Trinity Industries, Inc. (TRN) Bundle
Une brève histoire de Trinity Industries, Inc.
Entreprise Overview
Trinity Industries, Inc. est une entreprise industrielle diversifiée basée à Dallas, au Texas, principalement engagée dans la fabrication et la location de wagons et d'autres produits et services. Au 30 septembre 2024, la société a une valeur totale d'actifs d'environ 8,84 milliards de dollars, contre 8,91 milliards de dollars à la fin de 2023.
Performance financière
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Trinity a déclaré des revenus de 2,45 milliards de dollars, ce qui représente un 12.1% Augmentation contre 2,18 milliards de dollars pour la même période en 2023. Le bénéfice d'exploitation pour la même période était de 379,5 millions de dollars, contre 268,3 millions de dollars sur toute l'année.
| Métrique financière | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Revenu | 2,45 milliards de dollars | 2,18 milliards de dollars |
| Bénéfice d'exploitation | 379,5 millions de dollars | 268,3 millions de dollars |
| Revenu net | 119,3 millions de dollars | 58,5 millions de dollars |
| Bénéfice par action (dilué) | $1.31 | $0.52 |
Capitaux propres et dividendes des actionnaires
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux de Trinity se sont élevés à environ 1,29 milliard de dollars. La société a déclaré des dividendes en espèces totalisant 70,1 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 64,7 millions de dollars au cours de la même période en 2023.
Structure de la dette
Trinity Industries maintient un portefeuille de dettes diversifié. Au 30 septembre 2024, la société avait une dette totale d'environ 5,7 milliards de dollars. Cela comprend:
- 600 millions de dollars en billets supérieurs dus à 2028.
- 432,4 millions de dollars en billets d'équipement de voitures ferroviaires garantis dus à 2054.
- Facilité de prêt d'entrepôt de 800 millions de dollars avec une date d'échéance du 15 mars 2028.
Points saillants opérationnels
La flotte de location de voitures ferroviaires de la société au 30 septembre 2024, comprenait 109 555 wagons appartenant à l'entreprise, avec un taux d'utilisation de 96,6%. Il s'agit d'une légère diminution par rapport à un taux d'utilisation de 98,1% avec une flotte de 109 055 wagons au 30 septembre 2023.
Activité de marché
Au cours des neuf premiers mois de 2024, Trinity a reçu des commandes pour 6 185 wagons de train tout en livrant 13 810 wagons, contre 10 660 commandes et 13 355 livraisons au cours de la même période de 2023. La valeur totale du nouveau carnet de fer de trail était d'environ 2,4 milliards de dollars au 30 septembre, 2024, contre 3,6 milliards de dollars un an plus tôt.
Dépenses en capital
Trinity prévoit un investissement net de flotte comprise entre 200 et 300 millions de dollars pour l'année complète 2024. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a fait un investissement net de flotte d'environ 86,5 millions de dollars, contre 237,5 millions de dollars au cours de la même période de 2023.
| Métrique des dépenses en capital | 2024 (projeté) | 2023 (réel) |
|---|---|---|
| Investissement net de flotte | 200 $ - 300 millions de dollars | 237,5 millions de dollars |
| Nouvelles commandes de voitures ferroviaires | 6,185 | 10,660 |
| Livraisons de wagons | 13,810 | 13,355 |
Conclusion de financier Overview
Trinity Industries continue de montrer la résilience et la croissance au milieu des fluctuations du marché, en se concentrant sur les investissements stratégiques et en maintenant une base financière solide.
