H&E Equipment Services, Inc. (Hees): histoire, propriété, mission, comment cela fonctionne & fait de l'argent

Un bref historique de H&E Equipment Services, Inc.

H&E Equipment Services, Inc. (HEES) s'est établi comme un acteur de premier plan dans l'industrie de la location et des ventes d'équipements. En 2024, la société exploite une vaste flotte et a considérablement élargi sa présence sur le marché grâce à des acquisitions stratégiques.

Performance financière Overview

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, H&E Equipment a déclaré des revenus totaux d'environ 1,1 milliard de dollars, reflétant une augmentation de 49,1 millions de dollars ou 4.5% par rapport à la même période en 2023. La ventilation des sources de revenus est la suivante:

Analyse des bénéfices bruts

Le bénéfice total total de H&E Equipment pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, était 507,6 millions de dollars, une augmentation de 9,5 millions de dollars ou 1.9% d'une année à l'autre. La marge bénéficiaire brute était approximativement 44.8%, une légère diminution de 46.0% en 2023.

Acquisitions et expansion

En 2024, H&E Equipment Services a fait des progrès importants dans l'élargissement de ses opérations par le biais d'acquisitions. Notamment, la société a terminé l'acquisition de locations de précision, ce qui a augmenté son empreinte en Arizona et au Colorado. La contrepartie totale en espèces pour cette acquisition était approximativement 124,0 millions de dollars.

Flux de trésorerie et liquidité

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, l'équipement H&E a déclaré que les espèces nettes ont été fournies par les activités d'exploitation de 366,2 millions de dollars, par rapport à 276,5 millions de dollars pour la même période en 2023. L'augmentation des flux de trésorerie a été attribuée à une amélioration de l'efficacité opérationnelle malgré les fluctuations du fonds de roulement.

Au 30 septembre 2024, la société avait 11,1 millions de dollars en espèces et en position de liquidité améliorée par les emprunts disponibles en vertu de sa facilité de crédit, totalisant 472,4 millions de dollars.

Revenu et fiscalité

L'équipement H&E a déclaré un revenu net de 90,2 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, une diminution de 115,8 millions de dollars en 2023. Le taux d'imposition effectif de cette période était 27.6%, légèrement plus élevé que le 26.2% l'année précédente.

A Who possède H&E Equipment Services, Inc. (Hees)

Structure de propriété

En 2024, H&E Equipment Services, Inc. (HEES) a une structure de propriété diversifiée, comprenant des investisseurs institutionnels, des actionnaires individuels et des dirigeants de l'entreprise. Le tableau suivant décrit les principaux actionnaires et leurs pourcentages de propriété respectifs:

Capitalisation boursière

Au début de 2024, H&E Equipment Services, Inc. a une capitalisation boursière d'environ 1,2 milliard de dollars. Cela reflète les performances de l'entreprise dans le secteur des équipements de location et sa trajectoire de croissance au cours des dernières années.

Performance du stock

La performance des actions de Hees a montré une augmentation régulière, avec une appréciation des prix du début de l'année d'environ 12%. L'action se négociait à environ 29,50 $ par action au début de 2024 et a atteint environ 33,00 $ par action d'ici mars 2024.

Performance financière récente

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, H&E Equipment Services a déclaré des revenus totaux de 1,132 milliard de dollars, soit une augmentation de 4,5% par rapport à la même période en 2023. La rupture des revenus est la suivante:

Dividendes

H&E Equipment Services a déclaré un dividende en espèces de 0,275 $ par action pour l'année 2024, conforme à l'année précédente, reflétant l'engagement de la société à renvoyer la valeur à ses actionnaires.

Rémunération des dirigeants

En 2024, la rémunération totale du PDG John A. Hargrove a été signalée à environ 1,4 million de dollars, ce qui comprend le salaire de base, les primes et les options d'achat d'actions.

Dette et position de liquidité

Au 30 septembre 2024, H&E Equipment Services avait un passif total d'environ 1,3 milliard de dollars, avec un ratio dette / capital-investissement de 2,1. La société a une facilité de crédit garanti de 750 millions de dollars, dont 276,3 millions de dollars ont été tirés à la fin du troisième trimestre de 2024.

