Quebrando a saúde financeira da Marygold Companies, Inc. (MGLD): as principais idéias para os investidores

Entendendo os fluxos de receita da Marygold Companies, Inc. (MGLD)

Compreendendo os fluxos de receita da Marygold Companies, Inc.

A receita do trimestre encerrada em 30 de setembro de 2024 foi $7,910,000, uma diminuição de 4% comparado com $8,235,000 Para o mesmo trimestre de 2023. Esse declínio foi atribuído principalmente a uma redução em ativos médios sob gestão (AUM) no setor de gestão de fundos.

Repartição de fontes de receita primária

Taxa de crescimento de receita ano a ano

A taxa de crescimento de receita ano a ano mostra um declínio de 4% na receita total do trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024, em comparação com o ano anterior. O segmento de gestão de fundos, que representa uma parcela significativa da receita total, viu uma diminuição de $458,000 ou 9% Devido ao menor AUM, que calculava a média US $ 3,1 bilhões No terceiro trimestre de 2024 em comparação com US $ 3,5 bilhões No terceiro trimestre de 2023.

Contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral

A contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral do trimestre encerrada em 30 de setembro de 2024, é detalhada da seguinte maneira:

Análise de mudanças significativas nos fluxos de receita

Na análise de mudanças significativas, o segmento de produtos de beleza sofreu um declínio notável de 23% Devido a ajustes estratégicos destinados a controlar os preços e reduzir os canais de vendas on -line. Por outro lado, o segmento de serviços financeiros viu um aumento notável de 65%, impulsionado principalmente pela aquisição de planejadores financeiros passo a passo, que contribuíram com um adicional US $ 0,1 milhão em receita.

No geral, o segmento de produtos alimentícios aumentou por 5%, enquanto a receita dos sistemas de segurança aumentou 25%, destacando uma mudança para instalações comerciais mais lucrativas

Um mergulho profundo na lucratividade da Marygold Companies, Inc. (MGLD)

Um profundo mergulho na lucratividade da Marygold Companies, Inc.

Margem de lucro bruto: Para o trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024, o lucro bruto foi $5,782,000, de baixo de $6,198,000 no mesmo trimestre de 2023, refletindo uma diminuição de 7%.

Margem de lucro operacional: A empresa relatou uma perda operacional de $(2,170,000) no trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024, em comparação com uma perda operacional de $(1,036,000) no ano anterior, marcando um 109% aumento de perdas.

Margem de lucro líquido: A perda líquida para o trimestre foi $(1,586,000), um aumento significativo de 217% de $(500,000) no ano anterior.

Tendências de receita: A receita total do trimestre encerrada em 30 de setembro de 2024 foi $7,910,000, abaixo 4% de $8,235,000 no mesmo período de 2023.

Custo da receita: O custo da receita aumentou para $2,128,000 de $2,037,000, uma ascensão de 4%.

Despesas operacionais: As despesas operacionais aumentaram para $7,952,000, comparado com $7,234,000 no ano anterior, refletindo um 10% aumentar.

Comparação de índices de lucratividade com médias da indústria

Para o contexto, a margem de lucro bruta média no setor normalmente está por perto 30%, enquanto a margem de lucro bruta da empresa atualmente é aproximadamente 73%. A margem de perda operacional é notavelmente maior que o lucro operacional médio da indústria, que geralmente é positivo, indicando desafios operacionais dentro da empresa.

Análise da eficiência operacional

Gerenciamento de custos: O aumento das despesas operacionais, impulsionado principalmente por um 22% O aumento dos salários e compensação, impactou negativamente a lucratividade. Despesas gerais e administrativas também aumentaram por 14%.

Tendências de margem bruta: A porcentagem de margem bruta diminuiu em relação a aproximadamente 75% No terceiro trimestre de 2023 para 73% No terceiro trimestre de 2024, indicando um ligeiro declínio na eficiência operacional.

Dívida vs. patrimônio: como a Marygold Companies, Inc. (MGLD) financia seu crescimento

Dívida vs. patrimônio: como a Marygold Companies, Inc. financia seu crescimento

Em 30 de setembro de 2024, o total de passivos para a empresa estava em US $ 10,344 milhões, compreendendo obrigações atuais e de longo prazo. Os passivos atualizados foram relatados em US $ 7,874 milhões, enquanto os passivos de longo prazo totalizaram US $ 2,470 milhões .

