The AES Corporation (AES) Bundle
Uma breve história da AES Corporation
A AES Corporation, fundada em 1981, evoluiu para um líder global em energia, com foco em práticas sustentáveis e fontes de energia renovável. Sediada em Arlington, Virgínia, a AES opera em 14 países com um portfólio diversificado de geração de eletricidade e ativos de distribuição.
Desenvolvimentos recentes (2024)
A partir de 2024, a AES continuou a expandir suas iniciativas de energia renovável. A empresa possui um backlog de PPA (contrato de compra de energia), totalizando 12,7 GW, com 4,0 GW atualmente em construção. Em 2024, a AES assinou ou recebeu 1,3 GW de PPAs de longo prazo para novos projetos renováveis, elevando o total de um ano para 3,5 GW.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a AES registrou um lucro líquido atribuível à corporação de US $ 1.119 milhões, um aumento significativo de US $ 343 milhões no mesmo período em 2023. Esse aumento foi impulsionado principalmente por contribuições mais altas de projetos de renováveis e prejuízos mais baixos .
| Métricas financeiras | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Mudar |
|---|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 1.119 milhões | US $ 343 milhões | +US $ 776 milhões |
| Ganhos básicos por ação | $1.60 | $0.51 | +$1.09 |
| Ebitda ajustada | US $ 1.979 milhões | US $ 2.187 milhões | - US $ 208 milhões |
| Margem operacional | US $ 1.197 milhões | US $ 1.313 milhões | - US $ 116 milhões |
Recutação de receita
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a AES registrou receita total de US $ 3.289 milhões, em comparação com US $ 3.434 milhões no mesmo período em 2023. O declínio foi atribuído a vendas de contratos regulamentadas mais baixas e condições climáticas adversas que afetam a geração renovável.
| Fonte de receita | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) |
|---|---|---|
| Renováveis | US $ 726 milhões | US $ 708 milhões |
| Utilitários | US $ 961 milhões | US $ 880 milhões |
| Infraestrutura energética | US $ 1.623 milhões | US $ 1.861 milhões |
| Novas tecnologias de energia | US $ 1 milhão | US $ 0 milhão |
Dívida e capitalização
Os ativos totais da AES em 30 de setembro de 2024, totalizaram US $ 50.079 milhões, acima dos US $ 44.799 milhões no final de 2023. A dívida total da empresa foi de aproximadamente US $ 29 bilhões, refletindo um aumento devido ao novo financiamento para projetos renováveis.
A despesa de juros pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 1.125 milhões, em comparação com US $ 966 milhões em 2023. Esse aumento é principalmente devido a taxas de juros mais altas e novas dívidas emitidas.
Iniciativas estratégicas
A AES está investindo fortemente em tecnologias de energia limpa e visa alcançar uma redução significativa nas emissões de carbono até 2030. A empresa se comprometeu a fazer a transição para um futuro mais limpo, concentrando -se em aumentar sua capacidade de energia renovável.
Perspectivas futuras
Olhando para o futuro, a AES planeja continuar sua expansão no setor renovável, aproveitando sua presença global para capitalizar oportunidades de mercado emergentes. A Companhia pretende melhorar sua eficiência operacional e manter um forte desempenho financeiro, enquanto adere às suas metas de sustentabilidade.
A quem é dono da AES Corporation (AES)
Principais acionistas
A partir de 2024, a propriedade da AES Corporation (AES) é distribuída entre vários investidores institucionais e individuais. Abaixo está um resumo dos principais acionistas:
| Acionista | Porcentagem de propriedade | Tipo de propriedade |
|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | 8.9% | Investidor institucional |
| BlackRock, Inc. | 8.5% | Investidor institucional |
| Conselheiros Globais da State Street | 5.5% | Investidor institucional |
| FMR LLC (Fidelity) | 4.0% | Investidor institucional |
| Wellington Management Company, LLP | 3.7% | Investidor institucional |
| Outros investidores institucionais | 30.4% | Investidores institucionais |
| Acionistas individuais | 35.0% | Investidores de varejo |
Conselho Administrativo
A AES Corporation é regida por um conselho de administração que inclui vários membros com vasta experiência em energia e finanças. Membros notáveis incluem:
- Andrés Gluski - Presidente e CEO
- Michael J. D. McGarry - Presidente do Conselho
- Wendy M. K. Lesko - Diretor Independente
- Ranjan D. Sharma - Diretor Independente
- Gina C. D. G. V. N. C. K. H. W. H. A. H. R. L. - Diretor Independente
Mudanças de propriedade recentes
Nas transações recentes, a AES fez desinvestimentos e aquisições estratégicas que afetaram sua estrutura de propriedade:
- Em 31 de outubro de 2024, a AES vendeu sua participação de 47,3% na AES Brasil por aproximadamente US $ 630 milhões.
