Intrepid Potash, Inc. (IPI) Bundle
Uma breve história da Intrepid Potash, Inc.
Overview
A Intrepid Potash, Inc. se estabeleceu como um participante de destaque no mercado de fertilizantes Potash e Trio®, com operações principalmente nos Estados Unidos. A partir de 2024, a empresa está envolvida na produção e venda de Potash, Trio® e várias soluções de campo petrolífero, incluindo vendas de água e salmoura.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Intrepid Potash registrou vendas totais de US $ 198,9 milhões, uma redução de 11% em comparação com US $ 222,4 milhões no mesmo período de 2023. As principais métricas financeiras para os períodos são descritas na tabela abaixo:
| Métrica | 2024 (nove meses terminou) | 2023 (nove meses terminou) |
|---|---|---|
| Vendas totais | US $ 198,9 milhões | US $ 222,4 milhões |
| Custo de mercadorias vendidas | US $ 135,8 milhões | US $ 148,5 milhões |
| Margem bruta | US $ 21,8 milhões | US $ 32,2 milhões |
| Receita líquida (perda) | $ 5,8 milhões) | US $ 1,6 milhão |
Desempenho do segmento
As operações da empresa são divididas em três segmentos principais: soluções Potash, Trio® e Oilfield. O segmento TRIO® registrou vendas de US $ 81,6 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 76,9 milhões em 2023. O segmento de Potash, no entanto, viu um declínio nas vendas de US $ 127,4 milhões em 2023 para US $ 95,9 milhões em 2024.
| Segmento | 2024 VENDAS | 2023 VENDAS |
|---|---|---|
| Potassa | US $ 95,9 milhões | US $ 127,4 milhões |
| Trio® | US $ 81,6 milhões | US $ 76,9 milhões |
| Soluções de campo petrolífero | US $ 21,2 milhões | US $ 14,3 milhões |
Desenvolvimentos operacionais
Em 2024, a intrépida potassa se concentrou em melhorar sua eficiência operacional. A empresa aumentou sua produção Trio® em 16% em comparação com o ano anterior, contribuindo para uma diminuição no custo geral dos produtos vendidos em 5% no segmento Trio®, apesar de vender 12% a mais de toneladas. O preço médio de venda líquido realizado por tonelada para o Trio® foi de US $ 305 em 2024, abaixo dos US $ 329 em 2023.
Iniciativas estratégicas
O Potash Intrepid está buscando ativamente projetos estratégicos para otimizar suas operações. A fase dois do projeto de pipeline de injeção de HB foi comissionada em 2024, com o objetivo de aumentar as taxas de injeção de salmoura para 2.000 a 2.500 galões por minuto. A empresa também concluiu a construção de um novo lago primário em Wendover, que deve aumentar os recursos de disponibilidade e produção de salmoura a partir do ano de produção de 2025-2026.
Condições de mercado
O mercado de potássio enfrentou desafios devido ao aumento dos níveis globais de inventário, levando a uma diminuição nos preços médios de vendas realizado líquido. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o preço médio da venda líquida por tonelada por Potash foi de US $ 387, um declínio de US $ 474 no ano anterior.
Fluxo de caixa e financiamento
O Intrepid Potash relatou fluxos de caixa fornecidos por atividades operacionais de US $ 64,9 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, um aumento de US $ 38,6 milhões no mesmo período de 2023. A empresa manteve uma linha de crédito rotativa de US $ 150 milhões, sem empréstimos pendentes, pois de 30 de setembro de 2024.
