VOC Energy Trust (VOC) Bundle
Une brève histoire de la confiance de l'énergie de VOC
VOC Energy Trust a été créé pour acquérir et détenir un terme de bénéfices nets qui lui permet de recevoir 80% des produits nets de la production de pétrole et de gaz naturel des propriétés situées principalement au Kansas et au Texas. La fiducie a été créée en 2011 et son cadre opérationnel est basé sur les droits qui lui sont accordés en vertu de ses documents directeurs.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, VOC Energy Trust a signalé des mesures financières importantes qui mettent en évidence ses performances opérationnelles. Le tableau suivant résume les données financières clés pour les trois et neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport aux mêmes périodes en 2023.
| Métriques financières | Trois mois terminés le 30 septembre 2024 | Trois mois terminés le 30 septembre 2023 | Neuf mois terminés le 30 septembre 2024 | Neuf mois terminés le 30 septembre 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Résultat de l'intérêt net des bénéfices | $3,398,618 | $3,787,151 | $10,380,195 | $12,337,945 |
| Revenu distribuable | $3,060,000 | $3,570,000 | $9,350,000 | $11,390,000 |
| Prix moyen du pétrole (par bbl) | $78.36 | $71.49 | $77.10 | $76.18 |
| Prix moyen du gaz naturel (par MCF) | $2.74 | $2.91 | $3.03 | $5.44 |
| Produits bruts totaux | $9,270,907 | $9,240,585 | $27,041,669 | $29,793,178 |
Points saillants opérationnels
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la fiducie a déclaré un volume total de ventes de pétrole de 342 945 barils, ce qui représente une baisse de 8,5% contre 374 744 barils vendus au cours de la même période de 2023. Les ventes de gaz naturel ont également diminué à 198 544 MCF à partir de 229 109 MCF, reflétant une baisse de 13,3% d'une année à l'autre.
Le prix moyen du pétrole a augmenté de 1,2% à 77,10 $ le baril, tandis que le prix moyen du gaz naturel a considérablement chuté de 44,3% à 3,03 $ par MCF. Cette fluctuation des prix a contribué à une baisse totale de revenus bruts de 9,2%, contre 29 793 178 $ en 2023 à 27 041 669 $ en 2024.
Réserves et distributions en espèces
Au 30 septembre 2024, VOC Energy Trust a maintenu des réserves de trésorerie de 1 779 712 $, dont une réserve de trésorerie de 1,0 million de dollars pour les dépenses futures et opérationnelles. La fiducie a effectué des distributions trimestrielles de 3 060 000 $, ou 0,18 $ par unité de fiducie, à ses parts au cours du troisième trimestre de 2024, reflétant une légère baisse par rapport aux distributions de l'année précédente de 3 570 000 $, ou 0,21 $ par unité de fiducie.
Le tableau suivant décrit les distributions de la fiducie par unité de fiducie pour les trois premiers trimestres de 2024 et 2023:
| Quart | Montant de distribution | Distribution par unité de fiducie |
|---|---|---|
| T1 2024 | $3,230,000 | $0.19 |
| Q2 2024 | $3,060,000 | $0.18 |
| Q3 2024 | $3,060,000 | $0.18 |
| Q1 2023 | $3,910,000 | $0.23 |
| Q2 2023 | $3,910,000 | $0.23 |
| Q3 2023 | $3,570,000 | $0.21 |
Perspectives futures
Pour l'avenir, VOC Energy Trust continue de parcourir les défis posés par les fluctuations du marché et les contraintes opérationnelles, comme en témoignent l'impact des événements météorologiques graves au début de 2024 qui ont affecté les capacités de production. La fiducie reste axée sur le maintien de sa santé financière et sa valeur de retour à ses partholdeurs grâce à une gestion prudente de ses ressources.
A qui possède VOC Energy Trust (VOC)
Structure de propriété
Au 30 septembre 2024, VOC Energy Trust a un total de 17 000 000 unités d'intérêt bénéfique en circulation. La fiducie a été créée pour maintenir un terme de bénéfices nets à terme pour les propriétés pétrolières et gazières appartenant à Voc Brazos Energy Partners, L.P. (VOC Brazos), qui est un partenariat limité privé. La fiducie reçoit 80% du produit net de la production de Voc Brazos.
