First Northwest Bancorp (FNWB) Bundle
Une brève histoire du premier nord-ouest bancorp
First Northwest Bancorp (NASDAQ: FNWB) a connu des développements importants tout au long de son histoire, en particulier ces dernières années avant 2024. La société opère principalement dans le secteur bancaire, fournissant une gamme de services financiers à ses clients.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, First Northwest Bancorp a signalé une perte nette de 1,98 million de dollars, par rapport à une perte nette de 2,22 millions de dollars au cours du trimestre précédent et un revenu net de 2,50 millions de dollars pour le même trimestre en 2023. La perte de base et diluée par action se tenait à $0.23 pour le troisième trimestre de 2024.
| Métrique financière | 3Q 2024 | 2Q 2024 | 3Q 2023 |
|---|---|---|---|
| Revenu net d'intérêt | 14,02 millions de dollars | 14,24 millions de dollars | 14,95 millions de dollars |
| Revenu total non intéressé | 1,78 million de dollars | 7,35 millions de dollars | 2,90 millions de dollars |
| Revenus totaux | 15,80 millions de dollars | 21,58 millions de dollars | 17,85 millions de dollars |
| Perte nette | $ (1,98 million) | $ (2,22 millions) | 2,50 millions de dollars |
| Valeur comptable par action | $17.17 | $16.81 | $16.20 |
Actifs et passifs
Au 30 septembre 2024, le premier actif total du nord-ouest de Bancorp a été signalé à 2,26 milliards de dollars, avec des passifs totaux s'élevant à 2,09 milliards de dollars. Les capitaux propres de la société ont totalisé 160,79 millions de dollars, reflétant une légère augmentation de 156,07 millions de dollars l'année précédente.
| Actifs et passifs | 30 septembre 2024 | 30 septembre 2023 |
|---|---|---|
| Actif total | $2,255,486 | $2,153,545 |
| Passifs totaux | $2,094,697 | $1,997,480 |
| Total des capitaux propres | $160,789 | $156,065 |
Portefeuille de prêts
Le total des prêts à recevoir a augmenté à 1,73 milliard de dollars Au 30 septembre 2024, en hausse de 1,63 milliard de dollars un an plus tôt. Cette augmentation a été entraînée principalement par des prêts commerciaux commerciaux, qui ont augmenté par 38,2 millions de dollars.
| Type de prêt | 3Q 2024 | 3Q 2023 |
|---|---|---|
| Prêts commerciaux | 155,33 millions de dollars | 101,38 millions de dollars |
| Prêts familiaux un à quatre | 395,79 millions de dollars | 369,95 millions de dollars |
| Prêts multifamiliaux | 353,81 millions de dollars | 325,50 millions de dollars |
| Prêts à la consommation | 358,16 millions de dollars | 313,21 millions de dollars |
Croissance des dépôts
First Northwest Bancorp a connu une augmentation constante des dépôts, totalisant 1,71 milliard de dollars Au 30 septembre 2024, qui représente un 3.3% augmenter de 1,66 milliard de dollars l'année précédente.
| Type de dépôt | 3Q 2024 | 3Q 2023 |
|---|---|---|
| Dépôts totaux | $1,711,641 | $1,653,122 |
| Dépôts de détail | $1,507,936 | $1,473,536 |
| Dépôts négociés | $203,705 | $179,586 |
Position du marché et perspectives futures
First Northwest Bancorp continue de s'adapter à l'évolution des conditions du marché, en se concentrant sur l'amélioration de son efficacité opérationnelle et la gestion efficace de son exposition aux risques. La société est positionnée pour tirer parti de ses forces dans le secteur des prêts commerciaux tout en continuant à augmenter sa base de dépôt au milieu d'un paysage bancaire compétitif.
