First BanCorp. (FBP) Bundle
Une brève histoire de First Bancorp
First Bancorp, la société mère de Firstbank Porto Rico, a une présence significative dans l'industrie des services financiers, en particulier à Porto Rico et dans les îles Vierges. En 2024, la performance financière de First Bancorp reflète sa croissance stratégique et son adaptation aux conditions changeantes du marché.
Performance financière Overview
Pour le troisième trimestre de 2024, First Bancorp a déclaré un revenu net de 73,7 millions de dollars, ou $0.45 par part diluée, une diminution de 75,8 millions de dollars ou $0.46 par part diluée au cours du trimestre précédent. Le revenu avant l'impôt sur le revenu était 96,4 millions de dollars, à partir de 101,3 millions de dollars au deuxième trimestre de 2024.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q2 2024 | T1 2024 | Q4 2023 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|---|---|
| Revenu net | 73,7 millions de dollars | 75,8 millions de dollars | 82,0 millions de dollars | 223,0 millions de dollars | 223,4 millions de dollars |
| Bénéfice par action (dilué) | $0.45 | $0.46 | $0.46 | $1.35 | $1.25 |
| Revenu net d'intérêt | 202,1 millions de dollars | 199,6 millions de dollars | 196,5 millions de dollars | 196,7 millions de dollars | 199,7 millions de dollars |
| Rapport d'efficacité | 52.41% | 51.23% | 50.71% | 52.03% | 49.29% |
| Retour sur les capitaux propres moyens | 18.31% | 20.80% | 20.70% | 19.52% | 19.00% |
Qualité des actifs et risque de crédit
Au 30 septembre 2024, First Bancorp a déclaré un actif total d'environ 18,9 milliards de dollars, avec des actifs totaux non performants diminuant à 119,1 millions de dollars depuis 126,9 millions de dollars dans le trimestre précédent. La disposition des pertes de crédits pour les prêts et les baux financiers était 16,5 millions de dollars pour le troisième trimestre 2024, une augmentation de 11,9 millions de dollars au T2 2024.
| Métrique de qualité des actifs | Q3 2024 | Q2 2024 | T1 2024 | Q4 2023 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|---|---|
| Actifs totaux non performants | 119,1 millions de dollars | 126,9 millions de dollars | 129,6 millions de dollars | 125,9 millions de dollars | 130,2 millions de dollars |
| Allocation pour les pertes de crédit | 247,0 millions de dollars | 254,5 millions de dollars | 263,6 millions de dollars | 261,8 millions de dollars | 260,5 millions de dollars |
| Charges nettes | 24,0 millions de dollars | 21,0 millions de dollars | 14,1 millions de dollars | 56,2 millions de dollars | 46,6 millions de dollars |
Gestion du capital
First Bancorp a maintenu une solide position de capital, avec le ratio de capital total estimé à 18.25% et le ratio de capital de niveau 1 (CET1) commun à 16.18% Au 30 septembre 2024. La société a racheté 50,0 millions de dollars de débentures subordonnées juniors et payé 26,1 millions de dollars dans les dividendes en actions ordinaires pendant la période.
| Métrique capitale | Q3 2024 | Q2 2024 | T1 2024 |
|---|---|---|---|
| Ratio de capital total | 18.25% | 18.50% | 18.40% |
| Ratio de capital CET1 | 16.18% | 16.00% | 16.10% |
| Rapport de levier | 10.96% | 11.00% | 11.05% |
Développements récents
En 2024, First Bancorp s'est concentré sur l'amélioration de son efficacité opérationnelle et l'amélioration du service client grâce à des initiatives de banque numérique. La banque a également fait des investissements stratégiques dans la technologie pour rationaliser les opérations et réduire les coûts.
Au 30 septembre 2024, la position de liquidité de la première 685,4 millions de dollars, complété par 1,8 milliard de dollars en titres liquides de haute qualité.