Importants actionnaires
La propriété principale de VOC Energy Trust est répartie entre les Unitholders de la confiance, qui comprennent des investisseurs institutionnels et de détail. Depuis les derniers rapports, les pourcentages détaillés de propriété des principaux actionnaires ne sont pas divulgués publiquement. Cependant, la fiducie est gérée par un fiduciaire, la Bank of New York Mellon Trust Company, N.A., qui supervise les opérations financières et les distributions.
Performance financière
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, VOC Energy Trust a rapporté les mesures financières suivantes:
| Métrique | 2024 Montant | 2023 Montant |
|---|---|---|
| Résultat de l'intérêt net des bénéfices | $10,380,195 | $12,337,945 |
| Revenu distribuable | $9,350,000 | $11,390,000 |
| Produits bruts totaux | $27,041,669 | $29,793,178 |
| Equivalents en espèces et en espèces | $1,779,712 | $1,429,301 |
| Frais généraux et administratifs | $679,784 | $868,648 |
Distributions aux suppléants
En 2024, VOC Energy Trust a effectué les distributions suivantes à ses parts:
| Quart | Montant de distribution | Distribution par unité |
|---|---|---|
| T1 2024 | $3,230,000 | $0.19 |
| Q2 2024 | $3,060,000 | $0.18 |
| Q3 2024 | $3,060,000 | $0.18 |
Réserves en espèces
Au 30 septembre 2024, le fiduciaire a détenu 1,0 million de dollars en tant que réserve de trésorerie pour les dépenses de développement, de maintenance ou d'exploitation futurs. Les réserves de trésorerie sont destinées à garantir que la fiducie peut respecter les obligations futures sans avoir d'impact sur les distributions aux parts.
Performance du marché
La performance de la fiducie est étroitement liée aux prix du marché du pétrole et du gaz naturel. Au 30 septembre 2024, les prix de vente moyens étaient:
| Produit | Prix moyen |
|---|---|
| Huile (par bbl) | $77.10 |
| Gaz naturel (par MCF) | $3.03 |
Les prix de vente moyens indiquent une augmentation modeste des prix du pétrole par rapport à l'année précédente, tandis que les prix du gaz naturel ont considérablement diminué.
Énoncé de mission de la fiducie Energy Voc Energy (VOC)
VOC Energy Trust se consacre à la maximisation de la valeur à long terme de ses actifs au profit de ses parts par le biais de la gestion efficace de ses bénéfices nets pour la production de pétrole et de gaz naturel. La fiducie vise à fournir des distributions de liquidités cohérentes tout en maintenant une situation financière solide et en garantissant des pratiques opérationnelles responsables.
Données financières clés
| Métrique financière | 2024 (neuf mois clos le 30 septembre) | 2023 (neuf mois clos le 30 septembre) |
|---|---|---|
| Volume des ventes de pétrole (BBL) | 342,945 | 374,744 |
| Volume des ventes de gaz naturel (MCF) | 198,544 | 229,109 |
| Produits bruts totaux | $27,041,669 | $29,793,178 |
| Coûts de production et de développement | $14,066,425 | $14,370,747 |
| Excédent de revenus sur les dépenses d'exploitation directes | $12,975,244 | $15,422,431 |
| Bénéfice net des revenus d'intérêt | $10,380,195 | $12,337,945 |
| Revenu distribuable | $9,350,000 | $11,390,000 |
| Distributions par unité de fiducie | $0.55 | $0.67 |
Performance opérationnelle récente
Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, le prix moyen du pétrole a augmenté à $77.10 par bbl, tandis que le prix moyen du gaz naturel a diminué à $3.03 par MCF. La fiducie a connu une baisse du volume total des ventes, ce qui a eu un impact sur le produit brut global.
