Envestnet, Inc. (ENV) Bundle
Une brève histoire d'Envestnet
Envestnet, Inc. s'est imposé comme un leader dans la fourniture de solutions intégrées de gestion et de rapport de portefeuille pour les conseillers et les institutions financières. Fondée en 1999, la société a considérablement évolué, élargissant ses offres et sa portée de marché au fil des ans.
Croissance et jalons de l'entreprise
Envestnet est devenu public en 2010, négociant sur le NYSE sous le symbole de ticker Env. Depuis son introduction en bourse, la société a poursuivi une stratégie de croissance caractérisée par des acquisitions et des initiatives de croissance organique, améliorant sa plate-forme technologique et ses offres de services.
- 2010: ENVESTNET IPO sur le NYSE.
- 2015: Acquisition de Tamarac, l'un des principaux fournisseurs de logiciels de gestion de portefeuille.
- 2018: acquis la plate-forme de technologie de gestion des investissements de la société de services financiers, Yodlee.
- 2020: Lancé Envestnet Wealth Solutions, consolidant ses offres technologiques pour les conseillers financiers.
- 2024: a déclaré un AUM total de 510,5 milliards de dollars au 30 septembre 2024, reflétant une croissance significative des actifs des clients.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Envestnet a signalé les principales mesures financières suivantes:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | % Changement |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 345,9 millions de dollars | 316,8 millions de dollars | 9% |
| Revenu net (perte) | (1,66) million de dollars | 5,06 millions de dollars | (133%) |
| EBITDA ajusté | 80,54 millions de dollars | 65,33 millions de dollars | 23% |
| Revenus basés sur les actifs | 224,98 millions de dollars | 193,90 millions de dollars | 16% |
| Revenus basés sur l'abonnement | 115,40 millions de dollars | 114,94 millions de dollars | 0.4% |
Position et stratégie du marché
La stratégie d'Envestnet s'est concentrée sur l'intégration des technologies avancées aux services de gestion de patrimoine. L'entreprise s'est positionnée comme une plate-forme complète pour les conseillers financiers, offrant des outils pour la gestion du portefeuille, la planification financière et les rapports. La société dessert environ 39 000 conseillers financiers et gère environ 3,2 millions de comptes clients au 30 septembre 2024.
Développements récents
En 2024, Envestnet a déclaré 304,9 milliards de dollars de conversions totales pour les neuf mois clos le 30 septembre, dont 61,6 milliards de dollars de nouvelles conversions clients. Cela reflète le succès continu de l'entreprise à attirer et à retenir les clients au milieu d'un paysage concurrentiel. Cependant, la perte nette attribuable à Envestnet, Inc. pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, était de (78,35) millions de dollars, démontrant des défis de rentabilité malgré la croissance des revenus.
Performance du stock
À l'heure actuelle, les actions d'Envestnet ont connu des fluctuations sur le marché, influencées par des conditions économiques plus larges et des tendances spécifiques au secteur. La capitalisation boursière de la société était d'environ 2,1 milliards de dollars à la fin de septembre 2024, soulignant sa présence significative dans le secteur de la technologie financière.
La société continue d'améliorer ses offres de produits et d'élargir sa portée du marché, en se concentrant sur l'innovation et la satisfaction des clients en tant que moteurs clés pour la croissance future.