Énoncé de mission H&E Equipment Services, Inc. (HEES)

Énoncé de mission Overview

La mission de H&E Equipment Services, Inc. est de fournir des services de location et de vente d'équipement supérieurs tout en fournissant un service client et un support exceptionnels. H&E vise à être le partenaire de choix dans l'industrie de la location d'équipements de construction et d'industrie en offrant une flotte diversifiée d'équipements de haute qualité et un engagement en matière de sécurité et d'efficacité.

Valeurs fondamentales

• Engagement client: H&E Equipment Services priorise la satisfaction du client et vise à répondre aux besoins uniques de chaque client.
• Intégrité: La société opère avec la transparence et l'honnêteté dans toutes les transactions.
• Sécurité: H&E se consacre à maintenir un environnement de travail sûr pour les employés et les clients.
• Excellence: L'entreprise s'efforce d'excellence dans la prestation de services et l'efficacité opérationnelle.

Métriques de performance financière

Au 30 septembre 2024, H&E Equipment Services a déclaré de solides résultats financiers qui reflètent son efficacité opérationnelle et sa présence sur le marché.

Répartition des revenus

Les sources de revenus de l'entreprise sont diversifiées entre la location d'équipements et les ventes, démontrant la résilience dans diverses conditions de marché.

Points saillants opérationnels

H&E Equipment Services a continué d'étendre sa flotte et d'améliorer ses offres de services, contribuant à sa compétitivité du marché.

Position sur le marché

H&E Equipment Services s'est imposé comme un fournisseur leader dans le secteur de la location d'équipement, tirant parti de sa vaste flotte et de sa approche centrée sur le client.

Comment fonctionne H&E Equipment Services, Inc. (Hees)

Modèle commercial

H&E Equipment Services, Inc. (HEES) opère principalement dans l'industrie de la location d'équipement, en se concentrant sur une gamme diversifiée d'équipements, notamment des plates-formes de travail aérien, des équipements de terrassement et des équipements de manutention. L'entreprise génère des revenus:

• Location de l'équipement
• Ventes d'équipements de location
• Ventes de nouveaux équipements
• Pièces, services et autres services auxiliaires

Performance financière

Au 30 septembre 2024, H&E Equipment Services a déclaré des revenus totaux de 1,1 milliard de dollars pour les neuf mois terminés, ce qui représente une augmentation de 4,5% contre 1,1 milliard de dollars pour la même période en 2023. La rupture des revenus est la suivante:

Analyse des bénéfices bruts

H&E Equipment Services a déclaré un bénéfice brut total de 507,6 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, soit une augmentation de 1,9% contre 498,1 millions de dollars au cours de la même période en 2023. La répartition brute des bénéfices est la suivante:

Opérations de location

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus de location se sont élevés à 933,9 millions de dollars, ce qui représente une augmentation de 7,4% par rapport à l'année précédente. Les taux de location moyens ont augmenté de 1,5% et la société a déclaré une utilisation en dollars de l'équipement de location de 38,3%, contre 40,3% en 2023.

Structure des coûts

Le coût total des revenus pour les services d'équipement H&E était de 624,9 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024. Les composantes clés de la structure des coûts comprennent:

• Dépréciation locative: 278,99 millions de dollars
• Dépenses de location: 98,22 millions de dollars
• Coût des ventes pour l'équipement de location: 42,94 millions de dollars
• Coût des ventes pour les nouveaux équipements: 27,52 millions de dollars
• Coût des pièces, des services et autres: 38,96 millions de dollars

Dépenses d'exploitation

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses de vente, générale et administrative (SG&A) ont totalisé 338,6 millions de dollars, une augmentation de 13,3% par rapport à 298,8 millions de dollars en 2023. Les contributeurs majeurs à cette augmentation comprenaient:

• Dépenses liées aux employés: 16,3 millions de dollars
• Dépenses des installations: 7,4 millions de dollars
• Dépréciation et amortissement: 7,2 millions de dollars
• Assurance responsabilité civile: 3,0 millions de dollars

Revenu net

H&E Equipment Services a déclaré un bénéfice net de 90,2 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 115,8 millions de dollars pour la même période en 2023. Le taux d'imposition effectif pour les neuf mois était de 27,6% contre 26,2% parmi les précédents année.