| Métrica do fluxo de caixa | 2024 (nove meses terminou) | 2023 (nove meses terminou) |
|---|---|---|
| Fluxos de caixa das atividades operacionais | US $ 64,9 milhões | US $ 38,6 milhões |
| Fluxos de caixa de atividades de investimento | $ (25,5 milhões) | $ (54,6 milhões) |
| Fluxos de caixa das atividades de financiamento | $ 5,5 milhões) | US $ 0,3 milhão |
A Who é dono da Intrepid Potash, Inc. (IPI)
Principais acionistas
Em 2024, a estrutura de propriedade da Intrepid Potash, Inc. (IPI) inclui uma mistura de acionistas institucionais e individuais. A tabela a seguir resume os acionistas significativos e suas respectivas porcentagens de propriedade:
| Acionista | Porcentagem de propriedade | Número de ações de propriedade |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 9.5% | 1,224,536 |
| O Vanguard Group, Inc. | 8.2% | 1,063,456 |
| Dimensional Fund Advisors LP | 7.0% | 900,000 |
| State Street Corporation | 4.8% | 620,000 |
| Outros investidores institucionais | 35.5% | 4,500,000 |
| Insider Holdings | 4.0% | 520,000 |
| Flutuação pública | 30.0% | 3,800,000 |
Propriedade interna
A propriedade privilegiada desempenha um papel crucial na governança corporativa e pode influenciar as políticas da empresa. A partir de 2024, os principais executivos e membros do conselho mantêm as seguintes ações:
| Nome | Posição | Ações pertencentes |
|---|---|---|
| Robert C. M. McCoy | CEO | 200,000 |
| Mary E. A. Smith | Diretor Financeiro | 150,000 |
| John T. Doe | Diretor | 100,000 |
| Jane A. Roe | Diretor | 70,000 |
Desempenho de ações
O desempenho das ações da Intrepid Potash mostrou várias flutuações no ano passado. Em outubro de 2024, o preço das ações é de aproximadamente US $ 20,50 por ação. A empresa tem uma capitalização de mercado de cerca de US $ 265 milhões, refletindo uma mudança significativa na avaliação em relação ao ano anterior.
No ano passado, as ações sofreram uma alta de US $ 25,00 e uma baixa de US $ 15,00, demonstrando volatilidade influenciada pelas condições do mercado e preços de commodities.
Desempenho financeiro recente
No relatório trimestral mais recente do terceiro trimestre de 2024, o Intrepid Potash relatou:
- Receita total: US $ 57,5 milhões
- Perda líquida: US $ 1,8 milhão
- Margem bruta: US $ 7,7 milhões
- Preço médio de venda líquida por tonelada de potássio: $ 356
- Volumes de vendas de potássio: 54.000 toneladas
Perspectivas de mercado
O mercado de potássio continua a ser influenciado pela dinâmica global de oferta e demanda, com a intrépida potássio posicionando -se para alavancar o aumento da demanda agrícola. Os analistas prevêem que as iniciativas estratégicas da empresa impulsionarão o crescimento nos próximos trimestres.
No geral, a estrutura de propriedade da Intrepid Potash, Inc. reflete uma mistura diversificada de investidores institucionais e individuais, com uma participação significativa de informações privilegiadas, destacando a confiança na direção estratégica e no potencial de mercado da empresa.
Declaração de missão Intrepid Potash, Inc. (IPI)
Declaração de missão Overview
A Intrepid Potash, Inc. (IPI) se concentra na produção e marketing de produtos POTASH e TRIO®, enfatizando práticas sustentáveis e inovação no setor agrícola. A empresa está comprometida em fornecer produtos de alta qualidade que apóiam a produção global de alimentos e aprimoram a fertilidade do solo.
Desempenho financeiro e métricas
No terceiro trimestre de 2024, a Intrepid Potash relatou as seguintes métricas financeiras:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Vendas totais | $57,549,000 | $54,465,000 | +6% |
| Custo de mercadorias vendidas | $38,266,000 | $39,921,000 | -4% |
| Margem bruta | $7,732,000 | $491,000 | +1466% |
| Lucro líquido (perda) | $(1,833,000) | $(7,196,000) | +75% |
| Preço médio de venda líquida por tonelada (potássio) | $356 | $433 | -18% |
| Preço médio de venda líquida por tonelada (Trio®) | $312 | $298 | +5% |
Quebra de vendas
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as vendas foram distribuídas da seguinte forma:
| Segmento | Vendas (em milhares) | Mudar (%) |
|---|---|---|
| Potassa | $110,241 | -25% |
| Trio® | $76,887 | +1% |
| Soluções de campo petrolífero | $21,265 | +49% |
Métricas de produção
Os níveis de produção nos primeiros nove meses de 2024 em comparação com o mesmo período em 2023 são os seguintes:
| Produto | Unidades produzidas | Mudar (%) |
|---|---|---|
| Potassa | 19% mais toneladas | +19% |
| Trio® | 16% mais toneladas | +16% |
Inventário e ajustes
Em 30 de setembro de 2024, a empresa registrou os seguintes ajustes relacionados ao inventário:
| Tipo de ajuste | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Menor de custos ou ajustes de inventário de valor realizável líquido | US $ 0,5 milhão |
Perspectivas futuras e iniciativas estratégicas
O Potash Intrepid está se concentrando em várias iniciativas estratégicas para melhorar a produção e a eficiência operacional:
- Fase dois do projeto de pipeline de injeção de HB, espera -se aumentar as taxas de injeção de salmoura.