A estrutura da dívida da empresa inclui uma parcela significativa das notas a pagar. Especificamente, a parte atual das notas a pagar era US $ 2,800 milhões, com um adicional $910,000 classificado como dívida de longo prazo. A taxa de juros efetiva na nota a pagar é notavelmente alta em 41.3% .

Em termos de equidade, o patrimônio líquido total relatado foi US $ 25,531 milhões, refletindo uma diminuição de US $ 26,614 milhões no trimestre anterior. A empresa tinha 40,326 milhões ações ordinárias em circulação no final do trimestre.

Relação dívida / patrimônio e comparação com os padrões do setor

A relação dívida/patrimônio (d/e) pode ser calculada usando a seguinte fórmula:

Razão D / E

Usando os números fornecidos, a relação D/E para a empresa é:

Razão D / E = US $ 10,344 milhões / US $ 25,531 milhões = 0,405

Esse índice indica um nível moderado de dívida em relação ao patrimônio líquido, que geralmente é considerado aceitável no setor. Os padrões da indústria geralmente sugerem que uma relação d/e abaixo 1.0 é favorável.

Emissões recentes de dívidas, classificações de crédito ou atividade de refinanciamento

No trimestre recente, a empresa executou uma emissão de dívida, levantando US $ 3,690 milhões através de uma nota a pagar. Essa atividade faz parte de sua estratégia para financiar operações e iniciativas de crescimento. A empresa também relatou um excelente saldo principal de US $ 0,3 milhão Relacionado a um empréstimo bancário que amadureceu e foi pago integralmente em julho de 2024.

Equilibrando financiamento da dívida e financiamento de ações

A empresa vem equilibrando ativamente suas estratégias de financiamento de dívidas e patrimônio. Embora o financiamento da dívida tenha aumentado devido à recente nota a pagar, o patrimônio líquido continua sendo um componente significativo da estrutura de capital. A compensação baseada em ações reconhecida durante o trimestre foi US $ 0,460 milhão, refletindo o investimento contínuo em incentivos da força de trabalho.

Avaliando a liquidez da Marygold Companies, Inc. (MGLD)

Avaliação da liquidez e solvência

Taxas atuais e rápidas

A proporção atual para a empresa em 30 de setembro de 2024 é calculada da seguinte forma:

A proporção rápida, que exclui inventários dos ativos circulantes, é a seguinte:

Análise das tendências de capital de giro

Em 30 de setembro de 2024, o capital de giro fica em:

Demoções de fluxo de caixa Overview

Para o trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024, os fluxos de caixa das atividades de operação, investimento e financiamento são as seguintes:

Potenciais preocupações ou pontos fortes

Em 30 de setembro de 2024, a empresa possui:

• Caixa e equivalentes de dinheiro de $6,665,000.
• Dinheiro restrito no valor de $64,000.
• Caixa total, equivalentes de caixa e dinheiro restrito de $6,729,000.
• Um saldo de notas a pagar de $3,700,000, com $2,800,000 devido em 12 meses.

No geral, a posição de liquidez parece forte com uma proporção atual de 3.17 e uma proporção rápida de 2.90, indicando uma sólida capacidade de cobrir obrigações de curto prazo.

A Marygold Companies, Inc. (MGLD) está supervalorizada ou subvalorizada?

Análise de avaliação

Para avaliar se a Companhia está supervalorizada ou subvalorizada, analisaremos as principais métricas de avaliação, incluindo preço-abeto (P/E), preço-a-livro (P/B) e valor corporativo para EBITDA (EV/EBITDA ) proporções, juntamente com as tendências dos preços das ações, o rendimento de dividendos e o consenso dos analistas.

Relação preço-lucro (P/E)

Em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou uma perda líquida de $1,586,000 comparado a uma perda líquida de $500,000 no mesmo trimestre do ano anterior. A perda líquida diluída por ação foi $0.04, o que torna inaplicável a relação P/E, pois a empresa não é lucrativa.

