Golden Entertainment, Inc. (GDEN) Bundle
Une brève histoire de Golden Entertainment, Inc.
Golden Entertainment, Inc. exploite une plate-forme de divertissement diversifiée, en se concentrant sur les jeux et l'hospitalité. En 2024, la Société a subi des changements importants ayant un impact sur sa structure financière et son empreinte opérationnelle.
Performance financière récente
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Golden Entertainment a déclaré un revenu net de 47,8 millions de dollars, une diminution de 265,1 millions de dollars Au cours de la même période de 2023. Cette baisse est attribuée à la cession de plusieurs propriétés, notamment le Rocky Gap Casino Resort et les opérations de jeu distribuées au Montana et au Nevada.
| Métrique | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Revenu net | 47,8 millions de dollars | 265,1 millions de dollars |
| Flux de trésorerie d'exploitation | 69,8 millions de dollars | 128,3 millions de dollars |
| Revenus totaux | 492,6 millions de dollars | 812,4 millions de dollars |
Répartition des revenus
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, l'entreprise a connu un 37% de diminution dans les revenus par rapport à l'année précédente. Cela était principalement dû à la perte de revenus des propriétés précédemment détenues.
| Source de revenus | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) |
|---|---|---|
| Revenus de jeux | 151 millions de dollars | 240 millions de dollars |
| Revenus de nourriture et de boissons | 28 millions de dollars | 30,7 millions de dollars |
| Revenus de chambres | 10 millions de dollars | 12,5 millions de dollars |
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation ont vu un 50% de diminution Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, principalement en raison de l'exclusion des coûts associés aux propriétés vendues.
| Type de dépenses | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) |
|---|---|---|
| Dépenses d'exploitation totales | 154,5 millions de dollars | 309,5 millions de dollars |
| Frais généraux et administratifs | 57,1 millions de dollars | 67,7 millions de dollars |
Dette et position de liquidité
Au 30 septembre 2024, Golden Entertainment avait une dette totale à long terme de 391,6 millions de dollars, considérablement réduit de 658,5 millions de dollars à la fin de 2023. La société a également maintenu un solde de trésorerie de 68,6 millions de dollars.
| Type de dette | Montant (30 septembre 2024) |
|---|---|
| Prêt à terme B-1 | 395 millions de dollars |
| 2026 Notes non garanties | 0 $ (racheté) |
Retour des actionnaires
Golden Entertainment a déclaré un dividende en espèces trimestriel de 0,25 $ par action En 2024, le maintien des rendements des actionnaires malgré les défis opérationnels.
| Date de déclaration de dividendes | Montant par action | Total payé (par milliers) |
|---|---|---|
| 27 février 2024 | $0.25 | $7,237 |
| 2 mai 2024 | $0.25 | $7,123 |
| 6 août 2024 | $0.25 | $6,968 |
Ces mesures financières mettent en évidence la transformation continue dans Golden Entertainment et son accent stratégique sur l'amélioration de la valeur des actionnaires tout en naviguant dans un environnement de marché difficile.
A qui possède Golden Entertainment, Inc. (GDEN)
Structure de propriété
En 2024, Golden Entertainment, Inc. (GDEN) a une structure de propriété diversifiée. Les plus grands actionnaires comprennent les investisseurs institutionnels, les initiés individuels et les investisseurs de détail. Les actions de la société sont principalement détenues par les principales parties prenantes suivantes:
| Type d'actionnaire | Pourcentage de propriété | Nombre d'actions possédées | Nom de l'actionnaire |
|---|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 35% | 10,000,000 | Diverses (5 meilleures institutions) |
| Propriété d'initié | 15% | 4,250,000 | Blake L. Sartini (PDG) |
| Investisseurs de détail | 50% | 14,000,000 | Actionnaires publics |
Principaux investisseurs institutionnels
Les principaux investisseurs institutionnels de Golden Entertainment, Inc. incluent:
| Institution | Partage | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 3,000,000 | 10% |
| The Vanguard Group, Inc. | 2,500,000 | 8% |
| State Street Corporation | 2,000,000 | 6% |
| Wellington Management Company | 1,500,000 | 5% |
| Invesco Ltd. | 1,000,000 | 3% |
Holdings d'initiés
La propriété d'initiés est importante, les cadres clés détenant un nombre substantiel d'actions. Les initiés notables comprennent:
| Nom | Position | Partage | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|---|
| Blake L. Sartini | Président et chef de la direction | 3,000,000 | 10% |
| Stephen A. Arcana | Chef du développement | 750,000 | 2.5% |
| Blake L. Sartini II | Chef de l'exploitation | 500,000 | 1.5% |
Changements récents de propriété
En 2023, Golden Entertainment a achevé la vente de plusieurs actifs, ce qui a entraîné des changements importants dans sa dynamique de propriété. L'entreprise a cédé Rocky Gap Casino Resort pour 260 millions de dollars et ses opérations de jeu distribuées au Montana et au Nevada pour 213,5 millions de dollars. Ces désinvestissements ont eu un impact sur la structure du capital de l'entreprise et l'objectif stratégique.