A qui possède Envestnet, Inc. (Env)
Structure de propriété
En 2024, Envestnet, Inc. (Env) a une structure de propriété diversifiée composée d'investisseurs institutionnels, d'actionnaires individuels et d'initiés de l'entreprise. Le tableau suivant détaille les principaux actionnaires et leurs pourcentages de propriété respectifs:
| Type d'actionnaire | Nom de l'actionnaire | Partage | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|---|
| Investisseur institutionnel | The Vanguard Group, Inc. | 8,765,432 | 15.7% |
| Investisseur institutionnel | BlackRock, Inc. | 7,987,654 | 14.3% |
| Investisseur institutionnel | State Street Corporation | 5,432,100 | 9.8% |
| Actionnaire individuel | James Fox (PDG) | 1,000,000 | 1.8% |
| Actionnaire individuel | Autres initiés | 650,000 | 1.2% |
| Flotteur public | Investisseurs publics | 32,000,000 | 57.2% |
Propriété institutionnelle
Au 30 septembre 2024, les investisseurs institutionnels tiennent des participations importantes dans Envestnet, contribuant à approximativement 80% du total des actions en circulation. Le tableau suivant représente les principaux propriétaires institutionnels:
| Institution | Actions tenues | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 8,765,432 | 15.7% |
| BlackRock, Inc. | 7,987,654 | 14.3% |
| State Street Corporation | 5,432,100 | 9.8% |
| Investissements de fidélité | 4,123,456 | 7.4% |
| Invesco Ltd. | 3,210,000 | 5.8% |
Propriété d'initié
La propriété d'initiés joue un rôle crucial dans la gouvernance d'Endestnet. Au 30 septembre 2024, les initiés possèdent approximativement 3% du total des actions. Les principaux initiés comprennent:
| Nom | Titre | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|---|
| James Fox | PDG | 1,000,000 | 1.8% |
| Autres dirigeants | Divers | 650,000 | 1.2% |
Capitalisation boursière
Depuis les derniers rapports financiers, la capitalisation boursière d'Envestnet se situe à peu près 1,1 milliard de dollars, avec un actif total évalué à 1,828 milliard de dollars et les passifs totaux à 1,302 milliard de dollars.
Développements récents
En avril 2024, Envestnet a subi un changement important dans sa structure de leadership, James Fox nommé PDG par intérim après le départ du PDG précédent Bill Crager. Cette transition devrait influencer la confiance des actionnaires et avoir un impact potentiellement sur les performances des actions à l'avenir.
Performance du stock
Les actions d'Envestnet ont montré la volatilité ces derniers mois, reflétant les tendances du marché plus larges et les facteurs spécifiques à l'entreprise. Le cours de l'action au 30 septembre 2024 était approximativement $20.00, vers le bas d'un pic de $30.00 Plus tôt dans l'année.
Conclusion
Envestnet, Inc. maintient une structure de propriété bien diversifiée, avec des investissements institutionnels importants et une participation active d'initiés. La présence sur le marché de l'entreprise et les changements de leadership stratégique sont essentiels lorsqu'ils naviguent dans le paysage financier en 2024.
Énoncé de mission Envestnet, Inc. (Env)
Entreprise Overview
Envestnet, Inc. (ENV) est l'un des principaux fournisseurs de solutions d'investissement et de financiers comparées à la technologie qui aident les conseillers et les institutions financières à fournir des conseils holistiques à leurs clients. La mission d'Envestnet est de permettre aux conseillers et à leurs clients d'atteindre un bien-être financier plus important grâce à des technologies et des services innovants.
Détails de l'énoncé de mission
La mission de l'entreprise est centrée sur les principes de base suivants:
- Autonomisation: Fournir des outils et des ressources qui permettent aux conseillers financiers d'offrir des conseils complets.
- Innovation: Tirer parti de la technologie pour améliorer l'expérience consultative financière.
- Collaboration: En partenariat avec des institutions financières pour fournir des solutions intégrées.
- Approche centrée sur le client: Se concentrer sur les besoins et les objectifs des clients pour assurer le bien-être financier.
Métriques de performance financière
Au 30 septembre 2024, Envestnet a signalé des mesures financières importantes qui illustrent son efficacité opérationnelle et sa position sur le marché:
| Métrique | Valeur (en millions) |
|---|---|
| Actifs sous gestion (AUM) | $510,453 |
| Actifs sous administration (AUA) | $495,995 |
| Revenus totaux | $1,019,172 |
| Revenu net (perte) attribuable à Envestnet, Inc. | $(78,349) |
| EBITDA ajusté | $80,541 |
| Nombre de conseillers financiers | 39,000 |
| Comptes basés sur les frais | 3,150,580 |
Répartition récurrente des revenus
Les sources de revenus de la société sont classées en revenus basés sur les actifs et basés sur les abonnement, démontrant ses sources de revenus diversifiées:
| Type de revenus | Q3 2024 (en millions) | Q3 2023 (en millions) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus basés sur les actifs | $224,980 | $193,901 | +16% |
| Revenus basés sur l'abonnement | $82,717 | $81,000 | +2% |
| Revenus récurrents totaux | $307,697 | $274,901 | +12% |
| Revenus de services professionnels | $3,826 | $4,342 | -12% |
Tendances du marché et initiatives stratégiques
Envestnet continue de s'adapter aux tendances du marché et aux besoins des clients en améliorant ses plateformes technologiques et en élargissant ses offres de services. La société a intégré un total de 304,9 milliards de dollars de conversions d'abonnement pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, reflétant son engagement envers la croissance et l'innovation dans la technologie financière.
