comprenaient:

• Dépenses d'exploitation (hors dépréciation, épuisement et amortissement): 384,8 millions de dollars
• Frais de transport: 24,6 millions de dollars
• Frais généraux et administratifs: 21,9 millions de dollars
• Dépréciation, épuisement et amortissement: 73,0 millions de dollars

Revenu net et EBITDA

Au troisième trimestre 2024, l'ARLP a déclaré un revenu net de 86,3 millions de dollars, ou $0.66 par unité, à partir de 153,7 millions de dollars, ou $1.18 par unité au troisième trimestre 2023. EBITDA pour le même quartier était 170,7 millions de dollars, par rapport à 227,6 millions de dollars au troisième trimestre 2023.

Distribution

Pour le troisième trimestre 2024, l'ARLP a déclaré une distribution en espèces de $0.70 par unité, en maintenant un taux annualisé de $2.80 par unité, conformément aux trimestres précédents.

Bilan et liquidité

Au 30 septembre 2024, l'ARLP avait une dette totale en circulation de 497,4 millions de dollars, avec une liquidité totale de 657,7 millions de dollars, y compris 195,4 millions de dollars en espèces et équivalents en espèces.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View Alliance Resource Partners, L.P. (ARLP)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.