Distributions trimestrielles
| Quart | Montant de distribution | Distribution par unité de fiducie | Date de paiement |
|---|---|---|---|
| T1 2024 | $3,230,000 | $0.19 | 14 février 2024 |
| Q2 2024 | $3,060,000 | $0.18 | 15 mai 2024 |
| Q3 2024 | $3,060,000 | $0.18 | 14 août 2024 |
Espèces et actifs
| Catégorie d'actifs | Valeur au 30 septembre 2024 | Valeur au 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Equivalents en espèces et en espèces | $1,779,712 | $1,429,301 |
| Investissement dans l'intérêt des bénéfices nets | $140,591,606 | $140,591,606 |
| Amortisation et altération accumulées | ($130,006,693) | ($128,648,342) |
| Actif total | $12,364,625 | $13,372,565 |
Défis opérationnels
La fiducie a été confrontée à des défis opérationnels au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, y compris une diminution des volumes de vente attribuée à de graves tempêtes hivernales qui ont réduit la production dans certaines zones. Les impôts de production et de propriété ont diminué de 14.9% à $1,557,681 par rapport à l'année précédente.
Perspectives futures
VOC Energy Trust continue de se concentrer sur le maintien de fortes performances financières tout en naviguant des fluctuations du marché et des défis opérationnels. La fiducie s'engage à maximiser la valeur de unholder grâce à la gestion stratégique de ses bénéfices nets pour la production de pétrole et de gaz naturel.
Comment fonctionne la fiducie énergétique de VOC (COV)
Overview des opérations
VOC Energy Trust est une fiducie statutaire qui tire ses revenus principalement d'un terme de bénéfices nets à terme dans les propriétés de production de pétrole et de gaz naturel. La fiducie a été créée pour détenir cet intérêt et distribuer le produit net à ses parts.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, VOC Energy Trust a rapporté les principales mesures financières suivantes:
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Résultat de l'intérêt net des bénéfices | $3,398,618 | $3,787,151 | $10,380,195 | $12,337,945 |
| Revenu distribuable | $3,060,000 | $3,570,000 | $9,350,000 | $11,390,000 |
| L'argent en espèces | $1,779,712 | N / A | N / A | N / A |
| Frais généraux et administratifs | $202,488 | $257,220 | $679,784 | $868,648 |
| Distributions par unité de fiducie | $0.18 | $0.21 | $0.55 | $0.67 |
Données de production
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, VOC Energy Trust a rapporté les volumes de production suivants:
| Type de production | Volume (unités) | Changement à partir de 2023 |
|---|---|---|
| Huile (bbl) | 342,945 | -8.5% |
| Gaz naturel (MCF) | 198,544 | -13.3% |
| Total (BOE) | 376,036 | -9.0% |
Répartition des revenus
Le produit brut de la fiducie des ventes de pétrole et de gaz naturel pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, sont les suivants:
| Source de revenus | Montant | Changement à partir de 2023 |
|---|---|---|
| Vente de pétrole | $26,440,170 | -7.4% |
| Ventes de gaz naturel | $601,499 | -51.8% |
| Produits bruts totaux | $27,041,669 | -9.2% |
Dépenses d'exploitation
Les coûts d'exploitation associés à la fiducie pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 sont détaillés ci-dessous:
| Type de dépenses | Montant | Changement à partir de 2023 |
|---|---|---|
| Dépenses d'exploitation de location | $11,004,093 | -1.9% |
| Production et taxes foncières | $1,557,681 | -14.9% |
| Frais de développement | $1,504,651 | +13.4% |
| Dépenses d'exploitation totales | $14,066,425 | -2.1% |
Historique de la distribution
La fiducie a effectué des distributions trimestrielles en 2024 comme suit:
| Quart | Montant de distribution | Par unité de fiducie |
|---|---|---|
| T1 2024 | $3,230,000 | $0.19 |
| Q2 2024 | $3,060,000 | $0.18 |
| Q3 2024 | $3,060,000 | $0.18 |
Réserves en espèces et emprunt
Au 30 septembre 2024, la fiducie détenait des réserves de trésorerie de 1 779 712 $, qui comprend une réserve de trésorerie établie pour les dépenses futures de développement et d'entretien. La fiducie ne s'est pas engagée dans l'emprunt au cours de la période de référence.