A Who possède Trinity Industries, Inc. (TRN)
Importants actionnaires
En 2024, Trinity Industries, Inc. (TRN) possède une structure de propriété diversifiée comprenant des investisseurs institutionnels, des actionnaires individuels et des initiés de l'entreprise. Les plus grands actionnaires comprennent:
| Type d'actionnaire | Nom de l'actionnaire | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| Investisseur institutionnel | BlackRock, Inc. | 8.1% |
| Investisseur institutionnel | Vanguard Group, Inc. | 7.5% |
| Investisseur institutionnel | State Street Corporation | 5.4% |
| Initié | Timothy A. Wallace (PDG) | 2.2% |
| Initié | Autres dirigeants et directeurs | 1.8% |
| Flotteur public | Divers investisseurs individuels | 75.0% |
Informations sur les performances des actions et les échanges
Au 30 septembre 2024, Trinity Industries, Inc. a montré des fluctuations dans ses performances en actions. Le cours de l'action a présenté les mesures suivantes:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Cours actuel | $39.24 |
| Capitalisation boursière | 3,23 milliards de dollars |
| 52 semaines de haut | $42.85 |
| 52 semaines de bas | $28.15 |
| Rendement des dividendes | 0.28 |
| Ratio P / E | 29.2 |
Points saillants financiers récents
La performance financière de Trinity Industries pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 comprend:
| Métrique financière | Valeur (en millions) |
|---|---|
| Revenus totaux | $2,449.8 |
| Revenu net | $119.3 |
| Bénéfice d'exploitation | $379.5 |
| Dividendes en espèces payés | $70.1 |
| Actif total | $5,587.4 |
| Passifs totaux | $4,298.9 |
Propriété des filiales
Trinity Industries a des intérêts dans les filiales partiellement appartenant à la location de voitures ferroviaires:
| Nom subsidiaire | Pourcentage de propriété | Valeur de transport (en millions) |
|---|---|---|
| Trip Holdings | 42.6% | $125.3 |
| RIV 2013 | 30.5% | $125.3 |
Dette et structure de financement
Au 30 septembre 2024, Trinity Industries a établi une solide structure de financement:
| Type de dette | Montant (en millions) |
|---|---|
| Facilité de prêt d'entrepôt TILC | $800.0 |
| Notes seniors dus 2028 | $600.0 |
| Notes d'équipement de wagon sécurisé | $432.4 |
| Dette totale | $4,298.9 |
Changements récents de propriété
Ces derniers mois, il y a eu une activité notable dans la structure de propriété:
- Augmentation de la propriété institutionnelle des principales sociétés d'investissement.
- Achats d'initiés par des cadres reflétant la confiance dans les performances de l'entreprise.
- Le flotteur public reste élevé, indiquant un fort intérêt de la part des investisseurs de détail.
Énoncé de mission Trinity Industries, Inc. (TRN)
Trinity Industries, Inc. (TRN) s'engage à fournir des solutions complètes de location et de fabrication de wagons de train qui stimulent le succès des clients tout en améliorant la sécurité et l'efficacité du transport ferroviaire. L'entreprise cherche à innover en permanence grâce à des technologies de pointe et à l'excellence opérationnelle, assurant une croissance durable et une création de valeur pour les parties prenantes.
Financier Overview
Au 30 septembre 2024, Trinity Industries a déclaré des revenus totaux de 2 449,8 millions de dollars, marquant un 12.1% augmentation par rapport à la même période en 2023. Le bénéfice d'exploitation a atteint 379,5 millions de dollars, une augmentation significative de 41.4% d'une année à l'autre.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 798,8 millions de dollars | 821,3 millions de dollars | -2.7% |
| Bénéfice d'exploitation | 122,4 millions de dollars | 100,2 millions de dollars | 22.2% |
| Revenu net | 35,5 millions de dollars | 23,6 millions de dollars | 50.8% |
| Marge bénéficiaire opérationnelle | 15.3% | 12.2% | 25.4% |
Performance du segment
La performance des segments de Trinity est essentielle pour comprendre son efficacité de mission. Le groupe de location et de services Railcar a généré des revenus de 856,1 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, UP 12.2% de l'année précédente. Le groupe de produits ferroviaires a rapporté des revenus de 1 904,8 millions de dollars, reflétant un 2.0% augmenter.
| Segment | T1 2024 Revenus | T1 2023 Revenus | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Groupe de location de voitures de train et de services | 289,5 millions de dollars | 261,7 millions de dollars | 10.6% |
| Groupe de produits ferroviaires | 603,2 millions de dollars | 624,1 millions de dollars | -3.3% |
Arriéré et production
Au 30 septembre 2024, le carnet de commandes total de Trinity pour les nouveaux wagons a été évalué à 2,4 milliards de dollars, à partir de 3,6 milliards de dollars l'année précédente, indiquant un 34.3% diminuer. L'entreprise a livré 13 810 wagons dans les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à 13 355 wagons dans la même période en 2023.
Efficacité opérationnelle
La société a déclaré un taux d'utilisation de la flotte de bail de 96.6% Au 30 septembre 2024, une baisse de 98.1% l'année précédente. Cela indique un besoin d'amélioration des stratégies opérationnelles pour maintenir des niveaux d'utilisation élevés au milieu des demandes de marché fluctuantes.
| Métrique opérationnelle | Au 30 septembre 2024 | Au 30 septembre 2023 |
|---|---|---|
| Utilisation de la flotte de location | 96.6% | 98.1% |
| Nombre de wagons dans la flotte | 109,555 | 109,055 |
Investissements en capital
Pour l'année complète 2024, Trinity prévoit un investissement net de flotte entre deux 200 millions de dollars et 300 millions de dollars, avec les dépenses en capital liées aux opérations projetées entre 50 millions de dollars et 60 millions de dollars.
