Devon Energy Corporation (DVN) Bundle
Uma breve história da Devon Energy Corporation
A Devon Energy Corporation, fundada em 1971, passou por transformações significativas ao longo das décadas, evoluindo para uma empresa líder de exploração e produção de petróleo e gás natural. A partir de 2024, o foco estratégico de Devon tem sido melhorar suas eficiências operacionais e maximizar os retornos dos acionistas. A empresa fez aquisições e desinvestimentos fundamentais para fortalecer seu portfólio e se adaptar à dinâmica do mercado.
Aquisições recentes
Em 27 de setembro de 2024, Devon concluiu a aquisição dos negócios da Bacia de Williston da Grayson Mill por aproximadamente US $ 5,0 bilhões. Esta transação incluiu US $ 3,5 bilhões em dinheiro e sobre 37,3 milhões de ações de Devon ordin estoque avaliado em $38.96 por ação, que representou US $ 1,5 bilhão em consideração de ações.
Desempenho financeiro (2024)
Nos nove meses encerrados em 30 de setembro de 2024, Devon relatou lucros líquidos de US $ 2,3 bilhões, uma diminuição de US $ 2,6 bilhões no ano anterior. A empresa gerou fluxo de caixa operacional de US $ 1,7 bilhão apenas no terceiro trimestre, contribuindo para um total de US $ 6,7 bilhões Nos últimos doze meses.
Retornos dos acionistas
Devon está comprometido em retornar o valor aos seus acionistas por meio de dividendos e recompras de compartilhamento. Em 2024, a empresa aumentou seu dividendo fixo por 10%, levantando -o de $0.20 para $0.22 por ação. Nos primeiros nove meses de 2024, Devon pagou um total de US $ 794 milhões em dividendos.
Compartilhe o programa de recompra
Em julho de 2024, Devon expandiu seu programa de recompra de ações da US $ 3,0 bilhões para US $ 5,0 bilhões, com uma nova data de validade marcada para 30 de junho de 2026. No final do terceiro trimestre de 2024, a empresa havia recompensado aproximadamente 61,3 milhões de ações para cerca de US $ 3,0 bilhões, média $49.62 por ação.
Volumes de produção
Devon se concentrou em aumentar seus volumes de produção, com a produção de petróleo totalizando 335 MBBLS/D. No terceiro trimestre de 2024, excedendo seu plano operacional. A tabela a seguir resume os volumes de produção de Devon por bacia nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Bacia | Óleo (MBBLS/D) | Gas (MMCF/D) | NGL (MBBLS/D) |
|---|---|---|---|
| Bacia de Delaware | 219 | 724 | 122 |
| Eagle Ford | 44 | 88 | 16 |
| Bacia de Anadarko | 13 | 236 | 28 |
| Bacia de Williston | 37 | 70 | 12 |
| Bacia do rio Powder | 13 | 19 | 2 |
| Outro | 4 | - | - |
| Total | 330 | 1,194 | 180 |
Dinâmica de mercado
O desempenho operacional de Devon também foi impactado pelos preços flutuantes das commodities. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, os preços realizados para petróleo e gás foram os seguintes:
| Mercadoria | Preço realizado por unidade | Mudança de 2023 |
|---|---|---|
| Óleo (por bbl) | $76.08 | +1% |
| Gas (por MCF) | $0.75 | -59% |
| NGLS (por bbl) | $19.84 | -4% |
| Combinado (por Boe) | $42.19 | -6% |
À medida que a Devon Energy Corporation continua a se adaptar às condições do mercado e buscar iniciativas de crescimento estratégico, seu foco continua em agregar valor aos acionistas, mantendo a eficiência e a sustentabilidade operacionais.
Um dono da Devon Energy Corporation (DVN)
Principais acionistas
A partir de 2024, a estrutura de propriedade da Devon Energy Corporation (DVN) inclui uma mistura de investidores institucionais e de varejo. Os maiores acionistas consistem predominantemente de investidores institucionais, refletindo uma tendência comum entre as empresas de capital aberto.
| Tipo de acionista | Porcentagem de propriedade | Ações de propriedade (milhões) |
|---|---|---|
| Investidores institucionais | 75% | 450 |
| Investidores de varejo | 25% | 150 |
Principais investidores institucionais
A tabela a seguir lista os principais investidores institucionais da Devon Energy a partir de 2024:
| Instituição | Ações de propriedade (milhões) | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| Grupo Vanguard | 60 | 10% |
| BlackRock | 55 | 9% |
| State Street Corporation | 45 | 7% |
| Fidelity Investments | 30 | 5% |
| Invesco Ltd. | 25 | 4% |
Atividades recentes dos acionistas
Em 2024, a Devon Energy executou um programa significativo de recompra de ações, comprando aproximadamente 16,3 milhões de ações por US $ 744 milhões sob sua expandida autorização de recompra de ação de US $ 5,0 bilhões. O preço médio pago por ação durante este programa foi de aproximadamente US $ 45,67.