Structure d'intérêt net des bénéfices
La fiducie opère dans un modèle d'intérêt net de bénéfices nets de 80%, recevant 80% du produit net de la production de pétrole et de gaz. Cette structure est conçue pour fournir un revenu stable aux paraphes en fonction de la performance des propriétés sous-jacentes sans implication directe dans la gestion opérationnelle.
Comment VOC Energy Trust (COV) fait de l'argent
Génération de revenus à partir d'intérêts nets des bénéfices
La principale source de revenus pour VOC Energy Trust découle de ses intérêts nets des bénéfices pour la production de pétrole et de gaz naturel par le biais de Voc Brazos Energy Partners, L.P. La fiducie reçoit 80% du produit net de la vente de pétrole et de gaz naturel produit à partir des propriétés sous-jacentes .
| Période | Volume des ventes de pétrole (BBL) | Volume des ventes de gaz naturel (MCF) | Produits bruts totaux | Résultat de l'intérêt net des bénéfices | Revenu distribuable |
|---|---|---|---|---|---|
| Trois mois terminés le 30 septembre 2024 | 116,006 | 65,815 | $9,270,907 | $3,398,618 | $3,060,000 |
| Trois mois terminés le 30 septembre 2023 | 126,373 | 70,964 | $9,240,585 | $3,787,151 | $3,570,000 |
| Neuf mois clos le 30 septembre 2024 | 342,945 | 198,544 | $27,041,669 | $10,380,195 | $9,350,000 |
| Neuf mois clos le 30 septembre 2023 | 374,744 | 229,109 | $29,793,178 | $12,337,945 | $11,390,000 |
Dépenses d'exploitation
La fiducie entraîne plusieurs dépenses d'exploitation, qui sont déduites du produit brut pour déterminer le revenu distribuable. Les dépenses clés comprennent les dépenses d'exploitation de location, les taxes de production et de propriété et les frais de développement.
| Type de dépenses | Trois mois terminés le 30 septembre 2024 | Trois mois terminés le 30 septembre 2023 | Neuf mois clos le 30 septembre 2024 | Neuf mois clos le 30 septembre 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Dépenses d'exploitation de location | $3,784,091 | $3,553,191 | $11,004,093 | $11,213,378 |
| Production et taxes foncières | $539,469 | $657,484 | $1,557,681 | $1,830,926 |
| Frais de développement | $699,074 | $295,971 | $1,504,651 | $1,326,443 |
Performance financière Overview
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la fiducie a déclaré un produit brut total de 27 041 669 $, une baisse de 2 751 509 $ ou 9,2% par rapport à l'année précédente. Cette baisse est attribuée à la réduction des volumes de vente et à la fluctuation des prix du marché du gaz naturel.
Distributions trimestrielles aux partholders
Le Trust distribue des fonds disponibles pour Unitholders Quarterly, sur la base des bénéfices nets reçus de Voc Brazos. Le tableau suivant résume les montants de distribution pour 2024:
| Quart | Montant de distribution | Distribution par unité de fiducie |
|---|---|---|
| T1 2024 | $3,230,000 | $0.19 |
| Q2 2024 | $3,060,000 | $0.18 |
| Q3 2024 | $3,060,000 | $0.18 |
Situation financière actuelle
Depuis le 30 septembre 2024, la fiducie détenait des espèces et des équivalents en espèces pour un montant de 1 779 712 $, ce qui comprend une réserve de 1,0 million de dollars pour les dépenses futures et opérationnelles. L'investissement dans les intérêts des bénéfices nets a été enregistré à 140 591 606 $, sans déficience notée au cours de la période de référence.
Les finances de la fiducie reflètent une réception cumulée de 80% du produit net d'environ 9,0 millions de barils d'équivalent pétrolier (MMBOE) depuis la création, indiquant une source de revenus robuste mais fluctuante liée à la performance des propriétés pétrolières et gazières sous-jacentes.
VOC Energy Trust (VOC) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- VOC Energy Trust (VOC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of VOC Energy Trust (VOC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View VOC Energy Trust (VOC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.