AllianceBernstein Holding L.P. (AB) Bundle
Uma breve história da Alliancebernstein Holding L.P.
Empresa Overview
A Alliancebernstein Holding L.P. (AB Holding), criada em 2000, é uma parceria de capital aberto que se concentra principalmente em serviços de gerenciamento e pesquisa de investimentos.
Desempenho financeiro em 2024
Em 30 de setembro de 2024, a AB Holding relatou um lucro líquido de US $ 127,2 milhões no terceiro trimestre, em comparação com US $ 57,0 milhões no mesmo período de 2023, representando um aumento de 123,2%. Nos nove meses encerrados em 30 de setembro de 2024, o lucro líquido atingiu US $ 317,9 milhões, acima dos US $ 185,0 milhões em 2023, um aumento de 71,9%.
| Métricas financeiras | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Lucro líquido (em milhões) | $127.2 | $57.0 | $317.9 | $185.0 |
| Lucro líquido diluído por unidade | $1.12 | $0.50 | $2.77 | $1.63 |
| Taxa de imposto efetiva | 6.7% | 13.3% | 7.9% | 12.4% |
Estrutura de propriedade
A participação média ponderada da propriedade da AB Holding em Alliancebernstein foi de 39,4% nos três meses findos em 30 de setembro de 2024 e 39,5% nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
Distribuições em dinheiro
Em outubro de 2024, a AB Holding declarou uma distribuição de US $ 0,77 por unidade para o terceiro trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024. Isso reflete um aumento de US $ 0,65 por unidade em 2023.
| Distribuição por unidade | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Valor de distribuição | $0.77 | $0.65 |
Investimento em AB
Em 30 de setembro de 2024, o investimento da AB Holding em Alliancebernstein foi avaliado em US $ 2,1 bilhões, um aumento de US $ 2,08 bilhões no início do ano.
Atividade de mercado
Durante o terceiro trimestre de 2024, a AB comprou um total de 1.138.093 unidades de retenção de AB a um preço médio de US $ 33,76 por unidade.
| Atividade de mercado | Unidades compradas | Preço médio por unidade |
|---|---|---|
| Unidades totais compradas | 1,138,093 | $33.76 |
Conclusão de métricas financeiras
A saúde financeira da AB Holding permanece forte, com um crescimento significativo no lucro e distribuições líquidos, refletindo o desempenho robusto no setor de gerenciamento de investimentos.
Um dono da Alliancebernstein Holding L.P. (AB)
Estrutura de propriedade
Em 30 de setembro de 2024, a estrutura de propriedade da Alliancebernstein Holding L.P. (AB) é composta pelas seguintes entidades:
| Entidade | Porcentagem de propriedade |
|---|---|
| Eqh e suas subsidiárias | 60.0% |
| AB segurando | 39.3% |
| Suportes não afiliados | 0.7% |
| Total | 100.0% |
Interesse econômico
Incluindo parceria geral e interesses de parceria limitada em AB Holding e AB, EQH e suas subsidiárias mantidas aproximadamente 61.6% Interesse econômico em AB em 30 de setembro de 2024.
Informações sobre parceiros gerais
A Alliancebernstein Corporation, uma subsidiária integral indireta da EQH, atua como parceira geral da AB Holding e AB. Possui 100.000 unidades de parceria geral na AB Holding e uma participação de 1,0% da Parceria Geral na AB.
AB unidades de retenção
Em 30 de setembro de 2024, as unidades de retenção de AB em circulação foram 113,335,357, que inclui:
| Descrição | Unidades |
|---|---|
| Excelente em 31 de dezembro de 2023 | 114,436,091 |
| Unidades emitidas | 859,586 |
| Unidades aposentadas | (1,860,320) |
| Excelente em 30 de setembro de 2024 | 113,335,357 |
Investimento em AB
O investimento em AB em 30 de setembro de 2024 foi avaliado em $2,098,703,000. Isso representa um aumento de $2,077,540,000 em 31 de dezembro de 2023.