A qui possède First Northwest Bancorp (FNWB)
Importants actionnaires
Au 30 septembre 2024, les principaux actionnaires suivants sont les principaux actionnaires de First Northwest Bancorp (FNWB):
| Type d'actionnaire | Nombre d'actions | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 3,674,000 | 39.2% |
| Propriété d'initié | 1,200,000 | 12.8% |
| Investisseurs de détail | 4,491,979 | 47.9% |
Propriété institutionnelle
La propriété institutionnelle de FNWB a été un facteur important dans la stabilité de l'entreprise. Les institutions suivantes sont connues pour détenir des actions:
| Nom de l'institution | Actions tenues | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 1,200,000 | 12.8% |
| BlackRock, Inc. | 900,000 | 9.6% |
| State Street Corporation | 800,000 | 8.5% |
Propriété d'initié
Les initiés ont un intérêt direct dans le FNWB, les individus suivants détenant des actions importantes:
| Nom d'initié | Position | Partage |
|---|---|---|
| Matthew P. Deines | Président et chef de la direction | 200,000 |
| Jennifer L. McCoy | Directeur financier | 150,000 |
| Membres du conseil d'administration | Divers | 850,000 |
Activité de rachat d'actions récentes
FNWB s'est engagé dans des programmes de rachat d'actions pour améliorer la valeur des actionnaires. Les détails sont les suivants:
| Quart | Actions rachetées | Prix moyen par action | Dépenses totales |
|---|---|---|---|
| T1 2024 | 214,132 | $10.00 | $2,141,320 |
| Q3 2024 | 98,156 | $10.19 | $1,000,000 |
Dividendes
First Northwest Bancorp a une histoire de retour des capitaux aux actionnaires par des dividendes:
| Quart | Montant du dividende | Total payé |
|---|---|---|
| T1 2024 | $0.075 | $652,000 |
| Q2 2024 | $0.075 | $652,000 |
Performance du stock
La performance des actions de FNWB est essentielle pour les investisseurs. Voici les cours des actions récentes:
| Date | Prix de clôture | Capitalisation boursière |
|---|---|---|
| 30 septembre 2024 | $10.19 | 95,4 millions de dollars |
| 30 juin 2024 | $10.00 | 94,5 millions de dollars |
Au 30 septembre 2024, FNWB détient un total de 9 365 979 actions en circulation.
Énoncé de mission du premier nord-ouest de Bancorp (FNWB)
First Northwest Bancorp (FNWB) s'engage à améliorer le bien-être financier de ses clients et communautés grâce à un service personnalisé, des solutions innovantes et une forte présence communautaire. La banque vise à fournir un large éventail de produits et services financiers tout en maintenant les normes les plus élevées d'intégrité et de satisfaction des clients.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, la FNWB a signalé un actif total de 2,26 milliards de dollars, une augmentation de 2,15 milliards de dollars l'année précédente. Les dépôts totaux se tenaient à 1,71 milliard de dollars, reflétant une croissance de 3.3% d'une année à l'autre.
| Mesures financières clés | Q3 2024 | Q2 2024 | T1 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Actif total | $2,255,486 | $2,215,962 | $2,240,020 | $2,153,545 |
| Dépôts totaux | $1,711,641 | $1,708,288 | $1,676,892 | $1,653,122 |
| Prêts totaux | $1,734,807 | $1,698,124 | $1,711,442 | $1,634,978 |
| Revenu net d'intérêt | $14,020 | $14,235 | $13,928 | $14,950 |
| Revenu net (perte) | ($1,980) | ($2,219) | $396 | $2,504 |
Alignement de la mission sur les objectifs financiers
La mission de FNWB se reflète dans son accent stratégique sur l'engagement communautaire et les services centrés sur le client. L'engagement de la banque à améliorer la santé financière des clients est mis en évidence par une croissance des dépôts de l'année 34,7 millions de dollars, ou 2.0%, parallèlement à un passage des comptes d'épargne aux comptes de marché monétaire à plus haut rendement.
Initiatives centrées sur le client
- Mise en œuvre de solutions bancaires numériques améliorées pour améliorer l'accès et la commodité des clients.
- Programmes d'engagement communautaire visant la littératie financière et le soutien aux entreprises locales.
- Offrir une gamme diversifiée de produits financiers adaptés pour répondre aux besoins uniques des clients individuels et commerciaux.
Développements récents
En avril 2024, FNWB a lancé un nouveau plan de rachat d'actions, rachatant 98 156 actions au cours du troisième trimestre. La banque a également terminé une réduction de force ayant un impact 9% de sa main-d'œuvre, qui devrait donner environ $820,000 dans les économies trimestrielles commençant le quatrième trimestre 2024.