Un qui possède First Bancorp. (FBP)
Importants actionnaires
En 2024, First Bancorp. (FBP) a une structure de propriété diversifiée, comprenant principalement des investisseurs institutionnels. Les principaux actionnaires comprennent:
| Type d'actionnaire | Nombre d'actions possédées | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 112,000,000 | 68.4% |
| Initiés | 25,000,000 | 15.3% |
| Investisseurs de détail | 26,000,000 | 16.3% |
Les principaux investisseurs institutionnels
Le tableau suivant répertorie les principaux investisseurs institutionnels de First Bancorp. En 2024:
| Institution | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 23,000,000 | 14.1% |
| BlackRock, Inc. | 20,000,000 | 12.3% |
| State Street Corporation | 18,000,000 | 11.1% |
| FMR LLC (Fidelity) | 15,000,000 | 9.2% |
| Invesco Ltd. | 10,000,000 | 6.1% |
Propriété d'initié
La propriété d'initiés reste importante, plusieurs dirigeants clés détenant des actions substantielles:
| Nom | Position | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|---|
| Juan Carlos Atiles | PDG | 5,000,000 | 3.1% |
| Maria A. Cruz | Directeur financier | 4,000,000 | 2.5% |
| Javier M. Rodriguez | Président | 3,000,000 | 1.8% |
Changements récents de propriété
En 2024, First Bancorp. a connu des changements notables dans sa composition des actionnaires:
- La propriété institutionnelle a augmenté de 5% par rapport à 2023.
- La propriété d'initiés a légèrement diminué en raison des ventes de stocks par certains cadres.
- La participation des investisseurs au détail est restée stable.
Capitalisation boursière
Au 30 septembre 2024, la capitalisation boursière de First Bancorp. était d'environ 1,6 milliard de dollars.
Performance du stock
La performance des actions de First Bancorp. Au cours de la dernière année, il a montré de la résilience:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Prix de l'action (au 30 septembre 2024) | $9.78 |
| 52 semaines de haut | $11.25 |
| 52 semaines de bas | $8.45 |
| Retour d'année | 15.2% |
Conclusion sur la structure de propriété
Premier bancorp. continue d'attirer des investisseurs institutionnels tout en maintenant une solide présence initiée. La stabilité de l'investissement au détail reflète la confiance dans les performances et l'orientation stratégique de la banque.
Premier bancorp. (FBP) Énoncé de mission
Overview
Premier bancorp. (FBP) s'engage à fournir des services financiers et des solutions complets qui répondent aux besoins en évolution de ses clients. L'énoncé de mission met l'accent sur un dévouement à améliorer la satisfaction des clients grâce à des solutions bancaires innovantes, à favoriser le développement communautaire et à maintenir une base éthique solide.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, First Bancorp. ont signalé des mesures financières importantes qui reflètent son efficacité opérationnelle et son orientation stratégique.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Actif total | 18,9 milliards de dollars | 18,9 milliards de dollars | 18,9 milliards de dollars |
| Passifs totaux | 17,2 milliards de dollars | 17,4 milliards de dollars | 17,4 milliards de dollars |
| Dépôts totaux | 16,3 milliards de dollars | 16,5 milliards de dollars | 16,6 milliards de dollars |
| Revenu net | 73,7 millions de dollars | 75,8 millions de dollars | 82,0 millions de dollars |
| Bénéfice par action (dilué) | $0.45 | $0.46 | $0.46 |
| Retour sur les actifs moyens | 1.55% | 1.61% | 1.72% |
| Retour sur les capitaux propres moyens | 18.31% | 20.80% | 20.70% |
Originations de prêt
Premier bancorp. Atteint de solides origines de prêts au troisième trimestre 2024, soulignant sa mission de soutenir la croissance économique dans ses régions opérationnelles.
| Région | Originations de prêt (TC 2024) | Originations de prêt (T2 2024) |
|---|---|---|
| Porto Rico | 902,2 millions de dollars | 840,5 millions de dollars |
| îles Vierges | 34,7 millions de dollars | 20,8 millions de dollars |
| Floride | 248,4 millions de dollars | 280,9 millions de dollars |
Ratios de capital et de liquidité
La structure du capital et la position de liquidité de First Bancorp. Indiquez une base solide pour la croissance et la stabilité futures.
| Ratio de capital | Q3 2024 | Q2 2024 |
|---|---|---|
| Ratio de capital CET1 | 16.18% | 15.77% |
| Ratio de capital total | 18.25% | 18.21% |
| Rapport de levier | 10.96% | 10.63% |
| Rapport de liquidité | 18.43% | 18.50% |
Engagement communautaire
Premier bancorp. continue de se concentrer sur l'engagement et le développement communautaires dans le cadre de sa mission de soutenir les économies locales.