Partager les performances et les tendances du marché
La performance des actions de GDEN a connu des fluctuations, reflétant des conditions de marché plus larges et des développements spécifiques à l'entreprise. Au 30 septembre 2024, le cours de l'action était d'environ 30,67 $, avec une capitalisation boursière d'environ 870 millions de dollars. La société a engagé des programmes de rachat d'actions, rachatant environ 1,8 million d'actions à un prix moyen de 30,67 $.
Énoncé de mission Golden Entertainment, Inc. (GDEN)
Golden Entertainment, Inc. (GDEN) se concentre sur la fourniture d'expériences de jeu et de divertissement de haute qualité, se positionnant comme un leader sur le marché régional des jeux. La mission de l'entreprise met l'accent sur la satisfaction des clients, l'excellence opérationnelle et l'engagement communautaire.
Valeurs fondamentales
- Focus client: Prioriser les expériences des clients pour favoriser la fidélité et répéter les affaires.
- Intégrité: Maintenir les normes éthiques les plus élevées dans toutes les opérations.
- Innovation: Cherchant continuellement des moyens d'améliorer les offres grâce à des améliorations technologiques et de services.
- Engagement communautaire: Participer activement aux initiatives locales et redonner aux communautés.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, Golden Entertainment a signalé des mesures financières importantes reflétant ses performances opérationnelles:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 161,2 millions de dollars | 257,7 millions de dollars | 502,6 millions de dollars | 822,5 millions de dollars |
| Revenu net | 5,2 millions de dollars | 241,2 millions de dollars | 47,8 millions de dollars | 265,1 millions de dollars |
| EBITDA ajusté | 34,0 millions de dollars | 53,2 millions de dollars | 116,2 millions de dollars | 173,8 millions de dollars |
| Revenu opérationnel | 6,7 millions de dollars | 323,7 millions de dollars | 100,4 millions de dollars | 392,1 millions de dollars |
Objectifs stratégiques pour 2024
Golden Entertainment vise à atteindre plusieurs objectifs stratégiques en 2024:
- Élargissez sa présence sur le marché par le biais d'acquisitions et de nouvelles ouvertures.
- Améliorez les programmes de fidélité des clients et introduisez des technologies de jeu innovantes.
- Augmentez l'efficacité opérationnelle en optimisant les coûts et en améliorant la prestation des services.
- Renforcer les liens communautaires grâce à une amélioration des initiatives de responsabilité sociale des entreprises.
Retour des actionnaires
Golden Entertainment s'est engagé à retourner la valeur aux actionnaires par le biais de dividendes et de programmes de rachat d'actions. Les mesures clés comprennent:
| Taper | Montant par action | Montant agrégé (en milliers) |
|---|---|---|
| Dividende trimestriel | $0.25 | 7 237 $ (T1 2024) |
| Rachat de partage (YTD 2024) | 30,67 $ (prix moyen) | 55,4 millions de dollars |
Développements récents
En janvier 2024, Golden Entertainment a réussi à céder ses opérations de jeu distribuées au Nevada pour 204,1 millions de dollars, ce qui a eu un impact significatif sur ses flux de trésorerie et son objectif opérationnel à l'avenir.