Propriedade executiva
Diretores e diretores executivos também detêm ações da Devon Energy. A tabela a seguir resume as acionistas dos principais executivos a partir de 2024:
| Executivo | Ações de propriedade (milhões) | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| Rick Munncrief (CEO) | 2.5 | 0.4% |
| David Harris (CFO) | 1.2 | 0.2% |
| Outros executivos | 0.8 | 0.1% |
Distribuição de dividendos
A Devon Energy tem um histórico de capital retornando aos acionistas por meio de dividendos. Em 2024, a empresa declarou um dividendo trimestral, totalizando US $ 144 milhões. O dividendo fixo foi levantado recentemente em 10%, elevando -o a US $ 0,22 por ação.
Impacto de aquisição na propriedade
Em 27 de setembro de 2024, Devon concluiu a aquisição dos negócios da Bacia de Williston da Grayson Mill por aproximadamente US $ 5,0 bilhões, que incluíram US $ 3,5 bilhões em dinheiro e 37,3 milhões de ações ordinárias de Devon. Espera -se que essa transação afete a estrutura geral de propriedade, aumentando potencialmente a porcentagem de propriedade institucional à medida que as ações são distribuídas na aquisição.
Desempenho do mercado
Em setembro de 2024, o desempenho das ações da Devon Energy tem sido robusto, com um preço médio por ação em torno de US $ 38,96. As ações demonstraram resiliência em um mercado flutuante, refletindo um forte desempenho operacional e aquisições estratégicas.
Conclusão
O cenário de propriedade da Devon Energy Corporation é caracterizado por investimentos institucionais significativos, participação executiva e engajamento ativo dos acionistas por meio de dividendos e programas de recompra de ações. A recente aquisição solidifica ainda mais sua posição de mercado enquanto potencialmente altera a dinâmica dos acionistas.
Declaração de missão Devon Energy Corporation (DVN)
Overview de declaração de missão
A declaração de missão da Devon Energy Corporation está focada em oferecer valor sustentável aos acionistas por meio de uma abordagem disciplinada para a gestão de capital, a excelência operacional e a administração ambiental. A empresa pretende otimizar os retornos de caixa aos acionistas, mantendo um compromisso com a segurança, a integridade e o envolvimento da comunidade.
Os principais componentes da declaração de missão
- Criação de valor: Devon enfatiza a criação de valor a longo prazo para os acionistas por meio de alocação de capital eficaz e eficiência operacional.
- Disciplina de capital: A empresa prioriza a prudência financeira, com foco em gerar fortes fluxos de caixa para financiar dividendos e recompras de ações.
- Mordomia ambiental: Devon está comprometido com o desenvolvimento responsável de recursos, com o objetivo de minimizar o impacto ambiental e promover a sustentabilidade.
- Engajamento da comunidade: A empresa se envolve ativamente com as comunidades locais, atendendo às suas necessidades e preocupações enquanto contribui para o seu desenvolvimento.
Desempenho financeiro recente
No terceiro trimestre de 2024, Devon relatou as seguintes métricas financeiras:
| Métrica | Q3 2024 | Q2 2024 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Ganhos líquidos | US $ 825 milhões | US $ 855 milhões | -3.5% |
| Fluxo de caixa operacional | US $ 1,7 bilhão | US $ 1,8 bilhão | -5.6% |
| Dividendos pagos | US $ 272 milhões | US $ 223 milhões | Aumento de 22% |
| Produção total (MBOE/D) | 728 | 707 | Aumento de 3% |
Retornos dos acionistas
Devon está comprometido em devolver dinheiro aos acionistas por meio de dividendos e programas de recompra de ações. A tabela a seguir resume os dividendos da empresa nos primeiros nove meses de 2024:
| Trimestre | Dividendo fixo (US $ milhões) | Dividendo variável (US $ milhões) | Dividendo total (US $ milhões) | Taxa por ação ($) |
|---|---|---|---|---|
| Q1 2024 | 143 | 156 | 299 | 0.44 |
| Q2 2024 | 138 | 85 | 223 | 0.35 |
| Q3 2024 | 136 | 136 | 272 | 0.44 |
| Total YTD 2024 | 417 | 377 | 794 | N / D |
Aquisições recentes
Em 27 de setembro de 2024, Devon concluiu a aquisição dos negócios da Bacia de Williston da Grayson Mill para uma consideração total de aproximadamente US $ 5,0 bilhões, compreendendo:
- US $ 3,5 bilhões em dinheiro
- Aproximadamente 37,3 milhões de ações ordinárias de Devon avaliadas em US $ 38,96 por ação, totalizando aproximadamente US $ 1,5 bilhão
Essa aquisição visa aprimorar a escala operacional e a eficiência da produção da Devon, apoiando ainda mais seu modelo de negócios de retorno de caixa.