Proporção de preço-livro (P/B)

O valor contábil por ação em 30 de setembro de 2024, é derivado do patrimônio líquido total de acionistas de $25,531,000 dividido pelo total de ações em circulação de 40,326,035, resultando em um valor contábil de aproximadamente $0.633 por ação. O preço das ações na mesma data era $0.50, levando a uma proporção P/B de aproximadamente 0.79.

Razão de valor da empresa para ebitda (EV/EBITDA)

Para calcular a relação EV/EBITDA, primeiro precisamos do valor da empresa. O valor da empresa é calculado como capitalização de mercado mais dívida total menos dinheiro. Passivos totais em 30 de setembro de 2024, são $10,344,000e em dinheiro e equivalentes de dinheiro são $6,665,000. Assumindo um valor de mercado com base no preço das ações de $0.50, a capitalização de mercado é aproximadamente $20,163,017. Assim, o valor da empresa é calculado da seguinte forma:

No relatório mais recente, o EBITDA não é explicitamente declarado; No entanto, a perda das operações para o trimestre foi $(2,170,000). Isso sugere que a empresa não está gerando EBITDA positivo. Portanto, a relação EV/EBITDA não pode ser calculada com precisão neste momento.

Tendências do preço das ações

O preço das ações mostrou flutuações nos últimos 12 meses. As ações estavam sendo negociadas aproximadamente $0.75 há um ano, indicando um declínio de aproximadamente 33.33% Como está atualmente por aí $0.50.

Índice de rendimento de dividendos e pagamento

Em 30 de setembro de 2024, a empresa não paga dividendos, resultando em um rendimento de dividendos de 0%.

Consenso de analistas sobre avaliação de estoque

Consenso de analistas atualmente se inclina para um segurar Classificação devido às perdas contínuas da empresa e à falta de um caminho de rentabilidade clara. O consenso é baseado no desempenho recente da empresa, condições de mercado e potencial de crescimento futuro no setor de fintech.

A tabela a seguir resume as métricas de avaliação discutidas:

Riscos -chave enfrentados pela Marygold Companies, Inc. (MGLD)

Riscos -chave enfrentados pela Marygold Companies, Inc. (MGLD)

A Saúde Financeira da Marygold Companies, Inc. é influenciada por vários fatores de risco internos e externos que afetam suas operações e desempenho no mercado.

Concorrência da indústria

O cenário competitivo nos setores de gerenciamento de fundos e serviços financeiros apresenta riscos significativos. Para o trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou um declínio de receita de US $ 0,3 milhão ou 4% comparado ao ano anterior, principalmente devido a uma diminuição dos ativos médios sob gestão (AUM) de US $ 3,5 bilhões para US $ 3,1 bilhões. Esse declínio pode ser atribuído ao aumento da concorrência e à saturação do mercado.

Mudanças regulatórias

Como consultor de investimentos registrado, a empresa está sujeita a um rigoroso escrutínio regulatório. A recente aquisição de planejadores financeiros passo a passo limitados para US $ 1,2 milhão Envolve a conformidade com os requisitos regulatórios, o que adiciona complexidade operacional. Além disso, mudanças nos regulamentos tributários e requisitos de conformidade podem afetar a lucratividade e a eficiência operacional.

Condições de mercado

As flutuações nos preços das commodities e um ambiente de alta taxa de juros afetaram adversamente o desempenho da empresa. O prejuízo líquido para o trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024 foi US $ 1,586 milhão, um aumento significativo de 217% a partir do ano anterior. Tais instabilidades de mercado podem prejudicar a capacidade da empresa de atrair novos investimentos e manter os existentes.

Riscos operacionais

Os desafios operacionais, incluindo os custos crescentes associados ao desenvolvimento do aplicativo Fintech, são dignos de nota. As despesas operacionais aumentaram 10% para US $ 7,952 milhões para o trimestre. Este aumento de despesas, juntamente com um 57% Diminuir em outras rendas, exacerba ainda mais o risco operacional profile da empresa.

Riscos financeiros

A alavancagem financeira da empresa é outro fator de risco. Em 30 de setembro de 2024, a nota pagável era US $ 3,7 milhões, com uma taxa de juros efetiva de 41.3%. Essa dívida de alto custo pode coar o fluxo de caixa e limitar a flexibilidade financeira, especialmente se a receita continuar a diminuir.

