Cummins Inc. (CMI) Bundle
Uma breve história da Cummins Inc.
Empresa Overview
A Cummins Inc., fundada em 1919, é líder global no design e fabricação de motores, filtração e produtos de geração de energia. A empresa opera em vários segmentos, incluindo motor, distribuição, componentes, sistemas de energia e acelera.
Desempenho financeiro recente (2024)
Em 30 de setembro de 2024, a Cummins registrou vendas líquidas de US $ 25,7 bilhões, um pequeno aumento de US $ 25,5 bilhões no mesmo período em 2023. O lucro líquido atribuível à Cummins Inc. foi de US $ 3,5 bilhões, ou US $ 25,31 por ação diluída, em comparação com US $ 2,2 bilhões , ou US $ 15,19 por ação diluída, no ano anterior, representando um crescimento significativo ano a ano de 63%.
| Métricas financeiras | 2024 | 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Vendas líquidas (em bilhões) | $25.7 | $25.5 | $0.2 |
| Lucro líquido (em bilhões) | $3.5 | $2.2 | $1.3 |
| Ganhos por ação (diluída) | $25.31 | $15.19 | $10.12 |
Desempenho do segmento
No terceiro trimestre de 2024, o desempenho de vários segmentos foi o seguinte:
| Segmento | Vendas líquidas (terceiro trimestre 2024) | Vendas líquidas (terceiro trimestre 2023) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Componentes | US $ 2,724 bilhões | US $ 3,236 bilhões | (16)% |
| Motor | US $ 2,913 bilhões | US $ 2,931 bilhões | (1)% |
| Distribuição | US $ 2,952 bilhões | US $ 2,535 bilhões | 16% |
| Sistemas de energia | US $ 1,687 bilhão | US $ 1,444 bilhão | 17% |
| Acelera | US $ 110 milhões | US $ 103 milhões | 7% |
Alienação e mudanças estratégicas
Em 18 de março de 2024, a Cummins concluiu a desinvestimento de sua propriedade restante de 80,5% do AtMus, o que impactou significativamente as vendas do segmento de componentes. Essa decisão estratégica é refletida no declínio das vendas de 16% no segmento de componentes para o terceiro trimestre de 2024 em comparação com o mesmo período em 2023.
Fluxo de caixa e estrutura de capital
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Cummins gerou US $ 65 milhões em dinheiro das operações, um declínio acentuado de US $ 2,5 bilhões em 2023. A Companhia manteve uma taxa de dívida / capital de 40,1%.
| Métricas de fluxo de caixa | 2024 | 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Dinheiro das operações (em milhões) | $65 | $2,507 | $(2,442) |
| Despesas de capital (em milhões) | $668 | $694 | $(26) |
Perspectivas e perspectivas futuras
A Cummins antecipa a demanda robusta em seu segmento de caminhões de médio porte na América do Norte e forte potencial de mercado na Índia. A empresa continua a se concentrar nos mercados de geração de energia, particularmente em aplicativos de data center, que devem impulsionar o crescimento da receita nos próximos trimestres.
Um dono da Cummins Inc. (CMI)
Estrutura de propriedade
A partir de 2024, a Cummins Inc. (CMI) possui uma estrutura de propriedade diversificada que inclui investidores institucionais, fundos mútuos e acionistas individuais. Os maiores acionistas incluem:
| Tipo de acionista | Porcentagem de propriedade | Número de ações |
|---|---|---|
| Investidores institucionais | 78.5% | 109,8 milhões |
| Fundos mútuos | 15.2% | 21,4 milhões |
| Investidores individuais | 6.3% | 9,0 milhões |
Principais acionistas institucionais
Os principais acionistas institucionais em 2024 incluem:
| Instituição | Porcentagem de propriedade | Número de ações |
|---|---|---|
| O Vanguard Group, Inc. | 8.3% | 11,8 milhões |
| BlackRock, Inc. | 7.5% | 10,7 milhões |
| State Street Corporation | 5.9% | 8,4 milhões |
| Wellington Management Company, LLP | 4.2% | 6,0 milhões |
| Capital Research Global Investors | 4.0% | 5,7 milhões |
Mudanças recentes na propriedade
Em 2024, a Cummins concluiu a desinvestimento de sua propriedade restante de 80,5% das tecnologias de filtragem atmus, impactando sua estrutura geral de capital. Essa transação resultou em uma redução no total de ações em circulação devido a ações do Tesouro, reagientadas no processo.
