Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA) Bundle
Uma breve história da Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA)
A Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA) é um importante Trust (REIT), especializado na aquisição, desenvolvimento e gerenciamento de comunidades de apartamentos multifamiliares. Em 2024, o MAA se estabeleceu como líder no setor de apartamentos dos EUA, com um portfólio que abrange vários mercados em todo o país.
Empresa Overview
Em 30 de setembro de 2024, o MAA possuía e operava mais de 100.000 unidades de apartamentos nos Estados Unidos. A empresa está sediada em Memphis, Tennessee, e é negociada publicamente na Bolsa de Nova York sob o símbolo de ticker "MAA".
Desempenho financeiro
No terceiro trimestre de 2024, a MAA registrou um lucro líquido de US $ 118,23 milhões, em comparação com US $ 113,73 milhões no mesmo trimestre de 2023. O lucro líquido disponível para acionistas ordinários nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi de US $ 370,50 milhões, abaixo US $ 402,96 milhões em 2023. Os ganhos por unidade comum no terceiro trimestre de 2024 foram de US $ 0,98, consistentes com US $ 0,94 no ano anterior.
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 | Nove meses findos em 30 de setembro de 2024 | Nove meses findos em 30 de setembro de 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 118,23 milhões | US $ 113,73 milhões | US $ 370,50 milhões | US $ 402,96 milhões |
| Ganhos por unidade comum | $0.98 | $0.94 | $3.07 | $3.34 |
Aquisições e desenvolvimentos
Em 2024, o MAA continuou sua expansão por meio de aquisições estratégicas. As transações notáveis incluíram a aquisição de uma comunidade multifamiliar de 310 unidades em Orlando, Flórida, por aproximadamente US $ 84 milhões e uma comunidade de 306 unidades em Raleigh, Carolina do Norte, por US $ 81 milhões. Além disso, a MAA adquiriu parcelas de terra, totalizando US $ 25 milhões em vários estados para apoiar futuras iniciativas de desenvolvimento.
Dívida e estrutura de capital
Em 30 de setembro de 2024, a dívida total em circulação do MAA totalizou US $ 4,88 bilhões, com uma taxa de juros efetiva média ponderada de 3,8%. A empresa mantém uma forte estrutura de capital, apoiada por uma linha de crédito rotativa de US $ 1,25 bilhão. A carteira de dívida inclui US $ 4,05 bilhões em notas sênior de taxa fixa e US $ 490 milhões em documentos comerciais de taxa variável.
| Tipo de dívida | Equilíbrio | Taxa efetiva | Maturidade |
|---|---|---|---|
| Notas sênior de taxa fixa | US $ 4,05 bilhões | 3.6% | 1/9/2031 |
| Papel comercial variável | US $ 490 milhões | 5.1% | 10/3/2024 |
| Dívida total em circulação | US $ 4,88 bilhões | 3.8% | N / D |
Posição e estratégia de mercado
A estratégia do MAA se concentra em propriedades de alta qualidade e bem localizadas nos principais mercados de crescimento. A empresa enfatiza a eficiência operacional e a satisfação do inquilino, o que resultou em uma taxa de ocupação consistente acima de 90%. A administração do MAA continua a explorar oportunidades de crescimento orgânico por meio de atualizações de propriedades e reformas de valor agregado.
Conclusão
A partir de 2024, a Mid-America Apartment Communities, Inc. continua sendo um participante importante no setor imobiliário multifamiliar, com um robusto financeiro profile, Iniciativas de crescimento estratégico e compromisso de fornecer ambientes de vida de alta qualidade. O foco da empresa em expandir seu portfólio por meio de aquisições e manter as métricas operacionais fortes posiciona -o bem para o sucesso futuro.