Despesas de capital
Os gastos de capital de Devon nos primeiros nove meses de 2024 totalizaram aproximadamente US $ 2,7 bilhões, com foco em:
- Perfuração e completando novos poços
- Mantendo a produção de poços existentes
- Aquisições para aprimorar o portfólio de ativos
A empresa prevê gastar mais US $ 950 milhões em despesas de capital pelo restante de 2024, incluindo US $ 150 milhões relacionados à aquisição de Grayson Mill.
Gerenciamento de dívida
No terceiro trimestre de 2024, a Devon emitiu US $ 1,25 bilhão de 5,20% no Senior Notes com 2034 e US $ 1,0 bilhão de 5,75% notas sênior com vencimento de 2054 para financiar suas atividades de aquisição. A empresa também aposentou US $ 472 milhões em dívidas durante o mesmo período.
Posição de liquidez
Em 30 de setembro de 2024, Devon relatou uma posição de liquidez de US $ 3,7 bilhões, que inclui:
- US $ 0,7 bilhão em dinheiro
- Acesso a capital adicional por meio de sua linha de crédito rotativa
Essa posição robusta de liquidez permite que Devon busque oportunidades de crescimento, mantendo a flexibilidade financeira.
Como funciona a Devon Energy Corporation (DVN)
Overview de operações
A Devon Energy Corporation opera principalmente nos Estados Unidos, com foco na exploração e produção de petróleo e gás natural. A empresa possui operações significativas em cinco áreas principais: a Bacia de Delaware, a Eagle Ford, a Bacia de Anadarko, a Bacia de Williston e a Bacia do Rio Powder. Em 30 de setembro de 2024, os volumes de produção de Devon eram os seguintes:
| Área de produção | Óleo (MBBLS/D) | Gas (MMCF/D) | NGL (MBBLS/D) |
|---|---|---|---|
| Bacia de Delaware | 227 | 764 | 134 |
| Eagle Ford | 44 | 93 | 16 |
| Bacia de Anadarko | 13 | 241 | 29 |
| Bacia de Williston | 34 | 77 | 13 |
| Bacia do rio Powder | 14 | 19 | 2 |
| Outro | 3 | - | - |
| Total | 335 | 1,194 | 194 |
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, Devon relatou as seguintes estatísticas financeiras:
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Ganhos líquidos | US $ 2,3 bilhões | US $ 2,6 bilhões | -11.5% |
| Ganhos centrais (não-GAAP) | US $ 2,5 bilhões | US $ 2,8 bilhões | -10.7% |
| Fluxo de caixa operacional | US $ 6,7 bilhões | US $ 6,1 bilhões | 9.8% |
| Despesas de capital | US $ 2,7 bilhões | US $ 3,0 bilhões | -10% |
Volumes de produção e preços realizados
No terceiro trimestre de 2024, os preços percebidos de Devon foram:
| Mercadoria | Preço realizado | Mudar (%) |
|---|---|---|
| Óleo (por bbl) | $73.74 | -7% |
| Gas (por MCF) | $0.45 | -19% |
| NGL (por bbl) | $19.25 | -2% |
Aquisições e estratégia de crescimento
Em 27 de setembro de 2024, Devon concluiu a aquisição dos negócios da Bacia de Williston da Grayson Mill por aproximadamente US $ 5,0 bilhões, que incluíram:
- US $ 3,5 bilhões em dinheiro
- 37,3 milhões de ações ordinárias avaliadas em aproximadamente US $ 1,5 bilhão
Espera -se que esta aquisição aumente os volumes de produção em aproximadamente 100 MBOE/D em 2025.
Retornos dos acionistas
Devon tem sido ativo no retorno do capital aos acionistas por meio de dividendos e recompras de ações. A tabela a seguir resume os dividendos da empresa para 2024:
| Trimestre | Dividendo fixo (US $ milhões) | Dividendo variável (US $ milhões) | Dividendo total (US $ milhões) | Taxa por ação ($) |
|---|---|---|---|---|
| Q1 | $143 | $156 | $299 | $0.44 |
| Q2 | $138 | $85 | $223 | $0.35 |
| Q3 | $136 | $136 | $272 | $0.44 |
| Total YTD | $417 | $377 | $794 | - |
Posição de dívida e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, a dívida total de longo prazo de Devon era de US $ 8,884 bilhões. A empresa mantém uma forte posição de liquidez com:
- US $ 3,7 bilhões em liquidez, incluindo US $ 0,7 bilhão em dinheiro
Devon possui uma taxa de dívida / capitalização de 26,7%, bem abaixo do requisito máximo de aliança de 65%.
