Pathfinder Bancorp, Inc. (PBHC): histoire, propriété, mission, comment cela fonctionne & fait de l'argent

Une brève histoire de Pathfinder Bancorp, Inc.

Entreprise Overview

Pathfinder Bancorp, Inc. est une société de portefeuille financière basée à Oswego, New York, opérant principalement par le biais de sa filiale, Pathfinder Bank. Au 30 septembre 2024, la société a déclaré un actif total de 1,48 milliard de dollars, une augmentation de 1,45 milliard de dollars en juin 2024 et 1,40 milliard de dollars en septembre 2023.

Performance financière

Au troisième trimestre de 2024, Pathfinder Bancorp a enregistré un revenu d'intérêt net de 11,7 millions de dollars, une augmentation significative de 16.6% d'une année à l'autre. La marge d'intérêt nette s'est améliorée à 3.34%, à partir de 3.07% l'année précédente. Les dépôts totaux de la société ont augmenté à 1,20 milliard de dollars, reflétant un 8.6% croissance par rapport au trimestre précédent.

Portefeuille de prêts et qualité des actifs

Au 30 septembre 2024, les prêts totaux se sont élevés à 921,7 millions de dollars, avec un ratio prêt / dépôt de 77.1%. Des prêts non performants ont été signalés à 16,2 millions de dollars, qui est 1.75% du total des prêts, montrant une réduction de 34.0% du trimestre précédent.

Développements récents

En juillet 2024, Pathfinder a achevé l'acquisition d'une succursale d'East Syracuse, qui comprenait 186,0 millions de dollars dans les dépôts et 30,6 millions de dollars dans les actifs. Cette acquisition a considérablement élargi la clientèle de l'entreprise d'environ 25%.

Dividendes

Le 30 septembre 2024, Pathfinder a déclaré un dividende en espèces de $0.10 Par action, qui devrait être décaissé le 8 novembre 2024, aux actionnaires inscrits avant le 18 octobre 2024.

Perspectives futures

Pathfinder Bancorp vise à tirer parti de sa franchise de dépôt de base améliorée et à gérer efficacement les dépenses d'exploitation pour soutenir la croissance organique sur ses marchés centraux de New York. La société maintient une forte liquidité profile avec une capacité de financement supplémentaire de 105,2 millions de dollars Disponible à la Federal Home Loan Bank de New York au 30 septembre 2024.

A qui possède Pathfinder Bancorp, Inc. (PBHC)

Composition des actionnaires

En 2024, Pathfinder Bancorp, Inc. (PBHC) a une structure de propriété diversifiée, comprenant à la fois les actionnaires institutionnels et individuels. Le tableau suivant résume les principaux actionnaires et leurs pourcentages de propriété respectifs:

Performance des stocks et données sur le marché

Au 30 septembre 2024, la performance des actions de Pathfinder Bancorp, Inc. reflète sa santé financière et sa position sur le marché:

Points saillants financiers récents

La récente performance financière de Pathfinder Bancorp indique divers défis et opportunités de croissance:

Tendances de la propriété institutionnelle

La propriété institutionnelle a montré une légère augmentation par rapport à l'année dernière, reflétant la confiance croissante des investisseurs:

Conclusion sur la dynamique de la propriété

En 2024, Pathfinder Bancorp, Inc. (PBHC) appartient principalement à des investisseurs institutionnels, avec une partie importante des actions détenues par le public. Les tendances de la propriété indiquent une présence institutionnelle stable, qui peut fournir un tampon contre la volatilité du cours de l'action. Les mesures financières reflètent les défis auxquels l'entreprise est confrontée, en particulier en termes de rentabilité, qui sont traitées par le biais d'initiatives stratégiques.

Énoncé de mission Pathfinder Bancorp, Inc. (PBHC)

Entreprise Overview

Pathfinder Bancorp, Inc. (NASDAQ: PBHC) est une institution financière axée sur la fourniture de solutions bancaires complètes dans le centre de New York. La société opère principalement par le biais de sa filiale, Pathfinder Bank, et met l'accent sur l'engagement communautaire et les services locaux dans sa mission.