A OMS é o dono da Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA)
Estrutura de propriedade
Em 30 de setembro de 2024, a Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA) possui uma estrutura de propriedade significativa envolvendo várias partes interessadas, incluindo sua parceria operacional, Apartments Mid-America, L.P. (Maalp).
| Tipo de propriedade | Unidades excelentes | Porcentagem de propriedade | Valor (em milhões) |
|---|---|---|---|
| MAA (parceiro geral) | 116.880.291 unidades op | 97.4% | $18,546.0 |
| Parceiros limitados | 3.075.552 unidades op | 2.6% | $488.7 |
| Unidades preferidas | 867.846 unidades | N / D | $66.8 |
Propriedade institucional
Os investidores institucionais detêm uma parcela substancial das ações da MAA, refletindo a confiança no desempenho da empresa.
| Instituição | Ações detidas | Porcentagem do total de ações |
|---|---|---|
| O Grupo Vanguard | 12,000,000 | 10.3% |
| BlackRock, Inc. | 11,500,000 | 9.9% |
| State Street Corporation | 9,500,000 | 8.2% |
| Fidelity Investments | 8,000,000 | 6.9% |
Atividade recente dos acionistas
O MAA se envolveu em várias atividades que afetam sua estrutura de ações, incluindo acordos de venda avançada e um programa de oferta de ações no mercado.
| Tipo de transação | Data | Ações envolvidas | Produza (em milhões) |
|---|---|---|---|
| Contrato de venda para a frente | Janeiro de 2023 | 1,100,000 | $203.7 |
| Programa ATM | Maio de 2024 | 4,000,000 | N / D |
Patrimônio e desempenho de mercado
Em 30 de setembro de 2024, o desempenho do mercado da MAA reflete seus fortes resultados operacionais e confiança dos investidores.
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Capitalização de mercado | US $ 19,0 bilhões |
| Preço das ações (em 30 de setembro de 2024) | $158.90 |
| Dividendo por ação | $4.41 |
Conclusão
A propriedade do MAA é caracterizada por uma mistura de investidores institucionais e individuais, com uma parcela substancial mantida pelo parceiro geral, refletindo um forte compromisso com o crescimento e o desempenho da empresa.
Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA) Declaração de missão
Empresa Overview
A Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA) é um dos principais fundos de investimento imobiliário (REIT) que se concentra na aquisição, desenvolvimento e gerenciamento de comunidades multifamiliares de apartamentos. Em 30 de setembro de 2024, o MAA opera em 39 mercados definidos no sudeste, sudoeste e meio do Atlântico dos Estados Unidos, com um portfólio diversificado de mais de 100.000 unidades de apartamentos.
Declaração de missão
A missão da MAA é fornecer casas de apartamentos de qualidade e serviço excepcional a seus residentes, proporcionando um forte desempenho e crescimento financeiro para seus investidores. A empresa enfatiza práticas sustentáveis em seus projetos de operações e desenvolvimento, com o objetivo de aprimorar as comunidades que serve.
Valores centrais
- Integridade: Compromisso com a transparência e práticas éticas em todas as operações.
- Foco no cliente: Priorizando a satisfação dos residentes por meio de serviço responsivo.
- Inovação: Abraçando novas tecnologias e metodologias para melhorar a eficiência e a sustentabilidade.
- Engajamento da comunidade: Apoiar comunidades locais e promover relacionamentos positivos.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, o MAA relatou as seguintes métricas financeiras:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Receio líquido disponível para acionistas ordinários | US $ 114,3 milhões |
| Receita total | US $ 551,1 milhões |
| Receitas de propriedades (mesma loja) | US $ 523,5 milhões |
| Ocupação física média | 95.7% |
| Total de ativos | US $ 11,76 bilhões |
Desenvolvimentos recentes
A MAA está ativamente envolvida na expansão de seu portfólio por meio de aquisições e projetos de desenvolvimento. Notavelmente, a empresa fechou a aquisição de uma comunidade multifamiliar de 310 unidades em Orlando, Flórida, por aproximadamente US $ 84 milhões e uma comunidade de 306 unidades em Raleigh, Carolina do Norte, por cerca de US $ 81 milhões em maio e setembro de 2024, respectivamente. Em 30 de setembro de 2024, o MAA tinha oito comunidades de desenvolvimento em construção, totalizando 2.762 unidades de apartamentos com custos esperados de US $ 978,3 milhões.
Informações de dividendos
O MAA normalmente declara dividendos em dinheiro trimestralmente. Para o ano encerrado em 31 de dezembro de 2024, a taxa de dividendos anual esperada é de US $ 5,88 por ação.
Posição de mercado
A estratégia do MAA inclui a manutenção de um portfólio diversificado em vários mercados e preços, o que ajuda a mitigar os riscos associados a flutuações econômicas. A empresa está presente em aproximadamente 150 submercados, com uma mistura de comunidades de arranha-céus no estilo de jardim, no meio e no arranha-céus.