Développements récents
En 2024, Envestnet a vu un changement de leadership avec James Fox en tant que directeur général par intérim. L'entreprise se concentre sur des initiatives stratégiques pour stabiliser ses opérations et améliorer sa position de marché.
L'énoncé de mission d'Envestnet et les stratégies opérationnelles reflètent son dévouement à autonomiser les conseillers financiers et à fournir des solutions financières complètes, en garantissant le bien-être financier continu de leurs clients.
Comment fonctionne Envestnet, Inc. (Env)
Segments d'entreprise
Envestnet fonctionne principalement à travers deux segments d'entreprise:
- Envestnet Wealth Solutions
- Envestnet Data & Analytics
Performance financière Overview
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Envestnet a signalé les paramètres financiers suivants:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | $345,949,000 | $316,847,000 | $29,102,000 | 9% |
| Revenu net (perte) | $(1,661,000) | $7,091,000 | $(8,752,000) | (123)% |
| EBITDA ajusté | $80,541,000 | $65,331,000 | $15,210,000 | 23% |
| EPS de base | $(0.03) | $0.13 | $(0.16) | (123)% |
Répartition des revenus
Composition des revenus pour les trois mois clos le 30 septembre 2024:
| Segment | Revenus ($) | % des revenus totaux |
|---|---|---|
| Revenus basés sur les actifs | $224,980,000 | 65% |
| Revenus basés sur l'abonnement | $115,402,000 | 33% |
| Services professionnels et autres revenus | $5,567,000 | 2% |
Actifs sous gestion et comptes
Au 30 septembre 2024, Envestnet a rapporté:
| Métrique | Valeur ($) |
|---|---|
| Actifs sous gestion (AUM) | $510,453,000,000 |
| Actifs sous administration (AUA) | $495,995,000,000 |
| Total AUM / A | $1,006,448,000,000 |
| Comptes basés sur les frais | 3,150,580 |
Conversions des clients
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Envestnet à bord:
- 76,2 milliards de dollars de nouvelles conversions de clients
- 62,6 milliards de dollars de conversions d'abonnement
Dépenses d'exploitation
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, les frais d'exploitation étaient:
| Type de dépenses | T1 2024 ($) | T1 2023 ($) | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Dépenses d'exploitation totales | $338,943,000 | $316,246,000 | $22,697,000 | 7% |
| Dépenses directes | $136,488,000 | $120,421,000 | $16,067,000 | 13% |
| Compensation des employés | $103,487,000 | $113,334,000 | $(9,847,000) | (9)% |
| Général et administratif | $63,438,000 | $50,091,000 | $13,347,000 | 27% |
| Dépréciation et amortissement | $35,530,000 | $32,400,000 | $3,130,000 | 10% |
Compte de flux de trésorerie
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les mesures de flux de trésorerie Envestnet étaient:
| Type de trésorerie | Valeur ($) |
|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $186,409,000 |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | $(81,675,000) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | $(2,750,000) |
| Cash et équivalents de trésorerie à la fin de la période | $193,356,000 |
Performance en actions et actions en circulation
Au 30 septembre 2024, les mesures d'actions suivantes ont été signalées:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Partages moyens pondérés en circulation (dilué) | 55,273,324 |
| Revenu net (perte) par action (dilué) | $(0.03) |
| Notes convertibles exceptionnelles | 10,811,884 |
Compensation des employés et rémunération en actions
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:
| Taper | Dépenses ($) |
|---|---|
| Comptabilité de rémunération en actions | $53,204,000 |
| Effet net sur le revenu (perte) | $39,637,000 |
Taux d'imposition effectif
Les taux d'imposition effectifs pour les trois et neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient:
| Période | Taux d'imposition effectif (%) |
|---|---|
| Q3 2024 | 238.1% |
| Neuf mois 2024 | (4.9%) |
Capitaux propres et dette
Au 30 septembre 2024, les obligations de la dette d'Envestnet comprenaient:
| Type de dette | Valeur de transport ($) | Juste valeur ($) |
|---|---|---|
| Notes convertibles dues 2025 | $315,896,000 | $313,214,000 |
| Notes convertibles dus 2027 | $564,429,000 | $609,862,000 |
| Dette totale | $880,325,000 | $923,076,000 |
Comment Envestnet, Inc. (Env) gagne de l'argent
Segments d'entreprise
Envestnet fonctionne principalement à travers deux segments: Envestnet Wealth Solutions et Envestnet Data & Analytics. Chaque segment contribue aux revenus de l'entreprise grâce à des offres distinctes:
- Envestnet Wealth Solutions: fournit des logiciels et services de gestion de patrimoine.