Dette et liquidité
Au 30 septembre 2024, Trinity Industries avait une liquidité totale 924,2 millions de dollars, comprenant 222,4 millions de dollars en espèces et équivalents sans restriction, 595,6 millions de dollars inutilisé sous sa facilité de crédit renouvelable, et 106,2 millions de dollars Disponible sous la facilité de prêt de l'entrepôt TILC.
| Métrique de liquidité | Montant (en millions) |
|---|---|
| Cash sans restriction et équivalents en espèces | $222.4 |
| Facilité de crédit renouvelable disponible | $595.6 |
| Installation d'entrepôt TILC disponible | $106.2 |
Politique de dividende
Trinity Industries a déclaré des dividendes de 70,1 millions de dollars au cours des neuf mois terminés le 30 septembre 2024, par rapport à 64,7 millions de dollars dans la même période en 2023.
Comment fonctionne Trinity Industries, Inc. (TRN)
Entreprise Overview
Trinity Industries, Inc. opère principalement dans le secteur des transports ferroviaires, fournissant des produits et services liés aux voitures ferroviaires, à la location de wagons et à d'autres services liés au fer. L'entreprise est segmentée en deux divisions principales: le groupe de location de voitures et le groupe de services ferroviaires et le groupe de produits ferroviaires.
Performance financière
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Trinity a rapporté des revenus totaux de 2 449,8 millions de dollars, marquant un 12.1% augmentation par rapport à la même période en 2023. Le bénéfice d'exploitation pour la même période était 379,5 millions de dollars, à partir de 268,3 millions de dollars un an plus tôt.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 798,8 millions de dollars | 821,3 millions de dollars | -2.7% |
| Bénéfice d'exploitation | 122,4 millions de dollars | 100,2 millions de dollars | 22.2% |
| Revenu net | 31,4 millions de dollars | 21,8 millions de dollars | 44.1% |
| Bénéfice de base par action | $0.38 | $0.27 | 40.7% |
Groupe de location de voitures de train et de services
Cette division se concentre sur la location de wagons et la fourniture de services connexes. Au 30 septembre 2024, la flotte de location comprenait 109,555 Des wagons appartenant à une entreprise, avec un taux d'utilisation de 96.6%.
Pendant les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le groupe de location et de services de voitures ferroviaires a déclaré le bénéfice d'exploitation de 343,5 millions de dollars, une augmentation de 296,5 millions de dollars l'année précédente.
Groupe de produits ferroviaires
Le groupe de produits ferroviaires fabrique des wagons et des composants. Pour la même période de neuf mois, ce segment a réalisé un bénéfice d'exploitation de 143,1 millions de dollars, de manière significative de 77,8 millions de dollars l'année précédente.
| Métriques du carnet de commandes | 30 septembre 2024 | 30 septembre 2023 |
|---|---|---|
| Valeur totale du arriéré | 2,4 milliards de dollars | 3,6 milliards de dollars |
| Commandes reçues | 6 185 wagons | 10 660 wagons |
| Livraisons | 13 810 wagons | 13 355 wagons |
Gestion des coûts
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le coût des revenus était 1 936,6 millions de dollars, en haut 6.5% de l'année précédente. La société a effectivement géré les coûts, avec une diminution des coûts d'exploitation dans le groupe de produits ferroviaires attribués à l'amélioration de l'efficacité de la main-d'œuvre et à la réduction des perturbations de la chaîne d'approvisionnement.
Dette et liquidité
Au 30 septembre 2024, la Trinité avait une liquidité totale 924,2 millions de dollars, composé de 222,4 millions de dollars en espèces et équivalents en espèces et 701,8 millions de dollars dans les facilités de crédit inutilisées.
La société a publié 432,4 millions de dollars de notes d'équipement de wagons de train sécurisé en mai 2024, avec un taux d'intérêt de 5.78%, et racheté 94,1 millions de dollars de la dette en cours.
| Métriques de la dette | Montant |
|---|---|
| Dette en cours (au 30 septembre 2024) | 1 831,0 millions de dollars |
| Remplacement total (2024) | 1 762,4 millions de dollars |
| Investissement de la dette nette | 86,5 millions de dollars |
Politique de dividende
Trinity Industries a déclaré un dividende en espèces de $0.28 par action commune pour 2024, totalisant 70,1 millions de dollars Payé aux actionnaires au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024.
