CarGurus, Inc. (CARG) Bundle
Uma breve história de cargurus
A Cargurus, Inc. se estabeleceu como um participante proeminente no mercado automotivo on -line desde a sua criação em 2006. A empresa aproveita a tecnologia para aprimorar a experiência de compra e venda de carros, conectando consumidores a revendedores e vendedores particulares.
Desempenho financeiro Overview
Em 30 de setembro de 2024, a Cargurus registrou receita total de US $ 231,4 milhões, marcando um aumento de 5% em relação a US $ 219,4 milhões no mesmo período de 2023. No entanto, nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita total diminuiu em 4%, para US $ 665,8 milhões, abaixo de US $ 691,1 milhões ano a ano.
| Período | Receita total (em milhões) | Lucro líquido (perda) (em milhões) | Ebitda ajustada (em milhões) |
|---|---|---|---|
| Q3 2024 | $231.4 | $22.5 | $64.9 |
| Q3 2023 | $219.4 | $19.0 | $48.6 |
| 9m 2024 | $665.8 | $(24.9) | $170.8 |
| 9m 2023 | $691.1 | $44.7 | $134.6 |
Desempenho do segmento
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita do segmento de mercado dos EUA foi de US $ 187,3 milhões, um aumento de 14% em relação a US $ 164,3 milhões no ano anterior. Por outro lado, o segmento de atacado digital experimentou um declínio significativo, gerando US $ 27,3 milhões em comparação com US $ 41,5 milhões no terceiro trimestre de 2023.
| Segmento | Q3 2024 Receita (em milhões) | Q3 2023 Receita (em milhões) |
|---|---|---|
| Marketplace dos EUA | $187.3 | $164.3 |
| Atacado digital | $27.3 | $41.5 | Outro | $16.8 | $13.6 |
Estrutura de custos e despesas operacionais
As despesas operacionais nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizaram US $ 155,1 milhões, acima dos US $ 141,2 milhões no terceiro trimestre de 2023. O aumento foi impulsionado principalmente por despesas com vendas e marketing mais altas, que aumentaram para US $ 81,2 milhões, de US $ 76,8 milhões em ano anterior.
| Tipo de despesa | Q3 2024 Montante (em milhões) | Q3 2023 Montante (em milhões) |
|---|---|---|
| Vendas e marketing | $81.2 | $76.8 |
| Produto, tecnologia e desenvolvimento | $36.4 | $35.4 |
| Geral e Administrativo | $28.2 | $24.9 |
| Goodwill e outros comprometimentos de ativos | $7.0 | $0.0 |
Fluxo de caixa e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, a Cargurus detinha dinheiro e equivalentes em dinheiro de US $ 246,7 milhões, em comparação com US $ 291,4 milhões no final de 2023. A Companhia gerou US $ 179,8 milhões em dinheiro das atividades operacionais durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, um aumento em relação a em relação a em relação a um aumento em relação aos US $ 122,0 milhões no mesmo período de 2023.
| Atividade de fluxo de caixa | 9m 2024 (em milhões) | 9m 2023 (em milhões) |
|---|---|---|
| Dinheiro líquido fornecido por atividades operacionais | $179.8 | $122.0 |
| Dinheiro líquido usado em atividades de investimento | $(59.3) | $(115.0) |
| Dinheiro líquido usado em atividades de financiamento | $(164.3) | $(123.7) |
Posição de mercado e iniciativas estratégicas
A Cargurus continua a se concentrar em aprimorar seu mercado por meio de publicidade estratégica e aprimoramentos de tecnologia. A Companhia autorizou um programa de recompra de ações para 2024, com uma alocação de até US $ 250 milhões para recompras de ações, destinadas a retornar capital aos acionistas e melhorar o desempenho das ações.
Em 30 de setembro de 2024, a empresa havia recomprado 6,35 milhões de ações por US $ 146,1 milhões no programa de recompra de ações de 2024, com média de US $ 22,98 por ação.
