M&T Bank Corporation (MTB) Bundle
Une brève histoire de H3
En 2024, H3 a démontré une croissance et une résilience significatives dans le secteur financier. Ce qui suit décrit les principales mesures financières et les développements historiques.
Performance financière Overview
Pour le troisième trimestre de 2024, H3 a déclaré un revenu net de 721 millions de dollars, reflétant une augmentation de 10% par rapport au revenu du trimestre précédent de 655 millions de dollars. L'année à jour, le bénéfice net pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, était de 1,907 milliard de dollars, contre 2,259 milliards de dollars au cours de la même période en 2023, marquant une baisse de 16%.
| Métrique | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|---|
| Revenu net (en millions) | $721 | $655 | $690 | $1,907 | $2,259 |
| Bénéfice de base par action | $4.04 | $3.75 | $3.67 | $10.83 | $13.09 |
| Revenu net des intérêts (en millions) | $1,726 | $1,718 | $1,751 | $5,124 | $5,393 |
| Marge d'intérêt net | 3.62% | 3.59% | 3.91% | 3.58% | 3.91% |
Provision pour les pertes de crédit
H3 a enregistré une provision pour pertes de crédits de 120 millions de dollars au troisième trimestre 2024, contre 150 millions de dollars au deuxième trimestre 2024. Pour la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2024, la provision a totalisé 470 millions de dollars, contre 420 millions de dollars pour la même période en 2023 .
| Période | Provision pour les pertes de crédit (en millions) |
|---|---|
| Q3 2024 | $120 |
| Q2 2024 | $150 |
| YTD 2024 | $470 |
| YTD 2023 | $420 |
Portefeuille de prêts et qualité des actifs
Au 30 septembre, 2024, les prêts non accuels de H3 ont totalisé 1,926 milliard de dollars, une diminution de 2,024 milliards de dollars au deuxième trimestre 2024 et 2,342 milliards de dollars au troisième trimestre 2023. Les actifs totaux non performants étaient de 1,963 milliard de dollars depuis la même date.
| Métrique | 30 septembre 2024 | 30 juin 2024 | 30 septembre 2023 |
|---|---|---|---|
| Prêts non accruels (en millions) | $1,926 | $2,024 | $2,342 |
| Actifs totaux non performants (en millions) | $1,963 | $2,057 | $2,379 |
Dépôts de base et sources de financement
H3 a signalé des dépôts de base de 150,2 milliards de dollars au 30 septembre 2024, soit une augmentation de 146,5 milliards de dollars à la fin de 2023. La société avait également des emprunts à long terme de 11,6 milliards de dollars et des emprunts à court terme de 2,6 milliards de dollars à la même date.
| Sources de financement | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Dépôts de base (en milliards) | $150.2 | $146.5 |
| Emprunts à long terme (en milliards) | $11.6 | $8.2 |
| Emprunts à court terme (en milliards) | $2.6 | $5.3 |
Position du marché et initiatives stratégiques
H3 continue de renforcer sa position du marché grâce à des initiatives stratégiques visant à améliorer le service client et à étendre ses offres de services. Cela comprend des améliorations des solutions bancaires numériques et l'introduction de nouveaux produits financiers adaptés aux besoins des clients.
Au 30 septembre 2024, le total des actifs de la société a été déclaré à 211,785 milliards de dollars, contre 208,264 milliards de dollars à la fin de 2023.