Au 30 septembre 2024, la société a déclaré un actif total de 1,1 milliard de dollars, contre 1,5 milliard de dollars en glissement annuel, principalement en raison des désinvestissements.
Golden Entertainment continue de naviguer dans le paysage concurrentiel des jeux en mettant l'accent sur la durabilité et la croissance à long terme, en s'adaptant aux conditions changeantes du marché et aux préférences des consommateurs.
Comment fonctionne Golden Entertainment, Inc. (GDEN)
Overview des opérations commerciales
Golden Entertainment, Inc. exploite une plate-forme de divertissement diversifiée composée d'un portefeuille d'actifs de jeu, y compris des opérations de casino et de taverne de marque. Au 30 septembre 2024, l'entreprise gère trois segments à déclarer: le Nevada Casino Resorts, le Nevada Local Casinos et le Nevada Taverns.
| Segment | Propriétés | Se concentrer |
|---|---|---|
| NEVADA CASINO Resorts | Le Strat, Verseau, Edgewater | Restes de destination s'adressant aux clients régionaux |
| Casinos des locaux du Nevada | Arizona Charlie’s Boulder, Gold Town Casino, Pahrump Nugget | Clients locaux dans un rayon de cinq milles |
| Tavernes du Nevada | 72 emplacements de taverne de marque | Salle à manger décontractée avec options de jeu |
Performance financière
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Golden Entertainment a déclaré des revenus totaux de 502,6 millions de dollars, une baisse de 39% contre 822,5 millions de dollars pour la même période en 2023. Cette baisse était principalement due à la réduction des revenus des jeux et à l'impact de la vente de certaines opérations.
| Métrique financière | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Revenus totaux | 502,6 millions de dollars | 822,5 millions de dollars |
| Revenu net | 47,8 millions de dollars | 265,1 millions de dollars |
| EBITDA ajusté | 116,2 millions de dollars | 173,8 millions de dollars |
Répartition des revenus
La répartition des revenus pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est la suivante:
| Source de revenus | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Jeu | $240,880 |
| Nourriture et boisson | $128,623 |
| Salles | $89,760 |
| Autre | $43,351 |
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 ont totalisé 402,2 millions de dollars, ce qui reflète une baisse significative de 430,4 millions de dollars l'année précédente. La réduction a été principalement motivée par la baisse des jeux et d'autres coûts opérationnels à la suite de la cession de certaines propriétés.
| Catégorie de dépenses | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Dépenses de jeu | $67,796 | $307,126 |
| Dépenses alimentaires et boissons | $102,702 | $101,243 |
| Dépenses de chambres | $48,888 | $46,118 |
| Autres dépenses | $11,140 | $17,222 |
Dette et financement
La dette à long terme de Golden Entertainment au 30 septembre 2024, s'élevait à 386,3 millions de dollars, soit une baisse de 658,5 millions de dollars à la fin de l'année précédente. Cette réduction est attribuée aux remboursements effectués au cours de l'année.
| Type de dette | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Prêt à terme B-1 | $395,000 |
| Passif de location en finance | $3,961 |
| Dette totale à long terme | $386,274 |
Capitaux propres des actionnaires
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires ont été déclarés à 513,1 millions de dollars, contre 537,7 millions de dollars à la fin de 2023.
| Composant de capitaux propres | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Actions ordinaires | $276 |
| Capital payant supplémentaire | $480,282 |
| Des bénéfices non répartis | $32,574 |
| Total des capitaux propres des actionnaires | $513,132 |
Développements récents
En janvier 2024, Golden Entertainment a terminé la vente de ses opérations de jeu distribuées au Nevada, ce qui a eu un impact significatif sur ses résultats financiers pour l'année. La société a également racheté environ 1,8 million d'actions pour 55,4 millions de dollars au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024.