Dette et liquidité

Au 30 septembre 2024, H&E Equipment Services avait 276,3 millions de dollars en cours en vertu de sa facilité de crédit de 750 millions de dollars, avec un taux d'intérêt moyen pondéré d'environ 7,2%. La société a maintenu des liquidités avec des soldes en espèces de 11,1 millions de dollars et des emprunts disponibles d'environ 461,3 millions de dollars.

Partager les performances

Le bénéfice net de base par action pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 2,49 $, contre 3,21 $ pour la même période en 2023. Le revenu net dilué par action était de 2,47 $, contre 3,19 $ l'année précédente.

Comment H&E Equipment Services, Inc. (Hees) fait de l'argent

Sources de revenus

H&E Equipment Services, Inc. génère ses revenus à partir de quatre activités commerciales primaires:

• Location d'équipement
• Ventes d'équipements de location
• Ventes de nouveaux équipements
• Pièces, service et autres revenus

Location d'équipement

La location d'équipement est la plus grande source de revenus pour les services d'équipement H&E. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus de location ont totalisé 933,9 millions de dollars, une augmentation de 64,6 millions de dollars, ou 7,4%, par rapport à la même période en 2023. La rupture des revenus de location est la suivante:

Le bénéfice brut des locations d'équipements pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 417,988 millions de dollars, reflétant une augmentation de 17,406 millions de dollars, ou 4,3%, par rapport à l'année précédente. La marge bénéficiaire brute pour la location de l'équipement était de 44,8%, une légère baisse de 46,0% en 2023.

Ventes d'équipements de location

H&E Equipment Services vend également des équipements de sa flotte de location. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus provenant des ventes d'équipements de location étaient de 110,842 millions de dollars, contre 124,476 millions de dollars en 2023, ce qui représente une baisse de 13,634 millions de dollars, ou 11,0%. Le bénéfice brut de ces ventes était de 68,836 millions de dollars, soit une baisse de 4,244 millions de dollars, ou 5,8%, par rapport à l'année précédente.

Ventes de nouveaux équipements

La société a connu une croissance de ses ventes de nouveaux équipements, qui ont augmenté à 35,136 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 29,308 millions de dollars en 2023, marquant une augmentation de 5,828 millions de dollars, ou 19,9%. Le bénéfice brut des ventes de nouveaux équipements était de 6,359 millions de dollars, contre 4,030 millions de dollars, reflétant une augmentation de 57,8%.

Pièces, service et autres revenus

Les pièces, les services et autres revenus pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, se sont élevés à 52,623 millions de dollars, contre 60,348 millions de dollars en 2023, une baisse de 7,725 millions de dollars, ou 12,8%. Le bénéfice brut de ces activités était de 14,416 millions de dollars, reflétant une baisse significative de 6,014 millions de dollars, ou 29,4% par rapport à l'année précédente.

Coût des revenus

Le coût total des revenus des services d'équipement H&E pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 624,9 millions de dollars. Les principales composantes de ces coûts comprennent:

• Dépréciation locative: 278,990 millions de dollars
• Dépenses de location: 84,6 millions de dollars
• Coût des ventes d'équipements de location: 42,006 millions de dollars
• Coût des nouveaux équipements vendus: 28,777 millions de dollars
• Coûts de pièces et de service: 10 000 millions de dollars

Bénéfice brut Overview

Dans l'ensemble, pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, H&E Equipment Services a déclaré un bénéfice brut total de 507,599 millions de dollars, une augmentation de 9,477 millions de dollars, ou 1,9%, contre 498,122 millions de dollars en 2023. La marge bénéficiaire brute de cette période était d'environ 44,8 %

Revenu net et bénéfice

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le bénéfice net a été déclaré à 90,218 millions de dollars, une baisse de 115,769 millions de dollars au cours de la même période en 2023. Le bénéfice par action (BPA) pour cette période était de 2,49 $, contre 3,21 $ en 2023.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• H&E Equipment Services, Inc. (HEES) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of H&E Equipment Services, Inc. (HEES)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View H&E Equipment Services, Inc. (HEES)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.