Iniciativas de sustentabilidade
O MAA está comprometido com as práticas de desenvolvimento sustentável, que incluem projetos de construção com eficiência energética, esforços de conservação de água e envolvimento da comunidade para melhorar a qualidade de vida dos residentes e comunidades locais.
Conclusão
A declaração de missão da MAA reflete seu compromisso de fornecer ambientes de vida de qualidade e, ao mesmo tempo, alcançar um forte desempenho financeiro. A empresa busca continuamente inovar e melhorar suas operações, com foco na satisfação dos residentes e no impacto da comunidade.
Como trabalha como o Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA)
Empresa Overview
A Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA) é um Trust (REIT) de investimento imobiliário de capital aberto (REIT) que se concentra na aquisição, desenvolvimento e gerenciamento de comunidades de apartamentos nos Estados Unidos. Em 30 de setembro de 2024, o MAA possuía 116.880.291 unidades de parceria operacional (OP), representando uma participação de parceria limitada de 97,4% em apartamentos da América Mid-America, L.P. (Maalp).
Desempenho financeiro
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a MAA registrou um lucro líquido disponível para acionistas ordinários de US $ 114,3 milhões, um aumento de 4,1% em relação a US $ 109,8 milhões no mesmo período em 2023. A receita total aumentou US $ 9,1 milhões, ou 1,7%, para US $ 551,1,1. milhões de US $ 542,0 milhões em 2023.
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Aumentar/diminuir | % Mudar |
|---|---|---|---|---|
| Receio líquido disponível para acionistas ordinários | US $ 114,3 milhões | US $ 109,8 milhões | US $ 4,5 milhões | 4.1% |
| Receita total | US $ 551,1 milhões | US $ 542,0 milhões | US $ 9,1 milhões | 1.7% |
Receita de propriedades
As receitas da propriedade para o MAA nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, por segmento, são as seguintes:
| Segmento | Q3 2024 | Q3 2023 | Aumentar/diminuir | % Mudar |
|---|---|---|---|---|
| Mesma loja | US $ 523,5 milhões | US $ 523,5 milhões | US $ 0,0 milhão | 0.0% |
| Loja não-some e outra | US $ 27,6 milhões | US $ 18,5 milhões | US $ 9,1 milhões | 48.9% |
| Total | US $ 551,1 milhões | US $ 542,0 milhões | US $ 9,1 milhões | 1.7% |
Despesas operacionais da propriedade
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, as despesas operacionais de propriedade totalizaram US $ 615,2 milhões, um aumento de 6,7% em comparação com US $ 576,4 milhões no ano anterior. A quebra das despesas operacionais da propriedade por segmento é a seguinte:
| Segmento | Q3 2024 | Q3 2023 | Aumentar/diminuir | % Mudar |
|---|---|---|---|---|
| Mesma loja | US $ 574,6 milhões | US $ 552,4 milhões | US $ 22,2 milhões | 4.0% |
| Loja não-some e outra | US $ 40,6 milhões | US $ 23,9 milhões | US $ 16,6 milhões | 69.5% |
| Total | US $ 615,2 milhões | US $ 576,4 milhões | US $ 38,8 milhões | 6.7% |
Dívida e recursos de capital
Em 30 de setembro de 2024, o MAA tinha uma dívida total em circulação de US $ 4,9 bilhões, com uma taxa de juros médio ponderada de 3,8%. Os principais componentes da carteira de dívida do MAA incluem:
| Tipo de dívida | Valor pendente | Taxa de juro | Maturidade |
|---|---|---|---|
| Notas sênior não garantidas | US $ 4,1 bilhões | 5,0% a 5,3% | 2024 a 2034 |
| Papel comercial | US $ 490,0 milhões | Variável | Com vencimento em outubro de 2024 |
| Hipotecas de propriedades seguras | US $ 363,3 milhões | Fixo | Maturidade média 2049 |
Retornos de ações e acionistas
A MAA declarou dividendos trimestrais a uma taxa anual de US $ 5,88 por ação para o ano encerrado em 31 de dezembro de 2024. Em 30 de setembro de 2024, a empresa tinha 116.880.291 ações ordinárias em circulação com um valor de mercado aproximado de US $ 18,7 bilhões com base em um preço de ação de US $ 158,90.