Métriques de performance
Les mesures suivantes mettent en évidence l'efficacité opérationnelle de FNWB et la stabilité financière:
| Ratios de performance | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Retour sur les actifs moyens | -0.36% | -0.47% | 0.50% |
| Retour sur les capitaux propres moyens | -4.91% | -5.47% | 6.17% |
| Marge d'intérêt net | 2.70% | 2.76% | 2.97% |
| Rapport d'efficacité | 100.31% | 72.32% | 80.52% |
Conclusion sur l'exécution de la mission
La mission de FNWB de soutenir sa communauté et ses clients est évidente dans ses stratégies financières et ses mesures opérationnelles. L'accent mis par la Banque sur les services de haute qualité, la croissance financière et la présence communautaire continue d'être une priorité car elle navigue dans le paysage financier en évolution.
Comment fonctionne First Northwest Bancorp (FNWB)
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, First Northwest Bancorp a déclaré une perte nette de 2,0 millions de dollars, contre une perte nette de 2,2 millions de dollars pour le deuxième trimestre de 2024. En revanche, la société avait un bénéfice net de 2,5 millions de dollars au troisième trimestre de 2023 . La perte de base et diluée par action a été de 0,23 $ pour le troisième trimestre de 2024, contre 0,25 $ au trimestre précédent et contre le bénéfice par action de 0,28 $ au même trimestre de l'année dernière.
Mesures financières clés
| Métrique | 3Q 2024 | 2Q 2024 | 3Q 2023 |
|---|---|---|---|
| Revenu net d'intérêt | $14,020,000 | $14,235,000 | $14,950,000 |
| Revenu non intéressant | $1,779,000 | $7,347,000 | $2,904,000 |
| Revenus totaux | $15,799,000 | $21,582,000 | $17,854,000 |
| Perte nette | ($1,980,000) | ($2,219,000) | $2,504,000 |
| Retour sur les actifs moyens | -0.36% | -0.40% | 0.46% |
| Retour sur les capitaux propres moyens | -4.91% | -5.47% | 6.17% |
| Valeur comptable par action | $17.17 | $16.81 | $16.20 |
Qualité des actifs et prêts
Les prêts classifiés sont passés à 2,71% du total des prêts au 30 septembre 2024, contre 2,12% au 31 décembre 2023. Les actifs non performants ont augmenté de 11,7 millions de dollars pour le début de l'année, principalement en raison de défis avec trois relations de prêt commercial.
Les prêts totaux au 30 septembre 2024 se sont élevés à 1,73 milliard de dollars, reflétant une augmentation d'une année à l'autre par rapport à 1,63 milliard de dollars. L'allocation pour les pertes de crédit sur les prêts aux prêts totaux était de 1,27% au 30 septembre 2024, contre 1,04% un an plus tôt.
Dépôts et financement
Les dépôts totaux ont augmenté de 3,4 millions de dollars pour atteindre 1,71 milliard de dollars au 30 septembre 2024. Les dépôts assurés estimés ont totalisé 1,3 milliard de dollars, ce qui représente 77% des dépôts totaux. Le coût des dépôts totaux est passé de 1,66% à 2,49% au cours de la dernière année.
| Type de dépôt | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Dépôts totaux | $1,710,000 |
| Dépôts assurés | $1,300,000 |
| Dépôts non assurés | $401,000 |
Dépenses non intéressantes
Les dépenses sans intérêt ont totalisé 15,9 millions de dollars pour le troisième trimestre de 2024, une augmentation de 15,6 millions de dollars au trimestre précédent et 14,4 millions de dollars au même trimestre de l'année dernière. L'augmentation était principalement due à des paiements indemnes ponctuels de 704 000 $.
Titres d'investissement
Les titres d'investissement sont passés à 310,9 millions de dollars au 30 septembre 2024, les obligations municipales comprenant le plus grand segment avec 81,4 millions de dollars. La durée effective du portefeuille était d'environ 3,9 ans, contre 4,3 ans au trimestre précédent.
| Type d'investissement | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Obligations municipales | $81,400 |
| Agence MBS | $78,500 |
| CMBS non agences | $29,600 |
Adéquation du capital
Le total des capitaux propres des actionnaires était de 160,8 millions de dollars au 30 septembre 2024, contre 156,1 millions de dollars un an plus tôt. Le niveau de capitaux propres communs et les ratios de capital total basés sur le risque étaient respectivement de 12,2% et 13,4%, ce qui indique que la banque reste bien capitalisée.
Perspectives futures
La restructuration du bilan du premier nord-ouest de Bancorp continue d'avoir un impact positif sur les rendements, le rendement sur les actifs de gain passant à 5,44% d'année à jour. La société prévoit de nouveaux ajustements de son portefeuille de prêts et des stratégies de financement pour naviguer dans le paysage économique actuel.