Um dono da Cargurus, Inc. (Carg)
Estrutura de propriedade
Em 30 de setembro de 2024, a Cargurus, Inc. possui uma estrutura de ações ordinárias de classe dupla que consiste em ações ordinárias de Classe A e Classe B.
| Classe de estoque | Ações autorizadas | Ações emitidas e em circulação (em 30 de setembro de 2024) | Ações emitidas e em circulação (em 31 de dezembro de 2023) |
|---|---|---|---|
| Classe A comum estoque | 87,582,147 | 92,175,243 | 92,175,243 |
| Ações ordinárias da classe B | 100,000,000 | 15,757,238 | 15,999,173 |
Principais acionistas
A tabela a seguir descreve os principais acionistas da Cargurus, Inc. em 30 de setembro de 2024:
| Acionista | Porcentagem de propriedade | Tipo de estaca |
|---|---|---|
| Investidores públicos | ~ 70% (aprox.) | Ações ordinárias |
| Investidores institucionais | ~ 30% (aprox.) | Ações ordinárias |
| Gestão e insiders | ~ 5% (aprox.) | Ações ordinárias |
Propriedade institucional
No último período de relatório, vários investidores institucionais mantêm participações significativas na Cargurus, Inc. A tabela a seguir resume os principais acionistas institucionais:
| Instituição | Ações pertencentes | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| O Vanguard Group, Inc. | 8,531,000 | 9.25% |
| BlackRock, Inc. | 7,840,000 | 8.50% |
| SSGA Funds Management, Inc. | 5,000,000 | 5.50% |
| Invesco Ltd. | 4,500,000 | 4.90% |
Desempenho recente de ações
O desempenho das ações da Cargurus, Inc. em 30 de setembro de 2024 reflete as seguintes métricas:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Preço atual das ações | $15.45 |
| Capitalização de mercado | US $ 1,62 bilhão |
| 52 semanas de altura | $22.90 |
| 52 semanas baixo | $10.75 |
Destaques financeiros recentes
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, Cargurus relatou os seguintes destaques financeiros:
| Métrica financeira | Valor (em milhares) |
|---|---|
| Receita total | $231,358 |
| Resultado líquido | $22,511 |
| Receita operacional | $27,434 |
| Ebitda ajustada | US $ 53.000 (aprox.) |
Governança
O Conselho de Administração da Cargurus, Inc. inclui vários números significativos nos setores automotivo e de tecnologia, contribuindo para a direção e governança estratégica da empresa.
| Membro do conselho | Posição | Fundo |
|---|---|---|
| Langley Steinert | Presidente e CEO | Co-fundador da Cargurus com experiência anterior nas indústrias automotivas e de tecnologia. |
| Jason Trevisan | Diretor | Ex -COO de uma grande empresa de tecnologia com vasta experiência em operações. |
| Catherine McCarthy | Diretor | Especialista em marketing digital e envolvimento do consumidor. |
Cargurus, Inc. (CARG) Declaração de missão
Missão Overview
A Cargurus, Inc. pretende ser o mercado automotivo on -line mais confiável e transparente, permitindo que os consumidores tomem decisões informadas ao comprar e vender veículos. A empresa enfatiza o fornecimento de uma plataforma que capacita os usuários com informações orientadas a dados, listagens abrangentes de veículos e ferramentas amigáveis.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, Cargurus relatou receita total de US $ 665,8 milhões, uma diminuição de 4% em comparação com US $ 691,1 milhões Pelo mesmo período em 2023. O detalhamento da receita é o seguinte:
| Fonte de receita | 2024 (US $ milhares) | 2023 (US $ milhares) | Mudança (US $ milhares) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Marketplace | 586,405 | 515,986 | 70,419 | 14% |
| Atacado | 41,351 | 78,873 | (37,522) | (48%) |
| Produto | 38,090 | 96,260 | (58,170) | (60%) |
| Total | 665,846 | 691,119 | (25,273) | (4%) |
Estrutura de custos
O custo geral da receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi US $ 125,9 milhões, queda de 39% de US $ 207,7 milhões no ano anterior. A quebra dos custos é a seguinte:
| Tipo de custo | 2024 (US $ milhares) | 2023 (US $ milhares) | Mudança (US $ milhares) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Marketplace | 41,051 | 45,830 | (4,779) | (10%) |
| Atacado | 47,272 | 67,780 | (20,508) | (30%) |
| Produto | 37,567 | 94,090 | (56,523) | (60%) |
| Total | 125,890 | 207,700 | (81,810) | (39%) |
Despesas operacionais
As despesas operacionais da Cargurus nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizaram US $ 579,8 milhões, comparado com US $ 428,5 milhões Em 2023, refletindo um aumento impulsionado principalmente pelos esforços de vendas e marketing.
| Tipo de despesa | 2024 (US $ milhares) | 2023 (US $ milhares) | Mudança (US $ milhares) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Vendas e marketing | 245,801 | 230,243 | 15,558 | 7% |
| Produto, tecnologia e desenvolvimento | 108,484 | 109,432 | (948) | (1%) |
| Geral e Administrativo | 83,682 | 77,090 | 6,592 | 9% |
| Goodwill e outros comprometimentos de ativos | 134,501 | 0 | 134,501 | Nm |
| Despesas operacionais totais | 579,822 | 428,527 | 151,295 | 35% |
Métricas -chave
Em 30 de setembro de 2024, o Cargurus informou:
- Caixa e equivalentes de dinheiro de US $ 246,7 milhões.