- Em setembro de 2024, a AES concordou em vender uma participação indireta de 30% na AES Ohio para o CDPQ por cerca de US $ 546 milhões.
Desempenho do mercado
O desempenho das ações da AES mostrou flutuações, refletindo tendências mais amplas do mercado e desenvolvimentos específicos da empresa. Em 30 de setembro de 2024, as ações estavam sendo negociadas em aproximadamente US $ 25,73, com uma capitalização de mercado de cerca de US $ 18 bilhões.
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Preço atual das ações | $25.73 |
| Capitalização de mercado | US $ 18 bilhões |
| Faixa de 52 semanas | $20.00 - $30.00 |
| Razão P/E. | 16.5 |
| Rendimento de dividendos | 2.5% |
Tendências de propriedade institucional
Até os relatórios mais recentes, a propriedade institucional da AES aumentou, com grandes partes interessadas continuando a manter partes significativas da empresa:
- O Vanguard Group aumentou sua participação em 0,5% no último ano.
- A BlackRock manteve sua posição com pequenas flutuações na porcentagem de propriedade.
Conclusão
O cenário de propriedade da Corporação da AES reflete uma mistura de investidores institucionais e de varejo, com participações significativas mantidas pelas principais empresas de gerenciamento de ativos. As decisões estratégicas em andamento, incluindo vendas e aquisições de ativos, provavelmente continuarão moldando a estrutura de propriedade no futuro.
A declaração de missão da AES Corporation (AES)
Declaração de missão atual
A missão da AES Corporation é "acelerar o futuro da energia", fornecendo soluções de energia sustentável por meio de inovação e excelência operacional. A empresa pretende fornecer energia confiável e acessível enquanto lidera a transição para fontes de energia mais limpas.
Objetivos estratégicos
- Aumentar investimentos em projetos de energia renovável.
- Aumente a eficiência operacional em todas as unidades de negócios.
- Expanda a presença global em mercados emergentes.
- Concentre -se nos avanços tecnológicos para melhorar a entrega e o armazenamento de energia.
Desempenho financeiro (2024)
Em 30 de setembro de 2024, a AES Corporation relatou métricas financeiras significativas, refletindo seu desempenho operacional e posição de mercado:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudança (US $ milhões) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Resultado líquido | $210 | $291 | ($81) | -28% |
| Ebitda ajustada | $692 | $990 | ($298) | -30% |
| EPS ajustado | $0.71 | $0.60 | $0.11 | 18% |
| Lucro líquido (9 meses) | $449 | $461 | ($12) | -3% |
| Receita (9 meses) | $4,706 | $5,239 | ($533) | -10% |
Iniciativas de energia renovável
A AES Corporation continua a liderar no desenvolvimento de energia renovável. A empresa possui um pipeline significativo de projetos destinados a expandir sua capacidade de energia renovável:
- Backlog de PPA: 12,7 GW, incluindo 4,0 GW em construção.
- Novos PPAs de longo prazo assinados em 2024: 3,5 GW.
- Construção concluída de 1,2 GW de projetos solares e eólicos.
Desafios operacionais
Apesar dos desenvolvimentos positivos, a AES enfrenta desafios que podem afetar sua missão:
- Condições de seca recorde que afetam operações hidrelétricas na Colômbia.
- Despesas de juros mais altas de novas dívidas incorridas para projetos renováveis.