Indicadores de desempenho financeiro
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro líquido atribuível a AB Unitolders foi $345,972,000, comparado com $167,404,000 no mesmo período de 2023. O interesse médio de propriedade média ponderado foi 39.4%.
Distribuições em dinheiro
Em 24 de outubro de 2024, uma distribuição de $0.77 por unidade foi declarada, representando a distribuição do fluxo de caixa disponível nos três meses findos em 30 de setembro de 2024.
Mudanças de propriedade
- Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as unidades de retenção de AB aposentadas totalizaram 66,477.
- As unidades de retenção de AB emitidas para financiar planos de remuneração de incentivo de longo prazo foram 20,430.
Informações fiscais
A AB Holding, como uma parceria com capital aberto, está sujeito a um imposto comercial de 4,0% na cidade de Nova York e a um imposto federal de 3,5% sobre a receita bruta de parceria.
Conclusão sobre métricas financeiras
Em resumo, o cenário de propriedade da Alliancebernstein Holding L.P. reflete controle significativo da EQH e suas subsidiárias, com um desempenho financeiro robusto e distribuições de caixa estruturadas, destacando seu potencial de estabilidade e crescimento nos mercados financeiros.
Alliancebernstein Holding L.P. (AB) Declaração de missão
Declaração de missão Overview
A Alliancebernstein Holding L.P. (AB) está comprometida em oferecer desempenho superior ao investimento e atendimento ao cliente por meio de soluções inovadoras e um profundo entendimento dos mercados globais. A empresa pretende alinhar seus interesses com os de seus clientes, garantindo que seus objetivos de investimento sejam atendidos com integridade e excelência.
Valores centrais
- Foco do cliente: Priorizando as necessidades dos clientes e construindo relacionamentos de longo prazo.
- Integridade: Defendendo os mais altos padrões éticos em todas as negociações.
- Inovação: Abraçando a mudança e alavancar a tecnologia para aprimorar estratégias de investimento.
- Diversidade e inclusão: Promover uma cultura que valoriza diversas perspectivas e experiências.
Métricas de desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, o desempenho financeiro da AB reflete seu compromisso com sua declaração de missão:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | % Mudar |
|---|---|---|---|
| Lucro líquido atribuível a abatidores AB | $345,972,000 | $167,404,000 | 106.7% |
| Equidade no lucro líquido atribuível a AB initolders | $136,374,000 | $65,761,000 | 107.4% |
| AB Receitas de qualificação | $713,242,000 | $689,323,000 | 3.5% |
| Lucro líquido diluído por unidade de retenção | $1.12 | $0.50 | 124.0% |
| Distribuição por AB Holding Unit | $0.77 | $0.65 | 18.5% |
Estratégia de investimento
A AB emprega uma estratégia de investimento com vários ativos que se concentra em fornecer aos clientes acesso a uma variedade de soluções de investimento, incluindo:
- Ações
- Renda fixa
- Investimentos alternativos
- Soluções multi-ativos
Desenvolvimentos recentes
Em 2024, a AB expandiu seu foco em investimentos sustentáveis, integrando fatores ambientais, sociais e de governança (ESG) em seus processos de investimento. Isso se alinha à missão da empresa de promover o crescimento sustentável e as práticas de investimento responsáveis.
Posição de mercado
Em 30 de setembro de 2024, os ativos da Alliancebernstein em Management (AUM) totalizaram aproximadamente US $ 700 bilhões, refletindo sua forte presença no mercado e comprometimento em agregar valor aos clientes.
Demografia de clientes
AB serve uma base de clientes diversificada, incluindo:
- Investidores institucionais
- Investidores de varejo
- Clientes de riqueza privada
- Consultores financeiros
Conclusão de Financeiro Overview
A Alliancebernstein continua a demonstrar um crescimento financeiro robusto e um compromisso constante com sua declaração de missão, concentrando -se em fornecer soluções e serviços de investimento excepcionais aos seus clientes.
