Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS) Bundle
Un bref historique de Advanced Drainage Systems, Inc.
Entreprise Overview
Advanced Drainage Systems, Inc. (ADS) est l'un des principaux fabricants de produits et de solutions de gestion de l'eau aux États-Unis. Fondée en 1966, ADS est spécialisée dans la conception et la production de tuyaux de drainage en polyéthylène à haute densité (HDPE) et des produits connexes. La société est cotée en bourse à la Bourse de New York (NYSE) sous le symbole de ticker "WMS".
Performance financière récente
Au 30 septembre 2024, les ADS ont déclaré des ventes nettes consolidées de 782,6 millions de dollars pour la fin des trois mois, reflétant une légère augmentation de 0,3% contre 780,2 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Les ventes nettes du début de l'année pour les six Les mois clos le 30 septembre 2024 s'élevaient à 1,6 milliard de dollars, en hausse de 2,5% contre 1,56 milliard de dollars l'année précédente.
| Métriques financières | Q2 2024 | Q2 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 782,6 millions de dollars | 780,2 millions de dollars | 1 597,9 millions de dollars | 1 558,3 millions de dollars |
| Revenu net | 131,2 millions de dollars | 137,0 millions de dollars | 293,5 millions de dollars | 310,9 millions de dollars |
| Revenu net par action diluée | $1.67 | $1.71 | $3.73 | $3.89 |
| EBITDA ajusté | 245,6 millions de dollars | 246,3 millions de dollars | 521,0 millions de dollars | 527,6 millions de dollars |
Performance du segment
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, la performance de la société par segment à signaler était la suivante:
| Segment | Ventes nettes (2024) | Ventes nettes (2023) | Écart ($) | Variance (%) |
|---|---|---|---|---|
| Tuyau | 410,5 millions de dollars | 415,7 millions de dollars | (5,2 millions de dollars) | (1.3%) |
| Agent infiltré | 128,5 millions de dollars | 116,2 millions de dollars | 12,3 millions de dollars | 10.6% |
| International | 56,6 millions de dollars | 66,1 millions de dollars | (9,6 millions de dollars) | (14.5%) |
| Produits alliés et autres | 187,1 millions de dollars | 182,2 millions de dollars | 4,9 millions de dollars | 2.7% |
Analyse des coûts et de la rentabilité
Le bénéfice brut global pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 était de 293,9 millions de dollars, soit une baisse de 8,7 millions de dollars, contre 302,7 millions de dollars l'année précédente. La marge bénéficiaire brute a diminué à 37,6% contre 38,8% l'année précédente. Le coût des marchandises vendues a été déclaré à 488,7 millions de dollars, contre 477,5 millions de dollars l'année précédente.
Dépenses d'exploitation
Les frais de vente, généraux et administratifs ont augmenté de 2,4 millions de dollars pour atteindre 94,1 millions de dollars pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, maintenant un ratio d'environ 12,0% des ventes nettes, légèrement en hausse par rapport à 11,8% l'année précédente.
Dépenses en capital
Pour les six mois clos le 30 septembre 2024, les annonces ont engagé des dépenses en capital de 112,2 millions de dollars, contre 82,6 millions de dollars au cours de la même période 2023. L'augmentation reflète les investissements dans les expansions des installations, les remplacements d'équipement et les améliorations technologiques.
Pilés forts du bilan
Au 30 septembre 2024, ADS a déclaré un actif total de 3,54 milliards de dollars, soit une augmentation de 3,27 milliards de dollars à la fin de l'exercice précédent. Le passif total de la société s'élevait à 2,04 milliards de dollars, avec un ratio dette / capital-investissement d'environ 0,8, indiquant une structure de capital solide.
| Métriques du bilan | 30 septembre 2024 | 31 mars 2024 |
|---|---|---|
| Actif total | 3,54 milliards de dollars | 3,27 milliards de dollars |
| Passifs totaux | 2,04 milliards de dollars | 1,99 milliard de dollars |
| Espèces | 613,0 millions de dollars | 490,2 millions de dollars |
| Dette nette | 769,7 millions de dollars | 769,4 millions de dollars |
Capitaux propres
Au 30 septembre 2024, le total des capitaux propres des actionnaires était d'environ 1,49 milliard de dollars, reflétant la croissance et la rentabilité continues de la société. La société a également annoncé un dividende en actions ordinaires de 0,32 $ par action au cours du deuxième trimestre de l'exercice 2025.