Énoncé de mission

Pathfinder Bancorp, Inc. vise à améliorer le bien-être financier de ses clients et communautés en fournissant des services exceptionnels, des produits innovants et un engagement envers le développement économique local. Cette mission se reflète dans leurs stratégies opérationnelles et leurs efforts d'engagement client.

Objectifs stratégiques

• Renforcer les relations avec les clients grâce à des services bancaires personnalisés.
• Développez la présence du marché en tirant parti de la participation communautaire et des partenariats locaux.
• Améliorez les offres de produits pour répondre aux besoins en évolution des clients.
• Maintenir une forte performance financière et une efficacité opérationnelle.

Performance financière

Depuis le troisième trimestre de 2024, Pathfinder Bancorp a signalé des mesures financières importantes:

Engagement communautaire

Pathfinder Bancorp se consacre au service communautaire, en se concentrant sur les initiatives locales de développement économique. La société participe activement à divers programmes et partenariats locaux pour soutenir la croissance économique dans ses domaines de service.

Développements récents

En 2024, Pathfinder Bancorp a achevé l'acquisition de la succursale d'East Syracuse, améliorant considérablement sa présence sur le marché et sa base de dépôt:

Conclusion

Pathfinder Bancorp continue de se concentrer sur sa mission d'engagement communautaire, d'excellence des services financiers et de croissance durable, se positionnant comme un acteur critique dans le paysage bancaire central de New York.

Comment fonctionne Pathfinder Bancorp, Inc. (PBHC)

Financier Overview

Au 30 septembre 2024, Pathfinder Bancorp, Inc. a signalé un actif total de 1,48 milliard de dollars, une augmentation de 1,45 milliard de dollars au cours du trimestre précédent et 1,40 milliard de dollars d'une année à l'autre. Le passif total de la société se tenait à 1,32 milliard de dollars, avec des capitaux propres totaux à 120,3 millions de dollars.

Revenu net d'intérêt

Au troisième trimestre de 2024, Pathfinder Bancorp a déclaré des revenus d'intérêts nets de 11,7 millions de dollars, une augmentation de 16,6% par rapport 10,1 millions de dollars au troisième trimestre 2023. La marge d'intérêt nette (NIM) était 3.34%, à partir de 3.07% au même trimestre de l'année dernière.

Croissance des prêts et des dépôts

Les prêts totaux ont augmenté à 921,7 millions de dollars au 30 septembre 2024, par rapport à 888,3 millions de dollars au cours du trimestre précédent et 896,1 millions de dollars un an plus tôt. Les dépôts totaux sont passés à 1,20 milliard de dollars, depuis 1,10 milliard de dollars au T2 2024 et 1,13 milliard de dollars au troisième trimestre 2023.

Revenu et dépenses non intéressantes

Les revenus non intéressants pour le troisième trimestre de 2024 étaient 1,7 million de dollars, une augmentation de 1,2 million de dollars dans le quartier lié. Les dépenses non intéressantes ont totalisé 10,3 millions de dollars, reflétant une augmentation due aux dépenses liées aux transactions provenant de l'acquisition de la succursale d'East Syracuse.

Qualité et provisions de crédit

La société a signalé 9,0 millions de dollars dans les dispositions des pertes de crédits au troisième trimestre 2024, conduisant à des redevances nettes 8,7 millions de dollars. Les prêts non performants ont diminué à 16,2 millions de dollars, représentant 1.75% du total des prêts.

Ratios de liquidité et de capital

Pathfinder Bancorp conserve une position de liquidité solide avec un financement total disponible de 105,2 millions de dollars de la Federal Home Loan Bank de New York. Le ratio de capital de niveau 1 de la société a été signalé à 9.13% Au 30 septembre 2024.