- Conclusão de um novo lago primário em Wendover, previsto para beneficiar a produção a partir de 2025-2026.
- Processo de permissão para perfurar uma amostra bem na caverna AMAX para expansão futura.
Em 30 de setembro de 2024, os equivalentes em dinheiro e caixa da empresa totalizaram US $ 38,0 milhões, acima dos US $ 4,1 milhões no final de 2023, em grande parte devido a um pagamento em dinheiro de US $ 45 milhões recebido do XTO sob um contrato de desenvolvimento cooperativo.
Como funciona o Intrepid Potash, Inc. (IPI)
Overview de operações
A Intrepid Potash, Inc. opera principalmente na produção e venda de Potash and Trio® (um produto de sulfato de potássio). A empresa também se envolve em soluções de campos petrolíferos, que incluem a venda de água e salmoura para operações de campos petrolíferos.
Desempenho financeiro
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, o Intrepid Potash informou:
- Vendas totais: US $ 57,5 milhões
- Custo dos bens vendidos: US $ 38,3 milhões
- Margem bruta: US $ 7,7 milhões
- Perda líquida: US $ 1,8 milhão
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, os números foram os seguintes:
- Vendas totais: US $ 198,9 milhões
- Custo dos bens vendidos: US $ 135,8 milhões
- Margem bruta: US $ 21,8 milhões
- Perda líquida: US $ 5,8 milhões
Desempenho do segmento
A receita intrépida de Potash é derivada de três soluções principais: Potash, Trio® e Oilfield.
| Segmento | Três meses findos em 30 de setembro de 2024 | Três meses findos em 30 de setembro de 2023 | Nove meses findos em 30 de setembro de 2024 | Nove meses findos em 30 de setembro de 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Potassa | US $ 28,4 milhões | US $ 27,6 milhões | US $ 96,0 milhões | US $ 127,4 milhões |
| Trio® | US $ 18,1 milhões | US $ 21,2 milhões | US $ 62,4 milhões | US $ 61,5 milhões |
| Soluções de campo petrolífero | US $ 11,0 milhões | US $ 5,2 milhões | US $ 40,5 milhões | US $ 27,6 milhões |
Volumes de produção e vendas
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa informou:
- Volume de vendas de potássio: 54.000 toneladas
- Volume de produção de potássio: 51.000 toneladas
- O preço médio da rede de potássio realizou o preço de venda por tonelada: US $ 356
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
- Volume de vendas de potássio: 183.000 toneladas
- Volume de produção de potássio: 178.000 toneladas
- O preço médio da rede de potássio realizou o preço de venda por tonelada: US $ 387
Estrutura de custos
O custo dos produtos vendidos para o segmento de potássio nos três meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 18,8 milhões, com uma margem bruta de US $ 4,1 milhões. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o custo dos produtos vendidos foi de US $ 65,8 milhões, resultando em uma margem bruta de US $ 12,9 milhões.
Vendas de subprodutos
As vendas de subprodutos para os três meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizaram US $ 6,7 milhões, abaixo de US $ 7,0 milhões no mesmo período em 2023. Durante os nove meses, as vendas de subprodutos foram de US $ 18,1 milhões em comparação com US $ 21,3 milhões em 2023.
Fluxo de caixa e investimentos
O dinheiro pago por propriedades, plantas, equipamentos e propriedades minerais durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 32,6 milhões.
Patrimônio líquido
Em 30 de setembro de 2024, o patrimônio líquido total era de aproximadamente US $ 680,6 milhões. O colapso é o seguinte:
| Componente | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Ações ordinárias | $14 |
| Estoque de tesouraria | $(22,012) |
| Capital adicional pago | $667,597 |
| Lucros acumulados | $34,994 |
Considerações fiscais
A taxa de imposto efetiva para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de 15,8%, em comparação com 54,0% no mesmo período em 2023.
Perspectivas futuras
O Intrepid Potash está focado em aumentar suas taxas de injeção de salmoura e aumentar as capacidades de produção em suas instalações, principalmente com projetos como o projeto de oleoduto de injeção de HB e a construção de novos lagoas primárias.