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Ações ordinárias em circulação | 116,880,291 |
| Preço de mercado por ação | $158.90 |
| Capitalização de mercado | US $ 18,7 bilhões |
| Dividendo anual por ação | $5.88 |
Posição de mercado e perspectiva futura
O MAA opera em um mercado imobiliário multifamiliar competitivo, com foco em regiões no sudeste, sudoeste e meio do Atlântico. A estratégia de portfólio da empresa enfatiza a diversidade em vários mercados para mitigar os riscos associados a flutuações econômicas. A demanda por apartamentos permanece forte, contribuindo para as taxas constantes de ocupação e os preços de renovação.
Como o Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA) ganha dinheiro
Fluxos de receita
A Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA) gera receita principalmente por meio de arrendamentos residenciais multifamiliares e serviços auxiliares. A partir de 2024, as receitas de aluguel representam aproximadamente 94% das receitas totais, com receitas que não são de arrendamento contribuindo 5% e outras receitas que compõem o restante 1%.
RECEBENDAÇÃO DE RECEBRAS DE PROPRIEDADE
A tabela a seguir mostra as receitas de propriedades do MAA por segmento nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Segmento | 2024 Receita (US $ milhares) | 2023 Receita (US $ milhares) | Aumento (US $ milhares) | % Aumentar |
|---|---|---|---|---|
| Mesma loja | $1,564,702 | $1,553,927 | $10,775 | 0.7% |
| Loja não-some e outra | $76,481 | $52,294 | $24,187 | 46.3% |
| Total | $1,641,183 | $1,606,221 | $34,962 | 2.2% |
Aluguel efetivo médio
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o aluguel efetivo médio por unidade no mesmo segmento de loja cresceu 0.6%, apesar de um ligeiro declínio no aluguel efetivo médio por unidade de 0.4% Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024 em comparação com o mesmo período em 2023.
Despesas operacionais
As despesas operacionais imobiliárias da MAA incluem custos relacionados a pessoal, reparos, impostos, seguros, serviços públicos e outras despesas operacionais. A tabela a seguir descreve as despesas operacionais da propriedade por segmento nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Segmento | 2024 Despesas operacionais (US $ milhares) | 2023 Despesas operacionais (US $ milhares) | Aumento (US $ milhares) | % Aumentar |
|---|---|---|---|---|
| Mesma loja | $574,572 | $552,414 | $22,158 | 4.0% |
| Loja não-some e outra | $40,587 | $23,945 | $16,642 | 69.5% |
| Total | $615,159 | $576,359 | $38,800 | 6.7% |
Receita operacional líquida (NOI)
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o MAA relatou um NOI total de $1,026,024 mil, de baixo de $1,029,862 mil em 2023. A mesma loja noi para o mesmo período foi $990,130 mil.
Despesa de dívida e juros
O MAA mantém uma quantidade significativa de dívida para financiar suas operações. Em 30 de setembro de 2024, a empresa tinha US $ 490,0 milhões em dívida de taxa variável em circulação. Despesa de juros para os três meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 42,7 milhões, um aumento de US $ 6,1 milhões comparado ao ano anterior.
Fluxos de caixa
O caixa líquido fornecido por atividades operacionais nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 859,2 milhões, mostrando uma ligeira diminuição de US $ 872,3 milhões em 2023. O dinheiro líquido usado nas atividades de investimento foi US $ 651,6 milhões, que era mais alto que US $ 428,5 milhões em 2023.
Aquisições
Em 2024, o MAA fez várias aquisições, incluindo:
- Uma comunidade multifamiliar de 310 unidades em Orlando, Flórida, por aproximadamente US $ 84 milhões.
- Uma comunidade multifamiliar de 306 unidades em Raleigh, Carolina do Norte, por aproximadamente US $ 81 milhões.
- Uma parcela de 3 acres em Richmond, Virgínia, por aproximadamente US $ 14 milhões.
- Uma parcela de 13 acres em Phoenix, Arizona, por aproximadamente US $ 11 milhões.
Essas aquisições contribuem para o crescimento das receitas da loja que não são da Maa e ajudam a expandir seu portfólio.
Conclusão sobre desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, o lucro líquido do MAA disponível para acionistas ordinários era US $ 358,1 milhões, refletindo um 8.1% diminuir em comparação com 2023.
Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Mid-America Apartment Communities, Inc. (MAA)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.