Equidade do acionista
Em 30 de setembro de 2024, o patrimônio líquido dos acionistas da Cummins Inc. é relatado como:
| Componente de patrimônio | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Ações ordinárias | $556 |
| Capital adicional pago | $2,056 |
| Lucros acumulados | $20,660 |
| Estoque de tesouraria | $(10,783) |
| Acumulou outra perda abrangente | $(2,174) |
| Total dos acionistas do patrimônio líquido | $10,315 |
Desempenho de ações
O desempenho das ações da Cummins Inc. em 2024 mostrou um crescimento significativo. Em 30 de setembro de 2024, os ganhos diluídos por ação ordinária atribuíveis à Cummins Inc. eram:
| Período | EPS (diluído) |
|---|---|
| Q3 2024 | $5.86 |
| YTD 2024 | $25.31 |
Dividendos
Em julho de 2024, o Conselho de Administração autorizou um aumento no dividendo trimestral para:
| Tipo de dividendo | Valor por ação |
|---|---|
| Dividendo trimestral | $1.82 |
Os dividendos totais de caixa pagos durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizaram:
| Tipo de dividendo | Valor total (em milhões) |
|---|---|
| Dividendos em dinheiro | $719 |
Cummins Inc. (CMI) Declaração de missão
Declaração de missão Overview
A Cummins Inc. está comprometida em alimentar um mundo mais próspero por meio de soluções sustentáveis e inovadoras. A empresa se concentra em fornecer sistemas de energia confiáveis e eficientes que atendem às necessidades de seus clientes, minimizando o impacto ambiental.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, Cummins relatou um lucro líquido de US $ 3,5 bilhões, ou US $ 25,31 por ação diluída, nas vendas de US $ 25,7 bilhões. Isso reflete um aumento em relação ao lucro líquido do ano anterior de US $ 2,2 bilhões, ou US $ 15,19 por ação diluída, nas vendas de US $ 25,5 bilhões.
Vendas por segmento
A tabela a seguir resume o desempenho das vendas nos segmentos operacionais da Cummins nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Segmento operacional | Vendas (em milhões) | Porcentagem de vendas totais | Ebitda (em milhões) |
|---|---|---|---|
| Componentes | $9,038 | 35% | $1,230 |
| Motor | $8,992 | 35% | $1,286 |
| Distribuição | $8,316 | 33% | $978 |
| Sistemas de energia | $4,665 | 18% | $866 |
| Acelera | $314 | 1% | ($333) |
Distribuição geográfica das vendas
A tabela a seguir representa as vendas líquidas consolidadas da Cummins por área geográfica nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Área geográfica | Vendas líquidas (em milhões) |
|---|---|
| Estados Unidos e Canadá | $15,789 |
| Internacional | $9,866 |
Retornos de dividendos e acionistas
Em julho de 2024, o Conselho de Administração da Cummins autorizou um aumento no dividendo trimestral em aproximadamente 8%, levantando -o de $1.68 para $1.82 por ação.
Dívida e estrutura de capital
Em 30 de setembro de 2024, a taxa de dívida / capital da Cummins ficou em 40.1%, uma ligeira diminuição de 40.3% no final de 2023. A empresa tinha US $ 2,3 bilhões em dinheiro e valores mobiliários comercializáveis e acesso a US $ 4,0 bilhões em linhas de crédito.
Investimentos de pesquisa e desenvolvimento
As despesas de pesquisa, desenvolvimento e engenharia nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram US $ 1,107 bilhão, refletindo o compromisso de Cummins com a inovação e a sustentabilidade.
Perspectivas futuras
A Cummins antecipa a demanda contínua por caminhões médios na América do Norte e espera um crescimento robusto em seus negócios de sistemas de energia, particularmente nos mercados de geração e mineração de energia.
Como funciona a Cummins Inc. (CMI)
Empresa Overview
A Cummins Inc. (CMI) opera como um líder global de energia, fornecendo uma ampla gama de produtos e serviços, incluindo motores, sistemas de geração de energia e componentes. A empresa está estruturada em cinco principais segmentos operacionais: componentes, motor, distribuição, sistemas de energia e acelera.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Cummins informou:
- Resultado líquido: US $ 3,5 bilhões, ou US $ 25,31 por ação diluída
- Vendas: US $ 25,7 bilhões
- Ebitda: US $ 5,3 bilhões
Em comparação, para o mesmo período em 2023:
- Resultado líquido: US $ 2,2 bilhões, ou US $ 15,19 por ação diluída
- Vendas: US $ 25,5 bilhões
Desempenho do segmento
Vendas e EBITDA por segmento operacional nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, estão resumidos na tabela abaixo:
| Segmento | Vendas (em milhões) | Ebitda total (em milhões) | Mudança percentual nas vendas | Mudança percentual em Ebitda |
|---|---|---|---|---|
| Componentes | $9,038 | $1,230 | (12)% | (14)% |
| Motor | $8,992 | $1,286 | 1% | 1% |
| Distribuição | $8,316 | $978 | 10% | 4% |
| Sistemas de energia | $4,665 | $866 | 10% | 32% |
| Acelera | $314 | ($333) | 15% | (3)% |
| Total | $25,655 | $5,306 | 1% | 36% |
Fluxo de caixa e estrutura de capital
Em 30 de setembro de 2024:
- Caixa e títulos comercializáveis: US $ 2,3 bilhões
- Dívida total: US $ 7,6 bilhões
- Índice de dívida / capital: 40.1%
Os fluxos de caixa das operações nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 geraram US $ 65 milhões, uma queda de US $ 2,5 bilhões no mesmo período em 2023.