A qui possède Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS)
Structure de propriété
En 2024, Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS) a une structure de propriété diversifiée principalement composée d'investisseurs institutionnels, de fonds communs de placement et d'actionnaires individuels. Les plus grands actionnaires comprennent:
| Type d'actionnaire | Pourcentage d'actions possédées | Nombre d'actions possédées |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 70.2% | 58,600,000 |
| Fonds communs de placement | 15.4% | 12,600,000 |
| Actionnaires individuels | 14.4% | 11,800,000 |
Principaux actionnaires institutionnels
Le tableau suivant décrit les principaux actionnaires institutionnels d'Advanced Drainage Systems, Inc. à partir de 2024:
| Institution | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 9,500,000 | 11.4% |
| BlackRock, Inc. | 8,700,000 | 10.5% |
| State Street Corporation | 7,200,000 | 8.7% |
| Wellington Management Group LLP | 5,100,000 | 6.2% |
| T. Rowe Price Associates, Inc. | 4,900,000 | 5.9% |
Performance de stock récent
Fin septembre 2024, le cours de l'action d'Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS) était d'environ 165,56 $ par action, reflétant une forte performance sur le marché. La société a déclaré une capitalisation boursière d'environ 13,6 milliards de dollars.
Financier Overview
Pour l'exercice se terminant le 30 septembre 2024, la société a divulgué les mesures financières suivantes:
| Métrique financière | Valeur |
|---|---|
| Ventes nettes | 1 597,9 millions de dollars |
| Revenu net | 293,5 millions de dollars |
| EBITDA ajusté | 521,0 millions de dollars |
| Bénéfice brut | 626,4 millions de dollars |
| Dépenses d'exploitation | 188,2 millions de dollars |
Dividendes et rachats de partage
En 2024, Advanced Drainage Systems, Inc. a déclaré un dividende de 0,32 $ par action, totalisant environ 24,9 millions de dollars en versements de dividendes. La société a également racheté les actions d'une valeur de 69,9 millions de dollars au cours de la même période.
Ratios financiers clés
Les ratios financiers suivants ont été signalés pour l'exercice se terminant le 30 septembre 2024:
| Ratio financier | Valeur |
|---|---|
| Ratio actuel | 1.5 |
| Ratio dette / actions | 0.8 |
| Retour sur l'équité (ROE) | 21.3% |
| Marge bénéficiaire nette | 18.4% |
Conclusion sur la dynamique de la propriété
Advanced Drainage Systems, Inc. continue de maintenir une base de propriété solide, avec un soutien institutionnel important qui sous-tend ses performances sur le marché et ses initiatives stratégiques.
Énoncé de mission Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS)
Énoncé de mission actuel
En 2024, Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS) s'engage à fournir des solutions de drainage innovantes qui améliorent la sécurité et la durabilité des communautés. L'entreprise met l'accent sur son dévouement à la qualité, à la satisfaction des clients et à l'intendance environnementale dans son énoncé de mission.
Financier Overview
Au cours de l'exercice 2025, Advanced Drainage Systems a déclaré une augmentation nette des ventes de 2,5%, soit 1 597,9 millions de dollars, contre 1 558,3 millions de dollars au cours de l'exercice précédent. La ventilation des ventes nettes par segments pour les six mois clos le 30 septembre 2024 est la suivante:
| Segment | Ventes nettes 2024 (par milliers) | Ventes nettes 2023 (en milliers) | Variance (milliers de dollars) | Variance (%) |
|---|---|---|---|---|
| Tuyau | $841,913 | $836,526 | $5,387 | 0.6% |
| Agent infiltré | $258,710 | $239,086 | $19,624 | 8.2% |
| International | $114,258 | $118,383 | ($4,125) | (3.5%) |
| Produits alliés et autres | $383,065 | $364,271 | $18,794 | 5.2% |
| Total consolidé | $1,597,946 | $1,558,266 | $39,680 | 2.5% |
Revenu net et bénéfice par action
Pour les six mois clos le 30 septembre 2024, le revenu net attribuable aux systèmes de drainage avancés était de 291,8 millions de dollars, une baisse de 5,6% contre 309,5 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Le revenu net par part diluée a diminué à 3,73 $, en baisse de 4,1% à partir de 3,89 $.
Métriques opérationnelles
Le BAIIA ajusté pour les six mois clos le 30 septembre 2024 était de 521,0 millions de dollars, soit une diminution de 1,2% contre 527,6 millions de dollars l'année précédente. La marge d'EBITDA ajustée était de 32,6%, contre 33,9% l'année précédente.
Analyse des flux de trésorerie
Pour les six mois terminés le 30 septembre 2024, les espèces offertes par les activités d'exploitation étaient de 350,3 millions de dollars, tandis que les espèces utilisées dans les activités d'investissement s'élevaient à 111,5 millions de dollars. L'espèce utilisée dans les activités de financement a totalisé 114,6 millions de dollars, qui comprenait 69,9 millions de dollars pour les rachats d'actions et 24,9 millions de dollars de dividendes.
Fonds de roulement
Au 30 septembre 2024, Advanced Drainage Systems a déclaré un fonds de roulement de 1 024,6 million de dollars, soit une augmentation de 860,3 millions de dollars au 31 mars 2024.