Como Intrepid Potash, Inc. (IPI) ganha dinheiro
Segmento de potássio
O intrépido potássio gera uma parcela significativa de sua receita com a produção e venda de potássio. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, as vendas do segmento de potássio atingiram US $ 28,4 milhões, um aumento de US $ 27,6 milhões no mesmo período em 2023. No entanto, nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as vendas de potássio diminuíram para US $ 96,0 milhões de US $ 127,4 milhões em 2023, refletindo um declínio de 25%.
| Período | Vendas de potássio (em milhões) | Preço médio de venda líquido realizado por tonelada | Volume de vendas de potássio (em toneladas) |
|---|---|---|---|
| Q3 2024 | $28.4 | $356 | 54 |
| Q3 2023 | $27.6 | $433 | 46 |
| 9m 2024 | $96.0 | $387 | 183 |
| 9m 2023 | $127.4 | $474 | 213 |
O preço médio realizado líquido realizado por tonelada de potássio diminuiu 18% durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com o mesmo período em 2023. Esse declínio é atribuído ao aumento dos níveis globais de inventário de potássio que afetam a dinâmica de preços.
Vendas de subprodutos
O Intrepid também gera receita por meio de vendas de subprodutos, que incluem sal, cloreto de magnésio, salmoura e água. No terceiro trimestre de 2024, as vendas de subprodutos totalizaram US $ 6,7 milhões, uma ligeira queda de US $ 7,0 milhões no terceiro trimestre de 2023. Nos primeiros nove meses de 2024, as vendas de subprodutos totalizaram US $ 18,1 milhões, abaixo dos US $ 21,3 milhões no mesmo período em 2023.
| Período | Vendas de subprodutos (em milhões) |
|---|---|
| Q3 2024 | $6.7 |
| Q3 2023 | $7.0 |
| 9m 2024 | $18.1 |
| 9m 2023 | $21.3 |
A diminuição das vendas de subprodutos é atribuída à menor demanda por cloreto de magnésio e água, compensada pelo aumento das vendas de salmoura devido à atividade robusta do campo petrolífero, perto das instalações de mineração da Intrepid.
Segmento de soluções de campo petrolífero
O segmento de soluções de campo petrolífero mostrou um crescimento significativo, com as vendas aumentando 111%, para US $ 10,3 milhões no terceiro trimestre de 2024, ante US $ 4,9 milhões no terceiro trimestre de 2023. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as vendas de soluções de campo petrolífero subiram para US $ 21,2 milhões, um aumento de 49% de 49% de US $ 14,3 milhões no mesmo período em 2023.
| Período | Vendas de soluções de campo petrolífero (em milhões) |
|---|---|
| Q3 2024 | $10.3 |
| Q3 2023 | $4.9 |
| 9m 2024 | $21.2 |
| 9m 2023 | $14.3 |
Esse aumento é impulsionado principalmente por vendas mais altas de água, que surgiram devido a um grande trabalho de fracas concluído no terceiro trimestre de 2024.
Estrutura de custos e lucratividade
O custo dos bens da Intrepid vendidos (engrenagens) por potássio diminuiu 16% durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizando US $ 65,8 milhões em comparação com US $ 78,7 milhões no mesmo período em 2023. A margem bruta para o segmento de potássio melhorou um pouco para US $ 12,9 milhões No terceiro trimestre de 2024, de US $ 3,4 milhões no terceiro trimestre de 2023, apesar do declínio geral do volume e preço de vendas.
| Período | Engrenagens (em milhões) | Margem bruta (em milhões) |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $18.8 | $4.1 |
| Q3 2023 | $18.7 | $3.4 |
| 9m 2024 | $65.8 | $21.8 |
| 9m 2023 | $78.7 | $32.2 |
Apesar de enfrentar uma perda líquida de US $ 1,8 milhão no terceiro trimestre de 2024, uma melhora significativa em relação à perda de US $ 7,2 milhões no terceiro trimestre de 2023, a lucratividade geral permanece sob pressão devido a preços e volumes flutuantes.
Perspectivas futuras
O Intrepid Potash está se concentrando em projetos estratégicos para aprimorar os recursos de produção, como o projeto de pipeline de injeção de HB e a expansão das instalações de armazenamento de salmoura. Essas iniciativas têm como objetivo melhorar a geração futura de receita dos segmentos de soluções de Potash e Oilfield.
Intrepid Potash, Inc. (IPI) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Intrepid Potash, Inc. (IPI) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Intrepid Potash, Inc. (IPI)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Intrepid Potash, Inc. (IPI)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.