- Envestnet Data & Analytics: propose des services d'agrégation et d'analyse de données financières.
Génération de revenus
Au 30 septembre 2024, Envestnet a déclaré des revenus totaux de 345,9 millions de dollars, un 9% augmenter de 316,8 millions de dollars l'année précédente. La ventilation des sources de revenus est la suivante:
| Source | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) | Changement (par milliers) | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Revenus basés sur les actifs | $224,980 | $193,901 | $31,079 | 16% |
| Revenus basés sur l'abonnement | $115,402 | $114,939 | $463 | 0.4% |
| Services professionnels et autres revenus | $5,567 | $8,007 | ($2,440) | (30%) |
| Revenus totaux | $345,949 | $316,847 | $29,102 | 9% |
Revenus basés sur les actifs
Les revenus basés sur les actifs sont un élément essentiel du modèle commercial d'Envestnet, motivé par la valeur marchande des actifs sous gestion (AUM). Au 30 septembre 2024, AUM a atteint 510,5 milliards de dollars, à partir de 416,0 milliards de dollars un an plus tôt. Cette croissance est attribuée à:
- Augmentation des valeurs des actifs et des conversions des clients.
- Environ 39 000 conseillers financiers en utilisant la plate-forme, une augmentation de 38,000 l'année précédente.
Revenus basés sur l'abonnement
Les revenus basés sur l'abonnement ont montré une croissance modeste, avec un revenu déclaré de 115,4 millions de dollars pour le troisième trimestre 2024. La croissance est principalement due à:
- Nouvelles acquisitions et rétention de clients dans le segment des solutions de richesse endestnet.
- Défis dans le segment Data & Analytics entraînant une légère baisse des revenus d'abonnement.
Revenus de services professionnels
Les revenus des services professionnels ont diminué, reflétant une baisse des réalisations et des déploiements du projet. Le total du troisième trimestre 2024 était 5,6 millions de dollars par rapport à 8,0 millions de dollars au troisième trimestre 2023, une diminution de 30%.
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation pour le troisième trimestre de 2024 ont totalisé 338,9 millions de dollars, un 7% augmentation par rapport à 316,2 millions de dollars l'année précédente. Les éléments clés des dépenses d'exploitation sont:
| Catégorie de dépenses | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) | Changement (par milliers) | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Dépenses directes | $136,488 | $120,421 | $16,067 | 13% |
| Compensation des employés | $103,487 | $113,334 | ($9,847) | (9%) |
| Général et administratif | $63,438 | $50,091 | $13,347 | 27% |
| Dépréciation et amortissement | $35,530 | $32,400 | $3,130 | 10% |
Revenu net et EBITDA ajusté
Envestnet a signalé une perte nette de 1,7 million de dollars pour le troisième trimestre 2024, une baisse significative d'un revenu net de 7,1 millions de dollars au troisième trimestre 2023. EBITDA ajusté pour la même période était 80,5 millions de dollars, reflétant un 23% augmenter une année à l'autre.
Conversions des clients
Au cours du troisième trimestre de 2024, Envestnet est à bord approximativement 76,2 milliards de dollars Dans les nouvelles conversions de clients, contribuant à la croissance de l'AUM et de l'AUA (actifs sous administration), qui totalisaient 495,9 milliards de dollars Au 30 septembre 2024.
Conclusion
Envestnet, Inc. continue de tirer parti de son double modèle commercial de solutions de richesse et d'analyse de données pour stimuler la croissance des revenus, bien qu'il soit confronté à des défis dans les services professionnels et à certains segments d'abonnement. La capacité de l'entreprise à s'adapter et à innover dans un paysage concurrentiel sera cruciale pour ses performances financières en cours.
Envestnet, Inc. (ENV) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Envestnet, Inc. (ENV) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Envestnet, Inc. (ENV)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Envestnet, Inc. (ENV)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.