Dépenses en capital
Les dépenses en capital pour les six mois clos le 30 septembre 2024 ont totalisé 112,2 millions de dollars, principalement pour les expansions des installations et les remplacements d'équipement. La société prévoit des dépenses en capital d'environ 250 millions de dollars pour l'exercice 2025.
Segmentation des revenus par géographie
Le tableau suivant résume les ventes nettes aux clients externes par région géographique pour les six mois clos le 30 septembre 2024:
| Région | Ventes nettes 2024 (par milliers) | Ventes nettes 2023 (en milliers) | Variance (milliers de dollars) | Variance (%) |
|---|---|---|---|---|
| Domestique | $1,483,688 | $1,424,078 | $59,610 | 4.2% |
| International | $114,258 | $118,383 | ($4,125) | (3.5%) |
| Total | $1,597,946 | $1,558,266 | $39,680 | 2.5% |
Conclusion
Advanced Drainage Systems, Inc. continue d'améliorer sa position sur le marché grâce à des investissements stratégiques et à un engagement envers l'excellence opérationnelle, reflétant sa mission de fournir des solutions durables dans l'industrie du drainage.
Comment fonctionne Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS)
Entreprise Overview
Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS), l'un des principaux fabricants de solutions de gestion de l'eau, est spécialisée dans la production de produits de drainage en polyéthylène à haute densité (HDPE). L'entreprise opère à travers plusieurs segments, notamment des produits de tuyaux, d'infiltratrice, internationaux et alliés et autres.
Performance financière
Pour les six mois clos le 30 septembre 2024, WMS a rapporté:
- Ventes nettes: 1 597 946 000 $
- Revenu net: 293 496 000 $
- Bénéfice par action (BPA) - Dilué: 3,73 $
En comparaison, pour la même période en 2023:
- Ventes nettes: 1 558 266 000 $
- Revenu net: 310 932 000 $
- Géré par action (BPA) - Dilué: 3,89 $
Performance du segment
Le tableau suivant résume les ventes nettes aux clients externes par segment à signaler pour les six mois clos le 30 septembre 2024 et 2023:
| Segment | 2024 ventes nettes (milliers de dollars) | 2023 Ventes nettes (milliers de dollars) | $ Variance ($ milliers) | % Variance |
|---|---|---|---|---|
| Tuyau | 841,913 | 836,526 | 5,387 | 0.6% |
| Agent infiltré | 258,710 | 239,086 | 19,624 | 8.2% |
| International | 114,258 | 118,383 | (4,125) | (3.5%) |
| Produits alliés et autres | 383,065 | 364,271 | 18,794 | 5.2% |
| Total consolidé | 1,597,946 | 1,558,266 | 39,680 | 2.5% |
Structure des coûts
Le coût des marchandises vendues (COG) pour les six mois clos le 30 septembre 2024, était de 971 551 000 $, représentant 60,8% des ventes nettes. En 2023, COGS était de 924 129 000 $, soit 59,3% des ventes nettes. Le bénéfice brut pour les périodes était:
- 2024 Bénéfice brut: 626 395 000 $ (39,2%)
- 2023 Bénéfice brut: 634 137 000 $ (40,7%)
Dépenses d'exploitation
Les frais de vente, généraux et administratifs pour les six mois clos le 30 septembre 2024 ont totalisé 188 184 000 $, soit 11,8% des ventes nettes, contre 178 236 000 $ (11,4%) en 2023.
Analyse des flux de trésorerie
Les flux de trésorerie pour les six mois clos le 30 septembre 2024 étaient les suivants:
- Cash net fourni par les activités d'exploitation: 350 326 000 $
- Espèce nette utilisée dans les activités d'investissement: (111 542 000 $)
- Espèce nette utilisée dans les activités de financement: (114 640 000 $)
Dépenses en capital
Les dépenses en capital pour les six mois clos le 30 septembre 2024 se sont élevées à 112 182 000 $, contre 82 625 000 $ en 2023. La société prévoit des dépenses en capital d'environ 250 millions de dollars pour l'exercice 2025.
Liquidité et situation financière
Au 30 septembre 2024, WMS avait:
- Fonds de roulement: 1 024 600 000 $
- Dette totale: 1 382 753 000 $
- Cash: 613 020 000 $
- Dette nette: 769 733 000 $
- Ratio de levier: 0,8
La société a déclaré une liquidité de 1 202 600 000 $, y compris les espèces et les emprunts disponibles en vertu de son accord de crédit renouvelable.
Tendances et demande du marché
La demande des marchés finaux résidentiels et des infrastructures a été un moteur important pour les performances de l'entreprise, en particulier pour son segment d'infiltrator, qui a connu une augmentation des ventes de 8,2% d'une année sur l'autre.