| Métrique | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Total des actifs (en milliards) | $211.785 | $208.264 |
A qui possède M&T Bank Corporation (MTB)
Importants actionnaires
En 2024, M&T Bank Corporation (VTT) a une structure de propriété diversifiée, notamment des investisseurs institutionnels, des fonds communs de placement et des actionnaires individuels. Les plus grands actionnaires de M&T Bank Corporation sont les suivants:
| Actionnaire | Nombre d'actions | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 12,500,000 | 8.5% |
| BlackRock, Inc. | 11,200,000 | 7.6% |
| State Street Corporation | 9,000,000 | 6.1% |
| Wellington Management Co. LLP | 8,500,000 | 5.8% |
| JPMorgan Chase & Co. | 7,200,000 | 4.9% |
Propriété institutionnelle
Les investisseurs institutionnels jouent un rôle important dans la propriété de M&T Bank Corporation. Depuis les derniers rapports, environ 85% des actions de la société sont détenues par des investisseurs institutionnels. Le tableau suivant résume les principaux propriétaires institutionnels:
| Institution | Actions tenues | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 12,500,000 | 8.5% |
| BlackRock, Inc. | 11,200,000 | 7.6% |
| State Street Corporation | 9,000,000 | 6.1% |
| Wellington Management Co. LLP | 8,500,000 | 5.8% |
| Invesco Ltd. | 5,500,000 | 3.7% |
Propriété d'initié
La propriété d'initiés est également un facteur dans la structure de propriété de M&T Bank Corporation. En 2024, les initiés détiennent environ 1,5% du total des actions en circulation. Les principaux initiés comprennent:
| Nom | Position | Partage |
|---|---|---|
| René F. Jones | Président et chef de la direction | 300,000 |
| Richard S. Davis | Président | 150,000 |
| Kevin J. Pearson | Directeur financier | 100,000 |
| John D. McGowan | Directeur | 50,000 |
Partager les performances
Les actions de M&T Bank Corporation ont montré la résilience sur le marché. Au 30 septembre 2024, le cours de l'action était d'environ 166,40 $, reflétant une augmentation de 12,5% pour le début de l'année. Le tableau suivant décrit les performances des actions au cours de la dernière année:
| Période | Cours des actions | Changement (%) |
|---|---|---|
| 30 septembre 2023 | $147.80 | - |
| 31 décembre 2023 | $150.15 | 1.5% |
| 31 mars 2024 | $158.00 | 5.2% |
| 30 juin 2024 | $166.40 | 5.3% |
| 30 septembre 2024 | $166.40 | 12.5% |
Dividendes
M&T Bank Corporation a des antécédents de versement de dividendes à ses actionnaires. Le tableau suivant résume les paiements de dividendes au cours des trois derniers trimestres:
| Quart | Dividende par action | Paiement total de dividendes |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $1.35 | 226 millions de dollars |
| Q2 2024 | $1.30 | 217 millions de dollars |
| T1 2024 | $1.30 | 218 millions de dollars |
Développements récents
En 2024, M&T Bank Corporation a racheté environ 1 190 054 actions de ses actions ordinaires pour un coût moyen de 166,40 $ par action, soit un coût total de 200 millions de dollars. Ce rachat reflète la stratégie de l'entreprise pour améliorer la valeur des actionnaires.
Énoncé de mission M&T Bank Corporation (VTT)
Overview
L'énoncé de mission de M&T Bank Corporation met l'accent sur son engagement à fournir un service client exceptionnel et à favoriser des relations à long terme avec ses clients. La banque vise à être un partenaire financier de confiance en offrant une gamme diversifiée de produits et services financiers pour répondre aux besoins des particuliers, des entreprises et des communautés.
Valeurs fondamentales
- Approche centrée sur le client: M&T Bank se concentre sur la fourniture de solutions personnalisées qui améliorent la satisfaction des clients.
- Intégrité: La banque maintient des normes éthiques élevées dans toutes ses opérations.
- Engagement communautaire: M&T se consacre à soutenir les communautés qu'elle dessert grâce à diverses initiatives et partenariats.
- Innovation: La banque adopte la technologie pour améliorer les expériences des clients et l'efficacité opérationnelle.
Métriques de performance financière
Au 30 septembre 2024, M&T Bank Corporation a déclaré les paramètres financiers suivants:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Revenu net | 721 millions de dollars |
| Bénéfice d'exploitation net | 731 millions de dollars |
| Bénéfice dilué par action | $4.02 |
| Retour sur les actifs tangibles moyens | 1.45% |
| Rapport d'efficacité | 55.0% |
| Capitaux propres tangibles par action commune | $107.97 |
Dépôts de base
Les dépôts de base de M&T Bank ont montré une augmentation significative, reflétant la force de la banque dans les relations avec les clients:
| Période | Dépôts de base (en milliards) |
|---|---|
| 30 septembre 2024 | $150.2 |
| 31 décembre 2023 | $146.5 |
Ratios de capital
M&T Bank maintient de solides ratios de capital pour assurer la stabilité financière et la conformité aux exigences réglementaires:
| Ratio de capital | M&T (consolidé) | Banque M&T | Wilmington Trust, N.A. |
|---|---|---|---|
| Ratio CET1 | 11.54% | 12.54% | 275.18% |
| Ratio de capital de niveau 1 | 13.08% | 12.54% | 275.18% |
| Ratio de capital total | 14.65% | 13.92% | 275.53% |
| Ratio de levier de niveau 1 | 10.14% | 9.72% | 86.02% |
Rachats de partage
M&T Bank a activement géré son capital grâce à des programmes de rachat d'actions:
| Quart | Actions rachetées | Coût moyen par action | Coût total (en millions) |
|---|---|---|---|
| Q3 2024 | 1,190,054 | $166.40 | $200 |
| 9 premiers mois de 2023 | 3,838,157 | $154.76 | $600 |
Informations fiscales
Les taux d'imposition effectifs de la banque M&T au cours des derniers trimestres sont les suivants:
| Période | Taux d'imposition effectif |
|---|---|
| Q3 2024 | 20.7% |
| Q2 2024 | 23.4% |
| 9 premiers mois 2024 | 21.5% |
| 9 premiers mois 2023 | 24.5% |
Conclusion
L'énoncé de mission de M&T Bank Corporation reflète son engagement envers le service à la clientèle, l'intégrité et la participation communautaire tout en maintenant une santé financière solide, comme en témoignent ses mesures de performance, ses ratios de capital et sa croissance des dépôts.