- Interrupções operacionais devido a eventos climáticos extremos.
Investimento e financiamento
A estrutura de capital da empresa em 30 de setembro de 2024 indica a dependência do financiamento da dívida para o crescimento:
| Tipo de dívida | Valor (em bilhões) |
|---|---|
| Dívida sem recurso | $22.5 |
| Recorrer dívida | $6.5 |
| Dívida atual sem receita amadurece | $3.2 |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | $1.9 |
Perspectivas futuras
A AES Corporation está posicionada para continuar seu crescimento no setor de energia renovável, com um forte compromisso com a sustentabilidade e a inovação, alinhando -se com sua missão de acelerar o futuro da energia.
Como funciona a corporação AES (AES)
Overview
A AES Corporation opera dentro de quatro unidades de negócios estratégicas primárias (SBUS): renováveis, serviços públicos, infraestrutura de energia e novas tecnologias de energia. A empresa está focada na transição para a energia limpa e tem um investimento significativo em projetos de energia renovável.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, a AES relatou os seguintes resultados financeiros:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 210 milhões | US $ 291 milhões | $ (81) milhões | -28% |
| Ebitda ajustada | US $ 692 milhões | US $ 990 milhões | $ (298) milhões | -30% |
| EPS diluído | $0.72 | $0.32 | $0.40 | 125% |
| Margem operacional | US $ 722 milhões | US $ 918 milhões | $ (196) milhões | -21% |
Desempenho do segmento
Cada SBU tem contribuições distintas para as receitas gerais e métricas operacionais:
| Sbu | Receita (Q3 2024) | Receita (Q3 2023) | Margem operacional (Q3 2024) | Margem operacional (Q3 2023) |
|---|---|---|---|---|
| Renováveis | US $ 726 milhões | US $ 708 milhões | US $ 199 milhões | US $ 267 milhões |
| Utilitários | US $ 961 milhões | US $ 880 milhões | US $ 165 milhões | US $ 160 milhões |
| Infraestrutura energética | US $ 1.623 milhões | US $ 1.861 milhões | US $ 179 milhões | US $ 222 milhões |
| Novas tecnologias de energia | US $ 1 milhão | US $ 0 milhão | $ (1) milhão | $ (2) milhões |
Despesas de capital e fluxo de caixa
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou as seguintes fontes e usos de caixa:
| Fontes de caixa | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Empréstimos sob linhas de crédito rotativas | $5,652 |
| Emissão de dívida sem receita | $5,199 |
| Dinheiro líquido fornecido por atividades operacionais | $1,664 |
| Total de fontes de caixa | $17,035 |
| Usos em dinheiro | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Despesas de capital | $(5,665) |
| Reembolsos em linhas de crédito giratórias | $(4,051) |
| Reembolsos de dívida sem receita | $(3,311) |
| Usos totais em dinheiro | $(17,074) |
Backlog do projeto e crescimento futuro
A AES possui um backlog de 12,7 GW, incluindo 4,0 GW em construção. Em 2024, a Companhia assinou ou recebeu 1,3 GW de acordos de compra de energia de longo prazo (PPAs) para novas renováveis, elevando o total para 3,5 GW no ano.
Estrutura de dívida e patrimônio líquido
Em 30 de setembro de 2024, a AES relatou os seguintes passivos não circulantes:
| Passivos não circulantes | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Recorrer dívida | $4,840 |
| Dívida sem recurso | $19,666 |
| Imposto de renda diferido | $1,696 |
| Passivos não circulantes totais | $29,160 |
O patrimônio atribuível aos acionistas da AES Corporation foi relatado em US $ 3.290 milhões, com o patrimônio total atingindo US $ 7.639 milhões na mesma data.
Atributos fiscais e ambiente regulatório
Durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a AES percebeu US $ 895 milhões em atributos fiscais, principalmente de seus negócios de renovação dos EUA. A implementação da Lei de Redução da Inflação (IRA) tem sido favorável à estratégia de crescimento da empresa em renováveis.