Dividendes

Le 30 septembre 2024, le conseil d'administration a déclaré un dividende en espèces de $0.10 par action, payable le 8 novembre 2024, aux actionnaires inscrits avant le 18 octobre 2024.

Développements récents

Pathfinder Bancorp a achevé l'acquisition de la succursale d'East Syracuse le 19 juillet 2024, qui a provoqué 186,0 millions de dollars dans les dépôts et 30,6 millions de dollars dans les actifs. De plus, la société a vendu son intérêt dans la Fitzgibbons Agency, LLC, pour approximativement 2,0 millions de dollars le 1er octobre 2024.

Comment Pathfinder Bancorp, Inc. (PBHC) fait de l'argent

Revenu net d'intérêt

Pathfinder Bancorp génère des revenus principalement par le biais de revenus d'intérêts nets. Pour le troisième trimestre de 2024, un revenu d'intérêt net a été déclaré à 11,7 millions de dollars, une augmentation de 16.6% à partir du même trimestre en 2023. Cette croissance a été tirée par une augmentation des intérêts et des revenus de dividendes de 3,5 millions de dollars, attribué à des augmentations de rendement moyens entre diverses classes d'actifs:

La marge d'intérêt nette (NIM) pour le troisième trimestre de 2024 était 3.34%, par rapport à 3.07% Au troisième trimestre de 2023. Cette augmentation était due à des améliorations des rendements des actifs de gain et à des emprunts moyens inférieurs, ainsi que des coûts de financement plus élevés.

Revenu non intéressant

Le revenu non intéressé est un autre flux de revenus important pour Pathfinder Bancorp. Au troisième trimestre de 2024, les revenus non intéressants ont totalisé 1,7 million de dollars, reflétant un 41.0% augmenter par rapport au deuxième trimestre de 2024 et un 43.1% Augmenter par rapport au troisième trimestre de 2023. Les composantes de ce revenu non intérimaire comprenaient:

L'augmentation des revenus non intéressants a également été influencée par les gains sur les ventes et les rachats de titres d'investissement et de prêts.

Portefeuille de prêts et redevances

Pathfinder Bancorp gère un portefeuille de prêts diversifié total 921,7 millions de dollars Au 30 septembre 2024. La composition des prêts comprend:

Cependant, le trimestre a également vu des frais de prêt brut de 8,8 millions de dollars, principalement en raison de prêts commerciaux non performants.

Dépôts et financement

Au 30 septembre 2024, les dépôts totaux ont augmenté à 1,20 milliard de dollars, une augmentation significative de 1,10 milliard de dollars fin juin 2024. La croissance des dépôts a été renforcée par l'acquisition de la succursale d'East Syracuse, qui a contribué 186,0 millions de dollars dans les dépôts. Les dépôts de base représentés 77.45% de dépôts totaux.

Gestion des dépenses

Les dépenses totales sans intérêt pour le troisième trimestre de 2024 étaient 10,3 millions de dollars, qui comprend les dépenses liées aux transactions de 1,6 million de dollars associé à l'acquisition de la succursale d'East Syracuse. Les salaires et les avantages sociaux comptaient 5,0 millions de dollars, reflétant l'augmentation des coûts du personnel en raison de l'expansion des succursales et de l'inflation des salaires.

Résumé de la performance financière

En résumé, les performances financières de Pathfinder Bancorp en 2024 reflètent une combinaison de revenus nets nets accrus, de croissance des revenus non intéressants et de gestion efficace des dépôts et des dépenses. La Société a déclaré une perte nette attribuable aux actionnaires communs de 4,6 millions de dollars pour le troisième trimestre, qui a été touché par un 9,0 millions de dollars Provision pour les pertes de crédit.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• Pathfinder Bancorp, Inc. (PBHC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Pathfinder Bancorp, Inc. (PBHC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View Pathfinder Bancorp, Inc. (PBHC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.