Dividendos e devoluções de acionistas
Em julho de 2024, a Cummins aumentou seu dividendo trimestral em aproximadamente 8%, para US $ 1,82 por ação. Os dividendos totais em dinheiro pagos durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizaram US $ 719 milhões.
Presença de mercado
Em termos de distribuição de vendas geográficas nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Região | Vendas (em milhões) | Porcentagem do total de vendas |
|---|---|---|
| Estados Unidos | $14,729 | 57.5% |
| China | $2,197 | 8.6% |
| Índia | $1,285 | 5.0% |
| Outro Internacional | $7,444 | 29.0% |
Desafios operacionais
Em 2024, Cummins enfrentou desafios como:
- Questões de conformidade regulatória, levando a um acordo de US $ 1,9 bilhão com a EPA e outras entidades.
- Flutuações de mercado que afetam a demanda, particularmente em mercados de caminhões pesados na América do Norte.
- Pressões inflacionárias que afetam os custos operacionais.
Pesquisa e desenvolvimento
As despesas de pesquisa e desenvolvimento nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram de US $ 1,1 bilhão, representando 4,3% do total de vendas, um pouco abaixo dos 4,5% no ano anterior.
Conclusão
A Cummins Inc. continua a se adaptar às condições de mercado, mantendo uma estrutura financeira robusta e focada na inovação em suas ofertas de produtos.
Como Cummins Inc. (CMI) ganha dinheiro
Segmentos de negócios
A Cummins Inc. opera através de vários segmentos -chave, que incluem:
- Componentes
- Motor
- Distribuição
- Sistemas de energia
- Acelera
Desempenho financeiro Overview
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Cummins informou:
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Vendas líquidas | US $ 25,7 bilhões | US $ 25,5 bilhões | +$ 0,2 bilhão (1%) |
| Resultado líquido | US $ 3,5 bilhões | US $ 2,2 bilhões | +US $ 1,3 bilhão (59%) |
| Ganhos por ação (diluída) | $25.31 | $15.19 | +$10.12 (67%) |
Desempenho do segmento
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, o desempenho por segmento foi o seguinte:
| Segmento | Vendas (em milhões) | Ebitda (em milhões) | Vendas % do total | Ebitda % do total |
|---|---|---|---|---|
| Componentes | $2,724 | $351 | 32% | 25.3% |
| Motor | $2,913 | $427 | 35% | 30.7% |
| Distribuição | $2,952 | $370 | 35% | 26.6% |
| Sistemas de energia | $1,687 | $328 | 20% | 23.6% |
| Acelera | $110 | ($115) | 1% | -8.3% |
Fontes de receita
A Cummins gera receita através de produtos e serviços diversificados em vários setores, incluindo:
- Geração de energia: Maior demanda, especialmente na América do Norte e na China.
- Caminhões de serviço médio: Vendas fortes na América do Norte.
- Serviços de pós -venda: Demanda robusta impulsionada pela base instalada existente.
Desenvolvimentos recentes
Em 2024, a Cummins concluiu a desinvestimento do AtMus, que impactou as vendas no segmento de componentes e resultou em um ganho de US $ 1,3 bilhão, influenciando significativamente o lucro líquido do período.
Fluxo de caixa e estrutura de capital
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Cummins relatou métricas de fluxo de caixa da seguinte forma:
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Dinheiro líquido fornecido por atividades operacionais | US $ 65 milhões | US $ 2,5 bilhões | -US $ 2,4 bilhões |
| Dívida total | US $ 7,6 bilhões | US $ 6,7 bilhões | +US $ 0,9 bilhão |
| Índice de dívida / capital | 40.1% | 40.3% | -0.2% |
Distribuição de vendas geográficas
A quebra geográfica das vendas líquidas para os três meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Região | Vendas líquidas (em milhões) |
|---|---|
| Estados Unidos e Canadá | $5,177 |
| Internacional | $3,279 |
Perspectivas futuras
As tendências positivas para Cummins incluem:
- Forte demanda projetada para caminhões de médio porte na América do Norte.
- Crescimento contínuo nos mercados de geração de energia.
- Serviços de pós -venda robustos demanda impulsionada pelas instalações existentes.
Os desafios incluem a demanda potencial de enfraquecimento em caminhões pesados e pressões inflacionárias que afetam os custos gerais.
Cummins Inc. (CMI) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Cummins Inc. (CMI) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Cummins Inc. (CMI)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Cummins Inc. (CMI)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.