Position et perspectives du marché
La société continue d'améliorer sa position sur le marché grâce à des investissements stratégiques de flotte et à l'efficacité opérationnelle. Les perspectives de 2024 comprennent 200 millions de dollars et 300 millions de dollars et les dépenses en capital pour les activités administratives allant de 50 millions de dollars à 60 millions de dollars.
Comment Trinity Industries, Inc. (TRN) gagne de l'argent
Sources de revenus
Trinity Industries, Inc. génère des revenus principalement à travers deux segments principaux: le groupe de produits ferroviaires et le groupe de location de voitures et de services.
| Segment | T1 2024 Revenus (en millions) | T1 2023 Revenus (en millions) | Changement (%) | Revenus YTD 2024 (en millions) | Revenus YTD 2023 (en millions) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Groupe de produits ferroviaires | $603.2 | $624.1 | (3.3) | $1,904.8 | $1,867.1 | 2.0 |
| Groupe de location de voitures de train et de services | $289.2 | $261.3 | 10.6 | $854.0 | $761.8 | 12.1 |
| Revenus totaux | $798.8 | $821.3 | (2.7) | $2,449.8 | $2,185.4 | 12.1 |
Groupe de produits ferroviaires
Le groupe de produits ferroviaires se concentre sur la fabrication de voitures ferroviaires, y compris de nouvelles wagons et des conversions de wagons de chemin de fer durables. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le bénéfice d'exploitation de ce groupe était de 48,9 millions de dollars, une augmentation significative de 29,4 millions de dollars au même trimestre de 2023, ce qui marque une amélioration de 66,3%.
Les revenus du groupe provenant des conversions de voitures ferroviaires durables ont été de 12,8 millions de dollars pour le troisième trimestre 2024, représentant 170 wagons et 77,4 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, représentant 1 040 wagons.
Groupe de location de voitures de train et de services
Ce segment fournit des services de location pour les wagons et les services connexes. Pour le troisième trimestre 2024, le groupe de location et de services Railcar a déclaré un bénéfice d'exploitation de 115,2 millions de dollars, contre 95,8 millions de dollars au troisième trimestre 2023, reflétant une augmentation de 20,3%.
Le chiffre d'affaires du groupe de location pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 était de 289,2 millions de dollars, contre 261,3 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Le groupe a connu des taux de location et des gains de location améliorés sur les ventes du portefeuille de location, conduisant à une plus grande rentabilité.
Coûts d'exploitation
Les coûts d'exploitation pour le groupe de produits ferroviaires ont diminué de 7,1% pour le troisième trimestre 2024, totalisant 545,7 millions de dollars, contre 587,4 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Cette réduction a été attribuée à l'amélioration de l'efficacité de la main-d'œuvre et de l'efficacité opérationnelle.
Les coûts d'exploitation du groupe de location et de services se sont élevés à 168,6 millions de dollars au troisième trimestre 2024, contre 156,5 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Cette augmentation était principalement due à des dépenses de maintenance et de conformité plus élevées.
Marges bénéficiaires
La marge bénéficiaire d'exploitation du groupe de produits ferroviaires est passée à 8,1% au troisième trimestre 2024, contre 4,7% au troisième trimestre 2023. Pour le groupe de location et de services, la marge bénéficiaire était notablement plus élevée, reflétant les taux de location et l'efficacité opérationnelle améliorés.
Perspectives futures
Au 30 septembre 2024, Trinity Industries avait un arriéré de nouveaux wagons d'une valeur de 2,4 milliards de dollars, contre 3,6 milliards de dollars l'année précédente. L'entreprise prévoit de fournir environ 19,9% de sa valeur de carnet de fer de trail au cours des mois restants de 2024.
Résumé des performances financières
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Trinity Industries a déclaré un bénéfice net de 35,5 millions de dollars, contre 23,6 millions de dollars au trimestre 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le revenu net était de 119,3 millions de dollars.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenu net (en millions) | $35.5 | $23.6 | $119.3 | $58.5 |
| Bénéfice d'exploitation (en millions) | $122.4 | $100.2 | $379.5 | $268.3 |
Dans l'ensemble, Trinity Industries, Inc. continue de tirer parti de ses forces dans la fabrication et la location pour générer des revenus, tout en maintenant l'accent mis sur l'efficacité opérationnelle et la rentabilité.
Trinity Industries, Inc. (TRN) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Trinity Industries, Inc. (TRN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Trinity Industries, Inc. (TRN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Trinity Industries, Inc. (TRN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.