- Capacidade da dívida sob crédito giratório de US $ 390,1 milhões.
- Perda líquida consolidada de US $ 24,9 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
- Ebitda ajustada de US $ 170,8 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
Posição de mercado
A Cargurus continua a aprimorar sua posição no mercado, concentrando -se na expansão de suas ofertas de serviços, aumentando as assinaturas de revendedores e alavancando a análise de dados para fornecer melhores experiências do usuário. O segmento de mercado dos EUA continua sendo o maior gerador de receita, representando 81% da receita total nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
Como funciona a Cargurus, Inc. (CARG)
Modelo de negócios
A Cargurus, Inc. opera principalmente como um mercado automotivo on -line, conectando os consumidores a revendedores. A receita da empresa é derivada de três fontes principais: receita de mercado, receita de atacado e receita do produto.
- Receita do Marketplace: inclui assinaturas de revendedores em pacotes de listagens, publicidade digital e receita de parcerias.
- Receita no atacado: gerado a partir de taxas de transação em transações de revendedor para dealista e vendas de veículos.
- Receita do produto: Compreende recursos das vendas de veículos adquiridas através de várias transações.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, Cargurus relatou os seguintes resultados financeiros:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita total | US $ 231,4 milhões | US $ 219,4 milhões | 5% |
| Receita do mercado | US $ 204,0 milhões | US $ 177,9 milhões | 15% |
| Receita no atacado | US $ 12,1 milhões | US $ 21,7 milhões | (44%) |
| Receita do produto | US $ 15,2 milhões | US $ 19,8 milhões | (23%) |
| Resultado líquido | US $ 22,5 milhões | US $ 19,0 milhões | 13% |
Estrutura de custos
O custo total da receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi de US $ 125,9 milhões, uma diminuição de 39% em comparação com o mesmo período em 2023. O detalhamento é o seguinte:
| Categoria de custo | 2024 | 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Marketplace | US $ 41,1 milhões | US $ 45,8 milhões | (10%) |
| Atacado | US $ 47,3 milhões | US $ 67,8 milhões | (30%) |
| Produto | US $ 37,6 milhões | US $ 94,1 milhões | (60%) |
Despesas operacionais
As despesas operacionais nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizaram US $ 438,0 milhões, refletindo um aumento significativo em determinadas áreas:
| Categoria de despesa | 2024 | 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Vendas e marketing | US $ 245,8 milhões | US $ 230,2 milhões | 7% |
| Produto, tecnologia e desenvolvimento | US $ 108,5 milhões | US $ 109,4 milhões | (1%) |
| Geral e Administrativo | US $ 83,7 milhões | US $ 77,1 milhões | 9% |
Desempenho do segmento
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita do segmento (perda) das operações foi relatada da seguinte forma:
| Segmento | Renda (perda) 2024 | Renda (perda) 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Marketplace dos EUA | US $ 126,7 milhões | US $ 84,4 milhões | 50% |
| Atacado digital | (US $ 173,8 milhões) | (US $ 29,2 milhões) | (496%) |
| Outro | US $ 7,3 milhões | ($367,000) | 2,083% |
Liquidez e recursos de capital
Em 30 de setembro de 2024, a Cargurus possuía equivalentes em dinheiro e dinheiro de US $ 246,7 milhões, abaixo dos US $ 291,4 milhões no final de 2023. A empresa tinha uma capacidade de empréstimos de US $ 390,1 milhões em sua instalação de crédito rotativo.