Comment fonctionne M&T Bank Corporation (MTB)
Entreprise Overview
M&T Bank Corporation opère en tant que société de portefeuille bancaire, offrant un large éventail de services financiers par le biais de ses filiales. La société se concentre principalement sur les services bancaires commerciaux, les services bancaires au détail et la gestion de la patrimoine. Au 30 septembre 2024, M&T Bank avait un actif total de 211 milliards de dollars.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, M&T Bank Corporation a annoncé les résultats financiers suivants:
| Métrique financière | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Revenu net (en millions) | $721 | $655 | $690 |
| Revenu complet du total (en millions) | $1,245 | $613 | $2,339 |
| Résultat d'exploitation net (en millions) | $731 | $665 | $702 |
| Bénéfice par action (dilué) | $4.08 | $3.79 | $4.05 |
| Rapport d'efficacité | 55.0% | 55.3% | 52.6% |
Portefeuille de prêts
Le portefeuille de prêts de M&T Bank comprend divers types de prêts. Au 30 septembre 2024, la composition était la suivante:
| Type de prêt | Montant (en milliards) |
|---|---|
| Prêts commerciaux et industriels | $19.9 |
| Prêts immobiliers commerciaux | $15.5 |
| Prêts immobiliers résidentiels | $18.5 |
| Prêts à domicile et lignes de crédit | $2.7 |
| Autres prêts à la consommation | $12.7 |
Dépôts et financement
La principale source de financement de M&T Bank est ses dépôts principaux, qui ont totalisé 150,2 milliards de dollars au 30 septembre 2024. Cela représente une augmentation de 146,5 milliards de dollars à la fin de 2023. La banque utilise également des emprunts à court et à long terme pour compléter ses financements . Le tableau suivant décrit les sources de financement:
| Source de financement | Montant (en milliards) |
|---|---|
| Emprunts à court terme | $2.6 |
| Emprunts à long terme | $11.6 |
| Dépôts négociés | $9.3 |
| Dépôts non assurés | $74.8 |
Ratios de capital
M&T Bank est nécessaire pour maintenir certains ratios de capital conformément aux normes réglementaires. Au 30 septembre 2024, les ratios de capital sont les suivants:
| Ratio de capital | M&T (consolidé) | Banque M&T | Wilmington Trust, N.A. |
|---|---|---|---|
| Ratio CET1 | 11.54% | 12.54% | 275.18% |
| Ratio de capital de niveau 1 | 13.08% | 12.54% | 275.18% |
| Ratio de capital total | 14.65% | 13.92% | 275.53% |
| Ratio de levier de niveau 1 | 10.14% | 9.72% | 86.02% |
Impôts sur le revenu
Au troisième trimestre de 2024, M&T Bank a déclaré une charge d'impôt sur le revenu de 188 millions de dollars, avec un taux d'imposition effectif de 20,7%. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la charge d'impôt sur le revenu a totalisé 521 millions de dollars, contre 734 millions de dollars au cours de la même période 2023.
Pertes et dispositions de crédits
La disposition des pertes de crédits pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 470 millions de dollars, contre 420 millions de dollars en 2023. Les redevances nettes pour le troisième trimestre de 2024 étaient de 120 millions de dollars, avec un pourcentage annualisé de prêts moyens à 0,35 %
| Type de prêt | Ordos nets (en millions) | Pourcentage annualisé de prêts moyens |
|---|---|---|
| Commercial et industriel | $50 | 0.33% |
| Immobilier commercial | $20 | 0.36% |
| Prêts à la consommation | $26 | 4.69% |
| Total | $120 | 0.35% |
Capitaux propres des actionnaires et rachat d'actions
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires de M&T Bank s'élevaient à 28,9 milliards de dollars. La banque a racheté 1 190 054 actions ordinaires à un coût par action moyen de 166,40 $, totalisant 200 millions de dollars au cours du dernier trimestre. Les dividendes versés par action ordinaire étaient de 1,35 $.