- Investissement dans les entreprises locales grâce à des produits de prêt sur mesure.
- Programmes communautaires visant la littératie financière et l'inclusion.
- Soutien aux initiatives de développement durable à Porto Rico et dans les environs.
Conclusion
L'énoncé de mission de First Bancorp met en évidence son engagement envers la banque centrée sur le client, le développement communautaire et la stabilité financière. Les métriques de performance de l'entreprise au cours du troisième trimestre 2024 démontrent son efficacité dans la réalisation de ces objectifs.
Comment First Bancorp. (FBP) fonctionne
Performance financière
Au troisième trimestre de 2024, First Bancorp. a déclaré un revenu net de 73,7 millions de dollars, ou $0.45 par part diluée. Cela reflète une diminution de 75,8 millions de dollars, ou $0.46 par part diluée, au deuxième trimestre de 2024, et 82,0 millions de dollars, ou $0.46 par part diluée, au troisième trimestre de 2023.
Mesures financières clés
| Métrique | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Revenu net d'intérêt | 202,1 millions de dollars | 199,6 millions de dollars | 199,7 millions de dollars |
| Provision pour les pertes de crédit | 15,2 millions de dollars | 11,6 millions de dollars | 4,4 millions de dollars |
| Revenus non intérêts | 32,5 millions de dollars | 32,0 millions de dollars | 30,3 millions de dollars |
| Dépenses sans intérêt | 122,9 millions de dollars | 118,7 millions de dollars | 116,6 millions de dollars |
| Revenu avant l'impôt sur le revenu | 96,4 millions de dollars | 101,3 millions de dollars | 109,0 millions de dollars |
| Revenu net | 73,7 millions de dollars | 75,8 millions de dollars | 82,0 millions de dollars |
Bilan Overview
Au 30 septembre 2024, First Bancorp. a déclaré un actif total d'environ 18,9 milliards de dollars, une diminution de 22,2 millions de dollars à partir du 30 juin 2024.
Portefeuille de prêts
Le portefeuille de prêts au 30 septembre 2024 a été distribué comme suit:
| Type de prêt | Porto Rico | îles Vierges | États-Unis | Total |
|---|---|---|---|---|
| Prêts hypothécaires résidentiels | $2,168,590 | $159,088 | $492,469 | $2,820,147 |
| Prêts commerciaux | $4,063,592 | $152,724 | $1,668,219 | $5,884,535 |
| Prêts à la consommation | $2,770,616 | $69,751 | $7,601 | $2,847,968 |
| Prêts totaux | $9,908,813 | $381,563 | $2,168,289 | $12,458,665 |
Dépôts
Les dépôts totaux au 30 septembre 2024 se sont élevés à 16,3 milliards de dollars, par rapport à 16,5 milliards de dollars Au 30 juin 2024.
| Type de dépôt | Montant (milliers de dollars) |
|---|---|
| Dépôts de temps | $3,067,261 |
| Comptes d'épargne et de chèque d'intérêt | $7,484,348 |
| Dépôts sans intérêt | $5,275,733 |
| Dépôts totaux | $16,347,390 |
Ratios de capital
Au 30 septembre 2024, les ratios de capital pour First Bancorp. étaient les suivants:
| Mesure de la capitale | Rapport |
|---|---|
| Capital commun de niveau 1 de capitaux propres | 16.18% |
| Capital de niveau 1 | 16.18% |
| Capital total | 18.25% |
| Rapport de levier | 10.96% |
Qualité du crédit
Au 30 septembre 2024, First Bancorp. des actifs totaux non performants de 119,1 millions de dollars.
| Type d'actif | Montant (milliers de dollars) |
|---|---|
| Prêts non accruels | $89,344 |
| Oreo (autres biens immobiliers) | $19,330 |
| Autres biens repris | $8,844 |
| Actifs totaux non performants | $119,085 |
Performance du marché
Le cours de l'action ordinaire de First Bancorp. À la fin du troisième trimestre de 2024, $21.17, par rapport à $18.29 à la fin du trimestre précédent.
Comment First Bancorp. (FBP) fait de l'argent
Sources de revenus
Premier bancorp. génère des revenus principalement par le biais de deux canaux principaux: le revenu net des intérêts et les revenus sans intérêt.