Distribuição de receita geográfica
A receita por região geográfica nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 é a seguinte:
| Região | Receita 2024 | Receita 2023 |
|---|---|---|
| Estados Unidos | US $ 619,7 milhões | US $ 653,5 milhões |
| Internacional | US $ 46,1 milhões | US $ 37,6 milhões | Total | US $ 665,8 milhões | US $ 691,1 milhões |
Como Cargurus, Inc. (Carg) ganha dinheiro
Segmentos de receita
O Cargurus gera receita através de três segmentos primários: mercado, atacado e produto.
| Segmento de receita | Q3 2024 Receita (em milhares) | Q3 2023 Receita (em milhares) | Mudança (em milhares) | Porcentagem de receita total Q3 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Marketplace | $204,019 | $177,909 | $26,110 | 88% |
| Atacado | $12,107 | $21,735 | ($9,628) | 5% |
| Produto | $15,232 | $19,775 | ($4,543) | 7% |
| Receita total | $231,358 | $219,419 | $11,939 | 100% |
Receita do mercado
A receita do Marketplace é derivada principalmente de assinaturas de revendedores em pacotes de listagens, RPM e publicidade. A receita aumentou 15% ano a ano no terceiro trimestre de 2024, principalmente devido à receita de listagens mais alta e ao aumento das assinaturas de revendedores.
Receita no atacado
A receita de atacado, que teve um declínio significativo, caiu 44% ano a ano, para US $ 12,1 milhões no terceiro trimestre de 2024. Isso foi atribuído a uma redução de 39% nas transações, que caiu para 8.249 de 13.562 no terceiro trimestre de 2023.
Receita do produto
A receita do produto diminuiu 23% ano a ano, para US $ 15,2 milhões no terceiro trimestre de 2024. Esta receita é principalmente da venda de veículos por meio de transações da IMCO, que também tiveram um declínio em volume.
Receita anual Overview
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Cargurus relatou receita total de US $ 665,8 milhões, uma queda de 4% de US $ 691,1 milhões no mesmo período de 2023. O detalhamento das fontes de receita é o seguinte:
| Fonte de receita | 9m 2024 Receita (em milhares) | 9m 2023 Receita (em milhares) | Mudança (em milhares) | Porcentagem de receita total 9m 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Marketplace | $586,405 | $515,986 | $70,419 | 88% |
| Atacado | $41,351 | $78,873 | ($37,522) | 6% |
| Produto | $38,090 | $96,260 | ($58,170) | 6% |
| Receita total | $665,846 | $691,119 | ($25,273) | 100% |
Custo da receita
O custo total da receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi de US $ 125,9 milhões, uma redução de 39% de US $ 207,7 milhões em 2023. O colapso é o seguinte:
| Tipo de custo | 9m 2024 Custo (em milhares) | 9m 2023 Custo (em milhares) | Mudança (em milhares) | Porcentagem de receita total 9m 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Marketplace | $41,051 | $45,830 | ($4,779) | 6% |
| Atacado | $47,272 | $67,780 | ($20,508) | 7% |
| Produto | $37,567 | $94,090 | ($56,523) | 6% |
| Custo total | $125,890 | $207,700 | ($81,810) | 19% |
Despesas operacionais
As despesas operacionais nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizaram US $ 579,8 milhões, um aumento de US $ 428,5 milhões em 2023. O detalhamento inclui:
| Tipo de despesa | 9m 2024 despesa (em milhares) | 9m 2023 despesa (em milhares) | Mudança (em milhares) | Porcentagem de receita total 9m 2024 |
|---|---|---|---|---|
| Vendas e marketing | $245,801 | $230,243 | $15,558 | 37% |
| Produto, tecnologia e desenvolvimento | $108,484 | $109,432 | ($948) | 16% |
| Geral e Administrativo | $83,682 | $77,090 | $6,592 | 13% |
| Despesas operacionais totais | $579,822 | $428,527 | $151,295 | 87% |
Lucro líquido (perda)
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Cargurus registrou uma perda líquida consolidada de US $ 24,9 milhões em comparação com um lucro líquido de US $ 44,7 milhões no mesmo período de 2023. As principais métricas financeiras incluem:
| Métrica | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|
| Lucro líquido (perda) (em milhares) | ($24,909) | $44,656 |
| Ebitda ajustada consolidada (em milhares) | $170,800 | $134,600 |
| Lucro líquido (perda) por ação | ($0.24) | $0.48 |
Principais métricas de negócios
Em 30 de setembro de 2024, a receita média trimestral por revendedor de assinatura (QARSD) era:
| Região | QARSD 2024 | QARSD 2023 |
|---|---|---|
| Estados Unidos | $7,177 | $6,332 |
| Internacional | $2,057 | $1,721 |
| Consolidado | $6,038 | $5,317 |
CarGurus, Inc. (CARG) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- CarGurus, Inc. (CARG) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of CarGurus, Inc. (CARG)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View CarGurus, Inc. (CARG)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.