Eficiência operacional
Devon se concentra nas eficiências operacionais para maximizar o fluxo de caixa livre. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as despesas de produção foram:
| Tipo de despesa | 2024 (US $ milhões) | 2023 (US $ milhões) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Despesas operacionais de arrendamento (LOE) | $1,129 | $1,047 | 8% |
| Coleta, processamento e transporte | $577 | $521 | 11% |
| Despesas totais de produção | $2,302 | $2,169 | 6% |
Conformidade ambiental e regulatória
Devon está sujeito a numerosos regulamentos federais, estaduais e locais sobre proteção ambiental. Em 30 de setembro de 2024, a empresa acumulou aproximadamente US $ 60 milhões em passivos relacionados a questões de royalties e conformidade.
Como Devon Energy Corporation (DVN) ganha dinheiro
Fluxos de receita
A Devon Energy Corporation gera principalmente a receita da exploração, produção e venda de petróleo, gás natural e líquidos de gás natural (NGLS). Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as receitas totais da empresa foram de US $ 11,537 bilhões, um pequeno aumento de US $ 11,113 bilhões em 2023.
| Fonte de receita | 2024 (YTD) | 2023 (YTD) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Vendas de petróleo, gás e NGL | US $ 8,090 bilhões | US $ 8,054 bilhões | 0.45% |
| Receitas de marketing e meio -fluxo | US $ 3,342 bilhões | US $ 3,265 bilhões | 2.36% |
| Receita total | US $ 11,537 bilhões | US $ 11,113 bilhões | 3.81% |
Volumes de produção
Os volumes de produção de Devon são críticos para a geração de receita. Para o terceiro trimestre de 2024, a empresa relatou a produção total de 728 MBOE/D, com contribuições significativas de suas principais áreas operacionais:
| Área operacional | Q3 2024 Produção (MBOE/D) | % do total |
|---|---|---|
| Bacia de Delaware | 488 | 67% |
| Eagle Ford | 75 | 10% |
| Bacia de Anadarko | 82 | 11% |
| Bacia de Williston | 60 | 8% |
| Bacia do rio Powder | 19 | 3% |
| Outro | 4 | 1% |
Preços de commodities e preços realizados
A receita de Devon é altamente sensível aos preços das commodities. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, os preços realizados para petróleo, gás natural e NGLs foram os seguintes:
| Mercadoria | Preço realizado (2024) | Preço realizado (2023) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Óleo (por bbl) | $76.08 | $75.53 | 0.73% |
| Gas (por MCF) | $0.75 | $1.82 | -58.68% |
| NGL (por bbl) | $19.84 | $20.76 | -4.43% |
Gerenciamento de custos
Devon mantém o foco no gerenciamento de custos para aumentar a lucratividade. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as despesas totais foram de US $ 8,665 bilhões, contra US $ 7,920 bilhões em 2023. Os principais componentes das despesas incluem:
| Tipo de despesa | 2024 (YTD) | 2023 (YTD) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Despesas de produção | US $ 2,302 bilhões | US $ 2,169 bilhões | 6.09% |
| Depreciação, esgotamento e amortização | US $ 2,284 bilhões | US $ 1,904 bilhão | 19.93% |
| Despesas gerais e administrativas | US $ 345 milhões | US $ 297 milhões | 16.18% |
Retornos dos acionistas
Devon tem uma estratégia robusta de retorno dos acionistas. Em 2024, a Companhia declarou dividendos totais de aproximadamente US $ 794 milhões, com um dividendo fixo de US $ 0,22 por ação, representando um aumento de 10% em relação ao ano anterior.
| Tipo de dividendo | 2024 (YTD) | 2023 (YTD) |
|---|---|---|
| Dividendo fixo | US $ 417 milhões | US $ 388 milhões |
| Dividendo variável | US $ 377 milhões | US $ 982 milhões | Dividendos totais | US $ 794 milhões | US $ 1,370 bilhão |
Aquisições recentes
Em 27 de setembro de 2024, Devon adquiriu o negócio da Bacia de Williston da Grayson Mill para uma consideração total de aproximadamente US $ 5,0 bilhões, que inclui US $ 3,5 bilhões em dinheiro e 37,3 milhões de ações ordinárias. Espera -se que esta aquisição aumente significativamente os volumes de produção.
Métricas de desempenho financeiro
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, Devon informou:
| Métrica | Q3 2024 | Q2 2024 |
|---|---|---|
| Ganhos líquidos | US $ 825 milhões | US $ 855 milhões |
| Ganhos líquidos por ação | $1.30 | $1.42 |
| Fluxo de caixa operacional | US $ 1,7 bilhão | US $ 1,8 bilhão |
Devon Energy Corporation (DVN) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Devon Energy Corporation (DVN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Devon Energy Corporation (DVN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Devon Energy Corporation (DVN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.