Revenu net d'intérêt
Le revenu net des intérêts est tiré de la différence entre les intérêts gagnés sur les prêts et les intérêts payés sur les dépôts et autres emprunts. Pour le troisième trimestre de 2024, First Bancorp. rapporté:
- Revenu net des intérêts: 202,1 millions de dollars
- Revenu des intérêts: 274,7 millions de dollars
- Intérêt des intérêts: 72,6 millions de dollars
- Marge d'intérêt net: 4.25%
| Quartier terminé | Revenu net des intérêts (en millions) | Revenu des intérêts (en millions) | Intérêts (en millions) | Marge d'intérêt net (%) |
|---|---|---|---|---|
| 30 septembre 2024 | $202.1 | $274.7 | $72.6 | 4.25% |
| 30 juin 2024 | $199.6 | $272.2 | $72.6 | 4.22% |
| 30 septembre 2023 | $199.7 | $263.4 | $63.7 | 4.15% |
Revenus non intérêts
Les revenus non intérêts comprennent des frais et des commissions de divers services bancaires. Pour le troisième trimestre 2024, les chiffres étaient:
- Revenu sans intérêt: 32,5 millions de dollars
- Frais de service et frais sur les comptes de dépôt: 9,7 millions de dollars
- Activités bancaires hypothécaires: 3,2 millions de dollars
- Revenu de la Commission d'assurance: 3,0 millions de dollars
- Carte et revenu de traitement: 11,8 millions de dollars
| Quartier terminé | Revenu sans intérêt (en millions) | Frais de service (en millions) | Banque hypothécaire (en millions) | Revenu de l'assurance (en millions) | Traitement des cartes (en millions) |
|---|---|---|---|---|---|
| 30 septembre 2024 | $32.5 | $9.7 | $3.2 | $3.0 | $11.8 |
| 30 juin 2024 | $32.0 | $9.7 | $3.4 | $2.8 | $11.5 |
| 30 septembre 2023 | $30.3 | $9.7 | $2.9 | $5.5 | $11.3 |
Portefeuille de prêts
Premier bancorp. a un portefeuille de prêts diversifié, qui comprend:
- Prêts hypothécaires résidentiels: 2,8 milliards de dollars
- Prêts commerciaux: 5,9 milliards de dollars
- Prêts à la consommation: 2,8 milliards de dollars
| Type de prêt | Montant (en milliards) |
|---|---|
| Prêts hypothécaires résidentiels | $2.8 |
| Prêts commerciaux | $5.9 |
| Prêts à la consommation | $2.8 |
Gestion des dépenses
Premier bancorp. maintient l'accent mis sur la gestion des dépenses sans intérêt, qui ont totalisé:
- Dépenses sans intérêt: 122,9 millions de dollars
- Ratio d'efficacité: 52.41%
| Quartier terminé | Dépenses sans intérêt (en millions) | Ratio d'efficacité (%) |
|---|---|---|
| 30 septembre 2024 | $122.9 | 52.41 |
| 30 juin 2024 | $118.7 | 51.23 |
| 30 septembre 2023 | $116.6 | 50.71 |
Métriques de rentabilité
Mesures clés de la rentabilité pour First Bancorp. inclure:
- Retour sur les actifs moyens: 1.55%
- Retour sur les capitaux propres moyens: 18.31%
| Quartier terminé | Retour sur les actifs moyens (%) | Retour sur les capitaux propres moyens (%) |
|---|---|---|
| 30 septembre 2024 | 1.55 | 18.31 |
| 30 juin 2024 | 1.61 | 20.80 |
| 30 septembre 2023 | 1.72 | 20.70 |
Gestion du capital
Premier bancorp. A une position de capital robuste avec des ratios de capital comme suit:
- Ratio de capital total: 18.25%
- Ratio de niveau 1 (CET1) commun: 16.18%
| Ratio de capital | Pourcentage (%) |
|---|---|
| Ratio de capital total | 18.25 |
| Ratio CET1 | 16.18 |
Conclusion sur l'efficacité opérationnelle
L'efficacité opérationnelle de First Bancorp. Se reflète dans sa capacité à maintenir une marge bénéficiaire saine tout en contrôlant efficacement les coûts, ce qui ressort du rapport d'efficacité et des mesures de retour.
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- First BanCorp. (FBP) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of First BanCorp. (FBP)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View First BanCorp. (FBP)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.