Comment First Northwest Bancorp (FNWB) fait de l'argent
Revenu net d'intérêt
First Northwest Bancorp génère des revenus principalement à travers Revenu net d'intérêt, qui est la différence entre les intérêts gagnés sur les prêts et les investissements et les intérêts payés sur les dépôts et les emprunts. Pour le troisième trimestre de 2024, un revenu d'intérêt net a été déclaré à 14,0 millions de dollars, une diminution de 14,2 millions de dollars au cours du trimestre précédent et une baisse de 15,0 millions de dollars dans le même trimestre de 2023.
Sources de revenus d'intérêt
Les composantes des revenus d'intérêts comprennent:
- Intérêt et frais sur les prêts: 70,0 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
- Intérêt sur les titres d'investissement: 11,4 millions de dollars pour la même période.
- Intérêt pour les dépôts dans les banques: 1,8 million de dollars.
Intérêts
Les intérêts totaux pour le troisième trimestre de 2024 étaient 14,2 millions de dollars, par rapport à 14,4 millions de dollars au cours du trimestre précédent. La ventilation comprend:
- Dépôts: 31,3 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
- Emprunts: 10,7 millions de dollars.
Marge d'intérêt nette et propagation
Le marge d'intérêt net pour le troisième trimestre de 2024 2.70%, à partir de 2.76% au cours du trimestre précédent. L'écart de taux d'intérêt moyen a diminué à 2.21%.
Provision pour les pertes de crédit
First Northwest Bancorp a enregistré un Provision pour les pertes de crédit de 3,1 millions de dollars au troisième trimestre de 2024, par rapport à 8,7 millions de dollars au deuxième trimestre. Cette disposition a un impact significatif sur le bénéfice net, avec un revenu net des intérêts après la disposition des pertes de crédits s'élevant à 10,9 millions de dollars.
Revenu non intéressant
Les revenus non intéressants pour le troisième trimestre de 2024 ont totalisé 1,8 million de dollars, une diminution significative de 7,4 millions de dollars au deuxième trimestre. Cela était principalement dû à l'absence d'un gain sans rapport sur la vente de locaux et d'équipements. Les composantes du revenu non intéressé comprenaient:
| Source | 3Q 24 ($ en milliers) | 2q 24 ($ en milliers) | 1q 24 ($ en milliers) | 3Q 23 ($ en milliers) |
|---|---|---|---|---|
| Frais de service de prêt et de dépôt | 1,059 | 1,076 | 1,102 | 1,068 |
| Gain net en vente de prêts | 58 | 150 | 52 | 171 |
| Gain net en vente de locaux et d'équipement | 0 | 7,919 | 0 | 0 |
| Autres revenus | 337 | (48) | 572 | 1,315 |
| Revenu total non intéressé | 1,779 | 7,347 | 2,188 | 2,904 |
Dépenses non intéressantes
Les dépenses non intéressantes pour le troisième trimestre de 2024 étaient 15,9 millions de dollars, à partir de 15,6 millions de dollars au cours du trimestre précédent. La répartition des dépenses non intérêts est la suivante:
| Type de dépenses | 3Q 24 ($ en milliers) | 2q 24 ($ en milliers) | 3Q 23 ($ en milliers) |
|---|---|---|---|
| Compensation et avantages sociaux | 8,582 | 8,588 | 7,795 |
| Informatique | 2,085 | 2,008 | 1,945 |
| Occupation et équipement | 1,553 | 1,799 | 1,173 |
| Publicité | 409 | 377 | 501 |
| Dépenses totales sans intérêt | 15,848 | 15,609 | 14,376 |
Performance financière Overview
Pour le troisième trimestre de 2024, First Northwest Bancorp a rapporté un perte nette de 2,0 millions de dollars, par rapport à une perte nette de 2,2 millions de dollars au cours du trimestre précédent. Le perte de base et diluée par action était $0.23. Le ratio des capitaux propres et totaux de la société a été signalé à 7.13%.
Rendement des capitaux et des actionnaires
Depuis le 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires se tenaient à 160,8 millions de dollars, avec une valeur comptable par part commune de $17.17. La société a également participé à un programme de rachat d'actions, rachatant 98 156 actions à un prix moyen de $10.19.
First Northwest Bancorp (FNWB) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- First Northwest Bancorp (FNWB) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of First Northwest Bancorp (FNWB)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View First Northwest Bancorp (FNWB)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.