Position du marché et concurrence
M&T Bank opère dans un environnement bancaire concurrentiel, face à la concurrence de diverses institutions financières. L'empreinte géographique de la banque s'est développée, contribuant à une clientèle diversifiée. L'entreprise met l'accent sur le service à la clientèle et la participation communautaire, qui font partie intégrante de sa stratégie commerciale.
Comment M&T Bank Corporation (VTT) fait de l'argent
Revenu net d'intérêt
La principale source de revenus de M&T Bank est le revenu net des intérêts, qui pour le troisième trimestre de 2024 était de 1 739 millions de dollars sur une base équivalente imposable, légèrement en hausse par rapport à 1 731 millions de dollars au trimestre précédent. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le revenu net des intérêts a totalisé 5 162 millions de dollars, contre 5 434 millions de dollars au cours de la même période en 2023, reflétant une baisse de 5% d'une année sur l'autre.
Autres revenus
Les autres revenus, qui comprennent les frais de service, les revenus de négociation et les revenus de placement, se sont élevés à 606 millions de dollars au troisième trimestre de 2024, soit une augmentation de 584 millions de dollars au deuxième trimestre. Pour la période de neuf mois, d'autres revenus étaient de 1 770 millions de dollars, une baisse de 1 950 millions de dollars l'année précédente.
Provision pour les pertes de crédit
M&T Bank a enregistré une provision pour pertes de crédits de 120 millions de dollars au troisième trimestre 2024, contre 150 millions de dollars au trimestre précédent. Pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, la disposition était de 470 millions de dollars, contre 420 millions de dollars pour la même période en 2023.
Dépenses
Les dépenses totales pour le troisième trimestre de 2024 étaient de 1 303 millions de dollars, soit une légère augmentation par rapport à 1 297 millions de dollars au deuxième trimestre 2024. Année à jour, les dépenses totales ont atteint 3 996 millions de dollars, contre 3 930 millions de dollars pour la même période en 2023.
Revenu net
M&T Bank a déclaré un bénéfice net de 721 millions de dollars pour le troisième trimestre de 2024, soit une augmentation de 10% par rapport à 655 millions de dollars au deuxième trimestre. Pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, le bénéfice net était de 1 907 millions de dollars, contre 2 259 millions de dollars au cours de la même période en 2023.
Mesures financières clés
| Métrique | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|---|
| Revenu net d'intérêt | 1 739 M $ | 1 731 M $ | 1 790 m $ | 5 162 millions de dollars | 5 434 M $ |
| Autres revenus | 606 M $ | 584 M $ | 560 M $ | 1 770 m $ | 1 950 m $ |
| Provision pour les pertes de crédit | 120 M $ | 150 M $ | 150 M $ | 470 M $ | 420 M $ |
| Dépenses totales | 1 303 M $ | 1 297 M $ | 1 278 M $ | 3 996 M $ | 3 930 $ |
| Revenu net | 721 M $ | 655 M $ | 690 M $ | 1 907 M $ | 2 259 M $ |
Sources de financement
Le financement de M&T Bank repose fortement sur les dépôts de base, qui ont totalisé 150,2 milliards de dollars au 30 septembre 2024, une augmentation de 146,5 milliards de dollars au 31 décembre 2023. La banque utilise également des emprunts en gros à court et à long terme, qui s'élevaient à 11,6 milliards de dollars et 2,6 milliards de dollars, respectivement, au 30 septembre 2024.
Structure du capital
La stratégie de capital de la société comprend l'émission de billets en capital subordonnés et d'actions privilégiées. Au 30 septembre 2024, M&T avait 2,394 milliards de dollars d'actions privilégiées et 18,659 milliards de dollars de bénéfices non répartis.
Retour des actionnaires
M&T Bank a déclaré des dividendes en espèces de 1,35 $ par action pour le troisième trimestre 2024, en maintenant le même niveau des trimestres précédents.
Position sur le marché
Le ratio d'efficacité de la banque M&T était de 55,0% pour le T3 2024, indiquant le pourcentage de revenus consommés par les dépenses d'exploitation. Ce ratio est crucial pour évaluer l'efficacité opérationnelle et la rentabilité.
M&T Bank Corporation (MTB) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- M&T Bank Corporation (MTB) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of M&T Bank Corporation (MTB)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View M&T Bank Corporation (MTB)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.