Capitaux propres
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres des actionnaires ont été structurés comme suit:
| Composant de capitaux propres | Valeur ($ milliers) |
|---|---|
| Actions ordinaires | 83,359 |
| Capital versé | 1,255,794 |
| Bétail du Trésor | (1,219,438) |
| Accumulé d'autres pertes complètes | (30,689) |
| Des bénéfices non répartis | 1,394,035 |
| Total des capitaux propres des actionnaires | 1,376,457 |
Comment Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS) fait de l'argent
Sources de revenus
Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS) génère des revenus principalement par la vente de ses produits sur plusieurs segments. La société opère dans quatre principaux segments à déclarer: Pipe, Infiltrator, International et Allied Products & autres.
| Segment | Ventes nettes (2024, en milliers) | Ventes nettes (2023, en milliers) | $ Variance | % Variance |
|---|---|---|---|---|
| Tuyau | $841,913 | $836,526 | $5,387 | 0.6% |
| Agent infiltré | $258,710 | $239,086 | $19,624 | 8.2% |
| International | $114,258 | $118,383 | ($4,125) | (3.5%) |
| Produits alliés et autres | $383,065 | $364,271 | $18,794 | 5.2% |
| Total consolidé | $1,597,946 | $1,558,266 | $39,680 | 2.5% |
Coût des marchandises vendues et profit brut
Le coût des marchandises vendues (COG) pour les six mois clos le 30 septembre 2024, était de 971 551 $, ce qui a entraîné un bénéfice brut de 626 395 $. Cela représente une marge brute de 39,2% contre 40,7% au cours de la même période de 2023.
| Segment | COGS (2024, en milliers) | COGS (2023, en milliers) | $ Variance | % Variance |
|---|---|---|---|---|
| Tuyau | $625,768 | $581,077 | $44,691 | 7.7% |
| Agent infiltré | $98,746 | $102,181 | ($3,435) | (3.4%) |
| International | $34,168 | $34,894 | ($726) | (2.1%) |
| Produits alliés et autres | $217,687 | $209,398 | $8,289 | 4.0% |
| Bénéfice brut total | $626,395 | $634,137 | ($7,742) | (1.2%) |
Vente, dépenses générales et administratives
Les dépenses de vente, générale et administrative (SG&A) pour les six mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 188 184 $, ce qui représente 11,8% des ventes nettes. Il s'agit d'une augmentation de 178 236 $ l'année précédente.
| Métrique | 2024 (par milliers) | 2023 (par milliers) | $ Variance |
|---|---|---|---|
| Dépenses SG et A | $188,184 | $178,236 | $9,948 |
| % des ventes nettes | 11.8% | 11.4% | 0.4% |
Revenu net et bénéfice par action
Pour les six mois clos le 30 septembre 2024, le bénéfice net attribuable aux systèmes de drainage avancés était de 291 784 $, contre 309 454 $ en 2023. Le résultat net par action diluée était de 3,73 $, une baisse de 4,1% par rapport à l'année précédente.
| Métrique | 2024 | 2023 | $ Variance |
|---|---|---|---|
| Revenu net (par milliers) | $291,784 | $309,454 | ($17,670) |
| Revenu net par action diluée | $3.73 | $3.89 | ($0.16) |
EBITDA ajusté
Le BAIIA ajusté pour les six mois clos le 30 septembre 2024, a totalisé 521 048 $, reflétant une diminution de 1,2% contre 527 563 $ en 2023. La marge d'EBITDA ajustée était de 32,6% contre 33,9% l'année précédente.
| Métrique | 2024 (par milliers) | 2023 (par milliers) | $ Variance |
|---|---|---|---|
| EBITDA ajusté | $521,048 | $527,563 | ($6,515) |
| Marge d'EBITDA ajustée | 32.6% | 33.9% | (1.3%) |
Ressources de liquidité et de capital
Au 30 septembre 2024, les systèmes de drainage avancés avaient une liquidité totale de 1 202,6 millions de dollars, ce qui comprend 613,0 millions de dollars en espèces et 589,6 millions de dollars disponibles en vertu de son accord de crédit renouvelable.
| Métrique | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Dette totale | $1,382,753 |
| Espèces | $613,020 |
| Dette nette | $769,733 |
| Rapport de levier | 0.8 |
Dépenses en capital
Les dépenses en capital pour les six mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 112 182 $, soit une augmentation de 82 625 $ l'année précédente, reflétant les investissements de l'entreprise dans les expansions des installations et les améliorations technologiques.
| Période | Dépenses en capital (par milliers) |
|---|---|
| 2024 | $112,182 |
| 2023 | $82,625 |
Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q4 2024 to get an in-depth view of Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Advanced Drainage Systems, Inc. (WMS)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.