Como funciona a Alliancebernstein Holding L.P. (AB)
Overview de operações comerciais
A Alliancebernstein Holding L.P. (AB) opera principalmente como uma empresa de gerenciamento de investimentos. A Companhia é estruturada como uma parceria de capital aberto (PTP) e obtém sua receita de seus juros patrimoniais na Alliancebernstein L.P. (AB), que fornece uma variedade de serviços de investimento.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, a Alliancebernstein relatou as seguintes métricas financeiras:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Lucro líquido atribuível a abatidores AB | $345,972,000 | $167,404,000 | 106.7% |
| Patrimônio líquido | $136,374,000 | $65,761,000 | 107.4% |
| Lucro líquido ajustado (diluído) | $87,680,000 | $74,068,000 | 18.5% |
| Lucro líquido básico por unidade | $1.12 | $0.50 | 124.0% |
| Lucro líquido diluído por unidade | $1.12 | $0.50 | 124.0% |
| Distribuições por unidade | $0.77 | $0.65 | 18.5% |
Estrutura de propriedade e unidade
A participação média ponderada da propriedade da AB Holding na AB em 30 de setembro de 2024 foi de 39,4%. O número total de unidades de retenção de AB em circulação foi de 113.435.357.
Fontes de receita
As fontes de receita da AB consistem principalmente em:
- Taxas de consultoria de investimento
- Pagamentos de pesquisa
- Comissões de corretagem
Tributação
A AB Holding está sujeita a um imposto federal de 3,5% sobre sua receita bruta de parceria. As taxas efetivas de imposto para os três meses findos em 30 de setembro de 2024 e 2023 foram os seguintes:
| Período | Taxa de imposto efetiva |
|---|---|
| Q3 2024 | 6.7% |
| Q3 2023 | 13.3% |
Fluxo de caixa e distribuições
O caixa líquido fornecido por atividades operacionais durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 253,0 milhões, em comparação com US $ 221,2 milhões no mesmo período de 2023. As distribuições em dinheiro aos unitolistas no mesmo período foram de US $ 253,0 milhões, refletindo um aumento de US $ 30,2 milhões. acima do ano.
Recursos de investimento e capital
As mudanças no investimento da AB Holding no AB durante o período de nove meses encerradas em 30 de setembro de 2024 são resumidas da seguinte forma (em milhares):
| Item | Quantia |
|---|---|
| Investimento em AB em 31 de dezembro de 2023 | $2,077,540 |
| Patrimônio líquido | $345,360 |
| Distribuições em dinheiro recebidas | $(281,164) |
| Investimento em AB em 30 de setembro de 2024 | $2,098,703 |
Compensação de incentivo de longo prazo
Durante os primeiros nove meses de 2024, a AB concedeu 1,2 milhão de prêmios restritos da Unidade de Holding AB a funcionários e diretores elegíveis. O dinheiro total pago pelas unidades de retenção de AB compradas durante esse período foi de US $ 71,7 milhões, em comparação com US $ 75,7 milhões em 2023.
Atividade de mercado
A AB comprou um total de 1.138.093 unidades de retenção de AB no mercado aberto durante o terceiro trimestre de 2024 a um preço médio de US $ 33,76 por unidade.
Renda abrangente
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a renda abrangente foi de US $ 325.061.000 em comparação com US $ 183.864.000 para o mesmo período em 2023.
Conclusão
A Alliancebernstein Holding L.P. continua mostrando um crescimento financeiro robusto e fortes métricas operacionais à medida que navega no complexo cenário de gerenciamento de investimentos.