Como a AES Corporation (AES) ganha dinheiro
Fluxos de receita
A AES Corporation gera receita através de várias unidades de negócios estratégicas (SBUs), incluindo renováveis, serviços públicos, infraestrutura de energia e novas tecnologias de energia. Em 30 de setembro de 2024, a repartição da receita da empresa é a seguinte:
| Sbu | Receita Q3 2024 (em milhões) | Receita Q3 2023 (em milhões) | % Mudar |
|---|---|---|---|
| Renováveis | $726 | $708 | 3% |
| Utilitários | $961 | $880 | 9% |
| Infraestrutura energética | $1,623 | $1,861 | -13% |
| Novas tecnologias de energia | $1 | $0 | Nm |
| Corporativo e outro | $33 | $29 | 14% |
| Receita total | $3,289 | $3,434 | -4% |
Segmento de renováveis
A SBU de renováveis se concentra em solar, vento, armazenamento de energia e geração hidrelétrica. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita foi de US $ 1.941 milhões, um aumento de 11% de US $ 1.744 milhões no mesmo período em 2023. Esse crescimento é atribuído a contribuições mais altas de novos projetos colocados em serviço.
Segmento de utilitários
A SBU utilitários inclui serviços públicos regulamentados, como Aes Indiana e Aes Ohio. A receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 2.730 milhões, um pequeno aumento de US $ 2.703 milhões em 2023. Isso foi impulsionado pelo aumento das receitas de transmissão e distribuição devido a taxas mais altas e aumento da demanda.
Segmento de infraestrutura de energia
A SBU Infraestrutura de Energia, que inclui gás natural, carvão e outras instalações de geração, obteve um declínio de receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, com receita total de US $ 4.706 milhões em comparação com US $ 5.239 milhões em 2023, refletindo vendas de contrato regulamentadas mais baixas e vendas e O fim das operações comerciais nas principais instalações.
Novo segmento de tecnologias de energia
As novas tecnologias de energia SBU estão focadas em soluções inovadoras como o hidrogênio verde. A receita é mínima, mas deve crescer à medida que novas tecnologias são desenvolvidas e adotadas.
Estrutura de custos e margem operacional
O custo total das vendas nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi de US $ 7.422 milhões, resultando em uma margem operacional de US $ 1.894 milhões, abaixo dos US $ 2.010 milhões em 2023. Esta diminuição reflete custos operacionais mais altos e margens mais baixas na infraestrutura energética SBU devido para interrupções e vendas reduzidas.
| Custo das vendas (em milhões) | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Não regulado | ($1,794) | ($1,813) |
| Regulamentado | ($773) | ($703) |
| Custo total das vendas | ($2,567) | ($2,516) |
Indicadores de desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro líquido atribuível à corporação da AES foi de US $ 1.119 milhões, em comparação com US $ 343 milhões no mesmo período em 2023, indicando um aumento significativo na lucratividade impulsionado por receitas mais altas de projetos de renováveis e prejuízos mais baixos.
Ganhos ajustados por ação (EPS)
O EPS ajustado nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, aumentou para US $ 1,60 de US $ 1,03 em 2023. Isso reflete o impacto de taxas de imposto ajustadas mais baixas e contribuições mais altas das Utilitárias e SBUs de Renováveis.
| Métricas de EPS | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| EPS diluído | $1.58 | $0.48 |
| EPS ajustado | $1.60 | $1.03 |
Crescimento futuro e iniciativas estratégicas
A AES Corporation possui um pipeline de projetos com um backlog de contrato de compra de energia (PPA) de 12,7 GW, incluindo 4,0 GW atualmente em construção. Em 2024, a empresa assinou ou recebeu 3,5 GW de PPAs de longo prazo para novas renováveis.
Conclusão sobre geração de receita
O portfólio diversificado da AES Corporation em renováveis, serviços públicos e infraestrutura energética, combinada com investimentos estratégicos em novas tecnologias, posiciona a empresa para o crescimento contínuo da receita e a lucratividade no cenário de energia em evolução.
The AES Corporation (AES) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- The AES Corporation (AES) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of The AES Corporation (AES)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View The AES Corporation (AES)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.