| Action | Détails |
|---|---|
| Rachat de partage | 1 804 233 actions à un prix moyen de 30,67 $ |
| Vente d'opérations | Les opérations de jeu distribuées au Nevada vendues en janvier 2024 |
Comment Golden Entertainment, Inc. (GDEN) fait de l'argent
Sources de revenus
Golden Entertainment, Inc. génère des revenus principalement par le biais de trois segments à signaler: le Nevada Casino Resorts, le Nevada Local Casinos et le Nevada Taverns. Au 30 septembre 2024, les revenus totaux étaient de 161,2 millions de dollars, reflétant une baisse significative de 257,7 millions de dollars l'année précédente.
| Segment | T1 2024 Revenus (en milliers) | T1 2023 Revenus (en milliers) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| NEVADA CASINO Resorts | $99,547 | $105,524 | -5.7% |
| Casinos des locaux du Nevada | $35,405 | $37,901 | -6.6% |
| Tavernes du Nevada | $26,042 | $26,540 | -1.9% |
| Jeu distribué | $0 | $81,872 | -100% |
| MARYLAND CASINO Resort | $0 | $5,723 | -100% |
| Entreprise et autre | $239 | $166 | 44.0% |
| Revenus totaux | $161,233 | $257,726 | -37.4% |
NEVADA CASINO Resorts
Ce segment comprend des propriétés comme le Strat, le Verseau et Edgewater. Au troisième trimestre 2024, les revenus des jeux étaient de 38,6 millions de dollars, les revenus de l'alimentation et des boissons étaient de 23,2 millions de dollars, les revenus de la chambre étaient de 26,9 millions de dollars et d'autres revenus ont atteint 10,7 millions de dollars.
| Type de revenus | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| Jeu | $38,619 | $40,289 |
| Nourriture et boisson | $23,242 | $24,782 |
| Salles | $26,968 | $28,394 |
| Autre | $10,718 | $12,059 |
| Total | $99,547 | $105,524 |
Casinos des locaux du Nevada
Ce segment sert des clients locaux avec une fréquence de visites plus élevée. Au troisième trimestre 2024, les revenus des jeux étaient de 25,2 millions de dollars, la nourriture et les boissons étaient de 6,4 millions de dollars, les revenus des chambres étaient de 2,0 millions de dollars et d'autres revenus ont totalisé 1,8 million de dollars.
| Type de revenus | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| Jeu | $25,241 | $27,254 |
| Nourriture et boisson | $6,376 | $6,482 |
| Salles | $1,970 | $2,395 |
| Autre | $1,818 | $1,770 |
| Total | $35,405 | $37,901 |
Tavernes du Nevada
Ce segment comprend 72 emplacements de taverne de marque. Au troisième trimestre 2024, les revenus des jeux étaient de 11,8 millions de dollars, les revenus des aliments et des boissons étaient de 12,2 millions de dollars et d'autres revenus étaient de 2,0 millions de dollars.
| Type de revenus | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| Jeu | $11,824 | $12,985 |
| Nourriture et boisson | $12,231 | $12,387 |
| Autre | $1,987 | $1,168 |
| Total | $26,042 | $26,540 |
EBITDA ajusté et revenu net
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le BAIIA ajusté total était de 116,2 millions de dollars, contre 173,8 millions de dollars l'année précédente. Le bénéfice net pour la même période était de 47,8 millions de dollars, contre 265,1 millions de dollars en 2023.
| Métrique | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| EBITDA ajusté | $34,014 | $53,185 |
| Revenu net | $5,167 | $241,216 |
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 402,2 millions de dollars, contre 430,4 millions de dollars l'année précédente. La diminution des dépenses a été attribuée principalement à une réduction des jeux et autres dépenses d'exploitation en raison de la vente de plusieurs propriétés.
| Type de dépenses | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| Jeu | $20,141 | $94,820 |
| Nourriture et boisson | $34,226 | $33,576 |
| Salles | $16,202 | $15,978 |
| Autre | $4,276 | $5,487 |
| Dépenses totales | $154,505 | ($65,983) |
Golden Entertainment, Inc. (GDEN) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Golden Entertainment, Inc. (GDEN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Golden Entertainment, Inc. (GDEN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Golden Entertainment, Inc. (GDEN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.