Riscos estratégicos

A direção estratégica da empresa, particularmente seu foco em expandir o segmento de fintech, representa riscos devido a um desempenho inferior potencial. O aplicativo bancário móvel gerou receita mínima desde o seu lançamento suave em junho de 2023, levando a uma perda operacional de US $ 1,4 milhão no trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024. A falha em alcançar o crescimento esperado nessa área pode afetar o desempenho geral dos negócios.

Estratégias de mitigação

• Aumentar o posicionamento competitivo por meio de inovação e ofertas de serviços aprimoradas.
• Fortalecer as estruturas de conformidade para se adaptar às mudanças regulatórias de maneira eficaz.
• Implementando medidas de controle de custos para gerenciar as despesas operacionais crescentes.
• Explorando opções de financiamento adicionais para melhorar a liquidez e reduzir o risco financeiro.

Resumo das principais métricas financeiras

Perspectivas de crescimento futuro para a Marygold Companies, Inc. (MGLD)

Perspectivas de crescimento futuro para Marygold Companies, Inc.

Análise dos principais fatores de crescimento

A empresa está buscando vários fatores de crescimento destinados a melhorar sua posição de mercado e geração de receita. As principais iniciativas incluem:

• Inovações de produtos: O recente lançamento de um aplicativo Mobile Banking Fintech, que deve gerar receita por meio de taxas de gerenciamento e taxas de transação, representa uma inovação significativa. O aplicativo foi suave em junho de 2023 e está nos estágios iniciais da geração de receita.
• Expansões de mercado: A Companhia está focada em expandir seu segmento de serviços financeiros no Reino Unido, particularmente através da aquisição de planejadores financeiros passo a passo, que adicionaram US $ 80,1 milhões em ativos sob administração em 30 de setembro de 2024.
• Aquisições: A aquisição da passo a passo em abril de 2024 por US $ 1,2 milhão aprimora os recursos de gerenciamento de ativos da empresa.

Projeções futuras de crescimento de receita e estimativas de ganhos

A receita para o trimestre encerrada em 30 de setembro de 2024 foi relatada em US $ 7,91 milhões, uma redução de 4% em comparação com US $ 8,24 milhões no mesmo trimestre de 2023. Projeções futuras sugerem que, com a escala do aplicativo Fintech e a integração de ativos adquiridos, A empresa pode ver uma recuperação nas receitas. Os analistas estimam uma taxa de crescimento anual composta (CAGR) de aproximadamente 10% nos próximos cinco anos, impulsionada principalmente pelos serviços da FinTech e pelos recursos aprimorados de gerenciamento de fundos.

Iniciativas estratégicas ou parcerias que podem impulsionar o crescimento futuro

Marygold está buscando ativamente parcerias estratégicas para aprimorar suas ofertas de serviços. O desenvolvimento de seu aplicativo Fintech envolveu a colaboração com fornecedores e bancos de terceiros, criando um ecossistema robusto para serviços financeiros. Além disso, a empresa indicou planos para entrar em acordos de financiamento adicionais, potencialmente somando US $ 10 milhões em capital para apoiar projetos em andamento e futuros.

Vantagens competitivas que posicionam a empresa para crescimento

A empresa possui várias vantagens competitivas que podem facilitar o crescimento:

• Diversos fluxos de receita: A discriminação da receita para o trimestre mostra contribuições variadas: gerenciamento de fundos em US $ 4,59 milhões, produtos alimentícios em US $ 1,82 milhão, sistemas de segurança em US $ 0,69 milhões e serviços financeiros em US $ 0,21 milhão.
• Forte posição em dinheiro: Em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou equivalentes em dinheiro e caixa de US $ 6,73 milhões, um aumento de 22% em relação ao trimestre anterior, indicando uma forte posição de liquidez.
• Investimento em tecnologia: O investimento contínuo de US $ 16,5 milhões no desenvolvimento do aplicativo Fintech destaca o compromisso de alavancar a tecnologia para vantagem competitiva.

Tabela de resumo de oportunidades de crescimento

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. The Marygold Companies, Inc. (MGLD) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q1 2025 to get an in-depth view of The Marygold Companies, Inc. (MGLD)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View The Marygold Companies, Inc. (MGLD)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.