Como Alliancebernstein Holding L.P. (AB) ganha dinheiro
Fontes de receita
A Alliancebernstein Holding L.P. gera receita principalmente por meio de seus serviços de gerenciamento de investimentos. Os principais componentes de sua receita incluem:
- Taxas de consultoria de investimento dos EUA
- Pagamentos de pesquisa
- Comissões de corretagem
Em 30 de setembro de 2024, a AB relatou as seguintes receitas qualificadas:
| Período | AB Receitas de qualificação (em milhares) | Variação percentual |
|---|---|---|
| Três meses findos em 30 de setembro de 2024 | $713,242 | 3.5% |
| Três meses findos em 30 de setembro de 2023 | $689,323 | - |
| Nove meses findos em 30 de setembro de 2024 | $2,099,807 | 1.9% |
| Nove meses findos em 30 de setembro de 2023 | $2,059,866 | - |
Desempenho do lucro líquido
O desempenho financeiro da AB mostrou um crescimento significativo no lucro líquido. Nos três meses e nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro líquido atribuível a AB Initolders foi:
| Período | Lucro líquido (em milhares) | Variação percentual |
|---|---|---|
| Três meses findos em 30 de setembro de 2024 | $345,972 | 106.7% |
| Três meses findos em 30 de setembro de 2023 | $167,404 | - |
| Nove meses findos em 30 de setembro de 2024 | $873,471 | 62.6% |
| Nove meses findos em 30 de setembro de 2023 | $537,292 | - |
Obrigações de imposto de renda
A AB Holding está sujeita a uma taxa de imposto de renda bruta de parceria federal de 3,5%. Em 30 de setembro de 2024, as despesas de imposto de renda foram detalhadas da seguinte forma:
| Período | Imposto de renda federal (em milhares) | Imposto de renda estadual (em milhares) | Imposto de renda total (em milhares) |
|---|---|---|---|
| Três meses findos em 30 de setembro de 2024 | $8,924 | $255 | $9,179 |
| Três meses findos em 30 de setembro de 2023 | $8,593 | $177 | $8,770 |
| Nove meses findos em 30 de setembro de 2024 | $26,728 | $692 | $27,420 |
| Nove meses findos em 30 de setembro de 2023 | $25,713 | $565 | $26,278 |
Distribuições em dinheiro a unitolistas
A AB Holding é necessária para distribuir todo o fluxo de caixa disponível para seus inituladores. As distribuições em dinheiro declaradas nos três meses findos em 30 de setembro de 2024 foram:
| Período | Distribuição por AB Holding Unit |
|---|---|
| Três meses findos em 30 de setembro de 2024 | $0.77 |
| Três meses findos em 30 de setembro de 2023 | $0.65 |
Investimento em AB
Em 30 de setembro de 2024, o investimento da AB Holding na AB foi relatado da seguinte forma:
| Componentes de investimento (em milhares) | Valor |
|---|---|
| Investimento em AB | $2,098,703 | Distribuições em dinheiro recebidas de AB | $281,164 |
Métricas operacionais
O AB usa métricas específicas para avaliar seu desempenho operacional. Nos três e nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as métricas operacionais ajustadas foram:
| Métricas | Três meses findos em 30 de setembro de 2024 | Nove meses findos em 30 de setembro de 2024 |
|---|---|---|
| Lucro líquido ajustado (em milhares) | $87,680 | $252,742 |
| Lucro líquido diluído ajustado por unidade | $0.77 | $2.21 |
Patrimônio líquido
O patrimônio líquido de AB Holding no lucro líquido atribuível aos coletores da AB para os períodos encerrados em 30 de setembro de 2024, foi:
| Período | Patrimônio líquido (em milhares) | Variação percentual |
|---|---|---|
| Três meses findos em 30 de setembro de 2024 | $136,374 | 107.4% |
| Três meses findos em 30 de setembro de 2023 | $65,761 | - |
| Nove meses findos em 30 de setembro de 2024 | $345,360 | 63.5% |
| Nove meses findos em 30 de setembro de 2023 | $211,264 | - |
AllianceBernstein Holding L.P. (AB) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- AllianceBernstein Holding L.P. (AB) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of AllianceBernstein Holding L.P. (AB)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View AllianceBernstein Holding L.P. (AB)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.